Cara Menggulingkan 401k Saya ke IRA

Rollover adalah cara untuk menghindari pajak atas transfer antara dua rencana pensiun yang memenuhi syarat. Jika Anda bekerja untuk perusahaan yang menawarkan paket 401k, Anda mungkin dapat mentransfer dana ke Rekening Pensiun Perorangan bebas pajak. Beberapa pengecualian ada, seperti jika Anda memiliki Roth 401k, dalam hal ini Anda hanya dapat menggulung dana Anda ke dalam Roth IRA, bukan IRA tradisional. Sementara sebagian besar rollover 401k ke IRA bebas pajak, IRS dapat menahan 20 persen dari rollover Anda jika Anda mengambil distribusi fisik daripada mentransfer dana secara elektronik.

Langkah 1

Hubungi administrator 401k Anda. Tanyakan langkah apa yang diperlukan untuk melakukan rollover ke IRA. Karena rollover dari paket 401k ke IRA cukup umum, administrator 401k Anda seharusnya dapat memberikan jawaban cepat atas permintaan Anda. Khas, Anda harus mengajukan dokumen tambahan untuk menyelesaikan permintaan Anda.

Langkah 2

Dapatkan salinan formulir distribusi rollover perusahaan Anda. Karena rencana 401k adalah kendaraan investasi sebelum pajak, setiap distribusi biasanya dikenakan pajak. Untuk mencegah pengenaan pajak atas rollover Anda, Anda harus menunjukkan bahwa Anda mentransfer dana Anda ke IRA Anda, yang merupakan jenis lain dari akun investasi sebelum pajak.

Langkah 3

Pilih metode distribusi Anda. Anda dapat menarik cek dari 401k Anda atau meminta rollover langsung ke IRA Anda melalui sarana elektronik. Jika Anda menerima cek fisik, Anda tunduk pada aturan pemotongan wajib 20 persen, bahkan jika Anda kemudian memasukkan uang itu ke IRA Anda. Dengan rollover langsung, biasanya tidak ada pemotongan.

Langkah 4

Selesaikan rollover Anda dalam 60 hari. Jika Anda menggulung dana Anda secara elektronik, Anda biasanya tidak perlu khawatir tentang aturan ini. Namun, jika Anda melakukan pemeriksaan fisik dari 401k Anda, Anda harus menyetorkan uang itu ke IRA atau akun penangguhan pajak lainnya dalam waktu 60 hari. Jika Anda gagal memenuhi tenggat waktu ini, IRS akan mengenakan pajak penarikan Anda sebagai distribusi daripada rollover. Anda akan berutang pajak penghasilan biasa atas jumlah total yang Anda keluarkan, bersama dengan penalti tambahan 10 persen jika Anda berusia kurang dari 59 1/2 tahun.

Langkah 5

Sertakan Formulir 1099-R dalam pajak Anda. Bahkan jika rollover 401k ke IRA Anda tidak dikenakan pajak, Anda akan menerima Formulir 1099-R dari majikan Anda untuk tahun Anda melakukan rollover. Anda harus melaporkan jumlah rollover Anda saat mengajukan pajak. Formulir pengajuan pajak Anda akan memungkinkan Anda untuk menunjukkan apakah salah satu atau semua perpanjangan harus dianggap tidak kena pajak.