Reksa Dana Muat vs Tanpa Muat:Apa Bedanya?

Reksa Dana Muat vs Tanpa Muatan:Gambaran Umum

Reksa dana sering dikategorikan berdasarkan bagaimana biaya dibebankan kepada pelanggan. Reksa dana terdiri dari kumpulan sekuritas yang dikelola oleh perusahaan manajemen investasi. Reksa dana dapat memberikan investor sehari-hari akses ke diversifikasi, strategi, dan manajemen profesional yang biasanya tidak akan bisa mereka dapatkan tanpa skala yang dicapai dengan mengumpulkan uang bersama. Perusahaan yang menawarkan dana tersebut menggunakan pendekatan investasi dana gabungan untuk berinvestasi dalam sekuritas yang sesuai dengan strategi investasi dana tersebut, sebagaimana tercantum dalam prospektusnya.

Seperti kebanyakan hal dalam hidup, ada biaya dan komisi yang terkait dengan reksa dana. Beberapa reksa dana akan memiliki beban penjualan yang disebut beban. Sebaliknya, dana lain memasarkan diri mereka sendiri sebagai dana tanpa beban, artinya mereka tidak membebankan biaya penjualan.

Beban hanyalah salah satu biaya yang harus diperhatikan saat berinvestasi di reksa dana. Biaya bisa menjadi kejahatan yang diperlukan setelah semua manajemen profesional harus dibayar, tetapi mereka juga dapat menjadi sumber pengembalian negatif.

Juga, biaya yang dibebankan pada reksa dana bisa menjadi kontroversial dalam hal ke mana biaya tersebut pergi:membayar manajer investasi, pemasar, atau komisi kepada broker.

Takeaways Kunci

• Load fund adalah reksa dana yang membebankan biaya penjualan atau komisi.
• Dana tanpa beban biasanya tidak membebankan biaya penjualan atau komisi apa pun, selama Anda menyimpan uang Anda diinvestasikan untuk jangka waktu tertentu, sering lima tahun.
• Biaya penjualan mengurangi uang yang diinvestasikan, yang, setelah bunga majemuk diperhitungkan, bisa signifikan.

Muat Reksa Dana

Reksa dana beban membebankan Anda biaya penjualan atau komisi untuk saham yang dibeli. Biaya ini dapat berupa persentase dari jumlah yang Anda investasikan, atau dapat berupa biaya tetap, tergantung pada penyedia reksa dana.

Sebagai contoh, jika Anda menginvestasikan $1, 000 menjadi reksa dana beban 5%, Anda sebenarnya hanya akan menginvestasikan $950, dengan sisa $50 masuk ke perusahaan sebagai komisi. Biaya masuk untuk mengkompensasi perantara penjualan, seperti perantara, perencana keuangan, atau penasihat investasi, atas waktu dan keahliannya dalam memilih dana yang sesuai untuk investor. Ada berbagai jenis beban yang mungkin dihadapi investor.

• Beban ujung depan, juga disebut saham Kelas A, adalah biaya tunggal yang dibayarkan oleh investor ketika mereka membeli saham dana tersebut.
• Beban ujung belakang, atau saham Kelas B, membebankan biaya satu kali yang dibayarkan saat Anda menukarkan atau menjual, saham reksa dana Anda.
• dana beban tingkat, juga dikenal sebagai saham Kelas C, adalah biaya tahunan dan akan menjadi persentase tetap yang diambil dari aset dana.

Beban hanyalah salah satu biaya yang dapat mempengaruhi investor reksa dana. Sebagian beban akan dibayarkan dari aset reksa dana dan akan mengurangi imbal hasil yang akan dibagikan kepada investor.

Reksa Dana Tanpa Beban

Reksa dana tanpa beban berarti tidak akan ada biaya penjualan saat investor membeli saham atau saat mereka menjual sahamnya. Namun, ini tidak berarti bahwa sama sekali tidak ada biaya yang akan dikenakan.

Dana dapat memasarkan diri mereka sendiri sebagai dana tanpa beban jika mereka mengenakan biaya kurang dari yang diizinkan oleh Otoritas Pengatur Industri Keuangan (FINRA) 12-1b biaya. Meskipun dana ini tidak membebankan biaya penjualan di muka atau di belakang, mereka dapat menebusnya dengan membebankan biaya lain. Cara terbaik untuk menentukan biaya adalah dengan membaca prospektus reksa dana.

Perusahaan pengelola akan membayar biaya apapun berdasarkan nilai aset bersih (NAV) harian dana dari aset reksa dana tanpa beban. Metode pembayaran ini berdampak pada investor ketika mereka menerima distribusi yang lebih kecil.

Juga, mungkin ada batasan pada penebusan saham tanpa beban. Saham dalam dana tanpa beban dapat dijual atau ditebus hanya setelah periode tertentu. Yang dijual lebih awal akan dikenakan biaya—tetapi jika Anda adalah investor jangka panjang, tidak ada yang perlu dikhawatirkan.

Dana tanpa beban sering dijual melalui perusahaan investasi, daripada melalui perusahaan penjualan pihak ketiga. Namun, beberapa perusahaan, seperti bank atau broker-dealer, dapat mengenakan biaya sendiri untuk menangani transaksi reksa dana pihak ketiga.

Kebanyakan orang merekomendasikan untuk mencoba menghindari beban dana sama sekali. Banyak penelitian telah menunjukkan kedua jenis reksa dana menawarkan pengembalian yang sama, tetapi memuat dana membebankan Anda biaya komisi. Pendukung dana tanpa beban mengatakan bahwa komisi mungkin tampak kecil, biaya satu kali, tetapi hilangnya pengembalian majemuk selama bertahun-tahun bisa menjadi substansial. Tetap, lain membuat kasus untuk memuat dana berdasarkan hubungan pribadi atau faktor kenyamanan lainnya. Pada akhirnya terserah investor individu untuk mengambil keputusan yang paling masuk akal.