Opsi vs. Saham:Manakah Investasi yang Tepat untuk Anda?

Saat Anda mulai berinvestasi, Anda mungkin mengalami istilah yang berbeda. Mencoba memahami cara kerjanya bisa terasa seperti tugas yang menakutkan. Salah satu masalah utama yang harus dipahami adalah perbedaan antara opsi vs. saham. Mari kita lihat apa yang dapat Anda harapkan ketika Anda terlibat dalam investasi atau perdagangan saham dan opsi.

Dalam artikel ini

• Opsi vs. saham:Perbandingan cepat
• Bagaimana cara kerja opsi?
• Pilihan terbaik untuk siapa?
• Bagaimana cara kerja saham?
• Untuk siapa saham terbaik?
• Opsi vs. saham:3 perbedaan utama
• FAQ
• Garis bawah

Opsi vs. saham:Perbandingan cepat

Pilihan Saham Jenis investasi Ekuitas Derivatif Tingkat kerumitan Bisa menjadi investasi yang kompleks Bisa menjadi investasi yang sederhana Terbaik untuk... Investor berpengalaman yang mencari kemungkinan keuntungan jangka pendek Investor baru atau berpengalaman yang ingin membangun potensi kekayaan dari waktu ke waktu

Bagaimana cara kerja opsi?

Pada dasarnya, opsi adalah kontrak yang memberi Anda hak untuk membeli atau menjual aset pada harga yang telah ditentukan. Namun, penting untuk dicatat bahwa kontrak itu baik hanya untuk waktu yang terbatas. Setelah Anda mempelajari cara kerja opsi, dan Anda memutuskan untuk memanfaatkan kontrak, Anda harus membeli atau menjual aset yang terdaftar sebelum tanggal kedaluwarsa.

Menyadari, juga, bahwa opsi adalah kontrak; itu bukan aset itu sendiri. Opsi adalah turunan, yang berarti mereka didasarkan pada beberapa investasi lain. Alih-alih memiliki aset, derivatif adalah instrumen yang berbeda berdasarkan aset yang mendasarinya. Aset potensial yang dapat dijadikan dasar opsi termasuk saham individual, indeks saham, dana yang diperdagangkan di bursa (ETF), komoditas, obligasi, dan bahkan mata uang asing.

Secara umum, ada dua jenis opsi utama:

• Pilihan panggilan :Jenis kontrak opsi ini dirancang untuk memungkinkan Anda membeli unit investasi pada harga tertentu. Jika Anda memutuskan untuk menggunakan opsi Anda, penjual harus membiarkan Anda memiliki investasi pada harga yang tercantum dalam kontrak.
• Ambil pilihan :Jenis kontrak opsi ini memberi Anda hak untuk menjual investasi pada harga yang ditentukan. Jika Anda lebih tertarik untuk dapat menjual aset dasar, opsi put bisa menjadi cara yang tepat.

Ada beberapa hal lain yang perlu Anda perhatikan saat Anda mempelajari cara kerja opsi.

• Premi :Kontrak opsi dilengkapi dengan premi berdasarkan harga per unit. Banyak kontrak saham, Misalnya, asumsikan 100 lembar saham. Jika preminya adalah 90 sen, Anda akan membayar $90 di muka untuk membeli opsi — dan hak untuk menjual, tergantung pada situasi Anda.
• harga strike :Harga kesepakatan adalah harga terdaftar yang Anda berhak, apakah Anda membeli atau menjual. Jika Anda membeli kontrak opsi yang mengatakan bahwa Anda dapat membeli saham perusahaan ZYX seharga $50 per saham, bahwa $50 adalah harga kesepakatan.
• Harga pasar :Ini adalah harga aset di pasar. Jika opsi panggilan Anda mengatakan Anda dapat membeli 100 saham ZYX seharga $50 masing-masing pada tanggal tertentu, dan harga pasarnya adalah $85, Anda benar-benar mendapatkan diskon.
• Dalam uang :Dengan opsi panggilan, Anda dianggap memiliki uang, atau “depan, ” jika harga pasar lebih tinggi dari harga dalam kontrak opsi. Dengan opsi put, itu kebalikannya. Karena opsi jual adalah hak untuk menjual suatu aset pada harga tertentu, Anda ingin dapat menjual dengan harga yang lebih tinggi dari yang Anda terima di pasar. Jika harga kesepakatan adalah $50 pada opsi put, tapi harga pasarnya adalah $35, Anda akan mendapatkan uang karena Anda bisa mendapatkan lebih banyak dengan menggunakan pilihan Anda.
• Habis-habisan :Di samping itu, jika harga pasar tidak lebih baik untuk portofolio Anda daripada harga kesepakatan, Anda dianggap kehabisan uang.
• kedaluwarsa :Banyak kontrak opsi berhenti berdagang pada hari Jumat ketiga dari bulan kedaluwarsa dan berakhir pada hari Sabtu berikutnya. Periksa kembali bulan kedaluwarsa pada kontrak Anda sehingga Anda memiliki gagasan tentang kapan itu akan berakhir.
• Lindung nilai :Beberapa pedagang suka menggunakan opsi untuk melakukan lindung nilai terhadap risiko aset lain. Sebagai contoh, jika Anda memiliki saham ZYX dan Anda khawatir dengan penurunan harga saat ini, Anda dapat membeli opsi put yang memungkinkan Anda menjual ZYX pada harga tertentu. Jika harga turun dan Anda memutuskan untuk menjual, Anda dapat melakukannya pada harga strike yang lebih tinggi daripada mengambil kerugian karena penurunan harga pasar.

Apa pun jenis opsi yang Anda beli, Anda memiliki pilihan yang sama. Pertama, Anda dapat menjual kontrak kepada orang lain dengan harapan Anda dapat menjualnya lebih dari yang Anda bayarkan untuk itu. Kedua, Anda dapat mengeksekusi opsi Anda dan membeli atau menjual aset pada harga kesepakatan yang tercantum. Akhirnya, Anda bisa membiarkan opsi kedaluwarsa dan tidak melakukan apa pun. Saat Anda membiarkan opsi kedaluwarsa, Anda kehilangan uang yang Anda bayarkan untuk itu.

Pilihan terbaik untuk siapa?

Secara umum, opsi dianggap lebih berisiko daripada kendaraan investasi lainnya, seperti saham dan obligasi. Hasil dari, perdagangan opsi biasanya terbaik bagi mereka yang memiliki toleransi risiko lebih tinggi dan dapat menangani peningkatan volatilitas dan potensi kerugian. Kontrak opsi juga bisa rumit, yang dapat menjadikannya pilihan yang lebih baik bagi investor berpengalaman.

Kelebihan dari perdagangan opsi

• Dimungkinkan untuk memiliki biaya di muka yang lebih kecil daripada yang Anda lihat saat membeli aset dasar
• Leverage dapat digunakan untuk meningkatkan keuntungan Anda
• Anda memiliki kemampuan untuk terlibat dalam peluang perdagangan yang lebih rumit
• Opsi dapat melakukan lindung nilai terhadap risiko penurunan aset dalam portofolio Anda

Kontra perdagangan opsi

• Leverage dapat mengakibatkan kerugian yang lebih besar bagi pemegang opsi
• Anda harus dapat memprediksi perubahan jangka pendek pada harga aset dasar opsi
• Anda akhirnya bisa membayar pajak keuntungan modal jangka pendek karena sifat opsi jangka pendek
• Setelah membayar premi, kontrak Anda bisa menjadi tidak berharga saat habis masa berlakunya

Bagaimana cara kerja saham?

Saham mewakili sebagian kepemilikan dalam sebuah perusahaan. Ketika Anda membeli saham, Anda pada dasarnya membeli sebagian kecil dari perusahaan.

Umumnya, saham perusahaan yang telah “go public” dijual di pasar modal. Ini adalah pertukaran sekunder, yang memungkinkan Anda untuk membeli saham yang dijual orang lain. Saat Anda melewati salah satu aplikasi atau broker investasi terbaik, alat-alat ini pada dasarnya mencocokkan Anda dengan seseorang yang ingin menjual saham di sebuah perusahaan. Nanti, ketika Anda menjual saham perusahaan Anda sendiri, Anda biasanya berharap bahwa harga telah meningkat dan Anda dapat menjual dengan harga yang lebih tinggi daripada yang Anda bayarkan.

Harga saham dapat berfluktuasi karena beberapa alasan. Jika suatu perusahaan berjalan dengan baik, memiliki model bisnis yang kuat, dan menghasilkan keuntungan, lebih banyak orang mungkin ingin mendapat manfaat dari memiliki sebagian saham perusahaan, dan harga bisa meningkat sebagai respons terhadap permintaan. Di samping itu, jika berita buruk keluar, mungkin ada lebih banyak saham yang tersedia untuk dijual, dan harga bisa turun karena penjual mencoba mendapatkan apa yang mereka bisa.

Faktor lain juga dapat mempengaruhi harga saham. Faktor ekonomi dan pasar, serta bencana alam dan perubahan politik, juga dapat mempengaruhi harga saham. Industri atau sektor tertentu mungkin dipengaruhi lebih dari yang lain, tergantung pada situasi.

Beberapa perusahaan juga memberi penghargaan kepada pemegang saham dengan membayar dividen. Dividen adalah pembayaran keuntungan, berdasarkan jumlah saham yang Anda miliki. Sebagai contoh, sebuah perusahaan mungkin membayar dividen triwulanan sebesar 50 sen per saham. Jika Anda memiliki 100 saham, Anda akan mendapatkan pembayaran $50 setiap tiga bulan. Dimungkinkan untuk menumbuhkan portofolio dividen dan menerima dividen secara teratur, yang bisa menjadi salah satu cara untuk menghasilkan pendapatan, daripada hanya menunggu apresiasi harga saham.

Untuk siapa saham terbaik?

Saham dapat menjadi pilihan yang baik bagi investor yang mencari cara yang relatif sederhana untuk membangun kekayaan dari waktu ke waktu. Memulai di pasar saham cukup mudah berkat broker online dan aplikasi perdagangan.

Investor baru mungkin mendapat manfaat dari keragaman instan yang berasal dari investasi di reksa dana saham atau ETF. Investasi gabungan ini memungkinkan Anda untuk mengambil keuntungan dari sekelompok saham, menawarkan eksposur ke berbagai perusahaan, daripada mengharuskan Anda untuk mencoba memilih beberapa pemenang dan pecundang.

Investor pemula juga bisa mendapatkan keuntungan dari berinvestasi di saham fraksional, yang menyediakan cara untuk membeli sebagian saham. Jika Anda tidak mampu membayar lebih dari $600 untuk satu saham, Anda masih dapat berinvestasi di Tesla dan membeli seperempat bagian dengan harga lebih murah. Investasi saham pecahan dapat mempermudah untuk mulai membangun portofolio dan mendapatkan keuntungan dari apresiasi harga dan bahkan mulai mendapatkan dividen.

Investor tingkat lanjut mungkin terlibat dalam perdagangan hari, atau mencari cara untuk memilih saham yang kemungkinan besar nilainya akan meningkat dengan cepat.

Secara umum, hampir semua orang kemungkinan akan mendapat manfaat dari beberapa jenis strategi portofolio yang melibatkan penggunaan saham individu atau dana saham untuk menumbuhkan kekayaan mereka dari waktu ke waktu.

Keuntungan dari perdagangan saham

• Perdagangan seringkali lebih mudah dipahami daripada perdagangan opsi
• Potensi untuk mendapatkan dividen jika Anda memegang aset
• Lebih mungkin untuk mengakses tingkat keuntungan modal jangka panjang yang menguntungkan, selama Anda memegang saham selama lebih dari satu tahun
• Pasar saham secara keseluruhan belum melihat periode 20 tahun di mana ia kehilangan secara keseluruhan, meskipun kinerja masa lalu belum tentu merupakan prediktor hasil masa depan

Kontra perdagangan saham

• Potensi kehilangan investasi awal Anda
• Fluktuasi harga jangka pendek dapat menyebabkan stres bagi pemegang saham
• Perdagangan yang sering berpotensi menyebabkan peningkatan biaya dan kerugian

Opsi vs. saham:3 perbedaan utama

• Jenis aset: Penting untuk dicatat bahwa dengan stok, Anda benar-benar memiliki saham perusahaan. Anda bisa mendapatkan keuntungan jika perusahaan berjalan dengan baik karena Anda memiliki kepemilikan, meskipun pengembalian tidak dijamin. Anda juga berpotensi menerima dividen dan menjual sahamnya nanti. Opsi adalah kontrak derivatif. Jika Anda memperdagangkan opsi saham, Anda sebenarnya tidak memiliki saham di sebuah perusahaan. Sebagai gantinya, Anda memiliki kontrak yang mengatakan Anda dapat membeli atau menjual saham pada harga tertentu. Anda dapat menjual kontrak, tetapi Anda tidak benar-benar membeli atau menjual saham yang mendasarinya.
• Mempertaruhkan: Secara umum, opsi dianggap lebih berisiko daripada saham. Saat memikirkan opsi vs. saham, hati-hati mempertimbangkan toleransi risiko Anda.
• Kompleksitas: Transaksi opsi bisa lebih kompleks daripada perdagangan saham. Meskipun mungkin untuk menemukan strategi perdagangan saham yang rumit, secara umum, transaksi beli atau jual langsung bisa lebih mudah dipahami daripada perdagangan opsi.

FAQ

Apakah opsi lebih baik daripada saham?

Saat mempertimbangkan opsi vs. saham, yang satu belum tentu lebih baik dari yang lain. Banyak orang menyukai gagasan opsi karena mereka berpotensi memberikan keuntungan dalam waktu singkat. Namun, mereka juga dapat menghasilkan kerugian yang lebih besar dalam jangka waktu yang singkat.

Saham biasanya dianggap sebagai pilihan yang lebih baik jika Anda ingin meningkatkan kekayaan dari waktu ke waktu dan melihat peningkatan yang lebih stabil dalam kekayaan bersih Anda selama beberapa tahun. Namun, Penting untuk diingat bahwa keuntungan tidak dijamin dan Anda juga bisa kehilangan uang dengan berinvestasi di saham.

Apakah opsi perdagangan adalah ide yang buruk?

Bagi banyak investor, khususnya investor pemula, pilihan dapat memberikan sejumlah tantangan dan mengakibatkan kerugian. Dalam banyak kasus, itu bisa menjadi ide yang lebih baik untuk fokus pada investasi di saham dan ETF untuk jangka panjang, dan opsi perdagangan hanya jika Anda seorang pedagang berpengalaman yang mampu menanggung potensi kerugian.

Apakah lebih baik menjual opsi sebelum tanggal kedaluwarsa, menjalankan opsi, atau biarkan kadaluarsa?

Seperti halnya banyak hal yang berkaitan dengan perdagangan dan investasi, penting untuk mempertimbangkan dengan cermat strategi perdagangan Anda sendiri dan toleransi risiko. Pilihan digunakan untuk banyak tujuan, termasuk pertumbuhan portofolio, lindung nilai, dan keuntungan. Pertimbangkan dengan cermat mengapa Anda membeli dan menjual opsi, dan tujuan mereka melayani dalam portofolio Anda.

Bisakah Anda kehilangan uang Anda dengan memperdagangkan saham?

Ya. Setiap investasi datang dengan risiko kerugian. Pertimbangkan dengan cermat tujuan keuangan dan toleransi risiko Anda saat menyusun strategi investasi. Dan jika Anda memiliki pertanyaan, Anda mungkin ingin berbicara dengan penasihat keuangan untuk nasihat investasi.

Garis bawah

Ketika berbicara tentang opsi vs. saham, penting untuk memahami untuk apa setiap jenis investasi, di mana itu cocok dengan portofolio Anda, dan pandangan Anda tentang cara menginvestasikan uang. Bagi banyak investor, perdagangan opsi dapat dianggap lebih berisiko daripada perdagangan saham; Namun, semua investasi datang dengan risiko kerugian. Jika Anda baru memulai berinvestasi, masuk akal untuk memulai dengan investasi fraksional dalam dana saham atau ETF sampai Anda mendapatkan cukup pengetahuan dan pengalaman untuk bercabang.

Jika Anda ingin berinvestasi dalam opsi atau saham, lihat pilihan kami untuk akun pialang terbaik.