Aturan 10-5-3:Panduan Sederhana untuk Memperkirakan Pengembalian Investasi Jangka Panjang

Sumber Alokasi Aset:stck.xchng Gambar:arinas74

Ada sejumlah aturan untuk berinvestasi di luar sana. Banyak di antaranya berkaitan dengan alokasi aset. Salah satu aturan yang dapat membantu Anda menentukan alokasi aset mana yang cocok untuk Anda adalah aturan 10-5-3.

Aturan ini berasal dari buku karya James O’Donnell yang berjudul Buku Investasi Terpendek yang Pernah Ada:Rahasia Wall Street untuk Membuat Setiap Dolar Berarti .

Apa yang dimaksud dengan Aturan 10-5-3?

Aturan ini sederhana, memberikan rata-rata pengembalian tahunan keseluruhan untuk tiga kelas investasi berbeda:saham, obligasi, dan uang tunai. Menurut aturan 10-5-3, saham kemungkinan besar memperoleh pengembalian tahunan sebesar 10%, obligasi 5%, dan uang tunai (serta investasi seperti uang tunai yang likuid) 3%. Penting untuk diketahui bahwa aturan ini digunakan untuk investasi jangka panjang. Dan dalam jangka panjang, yang saya maksud adalah dalam jangka waktu setidaknya 15-20 tahun. Jadi kita berbicara tentang aturan praktis yang dapat membantu Anda menentukan alokasi aset Anda untuk jangka panjang; pertimbangkan untuk menerapkan aturan ini pada portofolio pensiun Anda.

Bagaimana Anda dapat menggunakan 10-5-3 untuk membantu alokasi aset

10-5-3 paling membantu dalam hal alokasi aset bila digunakan bersama dengan Aturan 72 (banyak aturannya, ya?). Ini adalah aturan yang sangat mendasar yang mengatakan jika Anda membagi hasil bunga investasi Anda menjadi 72, itu akan memberi Anda perkiraan berapa lama uang Anda akan berlipat ganda — jika Anda membiarkannya diam di sana dan tidak melakukan apa pun. Dalam kasus 10-5-3, berikut adalah waktu yang dibutuhkan setiap jenis investasi Anda untuk berlipat ganda:

• Saham:72/10 =7,2 tahun
• Obligasi:72/5 =14,4 tahun
• Tunai:72/3 =24 tahun

Anda dapat melihat di mana perlunya mempertimbangkan perencanaan jangka panjang. Putuskan apa target tujuan Anda dalam hal jumlah uang. Jika Anda ingin pensiun dengan uang sebesar $1,2 juta dalam 30 tahun (itu sebenarnya tujuan saya — saya masih cukup muda), Anda dapat menggunakan aturan 10-5-3 untuk memperkirakan alokasi aset yang akan membuat uang tersebut bekerja untuk membantu Anda mencapai tujuan Anda. Dalam kasus saya, saham saya diperkirakan akan berlipat ganda empat kali lipat, obligasi saya dua kali lipat, dan investasi tunai saya satu kali. Saya akan mulai mengerjakan matematika lagi di sini, tapi hasilnya akan sangat sederhana. Ini hanya dimaksudkan untuk memberikan gambaran menyeluruh tentang cara kerjanya. Ini tidak memperhitungkan fakta bahwa saya akan menambahkan lebih banyak uang ke rekening saya setiap tahun, daripada membiarkannya stagnan. Katakanlah saya memiliki investasi sebesar $60.000 (yang akan saya dapatkan jika saya menyisihkan $334 sebulan setiap tahun selama 15 tahun terakhir — sejak saya berusia sekitar 15 tahun dan bekerja). Berikut ini salah satu skenarionya:

• $40.000 dalam bentuk saham. Uang ini akan berlipat ganda empat kali lipat dalam 30 tahun. Setelah penggandaan pertama, akan ada $80.000, $80.000 itu akan berlipat ganda menjadi $160.000, yang akan berlipat ganda menjadi $320.000, yang akan berlipat ganda menjadi $640.000.
• obligasi senilai $10,000. Uang ini berlipat ganda hanya dua kali:pertama menjadi $20.000 dan kedua menjadi $40.000.
• $10.000 tunai. Uang ini berlipat ganda hanya sekali, menjadi $20,00.

Total saya sekitar $700.000, setelah 30 tahun. Namun bagaimana jika saya mengubah alokasi aset saya menjadi seperti ini:

• $50.000 dalam bentuk saham. Dua kali lipat menjadi $100.000, lalu menjadi $200.000, lalu menjadi $400.000, lalu menjadi $800.000.
• obligasi senilai $8.000. Dua kali lipat menjadi $16.000, lalu menjadi $32.000.
• $2.000 tunai. Gandakan sekali menjadi $4.000.

Sekarang totalnya adalah $836.000. Tentu saja, $60.000 yang hanya tersimpan di rekening selama 30 tahun tidak akan membuat saya mendapatkan $1,2 juta. Namun, Anda dapat melihat bahwa penggunaan 10-5-3 membantu saya mendekatkan $136.000 ke sasaran saya dalam jangka waktu yang sama. Saya harus terus menambah rekening saya untuk mendapatkan masa pensiun yang saya inginkan, dan uang tambahan itu, yang ditambahkan selama 30 tahun ke depan, akan menjadi bagian dari formula penggandaan. 10-5-3 hanya menawarkan garis besar yang dapat Anda ikuti untuk rencana investasi jangka panjang yang cukup konservatif.

Kekurangan aturan investasi 10-5-3

Aturan praktis apa pun hanyalah pedoman. Tidak ada aturan investasi yang keras dan cepat. Dan selalu ada risiko kerugian. Aturan 10-5-3 tidak terkecuali. Pertama-tama, ini adalah rata-rata jangka panjang. Tahun ini, hampir tidak ada investasi yang mematuhi aturan 10-5-3. Jatuhnya pasar tidak tercermin dalam aturan 10-5-3, dan jika pasar jatuh lagi sebelum masa pensiun, berinvestasi besar-besaran di saham akan menghapus portofolio Anda (itulah sebabnya Anda harus menyesuaikan alokasi aset seiring bertambahnya usia). Selain itu, aturan 10-5-3 tidak memperhitungkan erosi nilai dolar Anda akibat inflasi. Dan pajak juga tidak diperhitungkan di sini. Masalah lain tentang masa depan menjadi perhatian saya oleh Arohan:

Meskipun rata-rata return historis di masa lalu mungkin berlaku di masa depan, memang benar bahwa return pasar saham AS dalam 100 tahun terakhir mencerminkan negara dengan peningkatan produktivitas dan demografi muda. Masa depan mungkin akan terlihat sangat berbeda seiring bertambahnya usia dan peningkatan produktivitas yang tidak lagi signifikan (penemuan telegrafi, radio, internet, dan lain-lain mengurangi jumlah hari dalam siklus komunikasi, mobil dan jalan raya menghemat banyak waktu, sementara microwave dan mesin cuci memungkinkan perempuan untuk berpartisipasi dalam angkatan kerja dan laki-laki untuk membantu pekerjaan rumah tangga. Meskipun kita belum tahu ide dan produk baru apa yang akan muncul di masa depan, kemungkinan besar dampak rendah dari peningkatan produktivitas sudah mulai terlihat).

Ke depannya, perekonomian mungkin tidak akan mencapai tingkat produksi dan pertumbuhan seperti di masa lalu. Pengembalian tahunan sebesar 10% untuk saham (yang tampak sangat konservatif di akhir tahun 1990an) mungkin akan menjadi sangat optimis di masa depan. Aturan 10-5-3 tidak dimaksudkan sebagai keputusan akhir. Namun, ini dapat menjadi alat yang berguna saat membuat rencana investasi jangka panjang.

Miranda Marquis

Miranda telah menulis tentang uang di internet selama 13 tahun. Karyanya telah diterbitkan oleh berbagai outlet, termasuk Forbes, Huffington Post, FOX Business, Yahoo! Keuangan, MSN Money, Marketwatch, NPR, dan banyak lagi. Dia adalah pendiri Podcast Investasi Pohon Uang. Saat tidak menulis atau membuat podcast, Miranda menikmati permainan papan, alam terbuka, jalan-jalan, dan menghabiskan waktu bersama putranya.

Lihat semua postingan Miranda Marquit