Memahami keamanan lembaga keuangan

Ekonomi memengaruhi setiap aspek kehidupan sehari-hari, mulai dari memberi daya pada rumah Anda hingga menyediakan suku cadang untuk mobil atau truk Anda sehingga Anda dapat mulai bekerja. Kekuatan pendorong di belakang ekonomi itu adalah lembaga keuangan utama, baik lokal, nasional, atau internasional. Lembaga-lembaga ini memberikan stabilitas di mana ekonomi berputar. Tanpa keamanan itu, stabilitas ekonomi akan terancam, bahkan di komunitas Anda sendiri.

Itulah mengapa keamanan harus menjadi salah satu hal pertama yang Anda pikirkan ketika memutuskan lembaga keuangan utama seperti apa yang ingin Anda ajak bekerja sama. Setiap bank dan serikat kredit memiliki model bisnis unik mereka sendiri, dan model bisnis ini pada gilirannya mempengaruhi langkah-langkah keamanan mereka. Saat Anda berpikir tentang memilih lembaga keuangan utama, Anda perlu mempertimbangkan seberapa aman lembaga itu dan setidaknya memiliki pengetahuan tentang kebijakan dan pedoman mereka.

Apa itu lembaga keuangan?

Sebelum memilih bank atau credit union untuk menjadi lembaga keuangan utama Anda (kadang-kadang disingkat PFI), ada baiknya untuk memiliki pemahaman mendalam tentang apa itu lembaga keuangan dan layanan yang diberikan oleh model bisnis mereka. Layanan dasar meliputi:

• Menyetor dan menarik uang

• Memberikan pinjaman

• Layanan kartu kredit

• Pemrosesan pembayaran

• Penagihan hutang

• Menjual produk keuangan

• Mengembangkan dan meningkatkan tabungan

Terlepas dari model bisnis yang digunakan setiap lembaga keuangan, mereka penting karena mereka bertindak sebagai perantara antara publik dan pasar keuangan negara bagian dan nasional yang lebih luas. Mereka membantu meningkatkan literasi keuangan di komunitas mereka, mengatur perdagangan, dan menciptakan lapangan kerja. Memahami berbagai jenis institusi dan keamanan yang mereka gunakan sangat penting sebelum menentukan pilihan Anda.

Jenis lembaga keuangan

Anda tidak akan mencoba untuk menyimpan dana darurat keluarga Anda di perusahaan investasi, dan Anda tidak akan memilih bank komersial untuk digunakan sebagai rekening bank pribadi Anda. Setiap jenis lembaga keuangan dapat memenuhi kebutuhan pelanggan secara berbeda, jadi sangat membantu untuk memahami apa yang dilakukan berbagai entitas keuangan untuk melayani pemegang rekening mereka. Berikut adalah beberapa jenis yang berbeda:

Bank sentral , seperti Federal Reserve AS, adalah lembaga fiskal tingkat tinggi yang memantau dan mengawasi kebijakan moneter negara. Semua bank lain di Amerika Serikat berada di bawah payung Federal Reserve, bank sentral.

Bank ritel menawarkan rekening giro dan tabungan, pinjaman, kredit, dan jasa keuangan lainnya kepada masyarakat. Ketika mereka melakukan fungsi ini hanya untuk bisnis, mereka disebut sebagai bank komersial. Deposito bank diasuransikan oleh Federal Deposit Insurance Corp (FDIC).

Bank umum menawarkan layanan yang sama seperti bank ritel, tetapi menyesuaikan layanan mereka dengan bisnis. Sebagian besar bank besar beroperasi sebagai bank ritel dan komersial.

Serikat kredit adalah lembaga keuangan yang beroperasi serupa dengan bank, kecuali bahwa mereka menawarkan layanan kredit dan pinjaman kepada koperasi atau demografi tertentu. Tidak seperti bank, serikat kredit adalah entitas nirlaba, artinya mereka tidak membayar pajak. Orang yang sama yang mengambil bagian dalam penawaran mereka juga menjalankan serikat kredit. Jika Anda berurusan dengan serikat kredit, simpanan Anda diasuransikan oleh National Credit Union Administration (NCUA).

Lembaga keuangan pengembangan masyarakat (CDFI) fokus pada pengembangan komunitas keuangan di komunitas yang kurang beruntung.

Asosiasi simpan pinjam mengumpulkan tabungan yang dikumpulkan secara publik untuk dipinjamkan kepada individu untuk perumahan.

Perusahaan asuransi membantu individu dan bisnis melindungi diri mereka sendiri dari risiko keuangan kehilangan properti, atau setidaknya mengurangi risiko tersebut, dan juga dapat menyediakan beberapa layanan keuangan yang sama seperti bank, seperti pinjaman.

Broker mengkhususkan diri dalam perdagangan sekuritas, termasuk dana yang diperdagangkan di bursa (ETF) dan saham — transaksi yang diatur, tetapi tidak dijamin, seperti dengan bank dan serikat kredit.

Perusahaan investasi menerbitkan sekuritas kepada individu dan organisasi yang ingin meningkatkan modal. Itu berarti mereka ada untuk memberikan lebih banyak peluang investasi kepada lebih banyak orang.

Perusahaan hipotek memberikan pembiayaan pinjaman rumah kepada calon pemilik rumah, tetapi juga mengelola bisnis real estat. Sebagian besar perusahaan hipotek bekerja dengan pemberi pinjaman lain yang menyediakan modal untuk pinjaman properti ini.

Bagaimana lembaga keuangan diatur dan dilindungi

Mengenai keamanan dan perlindungan konsumen, berbagai undang-undang dan peraturan melindungi aset dan data konsumen ketika berhadapan dengan lembaga keuangan. Pemegang rekening harus memiliki pemahaman tentang tanggung jawab dan risiko yang melekat pada masing-masing institusi dan berbagai inisiatif yang telah diambil untuk memitigasinya. Amerika Serikat memiliki beberapa entitas yang mendukung lembaga keuangan, seperti:

asuransi FDIC :Didukung oleh Federal Deposit Insurance Corp., artinya jika bank tempat penyimpanan uang gagal, uang Anda dijamin hingga $250.000. FDIC diciptakan untuk memberikan jawaban atas serangkaian kegagalan bank yang mengguncang kepercayaan publik terhadap lembaga perbankan selama Depresi Hebat.

RFPA :Berlawanan dengan kepercayaan umum, Mahkamah Agung A.S. telah memutuskan bahwa konsumen tidak memiliki hak hukum atas privasi saat berurusan dengan lembaga keuangan. Namun, Kongres meloloskan Undang-Undang Hak atas Privasi Finansial (RFPA) untuk menerapkan serangkaian prosedur yang harus diikuti pemerintah sebelum mendapatkan akses ke data keuangan seseorang, termasuk mengirimkan pemberitahuan niat dan menyediakan sarana untuk menentang pengungkapan tersebut.

CUNA :Credit Union National Association (CUNA) adalah organisasi nasional yang mengadvokasi atas nama credit unions. CUNA menyediakan beberapa sumber daya bagi serikat kredit untuk dipekerjakan dalam negosiasi mereka dengan badan pengatur, serta pendidikan konsumen tentang serikat kredit dan manfaatnya.

CFPB :Biro Perlindungan Keuangan Konsumen (CFPB) bertanggung jawab untuk menerapkan dan menegakkan undang-undang perlindungan konsumen yang melindungi Anda dari pinjaman predator, penipuan, dan pencurian identitas. Selain itu, setiap negara bagian di AS memiliki undang-undang perlindungan konsumennya sendiri yang melindungi konsumen di negara bagiannya masing-masing.

Meskipun mungkin terlihat rumit, pikirkan setiap lembaga keuangan sebagai industrinya sendiri. Setiap industri ada dalam iklim hukum dan peraturannya sendiri.

Apa yang harus dicari dalam keamanan lembaga keuangan

Kesadaran akan prosedur keamanan lembaga keuangan penting ketika memilih lembaga keuangan utama — bank utama atau serikat kredit Anda, dengan kata lain. Beberapa fakta penting yang mungkin ingin Anda ketahui dapat dijawab dengan mengajukan pertanyaan yang tepat tentang praktik bisnis lembaga keuangan:

• Bagaimana institusi menyimpan informasi pribadi Anda?

• Apa reputasinya di pasar keuangan yang lebih luas?

• Apakah ada riwayat pelanggaran data?

• Apakah institusi menawarkan akun multi-tanda tangan?

• Berapa banyak pengaduan yang diajukan terhadap institusi?

• Apakah institusi menawarkan layanan seperti transfer uang, e-banking, dan mobile banking?

Pemberi pinjaman hipotek diatur oleh Fair Housing Act (FHA) dan Equal Credit Opportunity Act (ECOA). Tingkat bunga yang Anda terima dari jalur kredit ditentukan oleh Federal Reserve AS dan dievaluasi ulang secara berkala. Jika Anda mengajukan permohonan kredit, suku bunga tersebut ditentukan dan dievaluasi kembali secara berkala oleh Federal Reserve AS. Semua lembaga keuangan memiliki model atau sistem seperti itu untuk melindungi aset dan investasi Anda.

Cara yang baik untuk mempelajari lebih lanjut tentang lembaga keuangan adalah dengan membaca laporan tahunan mereka. Laporan tahunan berisi rincian tentang kesehatan keuangan lembaga, termasuk jumlah modal yang mereka miliki, bagaimana kinerja mereka dalam mencapai tujuan, dan bagaimana mereka menangani kebutuhan perbankan klien mereka.

Menemukan lembaga keuangan utama yang tepat

Meskipun memilih PFI adalah masalah prioritas, keamanan harus berada di urutan teratas. Anda memiliki "model bisnis" Anda sendiri sebagai konsumen, dan Anda perlu menemukan lembaga keuangan yang modelnya melindungi aset Anda dan memajukan tujuan Anda. Itu berarti dengan mempertimbangkan:

• Praktik asuransi dan keamanan — Bagaimana hal itu akan membuat Anda tetap terlindungi?

• Reputasi — Untuk apa mereka dikenal?

• Lingkungan peraturan — Badan dan undang-undang federal apa yang membentuk bisnis mereka?

• Produk dan layanan — Apakah penawaran mereka benar-benar membantu Anda?

Ada lebih banyak yang dipertaruhkan daripada profitabilitas. Tanpa keamanan aset Anda, profitabilitas dapat menjadi tidak berarti. Saat Anda mencari lembaga keuangan utama untuk berbisnis, selalu lihat ke bawah permukaan dan ajukan pertanyaan yang tepat untuk memastikan uang Anda ada di tangan yang tepat.