Laporan Baru Menunjukkan Bagaimana Tarif Peminjam Pelajar pada Rencana Pembayaran Berbasis Pendapatan

Kutipan di bawah ini berasal dari artikel asli yang ditulis oleh Thomas Conkling dan Christa Gibbs untuk Biro Perlindungan Keuangan Konsumen. Artikel asli selengkapnya dapat ditemukan di sini.

Pinjaman pelajar sekarang merupakan bentuk utang non-hipotek terbesar yang dipegang oleh konsumen di AS. Karena beban pinjaman mahasiswa telah meningkat, pemerintah federal telah memperkenalkan beberapa rencana pembayaran berbasis pendapatan (IDR) untuk mengurangi kesulitan keuangan bagi peminjam dengan menetapkan pembayaran untuk pinjaman mahasiswa federal berdasarkan pendapatan peminjam dan ukuran keluarga. Perlu dicatat bahwa meskipun rencana IDR efektif, perjanjian bagi hasil (ISA) khususnya menawarkan perlindungan yang lebih baik atas rencana jenis IDR lainnya dan oleh karena itu dianggap oleh banyak orang sebagai yang paling aman bagi siswa.

Biro Perlindungan Keuangan Konsumen telah merilis Data Point baru yang menjelaskan bagaimana tarif peminjam pada paket IDR. Data Point ini memberikan latar belakang baru tentang jenis peminjam student loan yang menggunakan IDR, bagaimana tunggakan mereka pada pinjaman pelajar dan produk kredit lainnya berkembang saat mereka beralih ke IDR dan setelahnya, dan pengalaman peminjam dengan proses sertifikasi ulang pendaftaran. Penelitian ini menggunakan Consumer Credit Panel (CCP) Biro, yang merupakan panel perwakilan nasional 1 dari 48 sampel catatan kredit yang tidak teridentifikasi, untuk mengidentifikasi dan menganalisis kemungkinan peminjam Rupiah dan untuk memberikan statistik yang lebih luas dan komprehensif tentang peminjam Rupiah selama dekade terakhir.

Temuan utama dari laporan ini meliputi:

• Untuk peminjam dengan keringanan pembayaran sebagian, kenakalan menurun 19 menjadi 26 persen satu tahun dalam pendaftaran IDR relatif terhadap kuartal sebelum pendaftaran. Dan, keseluruhan, bagian dari peminjam aktif dalam pembayaran kembali pinjaman mereka adalah 27 persen lebih tinggi pada akhir tahun pertama peminjam dalam Rupiah dibandingkan sebelum pendaftaran dalam Rupiah.
• Untuk peminjam pinjaman mahasiswa yang menunggak, Pendaftaran IDR diikuti oleh 17 persen pengurangan kenakalan pada produk kredit lainnya, menyarankan perbaikan yang lebih luas di seluruh anggaran rumah tangga mereka.
• Tentang dua pertiga peminjam mensertifikasi ulang pendaftaran IDR mereka untuk tahun kedua segera atau dalam waktu dua bulan setelah periode awal Rupiah berakhir.
• Peminjam yang melakukan sertifikasi ulang tepat waktu juga memiliki tingkat tunggakan terendah pada produk kredit lainnya sebelum mendaftar dalam Rupiah dan dapat menurunkan tarif tersebut lebih lanjut sambil membayar di bawah IDR, sementara tingkat kenakalan meningkat secara bertahap di antara mereka yang disertifikasi ulang setelah tahun pertama mereka.

Poin Data ini hanya berfokus pada satu hasil yang terkait dengan IDR:kenakalan jangka pendek setelah pendaftaran dalam IDR. Penilaian penuh terhadap IDR akan melihat hasil dan efek tambahan. Meskipun begitu, Titik Data ini membantu Biro dan peneliti serta pembuat kebijakan lainnya memahami bagaimana konsumen membayar kembali pinjaman mahasiswa mereka dan bagaimana perilaku tersebut memengaruhi penggunaan produk keuangan lainnya, bukti penting tidak hanya untuk memantau pasar ini, tetapi juga sebagai salah satu masukan dalam pembahasan yang lebih komprehensif seputar program IDR.