ETFFIN Finance >> Kursus keuangan >  >> Manajemen keuangan >> menginvestasikan

5 Investor Dengan Pengembalian Lebih Baik Dari Warren Buffett


Ketika Anda disebut sebagai "Sage" atau "Oracle, "Anda tahu Anda melakukan hal-hal dengan benar.

Lahir tahun 1930, Warren Buffett dianggap sebagai salah satu investor paling sukses dalam sejarah. Oracle of Omaha mendapat banyak perhatian karena dia tidak hanya fokus pada bisnis, tetapi juga membumi. Meskipun kekayaannya multi-miliar, dia masih tinggal di rumahnya yang sederhana di Omaha, Nebraska. (Lihat juga:7 Saham yang Dicintai Warren Buffett - Dan Anda Juga Harus)

Namun, ada beberapa kritikus yang mengklaim bahwa kinerja Buffett, khususnya sejak tahun 2009, lebih banyak mitos daripada kenyataan. Berikut adalah lima investor yang memberi Buffett uangnya. (Baca juga:Miliarder Buatan Sendiri:Pelajaran Investasi Dari Kesuksesan Mereka)

1. Carl Icahn

Sama seperti dunia hiburan memiliki "Colbert Bump, " dunia investasi memiliki "Icahn Lift." Lift Icahn menggambarkan lonjakan harga saham ketika Carl Icahn mulai mengakuisisi saham di sebuah perusahaan.

Lahir di Kota New York, Icahn memiliki, dalam beberapa hal, rekor yang bisa dibilang lebih baik dari Buffett. Dari tahun 1968 hingga 2011, Icahn menumbuhkan $100 aslinya, 000 investasi di perusahaannya pada tingkat tahunan 31%, sementara Buffett's Berkshire Hathaway "hanya" memiliki tingkat pertumbuhan tahunan 20%. Statistik ini tidak memberikan gambaran lengkap dari setiap pilihan saham investor, tapi itu titik perbandingan yang berarti.

Terlepas dari rekornya yang mengesankan, ada dua alasan utama mengapa Icahn tidak sepopuler Buffett. Pertama, dia adalah salah satu "perampok perusahaan" atau "aktivis pemegang saham" yang paling terkenal. Bayangkan Robin Hood finansial yang mencuri dari keserakahan, manajer yang tidak kompeten untuk memberikan kembali kepada pemegang saham. Dengan mengikuti strategi ini, Icahn telah menantang beberapa pengusaha terkenal, seperti mantan CEO Time Warner Richard Parsons, dan menerima banyak kritik dari media. Kedua, Cara unik Icahn dan strategi investasi kontrarian tidak mudah dicerna oleh investor rata-rata seperti komentar menawan Buffett dan gaya investasi tanpa basa-basi.

Tapi di penghujung hari, Pembicaraan uang. Dan uang tunai Icahn sangat keras!

2. George Soros

Lahir di Hongaria pada tahun 1930, George Soros adalah manajer dana lindung nilai terkenal dan salah satu investor terbesar di dunia.

Tidak seperti pendekatan Buffett yang lambat dan mantap, Strategi Soro adalah berani, namun sangat menguntungkan, taruhan. Dia terkenal karena 16 September-nya, transaksi 1992, ketika dia memperoleh keuntungan satu hari sebesar $1 miliar dolar dengan melakukan short selling pound Inggris (penjualan singkat adalah taruhan bahwa nilai sesuatu akan turun). Taruhan yang berhasil ini membuatnya mendapat julukan "pria yang merusak Bank of England, " dan mengukuhkan reputasinya sebagai salah satu spekulan mata uang utama di dunia.

Soros terus menjadi berita utama. Sebagai contoh, per September 2014, perusahaan investasinya bertaruh $2,0 miliar bahwa pasar saham AS akan runtuh. Apakah dia akan benar lagi dan menghasilkan banyak uang? Hanya waktu yang akan memberitahu.

3. Peter Lynch

Meskipun Anda mungkin bukan namanya, Anda pernah mendengar satu atau lebih mantra investasinya:

  • "Selama Demam Emas, sebagian besar calon penambang kehilangan uang, tapi orang yang menjualnya memilih, sekop, tenda, dan jeans biru (Levi Strauss) menghasilkan keuntungan yang bagus."
  • "Ketahuilah apa yang kamu miliki, dan tahu mengapa Anda memilikinya."
  • "Jangan pernah berinvestasi dalam ide apa pun yang tidak dapat Anda ilustrasikan dengan krayon."
  • "Semua matematika yang Anda butuhkan di pasar saham Anda dapatkan di kelas empat."

Buku Peter Lynch One Up On Wall Street dan Beating The Street telah terjual jutaan eksemplar dan dianggap sebagai bacaan wajib bagi investor mana pun, terlepas dari tingkat keahlian.

Tapi Lynch tidak semuanya teori. Dia memiliki ketajaman bisnis untuk mendukung saran investasinya. Dia memimpin Fidelity's Magellan Fund, salah satu reksa dana paling terkenal di dunia yang dikelola secara aktif dari tahun 1977 hingga 1990.

Rekor Lynch sangat mengesankan. Jika Anda telah menginvestasikan $1, 000 dalam Dana Magellan Fidelity selama masa jabatan Lynch, Anda akan mendapatkan $28, 000. Selama 13 tahun itu, Lynch dilaporkan mengalahkan Indeks S&P 500 (tolak ukur utama pasar saham) dalam 11 dari 13 tahun tersebut. Dia mengubah aset $18 juta menjadi lebih dari $14 miliar.

4. John "Jack" Bogle

Buffett telah meletakkan dua instruksi yang jelas dalam surat wasiatnya:

  • Memberikan uang tunai (tidak ada bagian karena itu semua akan digunakan untuk amal) kepada wali untuk kepentingan istrinya; dan
  • Anjurkan wali amanat untuk menempatkan 10% dari uang tunai dalam obligasi pemerintah jangka pendek dan 90% dalam dana indeks S&P 500 Vanguard.

Jika Buffett bersedia untuk menempatkan 90% dari uang tunai dalam surat wasiatnya dalam dana Vanguard, maka kinerja perusahaan itu pasti sangat bagus. Ketika Anda berbicara tentang Vanguard, Anda harus berbicara tentang John Clifton "Jack" Bogle. Dia adalah pendiri dan pensiunan CEO The Vanguard Group.

Di bawah kepemimpinan Bogle, Vanguard menjadi perusahaan dana terbesar kedua, memerintahkan $ 428,4 miliar, atau 8,83% dari semua aset reksa dana pada saat Bogle pensiun pada 1999. Tempat nomor satu tahun itu jatuh ke Lynch's Fidelity.

Bogle telah lama menjadi juara investasi indeks berbiaya rendah. Dia menganjurkan untuk tetap berpegang pada reksa dana indeks tanpa biaya komisi dan dengan perputaran aset yang rendah. Mengingat kinerja Buffett yang lesu sejak 2009 dan keputusan untuk meninggalkan 90% dari wasiatnya di dana indeks Vanguard, sepertinya cara "plain vanilla" Bogle mungkin bisa membuat tertawa terakhir.

5. Michael Steinhardt

Terakhir, tetapi tidak kalah penting, Michael Steinhardt adalah legenda Wall Street. Dari tahun 1967 hingga 1995 (itu 28 tahun!) hedge fund-nya menghasilkan rata-rata 24,5% per tahun. Apa yang lebih mengesankan tentang pengembalian ini adalah bahwa hal itu mungkin terjadi bahkan setelah Steinhardt memotong 20% ​​dari keuntungan.

Untuk menempatkan ini dalam perspektif, bayangkan Anda memiliki $10, 000 pada tahun 1967:

  • Jika Anda telah menginvestasikan semuanya di dana lindung nilai Steinhardt, Anda akan berakhir dengan $4,8 juta pada tahun 1995.
  • Di samping itu, sama $10, 000 di S&P 500 akan bernilai $190, 000.

Steinhardt mencapai pengembalian tahunan yang luar biasa dengan berbagai instrumen keuangan, mulai dari saham hingga obligasi hingga opsi. Berbeda dengan investor lain, dia sama-sama mahir dalam cakrawala waktu pendek dan panjang.

Apa yang Steinhart sendiri katakan tentang Buffett? "Dia adalah orang PR terhebat akhir-akhir ini dan dia telah berhasil mencapai pekerjaan salju yang menipu hampir semua orang di pers untuk sepengetahuan saya, " klaimnya pada tahun 2011. Hanya seorang pria dengan rekor Wall Street Steinhardt yang akan memiliki chutzpah untuk membuat komentar seperti itu.

Apakah ada investor lain yang harus masuk dalam daftar ini? Beri tahu kami di komentar!