Bagaimana Kepercayaan Bekerja

Perwalian dapat didirikan untuk memberikan keamanan finansial bagi generasi mendatang keluarga Anda.

"Dana perwalian" menjadi pengubah populer di tahun 2000-an sebagai cara untuk menggambarkan tipe orang kaya yang tidak layak:pemberi dana perwalian, bayi dana perwalian, perwalian. Tapi kepercayaan lebih dari sekadar semburan uang untuk anak nakal yang berhak; ini adalah instrumen yang menyimpan dan mendistribusikan aset Anda sesuai dengan instruksi Anda sendiri saat Anda tidak ada untuk membagikannya sendiri.

Perwalian sebenarnya bukan rekening, tetapi dokumen hukum yang memegang kepemilikan aset. Individu menempatkan aset dalam perwalian karena berbagai alasan. Beberapa orang menggunakan perwalian untuk menjaga properti dari pengesahan hakim (proses yang memakan waktu dan mahal untuk menyelesaikan surat wasiat seseorang) sebelum diserahkan kepada penerima manfaat. Dan terkadang perwalian dapat melindungi aset dari kreditur. Aset yang dipegang dalam perwalian dibebaskan dari pajak tanah, yang menjadikan perwalian sebagai alat yang berguna bagi orang-orang yang memiliki harta kekayaan lebih dari $5,64 juta.

Perwalian dapat dibentuk untuk memberikan pendapatan dan instruksi bagi anggota keluarga yang membutuhkan, atau untuk mendukung ahli waris atau rekanan, dengan cara yang konsisten, dari waktu ke waktu. Dokumen tersebut dapat ditulis untuk memasukkan istilah-istilah khusus yang menentukan bahwa penerima manfaat menerima properti hanya jika mereka memenuhi tujuan atau persyaratan tertentu. Apa yang disebut perwalian insentif dapat digunakan untuk mengikat warisan anak, seperti pembatasan berat badan atau pilihan pekerjaan. Sekitar 30 persen individu dengan kekayaan bersih tinggi yang menggunakan perwalian memiliki persyaratan yang melekat [sumber:Frank].

Mungkin membantu untuk menganggap perwalian sebagai pihak ketiga yang objektif dan andal yang mengawasi uang Anda ketika Anda tidak bisa. Perwalian dikelola oleh wali amanat – orang atau organisasi yang mengawasi aset dan properti dalam perwalian. Wali amanat dibayar setiap tahun untuk pekerjaan ini, yang merupakan salah satu alasan mengapa perwalian kompleks khususnya bisa mahal untuk didirikan dan dipelihara. Jenis perwalian yang paling umum adalah perwalian hidup, yang seperti surat wasiat yang tidak melalui pengesahan hakim. Mereka sering digunakan sebagai sarana untuk mentransfer rumah ke penerima manfaat. Kami akan membahas lebih lanjut tentang perwalian hidup sebentar lagi.

Pertama, mari kita lihat cara kerja berbagai jenis perwalian, cara menyiapkannya, dan mengapa Anda menginginkannya.

Menempatkan Kepercayaan dalam Perspektif

Perwalian dapat membantu keluarga kaya melindungi aset penting mereka untuk generasi mendatang, dan keluarga biasa dapat menggunakannya untuk menghindari stres pengadilan pengesahan hakim setelah kematian pemberi hibah

Perwalian mungkin dijual sebagai alat pajak, tetapi lebih dari itu. Perwalian modern disebut-sebut sebagai cara untuk melindungi aset orang super kaya dari pajak tanah, tetapi pajak tanah federal AS baru ada sejak 1916 [sumber:Mider]. Trust, di sisi lain, telah ada dalam beberapa bentuk selama berabad-abad. Beberapa sarjana mengatakan bahwa orang Romawi kuno pertama kali mengembangkan hukum seperti kepercayaan untuk mentransfer aset dari satu generasi ke generasi lainnya, dan kepercayaan seperti yang kita kenal sekarang dikatakan telah dikembangkan pada Abad Pertengahan [sumber:Langbein].

Sebuah kepercayaan juga merupakan cara untuk menciptakan warisan yang melampaui masa hidup seseorang. Jika Anda secara substansial kaya, perwalian menawarkan cara untuk menjaga uang Anda bekerja untuk generasi mendatang. Rata-rata keluarga menggunakannya untuk mengalihkan kepemilikan rumah atau aset lainnya tanpa harus melalui surat wasiat. Mereka terbiasa memanfaatkan apa yang ditinggalkan orang yang kita cintai.

Dana perwalian swasta tidak boleh disamakan dengan dana perwalian federal, yang dibentuk untuk mengumpulkan dana dan membayar berbagai program federal, termasuk dividen obligasi, Jaminan Sosial, Medicare, dan hibah pemerintah. Perwalian pribadi didirikan oleh individu melalui pengacara perencanaan perkebunan. Mereka adalah dokumen rinci yang berisi instruksi tentang bagaimana aset dan properti harus ditangani di masa depan. Perwalian tidak harus besar, tetapi perwalian paling masuk akal untuk perkebunan besar, dan beberapa bisa sangat besar.

Perwalian biasanya dibentuk untuk terus menciptakan kekayaan bagi generasi mendatang. Portofolio investasi, real estat, atau bisnis yang ditempatkan dalam perwalian dapat tumbuh dan berkembang, bahkan ketika perwalian melakukan pembayaran rutin kepada penerima manfaat. Seiring waktu, perwalian keluarga besar bahkan telah berubah menjadi perusahaan perwalian nasional. Misalnya, Wilmington Trust (sekarang bagian dari M&T Bank Corp.) dimulai sebagai perwalian multi-generasi untuk keluarga du Pont yang bergengsi di Delaware [sumber:Mildenberg and Mider].

Perwalian adalah badan hukum, terpisah dari Anda atau harta milik Anda, itulah sebabnya ia mengizinkan Anda untuk menghapus aset-aset itu dari harta warisan dan segala konsekuensi pajak harta terkait setelah Anda melepaskan kendali atas mereka. Di luar itu, manfaat pajak dari perwalian minimal. Perwalian membutuhkan pengajuan pajak penghasilan tahunan, dan kurung pajak yang lebih tinggi dimulai dengan tarif yang jauh lebih rendah dalam perwalian. Perwalian dengan hanya $ 12.150 akan berada di braket pajak penghasilan maksimum 39,6 persen pada tahun 2014 [sumber:TurboTax]. Pendapatan yang didistribusikan dari perwalian dilaporkan oleh pemberi, wali amanat atau penerima, tergantung pada keadaan pembayaran. Sebelum mendirikan perwalian, ada baiknya untuk mendiskusikan implikasi pajak dengan seorang profesional.

Perwalian juga dapat dibuat untuk mendistribusikan semua aset secara sekaligus. Terlepas dari bagaimana uang dan properti meninggalkan kepercayaan, setelah semuanya didistribusikan, kepercayaan akan berakhir. Ini dikenal sebagai penutupan atau pengakhiran kepercayaan. Kepercayaan yang dirancang untuk bertahan selama beberapa generasi dikenal sebagai kepercayaan dinasti [sumber:Randolph].

Uang dalam perwalian juga dapat dianggap terpisah dari harta warisan dalam proses perceraian, tetapi jika perwalian itu dapat dibatalkan, itu adalah bagian dari aset bersama pasangan. Perwalian juga dapat digunakan dengan cara yang mirip dengan perjanjian pranikah, yaitu menghapus aset tertentu dari kepemilikan bersama dalam pernikahan sebelum pernikahan berlangsung.

Persyaratan Kepercayaan Umum

Ada beberapa istilah dan definisi penting yang harus Anda ketahui jika Anda berpikir untuk mendirikan perwalian.

Untuk benar-benar memahami cara kerja perwalian, ada baiknya mengetahui beberapa istilah.

pemberi hibah adalah orang atau keluarga yang mendirikan dan mendanai perwalian. Pemberi hibah juga bisa disebut pemukim atau donor, tetapi istilah apa pun yang Anda pilih, pada dasarnya ini adalah sumber uangnya.

Penerima manfaat adalah orang, atau orang-orang, yang akan mendapatkan aset atau properti dari kepercayaan. Wali amanat yang kami sebutkan sebelumnya? Merekalah penerima manfaat.

pengurus adalah pihak ketiga, baik orang atau organisasi, yang mengelola perwalian sesuai dengan petunjuk pemberi amanat. Pemberi hibah dapat menjadi wali amanat ketika perwalian pertama kali didirikan dan kemudian menunjuk wali pengganti untuk masa perwalian. Pemberi hibah juga bisa menjadi penerima amanah di awal. Ini disebut perwalian pemberi. Sampai pemberi tidak lagi dapat membuat keputusan, kepercayaan dapat ada untuk keuntungannya.

Baik individu atau perusahaan perwalian, wali amanat adalah penjamin fidusia , artinya wali amanat harus mengelola aset sesuai dengan instruksi dalam perwalian.

Instrumen kepercayaan adalah dokumen tertulis yang menjelaskan persyaratan perwalian.

Perwalian yang dapat dibatalkan adalah yang dapat diubah atau dicabut oleh pemberi hibah setelah ditetapkan. Itu berarti pemberi tetap memegang kendali atas aset. Dalam perwalian yang dapat dibatalkan, setiap pendapatan yang dihasilkan akan dikenakan pajak kepada pemberi hibah, yang membayar pajak atas distribusi dan keuntungan modal apa pun.

Perwalian yang tidak dapat dibatalkan umumnya tidak dapat diubah setelah diatur. Pemberi hibah kehilangan kendali atas aset untuk menerima manfaat pajak penuh. Perwalian dapat dimulai sebagai dapat dibatalkan dan menjadi tidak dapat dibatalkan setelah kematian pemberi hibah.

Perbedaan antara yang dapat dibatalkan dan tidak dapat dibatalkan adalah penting. Biasanya, tidak ada manfaat pajak atau perlindungan aset untuk perwalian yang masih dapat Anda kendalikan, atau perwalian yang dapat dibatalkan. Anda dapat mengakhiri dan melikuidasi kepercayaan yang dapat dibatalkan untuk membayar kreditur, misalnya. Kepercayaan yang tidak dapat dibatalkan, di sisi lain, tidak dapat dihentikan atau diubah setelah didanai. Kurangnya kontrol ini memudahkan untuk membuktikan bahwa itu di luar harta Anda jika kreditur datang mengetuk.

Jenis Perwalian

Ada banyak alasan untuk memulai kepercayaan, salah satunya adalah untuk melindungi aset Anda sebelum Anda menikah jika terjadi kalian berdua berpisah nanti di jalan.

Perwalian dapat disusun untuk mencapai hasil yang berbeda, dan beberapa strategi yang lebih populer memiliki nama mereka sendiri. Apa yang membuatnya sedikit lebih sulit untuk dipilah adalah bahwa banyak perwalian menggabungkan strategi. Misalnya, kepercayaan A-B mencakup kepercayaan A, atau perkawinan, dan B, atau bypass, kepercayaan. Berikut ini ikhtisar singkat untuk membantu Anda memahami beberapa strategi kepercayaan populer:

Kepercayaan A-B – Ini diatur oleh pemberi hibah untuk memberikan aset kepada pasangannya terlebih dahulu, kemudian kepada penerima manfaat lainnya setelah kematian pasangan yang masih hidup. Dengan kata lain, jika saya meninggal, semua aset beralih ke pasangan saya. Jika pasangan saya meninggal, semua aset beralih ke perwalian baru, kemudian kepada anak-anak kami atau penerima manfaat lain yang saya sebutkan.

Kepercayaan pernikahan – Strategi A dalam perwalian A-B mungkin merupakan perwalian perkawinan atau perwalian QTIP, yang merupakan singkatan dari properti bunga yang dapat dihentikan yang memenuhi syarat. Perwalian ini didirikan untuk kepentingan pasangan yang masih hidup setelah kematian pemberi hibah.

Abaikan kepercayaan – B dalam kepercayaan A-B, ini adalah kepercayaan sekunder yang dibuat setelah kematian pasangan yang masih hidup untuk kepentingan penerima manfaat sekunder [sumber:American Bar Association].

Perwalian perlindungan aset domestik – Ini untuk orang-orang yang kurang bahagia menikah (atau setidaknya lebih berhati-hati menikah) yang ingin melindungi aset dari kreditur — termasuk mantan atau calon mantan pasangan. Ini adalah kepercayaan yang tidak dapat dibatalkan, yang diizinkan di kurang dari seperempat negara bagian AS, yang memungkinkan pemberi hibah menjadi penerima manfaat. Sebut saja perjanjian pranikah hantu; itu bisa melindungi orang muda dengan aset yang signifikan untuk kehilangan [sumber:Pagliarini]. Seorang pengusaha muda yang memulai bisnisnya sendiri, misalnya, mungkin memiliki pernikahan yang sangat bahagia. Tetapi jika dia mengalihkan kepemilikan perusahaannya ke dalam perwalian sebelum menikah, dia menjaga kepemilikan perusahaan dan asetnya agar tidak diperebutkan dalam kemungkinan perceraian di masa mendatang [sumber:Landers].

Perwalian asuransi jiwa – Jika keluarga mengharapkan polis asuransi jiwa substansial yang dapat menempatkan kekayaan bersih Anda di zona pajak perkebunan (perkebunan hampir $5,5 juta atau lebih pada tahun 2015 untuk pajak federal; negara bagian mungkin mengenakan pajak pada perkebunan yang lebih kecil), perwalian asuransi jiwa dapat digunakan untuk menghapus aset asuransi jiwa dari perkebunan. Perwalian ini harus tidak dapat dibatalkan (kadang-kadang dikenal sebagai ILIT), harus didirikan sebelum kematian pemberi hibah dan harus memiliki pemberi selain wali amanat [sumber:Hannibal].

Kepercayaan hidup – Juga dikenal sebagai kepercayaan inter vivos, kepercayaan apa pun yang memungkinkan Anda untuk menempatkan aset saat Anda masih hidup. Perwalian hidup yang dapat dibatalkan memungkinkan Anda untuk mengelola aset dalam perwalian dan bahkan mengubah perwalian selama hidup Anda. Perwalian hidup yang dapat dibatalkan memiliki tempat dalam daftar penipuan IRS, bukan karena mereka ilegal, tetapi karena mereka sering dijual terlalu banyak dan tidak perlu.

Amal sisa kepercayaan – Orang kaya dapat mentransfer kekayaan melalui perwalian amal. Uang ditempatkan ke dalam perwalian, dan pemberi serta penerima manfaat dapat terus menerima distribusi dari perwalian selama periode waktu tertentu. Pada akhir periode tersebut, sisanya digunakan untuk amal.

Perwalian pemimpin amal - Ini mirip dengan sisa amanah amal, tetapi amal adalah penerima amanat pertama untuk jangka waktu tertentu. Pada akhir periode tersebut, sisanya diberikan kepada penerima manfaat, seperti anak atau cucu, yang disebutkan oleh wali [sumber:Fidelity Charitable].

Siapa yang Membutuhkan Kepercayaan?

Putra Bob Marley, Rohan, memegang satu set speaker yang dijual dengan nama keluarga Marley.

Untuk mengilustrasikan mengapa Anda mungkin menginginkan kepercayaan, menyenangkan untuk melihat contoh selebritas. Ambil contoh Bob Marley, yang menikah dengan setidaknya 11 anak — dan yang tidak memiliki kepercayaan, atau bahkan wasiat, ketika dia meninggal pada tahun 1981. Harta warisan itu bernilai $30 juta saat itu dan diperkirakan bernilai $130 juta sekarang (dan ini adalah sebelum kesepakatan untuk menempatkan nama Marley di gulma) [sumber:Mayoras]. Tetapi perebutan kendali atas kepercayaan dan apa yang ingin dilakukan Marley atas namanya telah mahal dan menyakitkan bagi keluarga. Beberapa orang memperkirakan bahwa barang dagangan Marley yang tidak sah adalah bisnis senilai $600 juta per tahun [sumber:Kenner].

Ikon musik modern yang hidup di bawah hukum AS (bukan Jamaika) dapat mengambil langkah-langkah untuk menghindari masalah tak terduga seperti ini. Dia bisa mendirikan perwalian untuk menguraikan kepemilikan dan melindungi anak-anaknya dan anak-anak mereka dari generasi ke generasi. Dengan perwalian atau serangkaian perwalian, dia bisa membantu ahli warisnya menghindari pajak tanah apa pun setelah kematiannya. Sebuah kepercayaan akan memungkinkan dia untuk melindungi aset-aset itu dari kreditur palsu dengan memperjelas siapa yang mengendalikan aset begitu superstar itu pergi. Itu bisa memungkinkan dia untuk memberikan pembayaran dividen reguler untuk setiap anggota keluarga, rencana suksesi untuk bisnis apa pun yang diinvestasikan oleh ikon dan strategi pertumbuhan untuk warisannya. Dengan itu, dia bisa mendikte dengan jelas apa yang bisa atau tidak bisa dilakukan dengan rupa, citra, dan namanya untuk memastikan generasi mendatang dapat memahami nilai-nilainya dan bertindak seperti yang dia inginkan. Itu juga bisa mencakup instruksi tentang apa yang harus dicapai anak-anaknya sebelum mereka mewarisi bagian penuh dari kekaisaran. Ini kemungkinan akan membantu menjaga bisnisnya tetap pribadi, daripada ditayangkan di depan umum setelah kematiannya.

Masalah serupa dapat dihindari oleh keluarga Michael Jackson, keluarga dan pacar lama novelis Stieg Larsson, dan keluarga Lou Reed [sumber:Bostwick, Mayoras].

Untuk rata-rata orang, perwalian biasanya digunakan untuk menghindari pengesahan hakim. Perwalian hidup memungkinkan Anda mentransfer rumah Anda, misalnya, atau properti lain yang belum memiliki nama penerimanya. Perwalian hidup seperti surat wasiat dengan penghindaran wasiat bawaan. Tetapi mereka bisa lebih mahal daripada surat wasiat untuk didirikan dan dikelola, jadi pastikan untuk mempertimbangkan biaya mendirikan perwalian hidup dengan biaya pengesahan hakim. (Ditambah lagi, jika Anda memiliki kepercayaan yang hidup, Anda juga membutuhkan surat wasiat.)

Lalu ada cara lain untuk menghindari pengesahan hakim — seperti memegang rumah atas nama Anda sendiri dan nama pasangan Anda atau menyewa bersama dengan ahli waris Anda. Atau menyimpan uang di rekening yang dibayarkan pada saat kematian atau termasuk penerima manfaat yang disebutkan. Atau menyimpan catatan yang akurat. Semua taktik ini harus membuat wasiat tidak ada atau relatif mudah. Menurut AARP, perwalian hidup yang dapat dibatalkan telah dijual secara luas kepada individu yang paling tidak membutuhkannya sehingga Internal Revenue Service telah menandai perwalian ini sebagai penipuan. Manfaat yang disebut-sebut untuk menjual perwalian ini mungkin menyesatkan atau tidak sesuai untuk individu atau keluarga dengan tabungan dan pendapatan sederhana [sumber:Nolo].

Namun, jika Anda adalah keluarga yang memiliki aset besar dan/atau dinamika yang rumit, anggota keluarga dengan kebutuhan khusus, atau pemilik properti di lebih dari satu negara bagian, jenis perwalian hidup atau lainnya dapat masuk akal. Kapan pun legitimasi sebuah perkebunan dapat dipertanyakan, sebuah perwalian dapat membantu menyelesaikan perselisihan yang tidak perlu. Keluarga yang mendirikan perwalian ini harus mencari pengacara berpengalaman yang memahami undang-undang di negara bagian Anda. Instrumen kepercayaan harus dipersonalisasi, dirancang untuk kebutuhan keluarga Anda, bukan boilerplate. Biaya harus selalu dipertimbangkan saat menimbang manfaat dari kepercayaan.

Sumber

• Asosiasi Pengacara Amerika. "Glosarium Istilah Perencanaan Perumahan." (12 Januari 2015) http://www.americanbar.org/groups/real_property_trust_estate/resources/estate_planning/glossary.html
• Bostwick, Heleigh. "10 Orang Terkenal Yang Meninggal Tanpa Wasiat." Zoom Hukum. Februari 2011. (12 Januari 2015) https://www.legalzoom.com/articles/10-famous-people-who-died-without-a-will
• Fidelity Amal. "Perwalian Pimpinan Amal." (12 Januari 2015) http://www.fidelitycharitable.org/giving-strategies/give/charitable-lead-trusts.shtml
• Kesetiaan. "Apa Itu Amanah?" (12 Januari 2015) https://www.fidelity.com/estate-planning-inheritance/estate-planning/trusts
• Frank, Robert. "Cara yang Salah Mewariskan Uang kepada Ahli Waris." Jurnal Wall Street. 15 Mei 2007. (12 Januari 2015) http://blogs.wsj.com/wealth/2007/05/15/the-wrong-way-to-leave-money-to-heirs/
• Hannibal, Betsey Simmons. "Perwalian Asuransi Jiwa." Nolo.com. (12 Januari 2015) http://www.nolo.com/legal-encyclopedia/life-insurance-trusts.html
• Kenner, Rob. "Bisnis Bob Marley." Papan iklan. 4 Februari 2011. (12 Januari 2015) http://www.billboard.com/articles/news/473231/the-business-of-bob-marley-billboard-cover-story
• Pendarat, Jeff. "Dapatkah Perwalian Melindungi Aset Saya dalam Perceraian?" Forbes. 18 Agustus 2012. (12 Januari 2015) http://www.forbes.com/sites/jefflanders/2012/07/18/can-a-trust-protect-my-assets-in-divorce/
• Langbein, John H. "Kehidupan Rahasia Perwalian:Kepercayaan sebagai Instrumen Perdagangan." Jurnal Hukum Yale. 1997-1998. (12 Januari 2015) http://www.law.yale.edu/documents/pdf/Faculty/Langbein_Secret_Life_of_Trust.pdf
• Mayoras, Danielle dan Andy. "Apakah Pewaris Bob Marley Menghancurkan Warisannya?" 5 Desember 2011. (12 Januari 2015) http://www.forbes.com/sites/trialandheirs/2011/12/05/are-bob-marley-heirs-destroying-his-legacy/3/
• Mayoras, Danielle dan Andy. "Top 10 Kisah Perencanaan Celebrity Estate 2014." 4 Desember 2014. (12 Januari 2015) http://trialandheirs.com/blog/celebrities/top-10-celebrity-stories-spark-holiday-estate-planning-conversations
• Mider, Zachary R. "Pemotongan Pajak yang Tidak Disengaja Menyelamatkan Orang Amerika Terkaya $100 Miliar." 17 Desember 2013. (12 Januari 2015) http://www.bloomberg.com/news/2013-12-17/accidental-tax-break-saves-wealthiest-americans-100-billion.html
• Mildenberg, David dan Zachary R. Mider. "M&T ​​akan Mengakuisisi Wilmington Trust seharga $351 Juta." BloombergBusiness.com. 2 November 2010. (12 Januari 2015) http://www.bloomberg.com/news/2010-11-01/wilmington-trust-to-be-bought-by-m-t-for-351-million -dibawah-nilai-pasar.html
• Tidak. "Mengapa Anda Mungkin Tidak Membutuhkan Kepercayaan yang Hidup." (12 Januari 2015) http://www.nolo.com/legal-encyclopedia/living-trust-need-unnecessary-30260.html
• Pagliarini, Robert. "Cara Melindungi Diri Anda dalam Perceraian Menggunakan Trust Perlindungan Aset Domestik." Forbes. 5 Mei 2014. (12 Januari 2015) http://www.forbes.com/sites/robertpagliarini/2014/05/15/how-to-protect-yourself-in-a-divorce-using-a- domestik-aset-perlindungan-trust/
• Randolph, Maria. "Perwalian Dinasti:Mengikat Keberuntungan Keluarga Selamanya." Tidak. (12 Januari 2015) http://www.nolo.com/legal-encyclopedia/dynasty-trusts-tying-up-the-family-fortune-forever.html
• TurboTax. "Perkebunan dan Perwalian." 2014. (12 Januari 2015) https://turbotax.intuit.com/tax-tools/tax-tips/Tax-Planning-and-Checklists/Estates-and-Trusts/INF12017.html
• USA.gov. "Memahami Amanah." 14 November 2014. (15 Januari 2015) http://www.usa.gov/topics/money/personal-finance/trusts.shtml