ETF:Cara berinvestasi dalam dana yang diperdagangkan di bursa

Dana yang diperdagangkan di bursa, atau ETF, adalah cara yang semakin populer untuk berinvestasi di pasar keuangan. ETF memegang saham di banyak aset yang berbeda, dan dengan membeli sebagian dari dana tersebut, Anda memiliki posisi kecil di setiap kepemilikannya. Dengan ETF, investor dapat dengan mudah membuat portofolio yang terdiversifikasi dan banyak dana hanya membebankan biaya sederhana sambil menawarkan beberapa manfaat besar.

Jika Anda ingin berinvestasi di ETF, inilah cara memulai dengan mereka.

Apa itu ETF?

Seperti reksa dana, ETF memegang posisi di banyak aset berbeda, biasanya saham atau obligasi. Kepemilikan biasanya melacak indeks preset seperti Standard &Poor's 500 atau Dow Jones Industrial Average, daripada aktif berinvestasi. Jadi ETF biasanya merupakan investasi pasif. Dan kepemilikan dana yang luas memberikan diversifikasi, mengurangi – tetapi tidak menghilangkan – risiko.

ETF sering terfokus pada jenis aset tertentu, berinvestasi dalam koleksi saham tertentu, seperti nilai atau saham pertumbuhan, negara atau industri tertentu, di antara kemungkinan kategori lainnya. Hal ini memungkinkan investor untuk membeli dana yang menawarkan mereka eksposur yang ditargetkan ke jenis aset yang mereka inginkan.

ETF membebankan biaya untuk layanan ini berdasarkan persentase uang yang diinvestasikan dalam dana tersebut. Sebagai contoh, pada tahun 2020 rata-rata indeks saham ETF dibebankan 0,47 persen per tahun, atau sekitar $47 untuk setiap $10, 000 diinvestasikan. Tetapi Anda dapat menemukan dana yang mengenakan biaya jauh lebih sedikit, bahkan hanya beberapa dolar, dan biaya rendah serta kenyamanannya membuat ETF sangat populer bagi investor.

Inilah ikhtisar lengkap tentang ETF, kelebihan dan kekurangan mereka.

Cara membeli ETF

Sebenarnya cukup mudah untuk membeli ETF, dan mereka berdagang di bursa saham seperti saham biasa. Berikut cara berinvestasi di ETF:

1. Tentukan ETF mana yang ingin Anda beli

Pasar AS memiliki lebih dari 2, 000 perdagangan ETF, jadi Anda perlu tahu apa yang ingin Anda beli. Mencari tahu ETF mana yang Anda inginkan mungkin membutuhkan beberapa pekerjaan. ETF berdasarkan indeks utama adalah pilihan yang baik untuk pemula. Mereka menawarkan eksposur yang terdiversifikasi secara luas ke beberapa perusahaan terbaik di pasar. Bahkan investor legendaris Warren Buffett merekomendasikan investor membeli jalur dana indeks di S&P 500, yang mencakup ratusan perusahaan terbesar di Amerika. Berikan perhatian khusus pada rasio biaya ETF, yang memberi tahu Anda berapa banyak yang akan Anda bayar sebagai biaya manajemen.

Perhatikan simbol ticker ETF, kode pendek tiga atau empat huruf, karena Anda akan membutuhkannya nanti.

2. Cari tahu berapa banyak yang harus diinvestasikan

Berapa banyak yang dapat Anda investasikan di ETF Anda? Tidak perlu banyak untuk memulai, dan hari ini broker terbaik memungkinkan Anda untuk membeli saham pecahan tanpa komisi perdagangan. Jadi Anda dapat mengambil bagian dari ETF atau bagian dari saham dengan beberapa uang receh Anda.

Anda membangun kekayaan dari waktu ke waktu dengan terus menambahkan uang ke pasar. Setelah Anda mengetahui berapa banyak yang dapat Anda investasikan sekarang, menentukan berapa banyak Anda dapat berinvestasi secara teratur, mengatakan, setiap bulan. Kemudian berkomitmen untuk menambahkan uang itu ke portofolio Anda dan menumbuhkan sarang telur Anda.

3. Lakukan pemesanan dengan broker Anda

Akhirnya, beralih ke broker Anda untuk memesan. Jika Anda tidak memiliki akun perantara, seringkali hanya membutuhkan beberapa menit untuk membuka satu dan beberapa broker seperti Robinhood akan membiarkan Anda segera memulai dan bahkan membiarkan Anda mendanai akun Anda secara instan.

Jika Anda sudah memiliki uang di akun Anda, Anda dapat menempatkan perdagangan menggunakan simbol ticker dan kemudian membeli saham atau sebagian saham. Voila, Anda memiliki ETF!

Pro dan kontra dari ETF

ETF menawarkan beberapa keuntungan utama dan beberapa kerugian bagi investor. Berikut adalah beberapa yang paling penting.

Kelebihan ETF

• Biaya rendah. ETF adalah salah satu cara terbaik untuk berinvestasi dalam portofolio yang terdiversifikasi dan melakukannya dengan biaya rendah. Terkadang mungkin hanya dikenakan biaya beberapa dolar untuk setiap $10, 000 yang telah Anda investasikan.
• Tidak ada komisi perdagangan di broker online. Hampir semua broker online utama tidak membebankan komisi apa pun untuk perdagangan ETF.
• Harga sepanjang hari. ETF dihargai dan ditukar sepanjang hari perdagangan, memberikan investor fleksibilitas untuk bertindak saat berita muncul.
• Dikelola secara pasif. ETF biasanya (tetapi tidak selalu) dikelola secara pasif, artinya mereka hanya mengikuti indeks saham atau obligasi yang telah dipilih sebelumnya. Penelitian menunjukkan bahwa investasi pasif cenderung mengalahkan investasi aktif hampir sepanjang waktu, dan ini juga merupakan pendekatan yang lebih murah, jadi perusahaan dana memberikan banyak dari tabungan itu kepada investor.
• Diversifikasi. ETF memungkinkan Anda untuk membeli terkadang lusinan aset dalam satu dana, artinya Anda mendapatkan diversifikasi (dan risiko lebih rendah) dibandingkan jika Anda membeli satu atau dua saham saja.
• Investasi terfokus. ETF biasanya terfokus pada ceruk tertentu, seperti gaya investasi, industri, ukuran perusahaan atau negara. Jadi Anda dapat membeli investasi yang berfokus pada bidang tertentu seperti bioteknologi, jika Anda pikir itu siap untuk naik.
• Pilihan investasi besar. Dengan lebih dari 2, 000 ETF Anda memiliki banyak pilihan tentang jenis dana yang dapat Anda beli.
• Hemat pajak. ETF terstruktur sehingga meminimalkan distribusi capital gain, membantu Anda menjaga tagihan pajak Anda lebih rendah.

Kekurangan ETF

• Berpotensi dinilai terlalu tinggi. Karena mereka berdagang sepanjang hari, ETF berpotensi menjadi dinilai terlalu tinggi dibandingkan dengan kepemilikannya. Jadi mungkin saja investor dapat membayar lebih untuk nilai ETF daripada yang sebenarnya dimiliki. Ini adalah situasi yang langka dan perbedaannya biasanya cukup kecil, tapi itu bisa terjadi.
• Tidak seperti yang ditargetkan seperti yang diiklankan. Sementara ETF menargetkan tema investasi tertentu, mereka tidak ditargetkan seperti yang dibuat. Sebagai contoh, ETF yang memberikan eksposur ke Spanyol mungkin memiliki perusahaan telekomunikasi besar Spanyol yang memperoleh sebagian besar penjualannya dari luar negeri. ETF bisa jauh lebih fokus pada target tertentu daripada namanya membuat Anda percaya, jadi penting untuk memeriksa apa yang sebenarnya ada di dalamnya.

ETF vs. reksa dana

ETF seperti reksa dana dalam banyak hal. Keduanya memberikan investor kumpulan aset yang dapat menawarkan manfaat diversifikasi, eksposur terfokus ke area investasi target tertentu, pilihan investasi besar dan berpotensi biaya rendah. Tetapi reksa dana berbeda dalam beberapa hal lain dari ETF:

• Reksa dana seringkali dikelola secara aktif. Tidak seperti ETF, yang sebagian besar dikelola secara pasif, reksa dana sering dikelola secara aktif (tetapi tidak selalu). Ini berarti bahwa manajer dana mungkin mencoba untuk mengalahkan rata-rata pasar — ​​dan terkadang berhasil. Jadi, Anda mungkin melihat beberapa kinerja yang lebih baik jika Anda dapat memilih manajer investasi yang baik.
• Reksa dana mungkin memiliki biaya yang lebih tinggi. Secara umum, reksa dana membebankan biaya lebih tinggi daripada ETF. Itu termasuk rasio pengeluaran yang lebih tinggi serta potensi komisi penjualan yang besar saat Anda membeli dana, meskipun reksa dana terbaik tidak membebankan biaya kepada mereka.
• Reksa dana mungkin memiliki komisi perdagangan. Beberapa broker membebankan komisi saat Anda membeli atau menjual reksa dana, sedangkan ETF biasanya tidak memiliki komisi.
• Reksa dana mungkin memiliki distribusi capital gain. Reksa dana dipaksa untuk mendistribusikan keuntungan modal menjelang akhir tahun, sebuah langkah yang dapat meningkatkan tagihan pajak Anda bahkan jika Anda tidak menjual dana tersebut.
• Reksa dana mungkin memiliki investasi awal minimum. Terkadang reksa dana mengharuskan Anda untuk menyiapkan beberapa ribu dolar saat pertama kali membeli dana tersebut.
• Reksa dana dihargai dan diperdagangkan hanya setelah pasar ditutup. Semua perdagangan reksa dana terjadi pada nilai aset bersih dana tersebut, yang dihitung pada akhir setiap hari. Baru kemudian melakukan perdagangan saham. Itu sangat kontras dengan ETF, yang berdagang sepanjang hari, dan dapat berfluktuasi di atas dan di bawah nilai aset bersihnya.

Itulah beberapa perbedaan utama antara reksa dana dan ETF, tetapi Bankrate juga melihat lebih dalam pada dua investasi populer ini.

ETF vs. saham

ETF sering terdiri dari saham atau obligasi, dan satu ETF mungkin memiliki lusinan, bahkan ratusan, saham di antara kepemilikannya. Nilai ETF didasarkan pada rata-rata tertimbang dari kepemilikan tersebut, sedangkan harga saham mewakili penilaian pasar perusahaan.

Berikut adalah beberapa perbedaan utama antara saham dan ETF:

• Saham individu lebih fluktuatif. Saham individu secara alami lebih tidak stabil daripada kumpulan saham. Bukan hal yang aneh jika sebuah saham bergerak naik atau turun 50 persen pada tahun tertentu, sementara itu tidak biasa untuk ETF.
• Saham individu lebih berisiko. Saham individu lebih berisiko daripada ETF, dimana nilainya bergantung pada puluhan perusahaan atau lebih. Dengan saham individu, banyak hal khusus untuk perusahaan itu dapat menurunkan nilainya (atau naik).
• Saham individu membutuhkan lebih banyak pekerjaan untuk berinvestasi di dalamnya. Berinvestasi dalam ETF membutuhkan lebih sedikit pekerjaan daripada berinvestasi di saham individu. Setiap perusahaan memiliki masalah dan kekhawatirannya sendiri yang perlu dianalisis, membutuhkan waktu dan tenaga.
• Saham individu tidak membebankan rasio biaya. Sebaliknya, ETF membebankan rasio biaya berkelanjutan, dengan biaya sebagai persentase dari aset yang Anda investasikan.

Itulah beberapa perbedaan utama antara saham dan ETF dan apa artinya bagi investor.

Perdagangan ETF aktif vs pasif

ETF umumnya dirancang untuk menjadi investasi pasif. Mereka biasanya melacak indeks saham tertentu seperti S&P 500, memungkinkan Anda untuk berinvestasi dalam indeks secara pasif dan dengan biaya rendah. Inti dari investasi pasif adalah untuk mereplikasi pengembalian indeks, yang dalam kasus S&P 500 memiliki rata-rata sekitar 10 persen per tahun selama periode waktu yang lebih lama.

Sebaliknya, investasi aktif adalah tentang mengelola portofolio secara aktif, mengidentifikasi saham yang cenderung naik dan berinvestasi di dalamnya. Dan pendekatan ini lebih khas reksa dana, yang membayar manajer portofolio dan analis untuk membuat pilihan yang menang dan mengalahkan rata-rata pasar. Sebagai investor di reksa dana ini, Anda mempekerjakan seorang manajer untuk melakukan pekerjaan investasi untuk Anda.

Dalam kedua kasus – dan mengingat catatan investasi paling aktif di bawah standar – tidak masuk akal untuk secara aktif memperdagangkan ETF (atau reksa dana).

Intinya

Sangat mudah untuk berinvestasi di ETF, dan Anda dapat melakukannya sama seperti Anda akan membeli saham. Plus, broker online besar telah memangkas komisi perdagangan untuk investasi ini menjadi nol. Dengan semua manfaat ETF, tidak mengherankan bahwa mereka menjadi populer dan mereka tampaknya akan menjadi lebih populer di masa depan.