Reksa Dana:Memahami Dasar-dasarnya

Reksa dana adalah strategi investasi yang memungkinkan Anda mengumpulkan uang dengan pemegang saham lain untuk membeli saham atau obligasi, seringkali sebagai alat untuk membangun tabungan pensiun. Reksa dana memudahkan individu untuk mengakses beragam saham dan obligasi.

Apa Itu Reksa Dana?

Salah satu keunggulan reksa dana adalah dikelola oleh pengelola yang profesional. Para manajer ini meninjau portofolio reksa dana secara berkesinambungan dan melakukan perubahan sesuai kinerjanya. Hal ini menjadikan reksa dana pilihan yang baik bagi investor yang tidak ingin menghabiskan banyak waktu untuk meneliti saham, obligasi, atau peluang investasi lainnya.

Saat berinvestasi di reksa dana, Anda juga bisa menentukan seberapa besar risiko yang ingin Anda ambil. Anda kemudian dapat berinvestasi di reksa dana yang memenuhi risiko itu.

Jika Anda baru memulai investasi dan Anda memiliki waktu puluhan tahun sebelum Anda berencana untuk pensiun, Anda dapat memilih untuk berinvestasi di reksa dana yang terdiri dari saham yang lebih fluktuatif dan memiliki risiko lebih besar. Saham-saham ini dapat menghasilkan potensi pengembalian yang lebih tinggi. Tetapi karena volatilitasnya, mereka juga bisa kehilangan nilai lebih cepat. Saat mendekati tanggal pensiun, Anda dapat mengalihkan investasi ke dana berisiko lebih rendah yang cenderung tidak menghasilkan pengembalian besar atau kerugian besar.

Bagaimana Cara Kerja Reksa Dana?

Reksa dana berfungsi karena mereka menggabungkan uang yang Anda investasikan dengan dolar investor lain. Uang ini kemudian diinvestasikan dalam portofolio yang terdiri dari berbagai saham dan obligasi. Tujuannya adalah untuk memungkinkan individu menginvestasikan uang mereka dalam portofolio yang tidak akan mampu mereka beli jika mereka dipaksa untuk berinvestasi sendiri.

Reksa dana juga memungkinkan Anda untuk berinvestasi dalam berbagai saham dan obligasi yang lebih luas daripada yang dapat Anda lakukan sendiri. Anda dapat memilih untuk berinvestasi di reksa dana yang berfokus pada saham dari perusahaan yang berbasis di luar negeri atau yang berfokus pada bisnis individu seperti perusahaan di bidang bioteknologi atau industri yang sedang berkembang.

Perusahaan yang berbeda menawarkan reksa dana mereka sendiri, dan Anda dapat berinvestasi dengan salah satu dari mereka. Beberapa perusahaan reksa dana yang lebih besar termasuk Fidelity Investments, Vanguard dan Oppenheimer. Perusahaan-perusahaan ini menawarkan reksa dana yang diawasi oleh manajer profesional.

Bagaimana cara mendapatkan uang dari reksa dana?

• Pembayaran dividen :Ada ribuan reksa dana yang bisa Anda investasikan. Tetapi hanya satu jenis dana yang membayarkan dividen kepada investor secara teratur. Itu dikenal sebagai reksa dana dividen, dan hanya mencakup saham dengan dividen tinggi dan obligasi dengan kupon tinggi. Perusahaan yang diwakili dalam reksa dana ini memberikan sebagian dari keuntungan mereka kepada pemegang saham mereka – termasuk mereka yang telah berinvestasi di dalamnya melalui reksa dana – dalam bentuk dividen reguler.
• Keuntungan modal :Jika Anda memiliki reksa dana saham, Anda juga akan menghasilkan uang saat nilai saham di reksa dana Anda meningkat. Ini dikenal sebagai keuntungan modal.
• Pendapatan bunga :Jika dana Anda malah terfokus pada obligasi, Anda akan sering menghasilkan uang melalui pendapatan bunga.
• Menjual saham Anda :Anda juga dapat memperoleh keuntungan dengan menjual saham Anda di reksa dana, jika nilai saham ini meningkat sejak Anda membelinya. Namun, ketahuilah bahwa Anda mungkin harus membayar biaya atau komisi saat Anda menjual. Menjual saham Anda juga dapat memicu pajak.

Belajar Berinvestasi

Tidak ada pohon uang, tetapi itu tidak berarti Anda tidak bisa melihat uang Anda tumbuh! Daftar Untuk Lebih Banyak!

Bagaimana Cara Membeli Reksa Dana?

Cara termudah untuk berinvestasi dalam reksa dana adalah melalui rencana 401(k) atau 403(b) perusahaan Anda, jika menawarkannya. Dalam rencana pensiun ini, Anda secara otomatis menyetor persentase tertentu dari setiap gaji ke reksa dana yang ditawarkan oleh perusahaan yang telah membuat kontrak dengan majikan Anda. Anda akan memiliki pilihan untuk berinvestasi di berbagai reksa dana, termasuk yang berfokus pada saham dan obligasi dengan pertumbuhan tinggi, berisiko tinggi, dan mereka yang mengambil pendekatan investasi yang lebih konservatif.

Jika perusahaan Anda tidak menawarkan program tabungan pensiunnya sendiri, Anda dapat berinvestasi di reksa dana secara langsung melalui perusahaan keuangan yang menawarkannya, perusahaan seperti Fidelity, Vanguard dan T. Rowe Price. Sekali lagi, Anda akan memiliki kesempatan untuk memilih dari berbagai reksa dana, apakah mereka berfokus pada satu sektor tertentu, pada investasi di luar negeri atau pada investasi yang dianggap berisiko tinggi dan pertumbuhan tinggi.

Akhirnya, Anda dapat mengambil apa yang dikenal sebagai pendekatan "dana supermarket". Ini adalah saat Anda bekerja dengan penyedia reksa dana -- sekali lagi, perusahaan seperti Fidelity dan Vanguard -- untuk membuat akun pialang yang memungkinkan Anda membeli reksa dana dari berbagai penyedia.

Namun, kuncinya adalah bekerja dengan penasihat keuangan yang dapat membantu Anda menentukan pilihan investasi terbaik. Ada banyak pilihan reksa dana di luar sana dan memilih di antara mereka bisa sangat banyak. Itulah mengapa sangat penting untuk meminta nasihat dari profesional keuangan.

Jenis Reksa Dana

Ada tiga jenis reksa dana utama yang bisa Anda investasikan.

Dana Saham

Dana ekuitas terutama terdiri dari saham. Dana ini dapat dikelola secara aktif oleh manajer atau tim manajemen yang mencoba mengalahkan kinerja pasar saham secara keseluruhan. Mereka juga dapat dikelola secara pasif. Dikenal sebagai dana indeks, reksa dana yang dikelola secara pasif dibentuk untuk meniru kinerja indeks keuangan tertentu, seperti Indeks Standard &Poor's 500.

Ada beberapa jenis reksa dana saham. Ini termasuk:

• Dana berdasarkan ukuran perusahaan :Dana ini mungkin berfokus pada dana berkapitalisasi kecil, berkapitalisasi sedang, atau berkapitalisasi besar. Seperti yang disarankan oleh nama-nama itu, ini adalah perusahaan dengan ukuran berbeda. Perusahaan berkapitalisasi kecil lebih kecil dari perusahaan berkapitalisasi besar, sedangkan perusahaan berkapitalisasi menengah berada di tengah.
• Dana industri :Dana ekuitas ini difokuskan pada saham perusahaan di industri tertentu. Dana industri Anda mungkin berfokus pada perusahaan di bisnis minyak atau di bidang teknologi, misalnya.
• Dana pertumbuhan :Dana ekuitas ini difokuskan pada perusahaan yang sedang dalam mode pertumbuhan. Dana pertumbuhan dapat memberikan hasil yang lebih tinggi, meskipun juga memiliki risiko yang lebih besar.
• Dana internasional :Dalam dana ekuitas internasional, Anda akan berinvestasi dalam bisnis yang dimiliki oleh entitas asing atau berlokasi di luar negeri.

Dana Pendapatan Tetap

Seperti namanya, dana pendapatan tetap terdiri dari sekuritas pendapatan tetap seperti obligasi Treasury AS, obligasi korporasi dan obligasi kota. Karena itu, ini sering disebut sebagai dana obligasi. Dana pendapatan tetap membayar investor dengan pembayaran bunga yang ditetapkan hingga mencapai jatuh tempo, sehingga dana tersebut juga merupakan cara yang baik bagi investor untuk memperoleh aliran pendapatan yang stabil.

Ada dua jenis utama dana pendapatan tetap:

• Dana obligasi :Dana ini diinvestasikan pada utang pemerintah dan korporasi, dalam bentuk obligasi. Dana ini kurang stabil dibandingkan dana berbasis saham dan cenderung tidak menghasilkan kerugian besar. Namun, mereka juga memiliki potensi pertumbuhan yang lebih kecil daripada reksa dana ekuitas.
• Dana pasar uang :Reksa dana pasar uang mirip dengan dana obligasi, hanya dana ini yang diinvestasikan dalam utang pemerintah dan perusahaan jangka pendek seperti tagihan Treasury A.S. Ini dianggap sebagai investasi reksa dana yang paling aman tetapi juga memberikan hasil yang lebih rendah daripada dana obligasi atau dana ekuitas.

Dana Perimbangan

Jika Anda mencari lebih banyak variasi dalam reksa dana Anda, reksa dana campuran mungkin merupakan pilihan yang baik. Dana ini mengandung campuran saham dan obligasi. Beberapa dana perimbangan juga mengandung investasi pasar uang. Obligasi ini biasanya memiliki rasio investasi tetap. Sebuah dana, misalnya, mungkin berisi 60% saham dan 40% obligasi.

Jenis dana perimbangan antara lain:

• Dana alokasi aset :Jenis dana ini berfokus pada keragaman, yang berisi campuran aset seperti saham, obligasi, dan setara kas, yang mencakup surat berharga seperti surat utang pemerintah AS, sertifikat deposito, dan sarana pasar uang lainnya. Dana ini populer karena memiliki risiko yang lebih kecil. Jika investasi Anda tersebar di berbagai kendaraan tabungan, Anda cenderung tidak akan mendapat pukulan besar jika satu industri menderita karena kesulitan keuangan.
• Dana tanggal target :Dana target-date dirancang untuk meminimalkan risiko saat Anda mendekati usia pensiun. Campuran investasi dalam dana ini menjadi lebih konservatif semakin dekat Anda dengan tanggal target, yang biasanya tanggal pensiun Anda. Dana dengan tanggal target mungkin mulai sangat terbebani dengan saham, tetapi kemudian beralih ke saldo yang mendukung obligasi saat Anda mendekati tanggal pensiun.

Biaya Terkait Reksa Dana

Berinvestasi dalam reksa dana tidak gratis. Anda harus membayar biaya, yang masuk akal:Menjalankan reksa dana membutuhkan biaya, dan perusahaan yang menyediakannya menjalankan bisnis untuk menghasilkan keuntungan.

Ada dua jenis biaya utama yang terkait dengan reksa dana.

biaya operasional dana Anda adalah biaya yang dibebankan oleh penyedia dana Anda untuk menutupi biaya manajer, akuntan, pengacara, dan pihak lain yang terlibat dalam pengelolaan harian reksa dana. Biaya ini biasanya berkisar antara 0,25% – 1,5% dari jumlah uang yang Anda setorkan ke dana Anda untuk tahun tersebut.

Anda mungkin juga menghadapi beberapa biaya pemegang saham , biaya satu kali yang Anda keluarkan saat membeli atau menjual saham di reksa dana.

Ini dapat mencakup biaya penebusan, biaya jika Anda menjual saham reksa dana Anda dalam waktu singkat setelah membelinya, dan biaya pertukaran, yang mungkin dikenakan terhadap Anda jika Anda mentransfer saham reksa dana Anda ke dana lain yang dioperasikan oleh perusahaan investasi yang sama.

Beban penjualan juga merupakan biaya umum. Ini adalah komisi yang Anda bayarkan setiap kali Anda membeli atau menjual saham reksa dana.

Haruskah Saya Berinvestasi Dalam Reksa Dana?

Ada banyak keuntungan berinvestasi di reksa dana. Ada juga beberapa hal negatif yang perlu dipertimbangkan.

Sisi positifnya:

Tergantung pada jenis reksa dana Anda, portofolio Anda mungkin diawasi oleh manajer dana profesional . Manajer ini dapat menganalisis tren pasar dan meneliti perusahaan sebelum membuat keputusan investasi penting atas nama Anda.

Reksa dana dilengkapi dengan diversifikasi built . Ini penting:Anda ingin dolar investasi Anda tersebar di berbagai saham dan obligasi. Dengan cara ini, jika industri atau jenis investasi tertentu berjuang dan kehilangan nilai, investasi Anda yang lain mungkin berkinerja di atas rata-rata, memberi Anda perlindungan finansial.

Reksa dana juga merupakan investasi likuid . Sangat mudah untuk membeli dan menjual investasi ini dengan cepat, yang mungkin penting jika Anda membutuhkan akses cepat ke uang tunai.

Sisi negatifnya:

Berinvestasi dalam reksa dana akan dikenakan biaya biaya dan tagihan . Anda harus melakukan riset untuk menemukan dana yang cocok untuk Anda dan tidak membebankan biaya yang terlalu mahal.

Meskipun Anda membeli saham saat berinvestasi di reksa dana, Anda tidak mendapatkan hak suara yang sama sebagai pemegang saham lainnya.

Pengembalian juga dapat berfluktuasi ketika Anda berinvestasi di reksa dana. Tidak ada jaminan bahwa nilai investasi Anda akan meningkat.

Reksa Dana Vs. ETF

Reksa dana bukan satu-satunya pilihan Anda untuk dolar investasi Anda. Anda juga dapat berinvestasi dalam dana yang diperdagangkan di bursa, lebih dikenal sebagai ETF. Reksa dana ini memiliki beberapa kesamaan dengan reksa dana, antara lain:

• Baik ETF maupun reksa dana terdiri dari beragam aset.
• Karena itu, mereka membantu investor mendiversifikasi portofolio mereka.
  

Ada juga beberapa perbedaan antara ETF dan reksa dana:

• Investor membeli reksa dana langsung dari perusahaan investasi, sedangkan ETF diperdagangkan antar investor di bursa saham.
• ETF diperdagangkan sepanjang hari. Reksa dana, bagaimanapun, berdagang hanya sekali sehari setelah pasar saham tutup.
• Reksa dana dikelola secara profesional. ETF tidak dan terikat dengan indeks pasar tertentu.
• Reksa dana datang dengan biaya yang tidak akan Anda bayarkan saat berinvestasi di ETF.

Pemikiran Akhir Tentang Reksa Dana

Reksa dana menawarkan kepada orang-orang cara mudah untuk berinvestasi dalam beragam saham, obligasi, dan kendaraan lain, terutama mereka yang dapat berinvestasi di dalamnya melalui rencana pensiun yang disponsori oleh pemberi kerja. Reksa dana tidak sempurna – mereka datang dengan biaya, pengembalian tidak dijamin dan mungkin sulit untuk memilih yang tepat di antara berbagai macam dana yang tersedia – tetapi mereka telah membuka saham dan obligasi untuk lebih banyak orang.

Berinvestasi di reksa dana semakin mudah saat ini, terutama jika Anda mempertimbangkan reksa dana indeks, jenis reksa dana yang semakin populer.

Belajar Berinvestasi

Tidak ada pohon uang, tapi itu tidak berarti Anda tidak bisa melihat uang Anda tumbuh! Daftar Untuk Lebih Banyak!