7 Hal Yang Perlu Anda Ketahui Tentang Penarikan Kesulitan 401(k)

Anda tahu itu ide yang buruk untuk mengambil uang dari rencana pensiun Anda sebelum Anda berusia 59 tahun. Anda tidak hanya akan menghadapi hukuman finansial yang besar, Anda mempertaruhkan stabilitas keuangan Anda di masa depan. Tetapi bagaimana jika Anda menghadapi kesulitan ekonomi dan Anda sangat membutuhkan uang?

Jika Anda memiliki akun IRA atau Roth tradisional, Anda dapat mengambil penarikan awal kapan saja. Dalam beberapa kasus, Anda bahkan dapat menghindari penalti penarikan, jika Anda memenuhi kriteria tertentu. Lebih sulit, Namun, untuk menarik uang lebih awal dari rencana 401(k) yang disponsori majikan Anda saat ini. Anda harus memeriksa apakah rencana Anda memungkinkan penarikan awal. Beberapa paket hanya akan mengizinkan kontributor untuk mengambil apa yang dikenal sebagai penarikan kesulitan sebelum Anda mencapai usia 59 .

Berita buruknya adalah tidak banyak situasi di mana Anda dapat memenuhi syarat untuk penarikan kesulitan ini. Dan tentu saja, mengambil uang dari rencana 401(k) Anda lebih awal bukanlah langkah finansial yang ideal. (Baca juga:5 Kesalahan Bodoh 401(k) Orang Pintar)

Berikut adalah beberapa hal penting yang perlu Anda ketahui tentang penarikan kesulitan.

1. "Kesulitan" telah menetapkan definisi

Aturan IRS menguraikan daftar sempit keadaan di mana Anda dapat memenuhi syarat untuk penarikan kesulitan. Jika Anda ingin menggunakan uang Anda untuk hal lain selain kasus khusus ini, Anda kurang beruntung.

Untuk semua skenario, harus ada kebutuhan finansial yang mendesak dan berat untuk melakukan penarikan awal 401(k). Skenario yang dapat diterima termasuk biaya pengobatan tak terduga, biaya kuliah dan pendidikan, dan biaya penguburan atau pemakaman. Anda juga dapat memenuhi syarat untuk penarikan kesulitan untuk biaya yang terkait dengan pembelian rumah, jika rumah Anda rusak dan Anda perlu membayar untuk perbaikan, dan untuk menjaga diri Anda dari pengusiran atau penyitaan.

2. Penarikan kesulitan datang dengan hukuman besar

Jika Anda membutuhkan uang tunai dengan cepat, rencana 401(k) Anda mungkin tampak seperti tempat yang logis. Lagipula, uang dalam rencana Anda adalah milikmu . Tapi rencana 401(k) seharusnya memaksa Anda menabung untuk masa pensiun Anda, tidak menjadi sumber dana darurat. Itulah sebabnya sebagian besar rencana tidak mengizinkan Anda mengambil uang darinya sampai pekerjaan di perusahaan Anda berakhir.

Penarikan kesulitan adalah pengecualian untuk ini. Tetapi jika Anda menggunakan pengecualian ini untuk mengambil uang dari paket 401(K) sebelum Anda berusia 59 tahun, Anda akan terkena penalti. Pertama, penarikan awal ini dikenakan pajak sebagai penghasilan biasa. Lebih buruk lagi, penarikan awal Anda juga akan terkena denda pajak federal 10 persen.

Ini membuat penarikan dana 401 (k) lebih awal, bahkan untuk kesulitan keuangan, menyakitkan. Jika Anda memiliki cara alternatif untuk mendapatkan uang yang Anda butuhkan, Anda harus memanfaatkannya. (Lihat juga:Cara Menghasilkan $1, 000 dalam 30 Hari Kedepan)

3. Mungkin ada pengecualian penalti

Hukuman 10 persen itu keras, tetapi ada keadaan di mana Anda mungkin tidak terkena itu. Anda mungkin dapat menghindari hukuman itu jika Anda cacat atau jika utang medis Anda lebih tinggi dari 7,5 persen dari pendapatan kotor Anda yang disesuaikan. Anda juga dapat menghindari hukuman jika pengadilan telah memerintahkan Anda untuk memberikan uang dari penarikan paksa kepada mantan pasangan, Seorang anak, atau tanggungan.

4. Tidak semua rencana memungkinkan penarikan kesulitan

Tidak semua paket 401(k) memiliki opsi untuk melakukan penarikan yang sulit. Majikan Anda memutuskan apakah ingin menawarkan penarikan seperti itu ketika mengatur rencananya. Tidak ada persyaratan dari IRS bahwa pemberi kerja menawarkan opsi seperti itu.

Untuk menentukan apakah rencana Anda memungkinkan penarikan ini, hubungi administrator paket Anda. Di sebagian besar perusahaan, ini akan menjadi seseorang di departemen sumber daya manusia Anda.

5. Ada batasan untuk penarikan Anda

Bahkan jika Anda berkualitas untuk penarikan kesulitan, Anda tidak dapat mengambil uang dalam jumlah tak terbatas. Aturan IRS menyatakan bahwa Anda hanya dapat mengambil uang dari akun 401 (k) Anda jika Anda tidak memiliki dana lain untuk menutupi kesulitan Anda. Lalu, Anda hanya dapat menarik dana yang cukup untuk menutupi biaya darurat keuangan Anda. Anda tidak dapat mengambil dolar ekstra untuk bantalan keuangan.

6. Anda mungkin perlu bukti kesulitan Anda

Administrator rencana Anda mungkin memerlukan bukti bahwa Anda perlu mengambil penarikan kesulitan. Ini mungkin berarti Anda harus memberikan salinan tagihan medis kepada administrator Anda, tagihan perbaikan, atau pemberitahuan penggusuran. Anda mungkin juga perlu memberikan salinan laporan rekening bank Anda yang membuktikan bahwa Anda tidak memiliki dana lain yang tersedia untuk menutupi keadaan darurat keuangan Anda.

7. Saat uangnya habis, itu hilang

Setelah Anda mengambil penarikan kesulitan, Anda biasanya dilarang melakukan deposit ke akun 401(k) Anda selama enam bulan. Setelah periode enam bulan itu berakhir, Anda diperbolehkan untuk mulai menyetor uang kembali ke akun 401(k) Anda seperti yang telah Anda lakukan sebelumnya.

Ini memunculkan apa yang mungkin menjadi negatif terbesar untuk penarikan kesulitan:Uang yang Anda ambil dari rencana 401 (k) Anda hilang selamanya. Ini bukan pinjaman. Anda tidak hanya meminjamnya dan mengembalikannya. Ini benar-benar bisa menyakiti datang waktu pensiun.

Inilah sebabnya mengapa Anda harus mencari cara lain untuk menutupi keadaan darurat keuangan Anda. Beralih ke penarikan kesulitan hanya sebagai upaya terakhir yang mutlak. (Lihat juga:3 Sumber Uang Cepat Selain 401(k) Anda)