Kapan Waktu Terbaik untuk Berinvestasi dalam Obligasi Tabungan?

Setelah krisis keuangan yang disebabkan oleh pandemi COVID-19, investor bergegas karena pasar saham melihat volatilitas yang sebelumnya hanya terlihat dua kali dalam sejarah. Risiko berinvestasi di saham tiba-tiba menjadi kontras dengan kendaraan investasi kuno yang dikenal dengan keamanan dan stabilitasnya:obligasi tabungan.

Jadi, bagaimana cara kerja obligasi tabungan, dan apa yang membedakannya di saat krisis ekonomi? Kami menghubungi pakar industri untuk mencari tahu apakah sekarang saatnya untuk berinvestasi dalam obligasi tabungan.

Kapan Berinvestasi dalam Obligasi Tabungan

Meskipun obligasi tabungan tidak terlalu terpengaruh oleh volatilitas pasar, ada beberapa faktor yang harus Anda pertimbangkan untuk memutuskan kapan harus berinvestasi dalam obligasi tabungan.

Suku bunga tetap

Departemen Keuangan AS mengumumkan tarif baru setiap enam bulan. Tunggu hingga tepat sebelum tarif baru diumumkan – akhir April dan akhir Oktober – dan carilah prediksi ahli tentang tarif baru tersebut. Jika diprediksi turun, belilah obligasi tabungan Anda sebelum tarif baru berlaku. Jika para ahli berpikir mereka akan naik, tunggu sampai setelah awal bulan.

Inflasi

Karena obligasi Seri I berbasis inflasi dan tidak memiliki nilai jaminan pada saat jatuh tempo, inflasi merupakan faktor utama dalam memutuskan jenis obligasi mana yang akan dibeli dan kapan. Mereka tidak dijamin berlipat ganda setelah 20 tahun seperti obligasi Seri EE. Jika kita melihat periode inflasi yang rendah, hal ini berpotensi menyebabkan obligasi Seri I tertinggal nilainya dibandingkan obligasi Seri EE.

Waktu

Berapa lama Anda berencana untuk membiarkan obligasi tabungan Anda jatuh tempo? Jika Anda ingin mencairkan setelah beberapa tahun, obligasi Seri I biasanya menjanjikan pengembalian yang lebih baik. Obligasi seri EE memiliki tingkat bunga yang lebih rendah hingga mencapai jatuh tempo.

Likuiditas

Uang yang diinvestasikan dalam obligasi tabungan tidak likuid seperti jenis akun dan investasi lainnya. Pastikan Anda memiliki aset likuid yang cukup sehingga mengikat uang dalam obligasi tabungan tidak akan menyulitkan Anda di kemudian hari.

Kiat Pro

Terlepas dari kondisi pasar, para ahli mengatakan itu adalah strategi yang baik untuk memiliki sebagian kecil obligasi dalam portofolio investasi Anda karena mereka menciptakan stabilitas dan menangkal penurunan saham.

Keuntungan dan Kerugian Tabungan Obligasi

Dengan investasi apa pun, ada pro dan kontra untuk dipertimbangkan. Meskipun obligasi tabungan adalah salah satu investasi teraman yang dapat Anda lakukan, penting juga untuk mempertimbangkan kontra.

Keuntungan

“Saya melihat obligasi tabungan sebagai awal untuk berinvestasi, dan sangat mudah untuk memulainya,” kata Troy Harmon, CFA, dan kepala investasi di Henssler Financial, sebuah perusahaan penasihat keuangan yang berbasis di Georgia. “Alasan terbaik untuk membeli obligasi adalah untuk keamanan. Keluar dari pandemi, kita tidak akan memiliki konsumen yang sehat, dan kita akan melihat kegagalan bisnis.”

Secara historis, obligasi telah menjadi alternatif yang baik untuk saham selama masa kesulitan ekonomi – cara untuk memastikan uang Anda aman.

Ada juga investasi minimum yang rendah untuk membeli ke pasar obligasi tabungan. Tidak seperti kebanyakan investasi lainnya, Anda dapat membeli obligasi tabungan hanya dengan $25. Ketika Anda membeli obligasi tabungan, Anda menyerahkan uang Anda ke tangan pemerintah dan setuju bahwa itu akan membayar Anda kembali dengan bunga sepanjang jatuh tempo obligasi. Fitur ini menjadikan obligasi sebagai investasi jangka panjang yang aman – faktanya, semakin lama Anda memegang obligasi, semakin berharga nilainya. Jadi, jika Anda berinvestasi dalam obligasi jangka panjang, Anda akan menuai hasil yang lebih besar.

Kelebihan lainnya:obligasi tabungan dibebaskan dari pajak lokal dan negara bagian. Meskipun bunga apa pun yang Anda peroleh adalah permainan yang adil untuk pajak federal Anda, Anda tidak perlu membayarnya sampai obligasi Anda dicairkan. Tapi ada pengecualian. Misalnya, obligasi yang digunakan untuk membiayai pendidikan tidak akan dikenakan pajak apa pun. Anda dapat menggunakan obligasi tabungan untuk memulai dana kuliah bebas pajak untuk anak kecil Anda tanpa khawatir tentang hukuman untuk membayar uang sekolah.

Kekurangan

Obligasi tabungan secara tradisional memiliki suku bunga rendah, yang bisa menjadi hal yang baik dan buruk. Pengembalian yang rendah, dalam hal ini, merupakan tradeoff untuk investasi yang aman.

Dengan mempertimbangkan kondisi pasar saat ini, Harmon mengatakan alasan terbaik untuk membeli obligasi tabungan adalah untuk keamanan, tetapi jangka panjangnya tidak menarik karena menghasilkan pengembalian yang sangat kecil dibandingkan dengan investasi lain.

Inflasi juga merupakan risiko yang perlu dipertimbangkan ketika berinvestasi dalam obligasi tabungan. Sebagai aturan umum, inflasi memangkas bunga yang Anda peroleh dari investasi, seperti obligasi tabungan, dan mengikis kekayaan dari waktu ke waktu. Cara untuk melawannya adalah melalui obligasi Seri I karena pembayaran bunga berubah seiring dengan tingkat inflasi, melindungi uang Anda selama masa inflasi tinggi.

Alternatif untuk Tabungan Obligasi

Ada alternatif aman untuk obligasi tabungan AS yang menawarkan tingkat pengembalian yang lebih baik. Anda dapat menyimpan uang Anda dalam CD atau rekening tabungan hasil tinggi, tetapi tarif untuk banyak rekening tabungan hasil tinggi lebih baik daripada CD sekarang. Alternatif terbaik untuk obligasi tabungan adalah rekening pensiun, baik 401 (k) atau IRA, karena mereka menawarkan pengembalian investasi yang lebih tinggi dari waktu ke waktu. Berikut rincian alternatif untuk obligasi tabungan:

• CD: Mengunci uang Anda dalam CD sekarang bukanlah pilihan investasi terbaik, tetapi itu akan memberi Anda pengembalian yang lebih baik daripada obligasi tabungan. Ada beberapa jenis CD yang dapat Anda pilih, jadi pertimbangkan dengan cermat jenis CD mana yang terbaik untuk Anda saat ini.
• Rekening tabungan hasil tinggi: Jika Anda belum memiliki dana darurat, sekarang adalah waktu yang ideal untuk membangunnya di rekening tabungan dengan imbal hasil tinggi. Rekening tabungan hasil tinggi memberi Anda lebih banyak fleksibilitas untuk melakukan penarikan atau memindahkan uang Anda ke investasi lain kapan saja.
• 401(k) atau IRA: Jika Anda memiliki cakrawala investasi jangka panjang, berinvestasi di pasar saham menggunakan IRA atau 401(k) adalah alternatif terbaik untuk obligasi tabungan. Bergantung pada strategi investasi Anda, akun 401(k) dan Roth IRA dapat memberikan pengembalian tahunan sebesar 5% hingga 8%, kata para ahli. Baca ini untuk membuat portofolio awal yang sederhana namun “cukup baik”.

Tabungan Obligasi vs. Sertifikat Deposito (CD)

Obligasi tabungan dan sertifikat deposito (CD) dianggap aman, investasi berisiko rendah dengan pengembalian moderat. Mereka adalah opsi yang solid jika Anda ingin menginvestasikan uang Anda dengan sedikit risiko, tetapi mereka memiliki fitur yang berbeda untuk dipertimbangkan.

Obligasi tabungan pada dasarnya adalah pinjaman kepada pemerintah yang membayar Anda kembali bunga dalam jangka waktu yang lama - di mana saja antara tiga sampai 30 tahun - tetapi pengembalian biasanya lebih rendah. CD adalah kendaraan tabungan yang dikeluarkan oleh bank atau credit union dan cenderung menghasilkan hasil yang lebih tinggi. Rentang jatuh tempo untuk CD dapat berlangsung dari 10 hari sampai 10 tahun, dan tarif bervariasi dari bank ke bank. Keduanya tidak 100% bebas risiko, tetapi keduanya dianggap sebagai investasi teraman.

Saat memperdebatkan apakah akan berinvestasi dalam obligasi tabungan atau CD, jawabannya sangat tergantung pada toleransi risiko Anda dan kebutuhan akan uang tunai. Penting untuk mengevaluasi beberapa faktor lain, seperti tujuan keuangan Anda, suku bunga, dan waktu untuk menabung.

Harmon mengatakan obligasi tabungan Treasury tidak membayar bunga sebanyak sekarang, jadi membeli CD akan memberi Anda pengembalian yang sedikit lebih tinggi. Namun, obligasi Treasury lebih likuid, daripada CD

“Berinvestasi sedikit berbeda dengan asumsi Anda berniat untuk menahan posisi sampai jatuh tempo. Kalau begitu, beli CD-nya,” kata Harmon. “Namun, jika Anda yakin Anda mungkin harus menjualnya sebelum jatuh tempo, Departemen Keuangan akan memberi Anda lebih banyak stabilitas harga.”

Apakah Tabungan Obligasi merupakan Investasi yang Baik?

Obligasi tabungan adalah cara yang aman untuk berinvestasi selama masa yang tidak pasti. Tapi pada akhirnya, ini semua tentang keseimbangan. Meskipun obligasi tabungan memiliki risiko rendah, obligasi tersebut sering kali tidak dapat menandingi potensi pengembalian yang ditemukan pada jenis investasi berisiko lainnya.

“Obligasi berkualitas tinggi hampir selalu merupakan bagian penting dari portofolio yang terdiversifikasi dengan baik,” kata Andy Mardock, pendiri dan presiden ViviFi Planning di Bend, Oregon. “Untuk klien saya, jawabannya adalah menyeimbangkan risiko saham sambil tetap menghasilkan pendapatan.”