Sekarang Lebih Mudah Mendapatkan Pinjaman Rumah Bahkan Jika Anda Memiliki Hutang Pinjaman Pelajar — Haruskah Anda?

Hutang pinjaman mahasiswa telah membengkak ke titik di mana banyak anak muda menunda pembelian rumah. Di satu sisi, sulit untuk menabung untuk uang muka ketika Anda sudah $37, 172 hutang — rata-rata untuk lulusan angkatan 2016. Di samping itu, utang pinjaman mahasiswa dapat membuat sulit untuk memenuhi syarat untuk hipotek sama sekali.

Fannie Mae, pembeli dan penjamin hipotek terbesar di negara ini, baru-baru ini mengatasi masalah kedua dengan mengubah dua aturan utama bagi peminjam. Karena Fannie Mae membeli hipotek dari sekitar 1, 800 pemberi pinjaman yang mengikuti aturannya, perubahan di Fannie Mae ini mempengaruhi calon peminjam pinjaman rumah di seluruh negeri.

Hutang yang dilunasi orang lain tidak lagi diperhitungkan bagi Anda

Sebagai contoh, orang tua Anda atau majikan Anda mungkin melakukan pembayaran pinjaman pelajar Anda. Di masa lalu, pemberi pinjaman masih akan menghitung pembayaran tersebut sebagai bagian dari rasio utang terhadap pendapatan Anda, tokoh kunci yang digunakan untuk menentukan apakah Anda mampu melakukan pembayaran hipotek. Tapi sekarang, Fannie Mae akan menyadari bahwa jika bukan Anda yang membayar, pinjaman itu tidak akan benar-benar mempengaruhi kemampuan Anda untuk membayar hipotek Anda.

Aturan baru ini juga akan berlaku untuk jenis utang lain yang dibayar orang lain untuk Anda, seperti kredit mobil atau saldo kartu kredit. Untuk memenuhi syarat, Anda harus memberikan dokumentasi yang menunjukkan bahwa orang lain telah melakukan pembayaran utang selama 12 bulan terakhir.

Paket pembayaran yang fleksibel diakui

Salah satu manfaat membawa pinjaman pelajar federal adalah Anda mungkin memenuhi syarat untuk program pembayaran berbasis pendapatan, menurunkan kewajiban bulanan Anda ke persentase tertentu dari pendapatan Anda yang tersedia. Ini bagus — sampai Anda mengajukan hipotek dan mengetahui bahwa Fannie Mae menggunakan jumlah pembayaran standar, bukan jumlah yang lebih rendah yang sebenarnya Anda bayar, untuk menentukan rasio utang terhadap pendapatan Anda.

Dari sekarang, pemberi pinjaman yang bekerja dengan Fannie Mae dapat menggunakan yang lebih rendah, jumlah pembayaran yang fleksibel — artinya lebih banyak pelamar dengan hutang pelajar akan memenuhi syarat untuk membeli rumah.

Dengan dua perubahan ini, lebih banyak orang muda akan memenuhi syarat untuk membeli rumah — perubahan yang mungkin baik untuk ekonomi dan pasar perumahan. Tapi apakah itu ide yang bagus untuk Anda ? Beberapa pertanyaan untuk lulusan yang akan terpengaruh oleh keputusan Fannie Mae — dan untuk peminjam pinjaman mahasiswa lainnya — untuk ditanyakan.

Apa yang akan Anda lakukan jika Anda harus mengambil alih pembayaran hutang pelajar Anda sendiri?

Bagi orang-orang yang pinjamannya dibayar oleh majikan atau orang lain, berinvestasi di rumah yang bagus mungkin tampak seperti tidak punya otak. Katakanlah Anda seorang dokter muda yang berpraktik di rumah sakit yang menanggung pembayaran pinjaman mahasiswa sebagai bagian dari paket kompensasinya. Besar! Anda dapat membeli rumah dengan empat kamar tidur dengan kolam renang.

Tapi kemudian rumah sakit mengajukan kebangkrutan dan Anda dilepaskan. Anda bisa mendapatkan posisi lokal lain dengan praktik pribadi, tapi itu tidak akan membayar pinjaman pelajar Anda. Apakah Anda dapat membayar hipotek dan pinjaman mahasiswa baru Anda pada saat yang bersamaan?

Bagaimana jika pemerintah mengubah aturan pembayaran utang mahasiswa?

Jika penghasilan Anda sudah sangat terbatas sehingga Anda memenuhi syarat untuk rencana pembayaran pinjaman yang dimodifikasi, ada baiknya merenungkan apakah membeli rumah adalah langkah yang tepat pada tahap ini dalam hidup Anda. Kongres dapat memutuskan untuk mengakhiri program itu untuk menghemat uang. Pikirkan apakah dan bagaimana Anda dapat melakukan pembayaran utang standar dan pembayaran hipotek jika aturannya berubah.

Apakah Anda memiliki cukup tabungan untuk uang muka?

Dulu pembeli secara rutin menurunkan 20 persen dari nilai rumah di muka. Dewasa ini, kebanyakan pembeli membayar uang muka antara 5 persen dan 10 persen. Jika Anda telah melakukan pembayaran pinjaman mahasiswa dalam jumlah besar, Anda mungkin tidak menyimpan uang ini. (Baca juga:4 Cara Mudah Mulai Menabung untuk Uang Muka Rumah)

Apakah Anda akan mampu membayar perawatan?

Saat menyusun anggaran hipotetis Anda sebagai pemilik rumah, jangan berhenti setelah memperhitungkan pembayaran pinjaman mahasiswa dan hipotek Anda. Anda perlu menyisihkan uang untuk hal-hal yang rusak dan sistem yang aus, dari bel pintu ke atap. Anda tidak pernah tahu kapan sesuatu akan perlu diganti, tetapi aturan praktisnya adalah menganggarkan 1 persen dari nilai rumah untuk pemeliharaan setiap tahun. Jadi jika Anda berencana untuk membeli $200, 000 rumah, pastikan Anda mampu menyisihkan $2, 000 per tahun untuk perbaikan.

Bagaimana Anda akan menangani keadaan darurat keuangan?

Keadaan darurat keuangan bisa cukup buruk jika Anda menyewa dan terpaksa memutuskan sewa Anda dan pindah ke tempat yang lebih murah. Tapi begitu Anda berkomitmen untuk memiliki rumah, kehilangan pendapatan bisa berarti kehilangan rumah juga. Dan pemilik rumah dengan utang pinjaman mahasiswa yang besar dan kuat jauh lebih rentan.

Sebelum Anda menandatangani kontrak pembelian itu, itu ide yang baik untuk memiliki beberapa bulan pembayaran hipotek dalam dana darurat. Jika Anda tidak memiliki dana darurat, setidaknya memiliki rencana bagaimana Anda akan membayar hipotek jika Anda kehilangan pekerjaan Anda. Bisakah Anda meminta bantuan kerabat? Bisakah Anda mengiklankan teman sekamar? Jual mobil Anda?

Diambil seluruhnya, jelas bahwa tidak ada satu jawaban yang cocok untuk semua apakah Anda harus membeli rumah sebelum pinjaman mahasiswa Anda lunas. Kepemilikan rumah datang dengan banyak manfaat, seperti pengurangan pajak bunga hipotek, jadi itu mungkin bukan sesuatu yang ingin Anda tunda selama bertahun-tahun yang diperlukan untuk melunasi pinjaman mahasiswa.

Tetapi bergegas ke kepemilikan rumah sebelum Anda memiliki pendapatan yang stabil dan cadangan darurat akan menjadi kesalahan bagi siapa pun - dan terlebih lagi bagi orang-orang dengan hutang pelajar yang berat.