Penjelasan ETF:Panduan Pemula untuk Pertukaran Dana yang Diperdagangkan

(Halaman ini mungkin berisi tautan afiliasi dan kami mungkin memperoleh biaya dari pembelian yang memenuhi syarat tanpa biaya tambahan kepada Anda. Lihat Pengungkapan kami untuk informasi lebih lanjut.)

Berinvestasi di pasar saham bisa menjadi cara terbaik untuk membangun kekayaan jangka panjang. Ada banyak cara berbeda untuk berinvestasi, bergantung pada tujuan finansial dan toleransi risiko Anda.

Membuat portofolio investasi yang terdiversifikasi adalah salah satu cara terbaik untuk mengembangkan uang Anda.

Diversifikasi membantu Anda membangun kekayaan sekaligus menurunkan risiko menyimpan seluruh telur dalam satu keranjang.

Saat memutuskan cara mendiversifikasi portofolio, Anda dapat mempertimbangkan Exchange Traded Funds (ETF).

Pertama kali diperkenalkan pada tahun 1993, mereka relatif baru. Namun, ETF telah menjadi alat investasi yang populer dan berguna bagi para profesional keuangan dan individu.

Di bawah ini kami akan membahas dasar-dasar dana yang diperdagangkan di bursa untuk membantu Anda memutuskan apakah dana tersebut merupakan investasi berharga yang dapat Anda gunakan untuk membangun kekayaan.

Exchange Traded Fund (ETF) adalah pengelompokan saham, obligasi, dan aset lainnya yang digabungkan menjadi satu dana investasi.

Setiap bagian ETF mewakili bagian yang sama dari kepemilikan dana tersebut.

Saham ETF dibeli dan dijual melalui broker dan sebagian besar indeks pasar saham. Dalam hal ini, mereka mirip dengan reksa dana.

Yang membuat ETF unik adalah sahamnya diperdagangkan di bursa saham sepanjang hari.

Bagaimana cara kerjanya?

Dana yang diperdagangkan di bursa adalah sekumpulan saham, obligasi, komoditas, atau gabungan semuanya, berdasarkan indeks pasar atau sektor.

Perusahaan keuangan besar, seperti Vanguard dan Fidelity, membuat dan mengelola ETF. Namun untuk membuat ETF, mereka harus mengambil tindakan tertentu sebelum menjual saham ETF tersebut kepada investor.

Bagaimana Exchange Traded Funds (ETF) Dibuat:

1. Perusahaan keuangan menentukan kombinasi aset yang akan disertakan dalam ETF (misalnya, indeks pasar apa yang harus dilacak).

2. Perusahaan menyampaikan rencana ETF tersebut kepada Komisi Sekuritas dan Bursa untuk disetujui.

3. Setelah disetujui, Authorized Participant (AP) atau pembuat pasar yang ditugaskan pada dana tersebut, akan membeli sekeranjang aset dana tersebut.

4. ETF diberi simbol ticker dan dibagi menjadi beberapa saham.

5. Saham dijual kepada investor perorangan.

Saham ETF mewakili aset dana.

Dana tersebut sendiri yang memiliki aset dasar – dan investor memiliki saham ETF. Sebagian besar ETF melakukan pekerjaan yang sangat baik dalam melacak aset dasar.

Kepemilikan dana disesuaikan secara berkala agar sesuai dengan nilai pasar aset. Dan harga saham ETF berubah setiap hari seiring fluktuasi pasar.

Misalnya, Anda membeli saham ETF yang melacak S&P 500. Saat S&P 500 naik, nilai ETF Anda akan meningkat, dan sebaliknya.

Jenis ETF

Ada banyak jenis ETF. Apa pun tujuan investasi Anda, Anda dapat menemukan ETF yang sesuai dengan tujuan Anda.

Anda dapat menemukan ETF saham dan obligasi, atau ETF untuk logam mulia, dan bahkan ETF real estate, dan masih banyak lagi.

Jenis ETF yang umum:

• Saham ETF memungkinkan lebih banyak diversifikasi dan membawa risiko lebih kecil dibandingkan berinvestasi pada saham individual. Namun, pada dasarnya, saham bersifat fluktuatif, dan saham ETF apa pun memiliki risiko tertentu. ETF Saham paling baik disimpan dalam jangka panjang dan diimbangi dengan dana lain yang kurang berisiko.

• ETF Obligasi mengandung kombinasi berbagai jenis obligasi. Tidak seperti obligasi individu, ETF obligasi tidak memiliki tanggal jatuh tempo. Mereka sering kali membayar pembayaran bunga secara rutin kepada investor.

• ETF Komoditas . ETF komoditas adalah sekeranjang komoditas. Ini mencakup barang fisik, seperti logam mulia, produk pertanian, dan bahan mentah lainnya.

• ETF Internasional adalah cara bagi investor untuk mendiversifikasi investasi internasional.

• Dividen ETF berisi saham yang membayar dividen. Banyak investor memilih ETF jenis ini untuk menerima pembayaran pendapatan.

• ETF Sektor mewakili saham dari sektor pasar tertentu, seperti keuangan, teknologi, layanan kesehatan, atau industri lainnya.

• ETF dengan leverage, seperti judulnya, gunakan hutang untuk berinvestasi demi potensi keuntungan yang lebih baik. Namun investor harus berhati-hati dan berpikir dua kali mengenai risiko berinvestasi pada ETF jenis ini.

Apa manfaatnya?

1. Biaya rendah.

Karena ETF melacak indeks, mereka dikelola secara pasif. Reksa dana sering kali memiliki rasio pengeluaran yang lebih rendah dibandingkan reksa dana lainnya.

Berinvestasi di ETF juga lebih murah dibandingkan berdagang saham.

Meskipun demikian, ada biaya perdagangan saat Anda membeli atau menjual saham ETF. Dan, jika Anda sering berdagang, pengeluaran Anda akan bertambah dan mengurangi keuntungan Anda.

Cara terbaik untuk menjaga biaya tetap rendah adalah dengan membeli dan menahannya dalam jangka panjang.

2. Variasi dan fleksibilitas.

Dengan ratusan ETF yang ada, selalu ada sesuatu untuk semua orang. Investor memiliki akses ke berbagai jenis investasi dan sektor pasar.

3. Anda tidak memerlukan banyak uang untuk berinvestasi di ETF.

Tidak ada persyaratan minimum yang ditetapkan untuk berinvestasi di ETF, seperti halnya banyak reksa dana.

Biaya berinvestasi di ETF adalah harga saham, sehingga investor baru dapat mulai berinvestasi dengan uang lebih sedikit.

4. Diversifikasi.

ETF yang melacak indeks lebih terdiversifikasi dibandingkan saham individual, obligasi, atau aset lainnya. Mereka membantu menyebarkan risiko karena mengandung kombinasi banyak aset berbeda.

Beberapa ETF berisi sejumlah besar saham atau aset lainnya. Sebaliknya, perusahaan lain lebih fokus pada sektor tertentu dan memiliki aset lebih sedikit.

Sebaiknya teliti diversifikasi ETF sebelum berinvestasi.

Karena ETF mempublikasikan kepemilikannya setiap hari, mudah bagi investor individu untuk melihat apakah alokasi aset dan kepemilikannya sesuai dengan tujuan keuangan mereka.

5. Efisiensi pajak.

ETF disusun sedemikian rupa sehingga pembuatan dan penebusan saham dalam dana tersebut (oleh Peserta yang Sah) tidak dianggap kena pajak.

Pajak keuntungan modal tidak dibayarkan pada ETF sampai dana tersebut ditebus, atau ketika investor menerima pembayaran dividen atau bunga.*

*Ada pengecualian pada jenis ETF tertentu, termasuk logam mulia, mata uang, dan kontrak berjangka.

6. Likuiditas.

Kebanyakan ETF bersifat likuid karena dapat dibeli dan dijual sepanjang hari, seperti saham.

Namun perlu disebutkan bahwa beberapa ETF yang jarang diperdagangkan mungkin lebih sulit untuk dijual.

Apa kelemahannya?

1. Tidak ada opsi untuk menginvestasikan kembali dividen (Tanpa DRIPS) .

Beberapa ETF berisi saham yang membayar dividen, namun tidak ada opsi untuk menginvestasikannya kembali secara otomatis.

Dividen dibayarkan langsung kepada investor ETF.

2. Biaya perdagangan.

Saat Anda membeli atau menjual saham ETF, Anda membayar biaya komisi perantara. Namun beberapa broker membebaskan biaya ini.

Hubungi broker Anda untuk informasi lebih lanjut mengenai biaya ETF.

3. ETF yang dikelola secara aktif harganya lebih mahal.

Meskipun sebagian besar ETF dikelola secara pasif, ada pengecualian.

4. Diversifikasi terbatas pada ETF dengan kelompok dana yang ditargetkan.

Kebanyakan ETF melacak indeks pasar dan terdiri dari sekeranjang aset yang mendiversifikasi dana. Namun beberapa ETF fokus pada investasi spesifik dan variasinya lebih sedikit.

Misalnya, beberapa ETF mungkin hanya berinvestasi pada logam mulia – membatasi diversifikasi dan meningkatkan risiko investor.

5. Beberapa ETF memiliki tarif pajak yang lebih tinggi.

Misalnya, logam mulia dikenakan pajak dengan tarif pajak “tertagih”, tarif yang jauh lebih tinggi dibandingkan ETF lainnya.

Apakah ETF Bermanfaat bagi Anda?

ETF menarik bagi banyak individu karena keragamannya, fleksibilitasnya, dan biayanya yang rendah.

Namun sebaiknya lakukan riset terhadap investasi apa pun untuk memastikannya sesuai dengan tujuan investasi Anda.

Anda mungkin merasakan manfaat ETF jika Anda:

• Merupakan investor jangka panjang dan berencana membeli dan menahan investasi

• Ingin berinvestasi di sektor pasar saham tertentu – tetapi Anda tidak ingin memilah-milah opsi investasi individual

• Seperti likuiditas yang ditawarkan oleh ETF (dibandingkan dengan reksa dana)

• Ingin menjaga rasio pengeluaran dan biaya terkait investasi lainnya tetap rendah

• Tidak punya banyak uang untuk diinvestasikan, namun ingin memulai dan melakukan diversifikasi

• Ingin menyesuaikan portofolio Anda tanpa membeli saham, obligasi, atau komoditas individual

Cara Berinvestasi di Exchange Traded Funds

Anda dapat membeli dan menjual ETF melalui perusahaan pialang, termasuk pialang online dan robo-advisor.

Sebelum berinvestasi di ETF, jawablah pertanyaan berikut:

• Indeks pasar apa yang dilacak oleh dana tersebut?
• Berapa kepemilikan dana dan alokasi asetnya?
• Bagaimana cara mengelolanya?
• Sudah berapa lama ada?
• Apakah diversifikasi dana sesuai dengan toleransi risiko saya?
• Apakah saya memahami cara kerja ETF ini?

Penutup Pikiran

Dana yang diperdagangkan di bursa adalah pilihan investasi bagus lainnya untuk dipertimbangkan sebagai bagian dari keseluruhan rencana keuangan Anda.

Mereka memungkinkan Anda menyesuaikan investasi dan mendiversifikasi portofolio Anda.

Berbeda dengan investasi lain, seperti saham dan reksa dana. Dan penting untuk memahami perbedaan-perbedaan ini.

Namun begitu Anda mengetahui dasar-dasar ETF, Anda dapat menentukan apakah ETF tersebut masuk akal bagi Anda!

Bacaan Lebih Lanjut:

• Apa yang Dibutuhkan untuk Menjadi Investor Sukses?
• Apakah Investasi Real Estat Merupakan Cara yang Baik untuk Membangun Kekayaan?

Artikel ditulis oleh Amanda, anggota tim Women Who Money dan pendiri serta blogger di balik Why We Money yang senang menulis tentang kebahagiaan, nilai-nilai, dan keuangan pribadi.

Wanita yang Uang

Amy Blacklock dan Vicki Cook mendirikan Women Who Money pada bulan Maret 2018 untuk memberikan informasi berguna tentang keuangan pribadi, karier, dan topik kewirausahaan sehingga Anda dapat dengan percaya diri mengelola uang, meningkatkan kekayaan bersih, meningkatkan kesehatan keuangan secara keseluruhan, dan pada akhirnya mencapai kemandirian finansial.