Rincian Sistem Pembayaran Lebih Cepat dan Bagaimana Bisnis Anda Dapat Memanfaatkannya

Pendeknya:

• Solusi baru bertujuan untuk mempercepat pemrosesan pembayaran di AS:Pada tahun 2016, Nacha memulai debutnya cara bagi bank untuk menyelesaikan transaksi ACH pada hari yang sama saat mereka diterima. Clearing House diikuti dengan meluncurkan jaringan pembayaran real-time baru.
• Perusahaan termasuk Visa dan Mastercard juga telah meluncurkan produk untuk memungkinkan pembayaran lebih cepat, mengukuhkan kecepatan pemrosesan ini sebagai normal baru.
• Pembayaran lebih cepat menawarkan konsumen dan bisnis sejumlah manfaat, termasuk kepastian pembayaran, arus kas yang lebih baik dan pengelolaan keuangan yang lebih sederhana.

Pembayaran lebih cepat bukanlah hal baru dalam skala global. Beberapa negara telah memiliki sistem pembayaran yang lebih cepat selama beberapa dekade, dan saat ini sekitar 40 negara memiliki sistem untuk memindahkan uang secara real time. Sementara AS terlambat ke pesta, kecanggihan sistem pembayaran real-time-nya sedang mengejar negara lain.

Mulai tahun 2016, beberapa asosiasi keuangan utama AS menyelesaikan inisiatif baru untuk membantu uang bergerak lebih cepat. Keuntungan menjadi pendatang baru adalah AS bisa belajar dari pengalaman negara lain, termasuk kekuatan ekonomi seperti Inggris, Cina dan Jepang.

Jadi, sistem pembayaran yang lebih cepat mana yang tersedia di AS saat ini, dan bagaimana cara kerjanya?

Nacha mengambil langkah ke arah yang benar

Nacha adalah organisasi nirlaba yang menjalankan ACH Network, sistem yang sangat populer untuk memindahkan uang antar rekening bank secara elektronik. Pada bulan September 2016, organisasi meluncurkan transaksi kredit Same Day ACH. Same Day ACH memungkinkan konsumen dan bisnis menerima uang pada hari yang sama saat dikirim, bukannya dalam 2-4 hari seperti pada ACH tradisional. Nacha menyelesaikan ini dengan menambahkan jendela pemrosesan baru pada pukul 10:30 EST (untuk jendela penyelesaian pukul 13:00) dan 14:45 EST (untuk jendela penyelesaian jam 5 sore). Setahun kemudian, itu menambahkan debit ACH Hari yang Sama.

Seperti ACH tradisional, Same Day ACH menggunakan pemrosesan batch. Bank atau serikat kredit yang memulai transaksi membayar lembaga keuangan penerima 5,2 sen untuk setiap transaksi. Itu sedikit lebih dari ACH biasa, yang menagih bank pengirim dan penerima masing-masing kurang dari empat per sepuluh sen per transaksi (atau bahkan kurang, berkat diskon volume).

Namun demikian, itu punya pendukung.

“Same Day ACH tetap menjadi satu-satunya solusi pembayaran lebih cepat yang ada di mana-mana di antara semua bank dan serikat kredit di AS, ” kata Scott M.Lang, kepala staf di Nacha. “Adopsi Same Day ACH telah kuat sejak Nacha diluncurkan pada 2016. Dengan 178 juta transaksi tahun lalu, Same Day ACH telah melihat volumenya tumbuh sebesar 137% sejak 2017.”

Nacha berencana untuk terus meningkatkan layanan dengan menambahkan jendela pemrosesan ketiga dengan pukul 16:45. Batas waktu EST pada Maret 2021. (Diundur dari September 2020). Jendela itu nanti akan sangat membantu lembaga keuangan di zona waktu Pasifik dan Pegunungan. Selain itu, ukuran transaksi maksimum untuk Same Day ACH akan melonjak dari $25, 000 hingga $100, 000 pada Maret 2020.

Clearing House berjalan secara real-time

Segera setelah Same Day ACH diluncurkan, Jaringan pembayaran real-time (RTP) Clearing House yang telah lama ditunggu-tunggu diluncurkan pada November 2017. Tidak seperti Same Day ACH, RTP berjalan pada rangkaian rel pembayaran yang sama sekali baru.

“Jika Anda ingin pergi ke sistem pembayaran yang benar-benar instan yang dibangun di beberapa fungsi yang kami tahu akan membantu membuatnya layak dan berharga di A.S., kami benar-benar harus memulai dengan platform baru, ” kata Steve Ledford, wakil presiden senior produk dan strategi di The Clearing House. “Lalu salah satu keuntungan ketika Anda mulai membangun platform baru, Anda dapat membangunnya berdasarkan semua kemajuan teknologi, kemajuan dalam cara berpikir tentang bagaimana Anda menangani informasi.”

RTP Lembaga Kliring adalah jaringan "dorongan kredit" yang menyelesaikan pembayaran rata-rata hanya dalam 2-3 detik.

Begini Cara kerjanya:

• Seorang konsumen mengotentikasi diri mereka sendiri melalui aplikasi/situs bank mereka dan melakukan pembayaran. (Bayangkan seorang pasien membayar rumah sakit untuk operasi baru-baru ini, misalnya.)
• Bank pembayar membuat pesan dan mengirimkannya ke jaringan RTP, yang divalidasi oleh Lembaga Kliring dan diteruskan kepada lembaga keuangan penerima (dalam hal ini, bank rumah sakit).
• Lembaga penerima menerima atau menolak pesan. (Bisa ditolak karena salah nomor rekening, akun yang ditutup atau akun yang tidak ada dalam sistem lembaga penerima.)
• Jika lembaga penerima (yaitu, bank rumah sakit) menerima pesan, itu segera mengirim pesan kembali ke lembaga pengirim (atau bank pasien), mengatakan pembayaran telah diterima.

Ketika proses itu terjadi, di latar belakang, Lembaga Kliring menyelesaikan transaksi secara real time, menggunakan rekening bersama di Federal Reserve di New York bahwa bank-bank yang berpartisipasi harus melakukan pendanaan terlebih dahulu dan menjaga di atas jumlah minimum tertentu. Setiap transfer kredit real-time membebani lembaga pengirim 4,5 sen, dan tidak ada diskon volume atau minimum bulanan.

Meskipun pengirim harus menjadi orang yang memulai transaksi dalam RTP, lembaga penerima dapat mengeluarkan permintaan pembayaran untuk mencoba memulai proses. Ini biaya 1 sen. Sebagai contoh, perusahaan listrik dapat mengirimkan permintaan pembayaran kepada pelanggan yang menyertakan tautan ke tagihan (biaya perusahaan sebesar 1 sen). Bank pelanggan kemudian akan menyampaikan pesan ini kepada pelanggan, yang dapat menyelesaikan pembayaran atau mengabaikannya. (Permintaan pembayaran berbeda dari debit, karena perusahaan listrik tidak secara otomatis menarik uang dari rekening pelanggan.)

“Salah satu fitur besar dari keseluruhan jaringan adalah terlepas dari bagaimana pembayaran dimulai, pembayar selalu memegang kendali, ” kata Ledford. “Terserah mereka kapan mereka ingin membayar atau jika mereka ingin membayar.”

Kontrol itu mengurangi penipuan dan kesalahan, Catatan Ledford, karena permintaan pembayaran dilampirkan ke faktur tertentu dan rekening bank penerima dan ditangani melalui saluran yang aman.

ACH Hari yang Sama vs. Jaringan RTP

Lebih dari setengah rekening bank AS dapat mengakses jaringan waktu nyata, sebagian besar dari bank-bank besar yang menjalankan The Clearing House. ACH di Hari yang Sama, sementara itu, tersedia untuk hampir setiap rekening bank A.S. karena menggunakan jaringan yang sama dengan ACH tradisional. teknologi. Itu belum tentu "pesaing" langsung ke jaringan RTP, melainkan setengah langkah antara ACH biasa dan RTP.

Tujuan Lembaga Kliring adalah agar setiap akun A.S. dapat mengakses jaringan RTP pada akhir tahun 2020. Namun, bergabung dengan jaringan adalah kebijaksanaan masing-masing bank atau credit union.

“Beberapa keputusan investasi, yang [lembaga keuangan] buat di pasar lokal mereka, menyelaraskan semua itu dan memahami saat Anda ingin mengambil langkah itu untuk beralih ke pembayaran yang lebih cepat, waktu bagaimana semua itu bekerja, merupakan tantangan besar, Trevor LaFleche, direktur senior manajemen produk untuk solusi pembayaran perusahaan di Fiserv, dikatakan.

Ada tiga pilihan utama bagi bank atau credit union untuk terhubung ke jaringan RTP, masing-masing dirancang untuk lembaga keuangan dengan ukuran berbeda dan membutuhkan berbagai tingkat sumber daya keuangan dan manusia.

Meskipun biayanya serupa untuk Same Day ACH dan jaringan RTP, ingat jaringan RTP berbeda dari Same Day ACH karena penerima tidak dapat memulai transaksi.

Perlu dicatat bahwa beberapa orang mungkin memilih solusi yang sama sekali berbeda:The Fed baru-baru ini mengumumkan sedang mengembangkan layanan pembayaran waktu nyatanya sendiri, meskipun itu tidak akan tersedia selama 4-5 tahun lagi. (Lebih lanjut tentang itu di artikel kami berikutnya.)

Nacha dan The Clearing House dapat menangani sebagian besar transaksi A.S., tetapi ada sejumlah alternatif dalam ruang pembayaran yang lebih cepat.

• Visa Langsung

Visa Direct dapat menangani bisnis-ke-bisnis (B2B), pembayaran bisnis-ke-konsumen (B2C) dan orang-ke-orang (P2P). Fitur "Pembayaran instan" untuk Venmo, PayPal, Lyft dan Postmates semuanya menggunakan Visa Direct.

Seperti jaringan RTP, Visa Direct adalah sistem dorong kredit, meskipun memindahkan uang pada rel kartu debit. Dana yang ditransfer tersedia dalam waktu 30 menit setelah transaksi selesai – bahkan pada malam hari dan akhir pekan – dan terkadang lebih cepat.

Pengguna dapat membuat akun dengan kartu debit Visa yang ada karena perusahaan ingin memastikan produk ini mudah digunakan, menurut Matt Teman, Wakil presiden strategi pembayaran lebih cepat global Visa.

“Kami benar-benar tidak perlu membuat sesuatu yang baru – Visa Direct memanfaatkan infrastruktur nasional dan global yang sudah ada yang dapat diakses oleh semua orang, dan baru saja membalikkan arus transaksi dari menarik uang menjadi mendorong uang untuk mencakup semua kasus penggunaan dan kemampuan baru ini, "Kata teman.

Salah satu pembeda utama Visa Direct dibandingkan dengan Jaringan RTP dan Same Day ACH adalah dukungan pembayaran lintas batas.

• Kirim Mastercard

Mastercard Send adalah platform serupa yang dapat menangani transaksi yang melibatkan bisnis dan konsumen, meskipun tidak seperti Visa Direct, jaringan kartu mengatakan dapat mendorong uang ke “hampir semua kartu debit konsumen AS … terlepas dari mereknya.”

• Zelle

Pilihan ketiga adalah Zelle, jaringan pembayaran P2P yang dibuat oleh delapan bank besar AS. Zelle memungkinkan pengguna untuk memindahkan uang langsung dari rekening bank mereka ke orang lain dalam hitungan menit, selama penerima memiliki akun Zelle. Yang diperlukan untuk melakukan transaksi itu adalah alamat email atau nomor ponsel penerima.

Meskipun pembayaran dikirim secara real time dengan solusi ini, penyelesaian adalah hari yang sama atau hari berikutnya untuk sebagian besar dari mereka, tidak langsung seperti dengan jaringan RTP.

Bagaimana pembayaran real-time menguntungkan semua orang

Ada alasan mengapa pembayaran yang lebih cepat menjadi fokus di dunia keuangan belakangan ini. Ketika uang berpindah antara orang dan bisnis lebih cepat, itu menawarkan mereka manfaat yang luas seperti:

• Kepastian pembayaran

Mengambil, misalnya, Distributor A.S. yang membeli dari pabrikan Cina. Distributor biasanya membayar barang saat mereka turun dari kapal kontainer di pelabuhan Amerika. Tetapi pembayaran dari distributor ke produsen biasanya membutuhkan waktu dua atau tiga hari untuk muncul di rekening produsen dan bisa gagal karena dana yang tidak mencukupi atau kredensial akun yang salah. Jebakan itu hilang ketika transaksi itu terjadi secara real time.

“Mampu menyelesaikan berbagai hal secara real time memungkinkan Anda menempatkan keuangan pada titik transaksi dan mencocokkan apa yang terjadi di dunia nyata dengan apa yang terjadi dengan keuangan, ” kata LaFleche. “Dan itu adalah manfaat besar bagi perusahaan, hanya bisa memiliki kepastian itu.”

Ketika konsumen membayar bisnis, penagih dapat melihat pembayaran dilakukan saat pelanggan sedang menelepon. Tidak ada keraguan tentang apakah dana ada di rekening nasabah, dan pelanggan itu tidak perlu menelepon perusahaan listrik, Misalnya, untuk memastikan pembayarannya diposting dan dia tidak akan menerima biaya keterlambatan.

• Arus kas yang ditingkatkan

Masalah arus kas adalah tantangan terbesar yang dihadapi pemilik usaha kecil, menurut sebuah studi Lendio baru-baru ini. Pembayaran yang lebih cepat menyelesaikan banyak masalah yang berkaitan dengan uang tunai karena uang dapat mencapai rekening bank bisnis hampir secara instan.

Ini berarti pemilik bisnis tidak lagi harus gugup menunggu uang muncul saat mereka mencoba membayar karyawan atau berinvestasi dalam persediaan dan peralatan baru. Jangka panjang, bahwa kebebasan tambahan dapat memiliki dampak penting pada pertumbuhan dan kesuksesan akhir perusahaan.

“Kalau dipikir-pikir, jika Anda memiliki kontrol lebih besar atas arus kas Anda, ini seperti memberi Anda lebih banyak modal kerja yang tersedia, ” kata Ledford.

• Kemudahan mengatur keuangan

Baik konsumen dan bisnis dapat memperoleh manfaat dari mengetahui saldo akun mereka yang sebenarnya kapan saja. Seseorang tidak lagi melihat saldo rekening bank mereka dan secara mental mengurangi pembayaran otomatis untuk rekening tabungan, pinjaman pelajar dan pembayaran mobil yang sudah mulai diproses untuk mengetahui berapa banyak uang yang dia sebenarnya telah tersedia. Itu mengurangi cerukan dan membuat pengelolaan keuangan lebih mudah.

Bagi orang-orang yang berjuang untuk memenuhi kebutuhan, pembayaran yang lebih cepat dapat mengurangi kebutuhan akan pinjaman gaji dengan tingkat bunga yang sangat tinggi. Jika mereka melakukan pekerjaan kedua sebagai driver Lyft atau Postmates, Misalnya, mereka bisa mendapatkan penghasilan itu segera untuk mendanai pengeluaran sehari-hari.

• Terkadang lebih cepat hanya … lebih baik.

Ada banyak situasi lain di mana kecepatan sangat penting. Sebagai contoh, bayangkan sebuah rumah keluarga di Florida Selatan terendam banjir besar setelah badai dan keluarga tersebut mengajukan klaim asuransi. Alih-alih menunggu berhari-hari atau berminggu-minggu agar pembayaran asuransi tiba melalui pos – yang mungkin terbukti sulit ketika banyak jalan terendam air – penyedia asuransi dapat segera memasukkan uang ke rekening keluarga setelah memverifikasi klaim. Itu dapat membantu keluarga bangkit kembali dan mulai memperbaiki rumahnya lebih cepat.

Skenario lain:Jika seseorang membutuhkan operasi darurat dan anggota keluarga menawarkan bantuan, orang yang dioperasi dapat langsung menggunakan pinjaman anggota keluarga daripada memasukkannya ke dalam kartu kredit atau mengambil pinjaman dengan bunga yang jauh lebih tinggi.

Intinya

Pembayaran lebih cepat bukan lagi ide abstrak di AS – pembayaran telah tiba, dan banyak konsumen dan bisnis dapat mulai memanfaatkan keuntungan yang mereka berikan sekarang. Namun, ini bukan proyek yang selesai, dan lanskap pembayaran yang lebih cepat pasti akan berkembang di tahun-tahun mendatang.

Manfaat luas dari pembayaran lebih cepat menawarkan bukti bahwa ini bukan langkah kecil ke depan tetapi lompatan penting ke depan.

Jadi, apa langkah selanjutnya dari inisiatif yang bergerak cepat di dunia keuangan ini? Cari tahu di bagian tiga, cerita terakhir dalam seri ini. Kami akan memeriksa masa depan ruang pembayaran, termasuk The Fed merencanakan sistem pembayarannya sendiri yang lebih cepat dan peran fintech dan lembaga keuangan di masa depan itu.