Basis Points (BPS):Definisi Dan Cara Menghitungnya

Jika Anda membaca analisis keuangan atau mencoba mencari tahu reksa dana mana yang akan diinvestasikan, Anda mungkin menemukan berbagai istilah. Namun, pada akhirnya, ketika memutuskan pinjaman apa yang akan diambil atau di mana harus menyimpan uang Anda, semuanya tergantung pada persentase. Tetapi ketika para profesional keuangan berbicara tentang persentase, mereka sering berbicara dalam hal poin dasar.

Apa Itu Titik Dasar (BP)?

Poin dasar, juga dikenal sebagai BPS atau BIPS, adalah unit numerik yang digunakan untuk mengidentifikasi perubahan suku bunga, persentase, atau instrumen keuangan, yang berarti aset pemegang uang seperti saham atau obligasi. Satu basis poin sama dengan 0,01%, yaitu 1/100 persen atau 0,0001.

Berbicara dalam hal poin dasar memberikan titik awal yang sama dalam diskusi tentang seberapa banyak tarif telah berubah. Sebagai contoh, Anda mungkin melihat kalimat seperti "Survei Pasar Hipotek Utama Freddie Mac menunjukkan bahwa tingkat rata-rata pada 30 tahun tetap dengan 0,7 poin yang dibayarkan dalam biaya turun 3 basis poin menjadi 3,97% minggu lalu." Itu berarti tingkat awalnya adalah 4%.

Kadang-kadang, Anda mungkin mendengar para profesional mengucapkannya sebagai "bip" atau "bip". Jika Anda mendengarnya, mereka mungkin berbicara tentang poin dasar.

Mengapa Poin Dasar Penting?

Poin dasar adalah contoh jargon yang baik yang digunakan di kalangan investor dan pemberi pinjaman untuk menghindari kesalahan komunikasi seputar persentase dan poin desimal. Mengingat 1 basis poin akan selalu sama dengan 0,01% atau 1/100 persen, basis poin menjadi ukuran universal dan menghilangkan ambiguitas dalam menghitung suku bunga di berbagai instrumen keuangan.

Bagaimana Poin Dasar Digunakan?

Poin dasar berfungsi sebagai unit perbandingan untuk berbagai instrumen keuangan. Mereka menunjukkan perubahan atau perbedaan di dalam dan di seluruh dana atau pinjaman yang berbeda. Anda dapat mengukur pergerakan dari waktu ke waktu dalam hal poin dasar ini.

Mereka sangat berguna ketika perbedaannya kurang dari persentase poin. Meskipun kedengarannya tidak banyak, ketika jumlah yang diinvestasikan atau dipinjam cukup besar, beberapa ratus poin persentase tiba-tiba dapat membuat perbedaan besar.

Berbicara dalam hal basis poin juga membantu menghindari pecahan atau desimal. Federal Reserve menetapkan suku bunga dana fed, kisaran yang menentukan biaya bagi bank untuk meminjam uang satu sama lain dalam semalam. Rentang terbaru terdaftar sebagai 0% – %. Namun investor yang melacak pergerakan ini dapat membingkai kenaikan dan penurunan harian dalam kisaran 25 basis poin.

Di Instrumen Apa BPS Berlaku?

Poin dasar umumnya merujuk pada suku bunga dan tingkat pengembalian investasi. Berikut daftar singkat hal-hal yang tidak komprehensif yang dapat dievaluasi berdasarkan poin dasar:

• Suku bunga tabungan, giro, dan rekening lainnya
• Evaluasi pinjaman untuk pinjaman pribadi, hipotek, pinjaman pelajar, pinjaman mobil, dll.
• Tingkat pengembalian historis atas reksa dana dan investasi pensiun lainnya
• Hasil pada hal-hal seperti obligasi dan perbendaharaan
• Mengevaluasi kinerja masa lalu untuk berdagang saham, opsi, atau berjangka

Cara Menghitung Poin Dasar

1 basis poin sama dengan 0,01% atau 1/100 dari 1%, jadi jika Anda menambahkan 25 basis poin, pindahkan desimal ke kiri dua kali sehingga menjadi 0,25%. Atau jika Anda mencoba mencari banyak BPS 0,45%, pindahkan titik desimal ke kanan dua kali dan Anda mendapatkan 45.

Ada juga metrik di sekitar nilai harga titik dasar. Hal ini dimaksudkan untuk mengukur seberapa besar pergerakan harga obligasi mengingat adanya pergeseran suku bunga. Anda juga dapat menggunakan kalkulator basis poin untuk mengubah basis poin menjadi persen atau desimal. Namun, juga mudah untuk melakukannya sendiri.

Cara Mengonversi Poin Basis Menjadi Persentase Atau Desimal

Jika Anda mencoba mengonversi titik desimal ke persentase, Anda memindahkan titik desimal dua tempat ke kiri, jadi 50 basis poin adalah 0,5%. Untuk mengubahnya kembali ke basis poin, Anda memindahkan titik desimal dua tempat ke kanan.

Untuk mendapatkan nilai desimal dari titik basis, Anda memindahkan titik desimal kembali empat tempat ke kiri, jadi 100 basis poin adalah 0,01. Jika Anda ingin mengubahnya menjadi persentase, Anda memindahkan desimal kembali dua tempat ke kanan dari nilai desimal. Kembali ke basis poin akan membutuhkan memindahkan desimal empat tempat ke kanan nilai desimal. Lihat tabel di bawah untuk contohnya.

Mengapa Menggunakan Poin Basis Versus Persentase?

Keuntungan menggunakan basis poin dibandingkan persentase berkaitan dengan fakta bahwa itu adalah angka berbeda yang tetap konstan dibandingkan dengan rasio. Jika saya mengatakan bahwa harga sebatang permen telah meningkat 25%, itu tidak memberi tahu Anda semua yang perlu Anda ketahui. 25% relatif terhadap apa? Apakah itu satu dolar atau $10?

Poin dasar memberi Anda bentuk absolut. Tidak peduli berapa banyak uang yang diinvestasikan atau ukuran pinjaman, Anda dapat mengatakan bahwa harga atau hasil telah naik 50 basis poin dan investor akan tahu apa artinya itu.

Memahami Poin-Poin Dasar Dalam Hipotek

Bagi mereka yang mendapatkan hipotek, akan sangat membantu untuk memikirkan harga dalam hal poin dasar. Semua tarif hipotek ditetapkan berdasarkan poin dasar.

Sebagai contoh, jika Anda bisa mendapatkan hipotek tetap 30 tahun pada 4%, itu 400 basis poin. Jika kondisi di pasar berubah dan tarif naik 5 basis poin, tarif tersebut sekarang menjadi 4,05%.

Karena pemberi pinjaman hipotek perlu memperdagangkan pinjaman mereka kepada investor di pasar, mengetahui kapan harus mengubah suku bunga mereka dan memindahkan basis poin ke atas atau ke bawah dapat berarti perbedaan antara keuntungan dan kerugian pinjaman. Pada saat yang sama, tarifnya tidak boleh terlalu tinggi karena Anda harus bersaing dengan pasar lainnya.

Penting juga untuk dicatat bahwa penyesuaian beberapa poin dasar lebih penting bagi pemberi pinjaman daripada yang seharusnya bagi Anda sebagai peminjam. Alasannya adalah dengan asumsi tidak ada penalti pembayaran di muka, Anda dapat melunasi pinjaman kapan pun Anda mau sebelum akhir periode. Karena itu, Anda dapat menghemat sedikit bunga selama masa pinjaman dengan melunasinya lebih awal.

Apakah Poin Dasar Mempengaruhi Proses Pinjaman Hipotek?

Pembayaran hipotek dipengaruhi oleh tingkat bunga Anda. Jika ada kenaikan tarif hipotek sebesar 15 basis poin, ada kenaikan yang sesuai dengan pembayaran hipotek Anda. Jika ada penurunan, pembayaran hipotek Anda berkurang.

Jika Anda menginginkan tarif yang lebih rendah dan Anda dapat melakukan pembayaran yang lebih rendah selain uang muka Anda, Anda dapat membayar poin hipotek, yang merupakan bunga prabayar. Satu poin sama dengan 1% dari jumlah pinjaman, tetapi Anda dapat membelinya secara bertahap hingga 0,125 poin.

Di sisi lain, jika Anda mencoba menurunkan biaya penutupan, Anda dapat mengambil kredit pemberi pinjaman, yang pada dasarnya adalah poin negatif. Sebagai ganti pemberi pinjaman yang menutupi sebagian dari biaya penutupan, Anda membayar tarif yang sedikit lebih tinggi.

Apakah Pembayaran Bulanan Saya Akan Terus Berubah?

Pembayaran bulanan Anda akan tergantung pada jenis hipotek yang Anda ambil. Untuk hipotek dengan suku bunga tetap, pembayaran bulanan Anda akan tetap sama selama masa pinjaman (tidak termasuk pajak dan asuransi). Untuk hipotek dengan tarif yang dapat disesuaikan, atau ARM, pembayaran bulanan Anda akan dipengaruhi oleh fluktuasi tarif.

ARM memiliki tingkat bunga tetap untuk jangka waktu awal, yang bervariasi tergantung pada persyaratan pinjaman Anda. Setelah itu, tarif Anda bisa naik atau turun tergantung pada tolok ukur atau tarif indeks saat ini, ditambah apa pun yang ditambahkan oleh pemberi pinjaman Anda melalui margin ARM.

Bandingkan ini dengan hipotek khusus bunga di mana Anda memulai dengan periode pembayaran pengantar rendah yang tetap atau dapat disesuaikan di mana Anda hanya membayar bunga dari pinjaman Anda. Setelah periode ini berakhir, Anda harus melakukan pembayaran lebih besar yang mencakup saldo pokok.

Tidak semua hipotek hanya bunga bekerja dengan cara ini. Beberapa memiliki pembayaran balon di akhir, jadi pastikan Anda tahu apa yang Anda hadapi. Rocket Mortgage® tidak menawarkan hipotek hanya bunga saat ini.

Seberapa Pentingkah Seperseratus Persen?

Katakanlah Anda ingin membeli rumah seharga $300.000 (dengan diskon 20%). Anda memiliki pilihan untuk mendapatkan tingkat hipotek yang baik 3,24% atau 3,25% pada pinjaman konvensional 30 tahun. Dengan tarif yang lebih rendah, Anda akan membayar $1,043,18 per bulan dan bunga $135,544,23 sepanjang masa pinjaman.

Dengan naik satu basis poin, pembayaran bulanan Anda meningkat sedikit lebih dari satu dolar per bulan, yang kedengarannya tidak banyak, tetapi Anda akhirnya membayar bunga sekitar $550 lebih banyak selama masa pinjaman.

Meskipun kita berbicara tentang suku bunga dasar pada titik ini, penting juga untuk memperhitungkan tingkat persentase tahunan (APR) karena ini termasuk biaya penutupan.

Intinya

Poin dasar adalah cara orang berkomunikasi tentang perubahan suku bunga, termasuk untuk hipotek. Penting untuk memahami cara kerjanya karena ketika jumlah pinjaman menjadi cukup besar, perubahan beberapa basis poin dapat berarti keuntungan atau kerugian yang diperoleh ribuan dolar atau bunga yang lebih tinggi atau lebih rendah yang dibayarkan.

Apakah Anda ingin tahu lebih banyak tentang cara kerja suku bunga? Lihat artikel kami tentang tarif utama.