Ketika saya membayar belanjaan saya dengan cek, kemana perginya cek itu?

Pada tahun 2000, diperkirakan 70 miliar cek akan ditulis di Amerika Serikat saja. Ini berarti sekitar 270 juta cek diproses setiap hari kerja. Melacak semua kertas itu adalah prosedur yang cukup rumit.

Setelah Anda membayar dengan cek untuk belanjaan Anda, tempat pertama yang digunakan untuk memeriksa adalah ke bank toko kelontong, di mana cek itu disimpan. Namun dana mungkin tidak segera tersedia, kecuali Anda dan toko kelontong Anda menggunakan bank yang sama (sekitar 30 persen dari cek ditarik dan disetorkan ke bank yang sama), dalam hal ini pemrosesan, atau kliring , ditangani secara internal. Namun sebaliknya, bank toko kelontong mungkin ingin memverifikasi cek tersebut dengan bank Anda, bank pembayar , sebelum mengubah nilai cek menjadi uang tunai. Tetapi kebanyakan bank tidak berkomunikasi satu sama lain secara langsung; sebaliknya, mereka melalui perantara, bank perantara .

Ada tiga jenis bank perantara:

• Bank Cadangan Federal
• Bank koresponden
• Perusahaan lembaga kliring

Bank Cadangan Federal adalah bank sentral Amerika Serikat. Cabang regional Federal Reserve menangani pemrosesan cek untuk bank yang memiliki rekening dengan mereka, dan mereka membebankan biaya untuk layanan mereka. Layanan tersebut meliputi pengambilan cek, pengangkutan cek ke Bank Cadangan dan pengiriman cek ke bank pembayar. Reserve Banks menangani sekitar 27 persen cek AS.

Bank koresponden adalah bank yang telah membentuk "kemitraan" dengan bank lain untuk menukar cek dan pembayaran secara langsung, melewati Federal Reserve dan biayanya. Bank luar dapat melalui bank koresponden untuk menukar cek dan pembayaran dengan salah satu mitranya.

Bank koresponden juga dapat membentuk perusahaan kliring , di mana anggota menukar cek dan pembayaran dalam jumlah besar, alih-alih berdasarkan cek per cek, yang bisa sangat tidak efisien ketika setiap bank mungkin menerima ribuan cek dalam sehari. Bank clearinghouse menyimpan cek yang ditarik dari anggota lain dan menukarnya setiap hari. Pembayaran bersih untuk cek ini sering diselesaikan melalui Fedwire, sistem transfer dana elektronik (EFT) yang menangani penyelesaian cek skala besar antar bank A.S.

Bank koresponden dan perusahaan kliring merupakan sektor swasta kliring cek, dan bersama-sama mereka menangani sekitar 43 persen cek AS.

Ada lima langkah dasar dalam penyelesaian proses:

1. Toko kelontong menyimpan cek Anda di banknya.
2. Bank toko kelontong memberikan cek Anda, bersama dengan permintaan pembayaran, ke bank perantara untuk verifikasi dan penyelesaian. Bank perantara mengidentifikasi bank yang membayar.

Untuk mengidentifikasi bank yang membayar, bank perantara melihat nomor perutean cek Anda , angka sembilan digit di sudut kiri bawah cek Anda, di sebelah kiri nomor rekening Anda. Nomor perutean mengidentifikasi bank yang mengeluarkan cek. Setiap bank di Amerika Serikat memiliki setidaknya satu nomor perutean.

1. Setelah mengidentifikasi bank Anda sebagai bank yang membayar, bank perantara memberikan cek yang Anda tulis kepada bank Anda, bersama dengan permintaan pembayaran. Jika bank Anda setuju untuk membayar, cek tersebut telah diverifikasi.
2. Bank perantara melanjutkan penyelesaian cek, mendebit bank Anda, dan mengkredit bank toko kelontong sebesar nilai cek.
3. Bank Anda mendebit rekening giro Anda.

Di akhir proses ini, toko kelontong memiliki akses penuh ke nilai tunai dari cek yang Anda tulis. Dan pada akhir bulan, saat laporan mutasi bank Anda tiba, cek tersebut akan segera kembali ke tangan Anda atau dicetak pada laporan mutasi Anda.