6 Kendala Program Bantuan Uang Muka

Apa bagian tersulit dari membeli rumah? Untuk kebanyakan, itu datang dengan cukup uang untuk uang muka. Kabar baiknya adalah ada banyak program bantuan uang muka yang tersedia untuk membantu pembeli mengatasi rintangan keuangan ini. Sebagian besar program ini dijalankan oleh pemerintah negara bagian atau lokal, dan mereka biasanya memberikan hibah atau pinjaman yang dapat dimaafkan untuk pembeli yang membutuhkan bantuan mengumpulkan ribuan dolar untuk uang muka.

Ada tangkapan, meskipun. Program-program ini sering kali datang dengan persyaratan yang ketat. Beberapa, contohnya, hanya tersedia untuk pembeli rumah pertama kali. Beberapa tidak tersedia untuk pembeli yang menghasilkan terlalu banyak uang setiap tahun, dan lainnya mengharuskan pembeli tinggal di rumah hingga lima tahun setelah membelinya. (Baca juga:6 Cara Menjadi Sehat Secara Finansial untuk Musim Beli Rumah)

Uang muka mahal

Bukan rahasia lagi mengapa uang muka menjadi beban bagi begitu banyak pembeli rumah — harganya mahal. Pertimbangkan bahwa uang muka 5 persen untuk rumah seharga $ 200, 000 menghasilkan $10, 000. Itu banyak uang bagi pembeli untuk mengikis bersama, terutama pembeli pertama kali yang belum memiliki rumah untuk dijual.

Jika skor kredit FICO Anda adalah 580 atau lebih baik, Anda dapat memenuhi syarat untuk mendapatkan pinjaman yang diasuransikan oleh Administrasi Perumahan Federal, lebih dikenal sebagai pinjaman FHA, untuk uang muka hanya 3,5 persen dari harga pembelian akhir rumah Anda. Program HomeReady yang dijamin oleh Fannie Mae memungkinkan Anda memenuhi syarat untuk mendapatkan hipotek dengan uang muka hanya 3 persen. Dan jika penurunan 3 persen itu terlalu banyak merupakan perjuangan finansial? Di situlah program bantuan uang muka bisa masuk.

Cara kerja program bantuan uang muka

Program bantuan uang muka dapat bekerja dalam beberapa cara. Beberapa akan memberi Anda dana pada saat penutupan yang dapat Anda gunakan untuk membayar uang muka atau biaya penutupan Anda. Orang lain akan memberi Anda pinjaman bebas bunga yang dapat dimaafkan yang dapat Anda gunakan untuk menutupi biaya yang sama.

Program Bantuan Pembeli Rumah dijalankan oleh kota Chicago, contohnya, memberikan pembeli dengan hibah hingga 7 persen dari jumlah total pinjaman pembeli, berdasarkan pendapatan. Pembeli dapat menggunakan hibah ini untuk menutupi uang muka atau biaya penutupan.

Program Bantuan Pembelian Berpenghasilan Rendah dari kota Los Angeles sedikit lebih rumit. Ini memberikan pinjaman hingga $90, 000 untuk uang muka, penutupan, dan biaya akuisisi. Pinjaman ditangguhkan, artinya pemilik rumah tidak perlu melakukan pembayaran bulanan untuk itu. Mereka hanya perlu membayarnya kembali ketika mereka menjual rumah mereka, melunasi pinjaman hipotek mereka, atau mengalihkan hak atas rumahnya. Jika semua ini tidak terjadi, mereka harus membayar kembali pinjaman mereka dalam 30 tahun.

Program Insentif Kepemilikan Rumah kota San Antonio meminjamkan $1, 000 hingga $12, 000 dengan bunga 0 persen dalam bentuk pinjaman kedua tanpa pembayaran. Pembeli dapat menggunakan pinjaman ini untuk menutupi uang muka atau biaya penutupan. Kota mengatakan bahwa 75 persen dari pinjaman ini akan diampuni selama periode 10 tahun.

Jadi, Ya, program bantuan uang muka dapat membantu Anda masuk ke rumah. Tapi ingat, ada kelemahan potensial yang menyertainya. (Baca juga:4 Cara Mudah Mulai Menabung untuk Uang Muka Rumah)

1. Beberapa memiliki persyaratan pendapatan

Sebagian besar program bantuan uang muka hanya tersedia bagi penduduk yang pendapatannya berada di bawah tingkat tertentu. Di Chicago, contohnya, pembeli dapat memiliki pendapatan tahunan yang tidak lebih tinggi dari $131, 775.

2. Sebagian besar memiliki batasan tempat tinggal

Program lain hanya akan memungkinkan pembeli untuk membeli rumah di daerah tertentu. Program kota San Antonio, contohnya, hanya mengizinkan pembeli untuk membeli rumah di dalam batas kota. Hal yang sama berlaku di sebagian besar kota lain di seluruh negeri.

3. Anda mungkin perlu mengikuti kelas

Program biasanya mengharuskan peserta menyelesaikan program pendidikan pembeli rumah. Di Los Angeles, Misalnya, pelamar harus menyelesaikan delapan jam, kelas pendidikan pembeli rumah secara langsung yang diberikan oleh penyedia yang disetujui.

4. Bersiaplah untuk tetap tinggal

Banyak program mengharuskan pembeli tinggal di rumah yang mereka beli selama beberapa tahun. Di Houston, Program Bantuan Pembeli Rumah kota mengharuskan pembeli tinggal di rumah baru mereka setidaknya selama lima tahun. Jika Anda menjual rumah Anda sebelum jumlah tahun yang ditentukan, Anda harus membayar kembali bantuan yang Anda terima secara prorata.

5. Anda mungkin harus menjadi pembeli rumah pertama kali

Banyak program hanya tersedia untuk peserta yang memenuhi kriteria pembeli "pertama kali". Ada beberapa kelonggaran di sini, meskipun. Anda mungkin dianggap sebagai pembeli pertama kali bahkan jika Anda pernah memiliki rumah sebelumnya. Beberapa program mendefinisikan pembeli pertama kali sebagai seseorang yang belum memiliki rumah dalam tiga sampai lima tahun terakhir.

6. Mungkin ada batasan harga rumah

Banyak program juga membatasi harga rumah baru yang bisa Anda beli. Di San Antonio, contohnya, Anda hanya dapat membeli rumah yang ada dengan harga hingga $170, 000. Rumah dengan konstruksi baru hanya seharga $228, 000.

Jika Anda kesulitan dengan uang muka, mempertimbangkan program bantuan. Ingatlah bahwa program ini memiliki persyaratan yang dapat membatasi rumah yang Anda beli, dimana anda membeli, dan berapa lama Anda harus tinggal di kediaman itu.