Apa itu RRIF?

Jadi, apa itu sebenarnya? RRIF adalah singkatan dari Registered Retirement Income Fund. Ini pada dasarnya adalah sekeranjang investasi — Anda dapat memilih dari GIC, reksa dana, ETF, atau saham dan obligasi — yang menghasilkan uang selama masa pensiun Anda. Secara konseptual, RRIF sangat mirip dengan RRSP, kecuali bahwa RRSP digunakan untuk menyimpan uang untuk masa pensiun dan RRIF untuk memberikan pendapatan selama masa pensiun. Anda harus mengonversi RRSP Anda menjadi RRIF atau anuitas pada akhir tahun saat Anda berusia 71 tahun.

RRIF juga memiliki aturan yang sangat spesifik dalam hal mengeluarkan uang Anda. Setelah Anda mencapai 71, Anda diminta untuk mengambil minimum setiap tahun. Jumlah yang Anda tarik ditentukan oleh usia Anda:Jika Anda berusia 75 tahun, Anda mengambil 5,82% setiap tahun; jika Anda, katakanlah, 90, tarifnya meningkat hingga 11,92%. Tidak ada yang seperti aktuaris pemerintah yang memperkirakan berapa banyak waktu yang tersisa untuk menghabiskan uang Anda!

Apa kelebihannya? Karena Anda diharuskan untuk menutup RRSP Anda pada 71, mengonversi ke RRIF berarti Anda tidak perlu menguangkan seluruh akun dan membayar tagihan pajak yang besar tahun itu. Sementara itu, Anda terus mengembangkan investasi Anda tanpa pajak di RRIF. Dan karena Anda dapat menarik lebih dari jumlah minimum, ini adalah cara yang bagus untuk menikmati sesuatu (liburan Eropa? sepeda motor? tergantung jenis pensiunan apa yang Anda rencanakan) yang selalu Anda inginkan.

Apakah ada yang harus diwaspadai? Anda dapat menebaknya:pajak! Uang yang Anda tarik dianggap sebagai pendapatan, jadi Anda harus membayar pajak penghasilan untuk itu.

Maka selalu ada kemungkinan Anda akan hidup lebih lama dari perkiraan aktuaris, dan Anda akan hidup lebih lama dari uang yang dibagikan dalam jumlah minimum tahunan. Tapi sepertinya itu masalah yang lebih baik daripada alternatifnya.