Belanjakan atau Simpan:Haruskah Saya Melunasi Hipotek Saya,

Mencoba memutuskan antara menghilangkan hutang dan berinvestasi untuk masa depan adalah keputusan yang sulit. Bagi banyak keluarga, pilihan ini sering datang dalam bentuk membayar hipotek mereka (hutang terbesar yang mungkin pernah mereka miliki) atau menabung untuk masa pensiun. Keduanya adalah gol yang patut disyukuri, tapi mana yang harus didahulukan?

Takeaways Kunci

• Jika Anda akan menaruh uang ekstra untuk hipotek Anda, biasanya lebih baik melakukannya lebih awal, seperti dalam 10 tahun pertama.
• Sebaiknya juga mulai menabung untuk masa pensiun dini, sehingga Anda dapat memetik manfaat bunga majemuk dalam jangka waktu yang lebih lama.
• Sebagai aturan umum, semakin muda kamu, semakin Anda harus memprioritaskan tabungan pensiun Anda daripada hipotek Anda.

Bayar Hipotek Anda Terlebih Dahulu

Katakanlah Anda akhirnya berada di rumah dengan hipotek yang Anda ambil bertahun-tahun yang lalu. Ini adalah perjalanan yang panjang, dan Anda tergoda untuk melunasinya dalam satu pembayaran terakhir dan akhirnya bebas dan jelas—atau, paling sedikit, mempercepat pembayaran Anda sedikit untuk dilakukan lebih cepat.

Meskipun mungkin tampak tergoda untuk membayar hipotek Anda menjelang akhir, sebenarnya lebih baik melakukannya di awal. Meskipun Anda melakukan pembayaran dengan jumlah yang sama setiap bulan (dengan asumsi Anda memiliki hipotek suku bunga tetap 30 tahun), sebagian besar uang Anda di tahun-tahun awal itu digunakan untuk bunga dan tidak banyak berbuat untuk mengurangi pokok pinjaman.

Jadi dengan melakukan pembayaran ekstra sejak dini—dan mengurangi pokok yang menjadi beban bunga Anda—Anda dapat membayar bunga yang jauh lebih sedikit selama masa pinjaman. Prinsip bunga majemuk yang sama yang berlaku untuk investasi Anda juga berlaku untuk utang Anda, jadi dengan membayar lebih banyak pokok Anda lebih awal, tabungannya bertambah seiring waktu.

Sebaliknya, di tahun-tahun berikutnya, pembayaran Anda akan lebih ke arah pokok pinjaman. Membayar lebih tidak akan mengurangi beban bunga total Anda dengan cepat; itu hanya akan membangun ekuitas Anda di rumah lebih cepat (dan mempersingkat jangka waktu pinjaman secara keseluruhan). Bukan berarti ada yang salah dengan itu. Tapi kami mencari kegunaan terbaik untuk uang Anda.

Membayar Contoh Hipotek Anda

Jadi mari kita asumsikan ini masih awal untuk hipotek Anda—dalam dekade pertama. Katakanlah Anda memiliki $200 tetap selama 30 tahun, 000 pinjaman pada tingkat 4,38%; yang berjumlah biaya bunga seumur hidup sebesar $159, 485 jika Anda membayar seperti biasa 12 kali setahun. Jadikan itu 13 pembayaran yang beruntung setiap tahun, meskipun, dan Anda menghemat $27, 216 minat secara keseluruhan. Jika Anda mendapatkan tambahan $200 setiap bulan, Anda akan menghemat $6, 000 dalam 10 tahun, $50, 745 dalam 22½ tahun—dan hipotek Anda akan lunas, juga.

Pertimbangan Hipotek Lainnya

Menyimpan uang dengan bunga bukanlah ide terburuk di dunia. Namun bunga hipotek tidak sama dengan jenis utang lainnya. Ini dapat dikurangkan dari pajak jika Anda merinci pengurangan pada pengembalian pajak penghasilan Anda. Pada tahun 2020, Anda dapat mengurangi bunga hipotek rumah pada $750 pertama, 000 pinjaman dijamin oleh rumah Anda ($375, 000 jika menikah mengajukan secara terpisah). Untuk utang hipotek rumah yang terjadi sebelum 16 Desember, 2017, Anda dapat mengurangi bunga hipotek rumah pada hutang $1 juta pertama ($500, 000 jika menikah mengajukan secara terpisah).

Jika Anda membutuhkan sesuatu untuk mengurangi jumlah hutang Anda pada Paman Sam, hipotek mungkin layak disimpan.

Undang-Undang Pemotongan Pajak dan Pekerjaan (TCJA) tahun 2017 hampir menggandakan pengurangan standar yang diizinkan. Ini menghilangkan kebutuhan banyak pembayar pajak untuk merinci pemotongan mereka dan menyebabkan banyak pemilik rumah untuk melepaskan menggunakan pengurangan pajak bunga hipotek.

Jika Anda memiliki tingkat yang dapat disesuaikan atau hipotek non-standar lainnya, membayar hipotek — bahkan jika nanti dalam permainan ketika Anda melunasi sebagian besar pokok — bisa menjadi keuntungan. Membangun ekuitas di rumah yang dibiayai oleh pinjaman dengan suku bunga yang dapat disesuaikan akan memudahkan Anda untuk membiayai kembali hipotek dengan suku bunga tetap jika Anda memutuskan untuk melakukannya.

Juga, jika nilai real estat lokal menurun, jika orang-orang di daerah Anda melihat sedikit apresiasi—atau bahkan depresiasi—di rumah mereka, membayar hipotek adalah cara untuk menjaga agar tidak tenggelam (berutang lebih dari nilai rumah Anda). Itu bisa menyulitkan Anda untuk menjual rumah, membiayai kembali, atau memperoleh kredit lainnya.

Mendanai Pensiun Anda Terlebih Dahulu

Sayangnya, sementara lebih baik untuk membayar hipotek, atau turun, lebih awal, juga lebih baik untuk mulai menabung untuk masa pensiun lebih awal. Berkat kegembiraan bunga majemuk, satu dolar yang Anda investasikan hari ini memiliki nilai lebih dari satu dolar yang Anda investasikan lima atau 10 tahun dari sekarang. Itu karena itu akan menghasilkan bunga—dan bunga itu akan menghasilkan bunga—untuk jangka waktu yang lebih lama. Jadi setiap tahun Anda menunda menabung untuk masa pensiun akan merugikan Anda dalam jumlah yang tidak proporsional.

Untuk alasan itu, umumnya lebih masuk akal untuk menabung untuk masa pensiun pada usia yang lebih muda daripada membayar hipotek lebih cepat.

Tentu saja, investasi tidak hanya naik; mereka jatuh, juga, dan kinerja mereka dapat berfluktuasi liar dengan pasar keuangan. Pengembalian, Sayang, biasanya tidak tetap seperti pembayaran hipotek. Tapi itu semua lebih banyak alasan untuk mulai berinvestasi lebih cepat daripada nanti. Portofolio Anda memiliki lebih banyak waktu untuk pulih dari perilaku roller-coaster oleh pasar. Dan pasar saham secara historis meningkat dalam jangka panjang.

Pembayaran Hipotek Ekstra vs. Investasi

Asumsikan Anda memiliki hipotek 30 tahun sebesar $150, 000 dengan tingkat bunga tetap 4,5%. Anda akan membayar $123, 609 bunga selama masa pinjaman, dengan asumsi Anda hanya melakukan pembayaran minimum $760 setiap bulan. Bayar $948 sebulan—$188 lebih banyak—dan Anda akan melunasi hipotek dalam 20 tahun, dan Anda akan menghemat $46, 000 bunga.

Sekarang, katakanlah Anda menginvestasikan $ 188 ekstra itu setiap bulan, dan Anda mendapatkan rata-rata 7% pengembalian tahunan. Dalam 20 tahun, Anda akan mendapatkan $51, 000—$5, 000 di depan jumlah bunga yang Anda simpan—dari dana yang Anda sumbangkan. Teruslah menyetorkan $188 bulanan itu, meskipun, selama 10 tahun lagi, dan Anda akan mendapatkan $153, 420 pendapatan.

Jadi meskipun mungkin tidak membuat perbedaan besar dalam jangka pendek, dalam jangka panjang, Anda kemungkinan akan keluar jauh di depan dengan berinvestasi di akun pensiun Anda.

Posisi Kompromi:Mendanai Keduanya Sekaligus

Di antara dua opsi ini terdapat kompromi:Mendanai tabungan pensiun Anda sambil memberikan kontribusi tambahan kecil untuk membayar hipotek Anda. Ini bisa menjadi pilihan yang sangat menarik pada fase awal hipotek ketika kontribusi kecil dapat mengurangi bunga yang pada akhirnya akan Anda bayar. Atau, jika pasar sedang sangat fluktuatif atau berputar ke bawah, mungkin lebih masuk akal untuk membayar hipotek Anda daripada mempertaruhkan kehilangan dana investasi.

Karena keadaan individu sangat bervariasi, tidak ada satu jawaban pun apakah lebih baik membayar hipotek atau menabung untuk masa pensiun. Dalam setiap kasus, Anda harus menjalankan nomor Anda sendiri. Keseluruhan, Namun, jangan mengorbankan tujuan tabungan jangka panjang dari rencana pensiun Anda dengan terlalu fokus pada hipotek Anda. Dengan memprioritaskan tujuan tabungan pensiun Anda terlebih dahulu, Anda kemudian dapat memutuskan apakah ada penghematan tambahan yang paling baik digunakan untuk kontribusi lebih lanjut untuk hipotek Anda atau untuk investasi lainnya.

Faktanya, Anda harus menyeimbangkan membayar hipotek terhadap prospek pengembalian lainnya, pilihan tabungan non-pensiun. Sebagai contoh, jika tingkat bunga hipotek Anda jauh di atas apa yang dapat Anda harapkan secara wajar, menyingkirkannya bisa menguntungkan (dan sebaliknya jika Anda membayar tingkat bunga yang relatif rendah). Juga, jika Anda memiliki tingkat bunga yang luar biasa tinggi pada hipotek Anda, masuk akal secara finansial untuk membayar utang terlebih dahulu—atau melihat ke dalam pembiayaan kembali.