Haruskah Saya Melunasi Pinjaman Pribadi Sebelum Mengajukan Hipotek?

Banyak atau semua produk di sini berasal dari mitra kami yang membayar komisi kepada kami. Begitulah cara kami menghasilkan uang. Tetapi integritas editorial kami memastikan pendapat para ahli kami tidak dipengaruhi oleh kompensasi. Persyaratan mungkin berlaku untuk penawaran yang tercantum di halaman ini.

Membayar pinjaman pribadi dan pinjaman untuk rumah Anda adalah tujuan keuangan yang besar. Tapi mana yang harus Anda prioritaskan?

Untuk banyak orang, pinjaman hipotek mereka adalah utang terbesar yang mereka ambil. Karena pinjaman hipotek adalah pinjaman yang sangat besar -- dan dilunasi dalam jangka waktu yang lama -- penting bagi Anda untuk memenuhi syarat untuk mendapatkan tarif hipotek terbaik yang bisa Anda dapatkan.

Untuk mendapatkan tingkat bunga yang lebih rendah pada hipotek Anda, Anda pasti ingin melakukan semua yang Anda bisa untuk menjadi peminjam yang ideal. Ini berarti memiliki nilai kredit yang bagus. Ini juga merupakan ide bagus untuk unggul dalam metrik lain yang dilihat pemberi pinjaman ketika mereka memutuskan apakah akan memberi Anda pembiayaan dan berapa tarifnya.

Saat Anda mencari cara untuk menjadi peminjam yang lebih berkualitas, Anda mungkin bertanya-tanya apakah masuk akal untuk melunasi pinjaman pribadi yang belum dibayar sebelum Anda mengajukan hipotek. Sayangnya, tidak ada satu jawaban yang tepat untuk pertanyaan ini -- tetapi berikut adalah beberapa hal yang perlu dipertimbangkan untuk membantu Anda memutuskan.

Satu email sehari dapat membantu Anda menghemat ribuan

Kiat dan trik dari para ahli dikirim langsung ke kotak masuk Anda yang dapat membantu Anda menghemat ribuan dolar. Daftar sekarang untuk akses gratis ke Kamp Pelatihan Keuangan Pribadi kami.

Dengan mengirimkan alamat email Anda, Anda menyetujui kami mengirimi Anda tip uang bersama dengan produk dan layanan yang menurut kami mungkin menarik bagi Anda. Anda dapat berhenti berlangganan kapan saja. Silakan baca Pernyataan Privasi dan Syarat &Ketentuan kami.

Alasan untuk melunasi pinjaman pribadi sebelum mengajukan hipotek

Ada beberapa alasan besar mengapa sangat masuk akal untuk melunasi pinjaman pribadi sebelum mengajukan hipotek:

Melunasi pinjaman pribadi dapat meningkatkan rasio utang terhadap pendapatan Anda.

Rasio hutang terhadap pendapatan Anda adalah jumlah hutang yang Anda miliki, relatif terhadap pendapatan. Jika total pembayaran hutang Anda, termasuk hipotek Anda dan biaya pinjaman lainnya, tambahkan hingga $1, 200 bulanan dan Anda memiliki $4, 000 pendapatan bulanan, rasio utang terhadap pendapatan (DTI) Anda adalah $1, 200/$4, 000 atau 30%.

Sebagian besar pemberi pinjaman hipotek tidak akan memberi Anda pinjaman jika rasio utang terhadap pendapatan Anda melebihi 43% paling banyak . Banyak pemberi pinjaman memerlukan rasio utang terhadap pendapatan yang lebih rendah untuk memenuhi syarat -- tetapi bahkan jika itu tidak diperlukan, DTI yang lebih rendah dipandang lebih baik dan dapat membantu Anda memenuhi syarat untuk mendapatkan pinjaman hipotek pada tingkat yang lebih baik.

Anda akan memiliki satu pembayaran utang lebih sedikit setelah Anda menjadi pemilik rumah.

Menjadi pemilik rumah datang dengan sejumlah pengeluaran baru, dari membeli furnitur hingga membayar seseorang untuk memotong rumput Anda (atau untuk peralatan dan gas untuk memotongnya sendiri). Anda juga akan memiliki pajak properti, tagihan listrik, biaya perbaikan rumah, dan biaya HOA -- tergantung di mana Anda tinggal.

Ketika Anda memiliki semua pengeluaran ini, Anda tidak ingin berutang banyak uang kepada kreditur selain membayar tagihan rutin bulanan Anda. Jika Anda melunasi pinjaman pribadi Anda, Anda akan membebaskan uang tunai yang dapat Anda gunakan untuk dana darurat atau dana perbaikan rumah atau dapat digunakan untuk menutupi biaya kepemilikan rumah lainnya.

Alasan untuk tidak melunasi pinjaman pribadi sebelum mengajukan hipotek

Tentu saja, ada juga beberapa alasan mengapa Anda mungkin tidak ingin melunasi pinjaman pribadi sebelum Anda mengajukan hipotek. Penting untuk mempertimbangkan masalah ini dengan cermat, karena melunasi pinjaman pribadi berpotensi membuatnya lebih keras untuk mendapatkan kesepakatan yang baik di rumah dalam beberapa keadaan.

Membayar pinjaman pribadi tidak serta merta meningkatkan kredit Anda.

Membayar hutang kartu kredit mengurangi rasio pemanfaatan kredit Anda, atau jumlah kredit yang digunakan relatif terhadap kredit yang tersedia. Ini meningkatkan skor kredit Anda.

Tetapi membayar kembali pinjaman pribadi lebih awal tidak serta merta membuat skor Anda meningkat. Jika Anda membayar pinjaman pribadi Anda tepat waktu setiap bulan, memiliki campuran kredit yang berbeda pada laporan kredit Anda benar-benar dapat membantu meningkatkan skor Anda.

Anda bisa menghabiskan dana uang muka atau cadangan uang tunai Anda.

Ini adalah ide yang baik untuk meletakkan setidaknya 20% di rumah. Sementara banyak pemberi pinjaman memungkinkan Anda untuk meletakkan lebih sedikit, Anda mungkin harus membayar Asuransi Hipotek Pribadi (PMI) jika uang muka Anda lebih kecil dari 20% dari nilai rumah. PMI dapat menghabiskan biaya sekitar 0,5% hingga 1% dari nilai pinjaman Anda setiap tahun, jadi bisa dibilang cukup mahal.

Uang muka yang lebih tinggi juga dapat membantu Anda mendapatkan hipotek pada tingkat yang lebih baik dan dapat mengurangi peluang Anda untuk berutang lebih dari nilai rumah, yang menyebabkan sejumlah masalah termasuk membuatnya sangat sulit untuk menjual rumah Anda.

Jika Anda menggunakan banyak uang untuk melunasi pinjaman pribadi Anda lebih awal, Anda akan menghabiskan uang yang Anda miliki untuk uang muka dan mungkin akhirnya harus membayar lebih sedikit. Hal ini membuat lebih sulit untuk memenuhi syarat untuk hipotek dan seringkali lebih mahal.

Beberapa pemberi pinjaman hipotek juga mengharuskan Anda untuk memenuhi persyaratan tertentu untuk cadangan uang tunai -- seperti memiliki beberapa bulan pembayaran hipotek di bank. Menghabiskan uang tunai Anda untuk pinjaman pribadi dapat mempersulit pemenuhan persyaratan ini.

Plus, tentu saja, jika Anda telah menghabiskan uang Anda untuk pinjaman pribadi, Anda memiliki lebih sedikit uang untuk dana darurat atau biaya lain yang mungkin Anda keluarkan sebagai pemilik rumah.

Pinjaman pribadi biasanya memiliki tingkat bunga yang relatif rendah.

Tingkat pinjaman pribadi biasanya lebih rendah daripada jenis hutang konsumen lainnya, seperti utang kartu kredit -- meskipun suku bunga hipotek biasanya lebih rendah daripada suku bunga pinjaman pribadi.

Tidak masuk akal untuk melunasi pinjaman pribadi jika Anda memiliki utang lain pada tingkat yang lebih tinggi, seperti hutang kartu kredit. Dan, tidak masuk akal untuk melunasi pinjaman pribadi jika hal itu dapat memaksa Anda untuk meminjam lebih banyak pada kartu kredit Anda setelah Anda menutup rumah Anda untuk menutupi biaya pindah, perbaikan rumah atau biaya lainnya.

Anda bisa menunda pembelian rumah Anda.

Jika Anda memutuskan untuk menunggu untuk melunasi pinjaman pribadi, Anda bisa menunda pembelian rumah Anda saat Anda bekerja untuk mencari uang untuk membayar kembali pinjaman Anda. Saat Anda menunggu, suku bunga KPR berpotensi naik, membuat hipotek Anda lebih mahal. Anda juga terjebak membayar sewa lebih lama dan menunda waktu ketika Anda dapat mulai membangun ekuitas di rumah Anda.

Apa pilihan yang tepat untuk Anda?

Akhirnya, Anda harus mempertimbangkan secara spesifik situasi Anda sendiri. Jika melunasi pinjaman pribadi Anda dapat membuat Anda tidak dapat melakukan pembayaran uang muka 20%, membuat Anda rentan untuk terlilit hutang lagi nantinya, atau tunda pembelian rumah Anda, itu sering tidak layak.

Tetapi, jika pembayaran pinjaman pribadi Anda membuat rasio utang terhadap pendapatan Anda terlalu tinggi atau ada risiko Anda tidak mampu membayar pinjaman pribadi dan biaya menjadi pemilik rumah, Anda harus menunggu dan melunasi pinjaman terlebih dahulu sebelum membeli rumah.

Pinjaman Pribadi Terbaik The Ascent untuk tahun 2021

Tim Ascent memeriksa pasar untuk memberi Anda daftar pendek penyedia pinjaman pribadi terbaik. Baik Anda ingin melunasi utang lebih cepat dengan memangkas suku bunga atau membutuhkan uang ekstra untuk menangani pembelian besar, pilihan terbaik di kelasnya ini dapat membantu Anda mencapai tujuan keuangan Anda. Klik di sini untuk mendapatkan ikhtisar lengkap tentang pilihan teratas The Ascent.