Tandai Ini:Panduan Langkah-demi-Langkah untuk Memilih Investasi 401(k)

Bukan rahasia lagi bahwa opsi dana 401(k) terkenal buram. Sementara dana target-date memberikan kemudahan bagi investor, mereka sering datang dengan biaya yang lebih tinggi daripada kendaraan investasi alternatif, memiliki pengembalian yang sangat bervariasi, dan tidak cocok untuk banyak penabung pensiun. Mari kita sederhanakan, dan tinjau strategi stres rendah untuk membangun portofolio dua hingga tiga dana yang solid untuk 401 (k) Anda.

Kerugian dari dana target-date

Dirancang untuk menyesuaikan bauran investasi Anda secara bertahap saat Anda mendekati usia pensiun, dana target-date telah meledak dalam popularitas sejak penunjukan mereka sebagai alternatif investasi default yang memenuhi syarat oleh Rencana Perlindungan Pensiun 2006. Keuntungan dari dana target-date adalah mudah untuk dipilih (96 persen dari paket Vanguard menjadikannya pilihan investasi default), mereka secara otomatis menyeimbangkan, dan mereka menawarkan diversifikasi investasi yang sesuai. (Baca juga:Yang Perlu Anda Ketahui Tentang Cara Paling Mudah Menabung untuk Pensiun)

Namun, semua kenyamanan itu datang dengan harga tinggi. Sebuah tinjauan tahun 2015 lebih dari 1, 700 dana target-date oleh FutureAdvisor menentukan bahwa rasio pengeluaran rata-rata mereka (biaya tahunan yang dibebankan kepada pemegang saham untuk menutupi biaya operasional) relatif tinggi 1,02 persen, artinya Anda akan membayar $51 setiap tahun untuk setiap $5, 000 di saldo Anda. Dengan asumsi pengembalian investasi rata-rata 7 persen per tahun, Anda akan kehilangan tambahan $4, 998 dalam tabungan pensiun selama periode 30 tahun.

Selain biaya tinggi, beberapa pengembalian dana target-tanggal hampir tidak menutupi rasio pengeluaran tahunan mereka yang tinggi. Ulasan yang sama dari 1, 700 dana target-tanggal menunjukkan bahwa pengembalian tahunan rata-rata lima tahun terendah adalah 2,9 persen. (Pengembalian dinyatakan setelah dikurangi rasio biaya.) Pada September 2017, 2,9 persen tidak jauh lebih tinggi daripada tarif CD lima tahun di serikat kredit.

Inilah alternatif yang lebih baik untuk dana target-date.

Panduan Anda untuk memilih opsi investasi 401(k) Anda

Dalam suratnya tahun 2013 kepada pemegang saham Berkshire Hathaway, Warren Buffett (alias The Oracle of Omaha) memberikan strategi investasi yang "lebih unggul daripada yang dicapai oleh sebagian besar investor yang mempekerjakan manajer bayaran tinggi." Buffett merekomendasikan menempatkan 90 persen dari investasi seseorang dalam dana indeks S&P 500 yang sangat murah, dan 10 persen sisanya dalam obligasi pemerintah jangka pendek. Ini adalah nasihat yang sama yang telah dia tetapkan dalam wasiatnya. (Baca juga:5 Kebijaksanaan Finansial Terbaik Dari Warren Buffett)

Semakin banyak 401(k) rencana menawarkan dana indeks yang dikelola secara pasif yang melacak tolok ukur, seperti S&P 500. Dan untuk alasan yang baik:Dana Saham Investor Indeks Vanguard 500 [Nasdaq:VFINX] memiliki rasio pengeluaran tahunan sebesar 0,14 persen, hanya biaya tahunan $7 untuk saldo $5, 000. Itu adalah $44 dalam penghematan tahunan bila Anda membandingkannya dengan dana target-date dengan rasio pengeluaran tahunan 1,02 persen.

Khawatir bahwa pendekatan ini tidak memberi Anda diversifikasi yang cukup? Pikirkan lagi:Dana indeks yang melacak S&P 500 berinvestasi di 500 perusahaan besar. Itu beragam seperti yang Anda bisa dapatkan. (Lihat juga:Seberapa Banyak Keanekaragaman Investasi Dapat Membebani Anda)

Mari gunakan saran Buffett untuk membangun portofolio rencana 401(k) Anda.

Langkah 1:Periksa rencana Anda untuk dana indeks ekuitas AS

Ada kemungkinan besar bahwa paket 401(k) Anda menawarkan dana indeks S&P 500 berbiaya rendah. Buffett secara pribadi merekomendasikan dana indeks S&P 500 Vanguard. Vanguard adalah perusahaan manajemen investasi yang dikenal memiliki biaya yang sangat rendah dibandingkan dengan pesaing, terutama pada dana indeksnya. Pada tahun 2016, hampir 60 persen paket Vanguard menawarkan inti indeks yang memberi Anda akses ke dana indeks yang terdiversifikasi secara luas untuk saham AS. Sebenarnya, Anda dapat melakukannya dengan baik dengan dana indeks lainnya yang melacak S&P 500, seperti Investor Indeks Fidelity 500 [Nasdaq:FUSEX] dan Indeks Saham Utara [Nasdaq:NOSIX].

Dalam acara, bahwa Anda tidak memiliki akses ke dana indeks berbiaya rendah yang melacak S&P 500 melalui tempat kerja Anda 401(k), Anda memiliki dua item tindakan. Pertama, lihat apakah rencana Anda menawarkan dana indeks kapitalisasi besar lainnya (yang berinvestasi di perusahaan besar AS berdasarkan indeks pasar). Jenis dana ini biasanya menginvestasikan setidaknya 80 persen asetnya dalam sekuritas dalam indeks acuannya, seperti Fidelity Large Cap Stock Fund [Nasdaq:FLCSX] dan Vanguard U.S. Growth Fund [Nasdaq:VWUSX]. Kedua, hubungi administrator paket Anda dan minta penambahan dana indeks S&P 500 berbiaya rendah.

Langkah 2:Periksa rencana Anda untuk dana obligasi tingkat investasi jangka pendek

Sama seperti ada dana indeks untuk berinvestasi dalam ekuitas, ada juga dana indeks untuk investasi obligasi. Sebagai contoh, ada Dana Tingkat Investasi Jangka Pendek Vanguard [Nasdaq:VSFTX], yang memiliki rasio biaya tahunan sebesar 0,20 persen, atau $10 dalam biaya untuk saldo $5, 000.

Tidak memiliki akses ke dana seperti itu? Carilah dana murah yang memberi Anda eksposur paling banyak ke kualitas tinggi dan menengah, obligasi tingkat investasi dengan jangka waktu pendek, termasuk obligasi korporasi, pinjaman konsumen gabungan, dan obligasi pemerintah AS. Mengapa jatuh tempo jangka pendek? Obligasi jangka pendek cenderung memiliki risiko rendah dan imbal hasil rendah, memastikan bahwa satu bagian dari sarang telur Anda tetap stabil setiap saat — sesuatu yang benar-benar akan Anda manfaatkan selama resesi apa pun.

Kemudian, meminta agar administrator rencana Anda menambahkan dana indeks berbiaya rendah untuk obligasi domestik.

Langkah 3:Alokasikan 90 persen ke dana indeks ekuitas dan 10 persen ke dana indeks obligasi

Sekarang Anda siap untuk menyeimbangkan kembali portofolio Anda. Menggunakan portal online Anda, cari opsi yang mengatakan "pertukaran dana" atau "transfer uang antar dana" untuk memindahkan dolar telur sarang Anda dari investasi Anda yang ada ke dana indeks ekuitas dan dana indeks obligasi. (Catatan:Tergantung pada aturan paket Anda, termasuk aturan vesting, Anda mungkin tidak dapat memindahkan 100 persen dari saldo Anda sampai tanggal tertentu. Dalam hal itu, pindahkan semua yang Anda bisa dan sisanya setelah memenuhi syarat.)

Tukarkan seluruh saldo 401(k) Anda dan alokasikan 90 persen dari jumlah tersebut ke dana indeks ekuitas dan 10 persen ke dana indeks obligasi. Konfirmasikan transaksi Anda.

Langkah 4:Sesuaikan kontribusi masa depan Anda

Untuk menjaga agar kontribusi di masa mendatang tetap berada di tempat yang tepat, sesuaikan campuran investasi gaji Anda sehingga 90 persen pemotongan masuk ke dana indeks ekuitas dan 10 persen masuk ke dana indeks obligasi.

Jika 401(k) Anda menawarkan fitur penyeimbangan ulang otomatis, ikut serta sehingga portofolio Anda secara otomatis disesuaikan kembali ke 90/10 tanpa Anda menggerakkan jari. Jika 401(k) Anda tidak menawarkan fitur itu, berencana untuk secara manual menyeimbangkan kembali akun Anda setahun sekali.

Langkah 5:Tinjau kembali alokasi 90/10 pada perubahan hidup yang penting

Pernikahan. Kelahiran anak pertama Anda. Pembelian rumah pertama Anda. Mampu mulai membuat kontribusi mengejar ketinggalan. Mencapai usia 59 1/2. Ini dan tonggak penting lainnya dalam hidup Anda mungkin mengharuskan Anda untuk menyesuaikan alokasi 90/10 Anda. Semakin mendekati usia pensiun, Anda harus secara bertahap beralih dari strategi pertumbuhan (memilih dana yang menunjukkan tanda-tanda pertumbuhan di atas rata-rata) ke strategi pendapatan (memilih dana yang memberikan aliran pendapatan yang stabil) sehingga Anda memiliki lebih sedikit saham dan lebih banyak obligasi. Keindahan dana target-tanggal adalah melakukan semua ini untuk Anda secara otomatis seiring bertambahnya usia. Tanpa satu, Anda harus tetap berada di atas penyeimbangan diri sesekali ini.

Garis bawah

Salah satu alasan utama kinerja 401(k) Anda lebih baik adalah karena Anda meminimalkan biaya. Jika Anda mengalokasikan 90 persen dari $5, 000 401(k) saldo ke Dana Saham Investor Indeks Vanguard 500 [Nasdaq:VFINX] dan 10 persen ke Dana Tingkat Investasi Jangka Pendek Vanguard [Nasdaq:VSFTX], Anda hanya akan membayar $7,30 dalam biaya tahunan. Itu adalah $43,70 dalam penghematan tahunan daripada menempatkan seluruh $5, 000 dalam dana target-date dengan rasio biaya tahunan 1,02 persen. Kedengarannya tidak seperti penghematan yang besar, tetapi ditambah selama bertahun-tahun dapat menambahkan hingga ribuan dolar lebih banyak dalam dana pensiun Anda.