Matematika Penting yang Harus Anda Ketahui untuk Berinvestasi di Pasar Saham

Meskipun Anda tidak perlu menjadi ahli matematika untuk mulai berinvestasi di pasar saham, mengetahui beberapa konsep seputar matematika pasar saham tentu dapat membantu Anda menganalisis investasi Anda dengan lebih baik. Jadi mari kita memoles dasar-dasarnya hari ini. Baca terus!

Matematika Dasar untuk Investasi Pasar Saham

Rumus matematika pasar saham ini relatif mudah dipahami dan akan membantu Anda memilih saham dan dana yang tepat. Dan yang paling penting, itu akan membuat harapan Anda tetap nyata.

1. Aljabar dan Aritmatika Sederhana.

Berikut adalah lima persamaan aljabar dan aritmatika fundamental yang harus diketahui investor.

Persamaan 1

Return on Equity (ROE) =(Laba bersih / ekuitas pemegang saham)

Anda dapat menggunakan neraca dan laporan laba rugi perusahaan untuk mendapatkan informasi ini dan menghitungnya sebagai nilai persentase.

ROE adalah ukuran klasik dari kemampuan perusahaan untuk menggunakan uang pemegang saham dengan baik. Ini dapat memberi tahu Anda seberapa efektif perusahaan dapat mengubah investasi ekuitas menjadi keuntungan. ROE yang lebih tinggi biasanya dikaitkan dengan probabilitas pengembalian yang lebih tinggi.

Namun, Penting untuk diingat bahwa Anda tidak dapat mempertimbangkan ROE sebagai faktor yang berdiri sendiri saat memilih saham. Anda perlu membandingkannya dengan rata-rata industri juga.

Sebagai contoh, ROE rata-rata industri di sektor perbankan dan jasa keuangan berbeda dengan sektor farmasi. Juga, ROE bisa tinggi jika perusahaan mengambil banyak utang dan investasi ekuitasnya rendah. Karena itu, melihat semua faktor sebelum berinvestasi.

Persamaan 2

F =P * (1 + R) T

di mana,

• F =Nilai masa depan dari investasi
• P =Nilai sekarang dari investasi
• t =Jumlah periode peracikan dan
• R =Tingkat bunga periodik atau tingkat pengembalian

Konsep tersebut disebut "Nilai masa depan ” dan digunakan oleh investor untuk mendapatkan perkiraan tentang nilai masa depan dari investasi mereka. Jadi, Anda dapat menilai berapa banyak Anda perlu berinvestasi setiap tahun untuk mencapai tujuan keuangan Anda.

Persamaan 3

Total Return ={( Nilai investasi di akhir tahun – Nilai investasi di awal tahun ) + Dividen} / Nilai investasi di awal tahun

Sementara Nilai Masa Depan adalah tentang memprediksi perkiraan pengembalian investasi Anda, Total Return adalah tentang menghitung pengembalian aktual atas investasi Anda hari ini. Ini adalah perhitungan sederhana yang mencakup pendapatan dividen juga.

Sebagai contoh, jika Anda membeli saham seharga 7, 500 dan sekarang bernilai ₹8, 800, Anda memiliki keuntungan yang belum direalisasi sebesar 1, 300. Anda juga menerima dividen selama waktu ini sebesar 350.

Total Pengembalian ={(₹8, 800 – 7, 500) + 350} / 7, 500 =0,22 atau 22%.

Anda dapat menggunakan perhitungan ini untuk periode apa pun. Namun, Anda harus ingat bahwa perhitungan ini tidak memperhitungkan inflasi dan menawarkan persentase pengembalian matematis sederhana.

Persamaan 4

Harga saham =V + B * M

Di mana,

• V =Varians saham
• B =Bagaimana saham berfluktuasi sehubungan dengan pasar
• M =Tingkat pasar

Rumus di atas adalah Capital Asset Pricing Model (CAPM) dan digunakan untuk menilai harga suatu saham dalam kaitannya dengan pergerakan umum di pasar saham.

Persamaan 5

Price/Earnings Ratio (P/E) =Harga Pasar Saham/Earnings Per Share

Rasio ini membantu Anda memahami jika harga saham perusahaan tertentu dinilai terlalu tinggi atau terlalu rendah di pasar. Ini adalah perhitungan sederhana yang memberi tahu Anda berapa harga saham dibandingkan dengan pendapatan per sahamnya.

P/E Ratio digunakan untuk membandingkan harga suatu saham dengan saham lain dalam industri yang sama.

Harga pasar saham adalah biaya untuk membeli 1 saham di pasar saham dan laba per saham adalah pendapatan per saham tahunan yang dilaporkan dalam laporan keuangan perusahaan.

Jika P/E perusahaan lebih rendah dari industri, investor harus menyelidiki lebih lanjut untuk menemukan alasan harga rendah. Tergantung pada alasan tersebut, investor mungkin membeli atau menjualnya.

2. Peracikan

Terlepas dari matematika di balik investasi pasar saham, Anda juga perlu memahami perhitungan matematika yang penting – Peracikan.

Sebagian besar dari kita mengetahui konsep bunga majemuk. Untuk berjaga-jaga jika Anda sudah lama meninggalkan matematika, di sini adalah apa artinya:

Dalam bunga majemuk, Anda tidak menerima bunga atas investasi Anda. Sebagai gantinya, jumlah bunga diinvestasikan kembali dan menjadi bagian dari modal investasi.

Contoh,

Katakanlah Anda melakukan investasi satu kali sebesar Rs.10, 000 dalam deposito berjangka dengan tingkat bunga 10% per tahun. Anda memiliki pilihan untuk menerima bunga setiap tiga bulan atau menginvestasikannya kembali. Demi contoh ini, mari kita asumsikan kedua skenario dan lihat perbedaannya.

Skenario 1

Anda memilih untuk menerima bunga setiap kuartal. Karena itu, pengembalian Anda selama 5 tahun adalah sebagai berikut:-

Jumlah pokok Tingkat bunga Periode (bulan) Kembali 1000010325010000103250100001032501000010325010000103250100001032501000010325010000103250100001032501000010325010000103250100001032501000010325010000103250100001032501000010325010000103250100001032501000010325010000103250 Total bunga yang diterima 5000

Skenario #2

Anda memilih untuk menginvestasikan kembali bunga setiap kuartal. Karena itu, pengembalian Anda selama 5 tahun adalah sebagai berikut:-

Jumlah pokok Tingkat bunga Periode (bulan) Kembali 10000.0010.003.00250.0010250.0010.003.00256.2510506.2510.003.00262.6610768.9110.003.00269.2211038.1310.003.00275.9511314.0810.003.00282.8511596.9310.003.00289.9211886.8610.003.00297.1712184.0310.003.00304.6012488.6310.003.003.00312.221280.08.0010.00312.220. 003.00336.2213785.1110.003.00344.6314129.7410.003.00353.2414482.9810.003.00362.0714845.0610.003.00371.1315216.1810.003.00380.4015596.5910.003.00389.9115986.5010.003.00399.66 Total bunga yang diterima 6386.16

Seperti yang Anda lihat, dengan tidak menerima bunga setiap kuartal, Anda akan mendapatkan Rs.1386.16 pada investasi Rs.10, 000 dalam 5 tahun. Keindahan peracikan adalah seiring dengan meningkatnya kepemilikan, keuntungan mulai berlipat ganda lebih cepat. Untuk memberi Anda ide, berikut adalah perhitungan investasi yang sama untuk periode yang diperpanjang.

Investasi Rs.10000 @ 10% p.a.5 tahun10 tahun15 tahun20 tahunMenerima bunga5000100001500020000Investasi kembali (majemuk) bunga6386.1616850.6433997.962095.68Perbedaan1386.1668.6418997.942095.68

Seperti yang Anda lihat, pada akhir 20 tahun, bunga majemuk dapat menawarkan pengembalian yang jauh lebih tinggi. Untuk memanfaatkan kekuatan peracikan, adalah bijaksana untuk mulai menabung dan berinvestasi sedini mungkin.

3. Probabilitas

Sebagai manusia, ketika kita tidak menemukan kepastian, kita mulai melihat probabilitas. Apa kemungkinan sesuatu terjadi? Semakin rendah peluangnya, semakin tinggi risikonya. Hal yang sama juga berlaku untuk investasi.

Misalnya, ketika Anda berinvestasi dalam saham tertentu, tidak ada kepastian seputar kinerjanya di masa depan. Karena itu, Anda melihat berbagai aspek yang berkaitan dengan saham dan melihat risiko dan imbalannya. Jadi, jika harga saham adalah Rs.100 per saham, maka Anda akan melihat:

• Apakah itu undervalued/overvalued?
• Apakah keuangan perusahaan sehat?
• Peristiwa tertentu seperti pemilihan umum atau perubahan kebijakan yang diharapkan yang dapat memengaruhi harga

Berdasarkan semua informasi tersebut, Anda akan mencoba untuk mengukur apakah investasi tersebut adalah ide yang bagus. Katakanlah bahwa keuangan perusahaan sekitar 70% sehat (ada beberapa masalah kecil tetapi Anda memberi perusahaan kesempatan 70% untuk melewati kemerosotan ekonomi).

Haruskah Anda menginvestasikan Rs.10000 di saham tersebut sekarang untuk peluang 70% menghasilkan Rs.20.000 di masa mendatang?

Jawaban atas pertanyaan ini menentukan jenis investor Anda. Ini menyoroti profil investor Anda, toleransi resiko, dan membantu Anda membuat tebakan yang tepat. Ya, tidak ada rumus matematika yang dapat secara akurat memprediksi harga saham di masa depan. Teori probabilitas hanya dapat membantu Anda mengukur risiko dan imbalan investasi berdasarkan fakta.

Saya harap artikel ini membantu Anda mendapatkan pemahaman yang lebih baik tentang matematika dalam investasi bursa saham. Ingat, jangan mencoba memprediksi pasar dan meneliti saham dengan baik sebelum berinvestasi.

Selamat Berinvestasi!