Panduan Pemula untuk Alokasi Aset:Semua yang Harus Anda Ketahui

Investasi adalah kombinasi seni dan sains. Jika itu adalah ilmu murni, maka akan ada formula yang akan menciptakan jutawan setiap hari.

Atau, orang dengan IQ tinggi akan mengungguli yang lain. Ini juga bukan judi, yang didasarkan pada keberuntungan murni.

Investasi yang sukses adalah tentang memiliki rencana investasi strategis dan menghabiskan waktu di pasar untuk mengembangkan pemahaman tentang mereka.

Ini akhirnya berkembang menjadi bakat untuk memilih investasi yang tepat dan membuat keputusan penjualan yang sempurna.

Namun, menjadi investor yang sukses, Anda harus melalui perjalanan untuk menemukan preferensi Anda dan membuat rencana investasi yang cocok untuk Anda, dan membantu mencapai tujuan keuangan Anda.

Meskipun tidak ada rumus, ada teknik yang dapat membantu Anda membuat portofolio investasi yang bekerja sekeras yang Anda lakukan, untuk mencapai tujuan Anda.

Hari ini, kita akan berbicara tentang salah satu teknik tersebut – alokasi aset dan membagikan semua yang perlu Anda ketahui untuk memahaminya secara komprehensif.

Rencana Investasi – Ciri Seorang Investor yang Sukses

Sebagai investor, ada tiga aspek yang perlu Anda perhatikan:

1. Tujuan keuangan – ini akan membantu menentukan tingkat pengembalian yang diperlukan untuk mencapai target Anda dalam periode tertentu. Sebagai contoh, jika Anda memiliki tujuan finansial untuk membeli rumah dalam lima tahun ke depan dan ingin membuat korpus untuk itu, kemudian berdasarkan jumlah investasi Anda, Anda dapat menghitung tingkat pengembalian yang diharapkan yang Anda butuhkan untuk sampai ke sana.
2. Toleransi resiko – ini perlu dipahami dengan hati-hati karena instrumen yang berbeda memiliki eksposur risiko yang berbeda dan membeli yang sesuai dengan tingkat toleransi Anda adalah penting. Jika Anda memiliki toleransi yang lebih rendah dan membeli investasi berisiko tinggi, maka Anda mungkin tidak dapat menangani volatilitas dan membuat keputusan yang terburu-buru. Di samping itu, jika Anda memiliki toleransi yang lebih tinggi, maka investasi mungkin tidak sesuai dengan harapan Anda.
3. Cakrawala Investasi – Jika tujuan keuangan Anda adalah membeli rumah dalam waktu lima tahun, maka Anda memerlukan investasi yang akan mencakup tingkat pengembalian persyaratan dengan risiko minimal dalam periode tersebut. Jika suatu instrumen memerlukan jendela investasi 7-10 tahun, maka itu tidak akan berguna bagimu. Karena itu, penting untuk memahami cakrawala investasi yang membuat Anda nyaman dan memilih investasi yang sesuai.

Ketiga aspek tersebut merupakan pilar dari rencana investasi Anda. Berdasarkan preferensi Anda di seluruh titik ini, langkah selanjutnya adalah memilih aset untuk diinvestasikan. Alasan mengapa kami mengatakan aset dan bukan instrumen investasi adalah karena kelas aset memiliki risiko terkait dan potensi pengembalian tertentu.

Kelas Aset – Pemahaman dan tipe dasar

Kelas aset adalah kumpulan sekuritas yang memiliki ciri keuangan serupa seperti risiko, likuiditas, respon terhadap volatilitas pasar, perlakuan pajak, kembali, dan tenor investasi yang ideal.

Konsep investasi berdasarkan kelas aset dipopulerkan oleh reksa dana karena mereka menargetkan investor dengan toleransi risiko tertentu dan perlu memberi tahu mereka tentang berbagai sekuritas yang berpotensi mereka investasikan.

Sebagai contoh, reksa dana ekuitas biasanya menargetkan investor dengan toleransi risiko menengah hingga tinggi dan berinvestasi dalam saham atau instrumen terkait ekuitas seperti saham preferen, jaminan, pilihan, dll. Oleh karena itu, investor dengan toleransi risiko yang sama akan memiliki gagasan tentang sekuritas yang akan diinvestasikan oleh manajer dana.

Berikut adalah beberapa kelas aset populer di India:

1. Pendapatan tetap – Ini termasuk sekuritas pemerintah, obligasi perusahaan, surat utang perusahaan, instrumen pasar uang, dll. Semua sekuritas yang menawarkan tingkat pengembalian tetap hingga jatuh tempo tercakup dalam kelas aset ini.
2. Ekuitas – Ini termasuk saham dan instrumen yang terkait dengan ekuitas. Sekuritas ini menawarkan pengembalian berdasarkan kinerja pasar mereka yang pada gilirannya dipengaruhi oleh berbagai sosial, ekonomis, politik, dan faktor ekonomi makro lainnya.
3. Emas – Kelas aset ini bertindak sebagai diversifikasi portofolio. Dengan pengurangan risiko, karakteristik yang meningkatkan pengembalian, Emas akan terus menjadi bentuk uang yang stabil dengan potensi untuk menyimpan nilai di tengah ketidakpastian bagi pemiliknya di masa mendatang.
4. Kas dan setara kas - Ini termasuk tagihan perbendaharaan, instrumen pasar uang, makalah komersial, dan surat berharga lainnya yang memiliki jatuh tempo sampai dengan satu tahun dan sangat likuid.

Memahami Alokasi Aset

Sekarang setelah kita memahami kelas aset, mari kita lihat bagaimana hal itu menyatu kembali ke dalam rencana investasi strategis. Biasanya, investor memiliki beberapa tujuan keuangan. Jadi, Anda dapat memiliki tujuan untuk membeli rumah dalam lima tahun, Anda tidak dapat mengabaikan biaya pendidikan tinggi anak Anda yang jatuh tempo dalam 10 tahun atau membuat korpus untuk tahun-tahun pensiun Anda.

Karena itu, Anda akan memiliki cakrawala investasi yang berbeda untuk masing-masing tujuan ini dan toleransi risiko yang berbeda juga. Meskipun Anda mungkin ingin mengambil risiko tambahan untuk menghasilkan kekayaan untuk membeli rumah, Anda mungkin ingin tetap berpegang pada investasi berisiko rendah untuk memenuhi tujuan pendidikan tinggi anak Anda.

Karena itu, Anda perlu memilih kelas aset berdasarkan tujuan keuangan dan risiko yang ingin Anda ambil. Ini berarti bahwa Anda mungkin harus mengalokasikan uang Anda dalam kelas aset yang berbeda untuk mencapai berbagai tujuan keuangan Anda.

Kembali ke contoh kami tentang Anda berencana membeli rumah dalam lima tahun dan dengan asumsi bahwa Anda bersedia mengambil risiko tinggi dengan investasi Anda, Anda dapat mempertimbangkan untuk memilih ekuitas sebagai kelas aset yang menawarkan potensi pengembalian yang lebih tinggi tetapi juga membawa risiko yang lebih tinggi.

Di samping itu, untuk pendidikan tinggi anak Anda, Anda dapat memilih alternatif berisiko menengah seperti keseimbangan ekuitas dan investasi pendapatan tetap untuk menciptakan portofolio yang memiliki risiko yang dapat ditoleransi dengan pengembalian yang cukup tinggi.

Alokasi aset akan tergantung pada tiga parameter yang dibahas pada awalnya – tujuan keuangan (pengembalian harapan), toleransi resiko, dan cakrawala investasi.

Panduan Langkah demi Langkah untuk Alokasi Aset

Sementara saya telah menjelaskan konsepnya, berikut adalah panduan langkah demi langkah untuk memastikan Anda mengalokasikan aset secara optimal:

Langkah 01:Nilai tingkat Toleransi Risiko Anda

Seperti yang dijelaskan di atas, toleransi Anda terhadap risiko investasi dapat membantu Anda menentukan kelas aset yang sesuai untuk Anda. Risiko berarti kemungkinan kehilangan sebagian dari modal yang Anda investasikan karena investasi yang berkinerja buruk.

Ingat, bahwa pengembalian berbanding lurus dengan risiko. Karena itu, risiko yang lebih tinggi berarti potensi pengembalian yang lebih tinggi dan sebaliknya. Setiap kelas aset memiliki tingkat risiko yang terkait dengannya. Dengan menilai tingkat toleransi risiko Anda, Anda dapat memilih kelas aset yang paling cocok untuk Anda.

Langkah 02:Identifikasi Tujuan Investasi dan Cakrawala Waktu Anda

Ini juga akan membantu menentukan kelas aset yang ideal untuk Anda. Jika Anda memiliki tujuan jangka pendek dengan toleransi rendah terhadap risiko dan merasa nyaman dengan pengembalian menengah-ke-rendah, maka Uang Tunai atau Setara Uang Tunai dapat dipertimbangkan. Di samping itu, jika Anda memiliki cakrawala jangka panjang dengan toleransi yang tinggi terhadap risiko dan menginginkan pengembalian yang tinggi, maka ekuitas sebagai kelas aset menjadi pilihan yang lebih baik.

Langkah 03:Pilih campuran kelas aset yang sesuai dengan kebutuhan Anda

Katakanlah Anda memiliki toleransi risiko sedang hingga tinggi, cakrawala investasi sekitar 10 tahun, dan ekspektasi pengembalian dua digit. Meskipun ini terdengar seperti profil investor yang harus memilih Ekuitas sebagai kelas aset, itu tidak berarti bahwa dia tidak boleh mempertimbangkan kelas aset lainnya. Mengingat rencana investasi Anda, buat portofolio yang memiliki campuran kelas aset yang bekerja bersama untuk meminimalkan risiko dan memaksimalkan pengembalian. Karena itu, Anda dapat melihat sekuritas Real Estat atau bahkan Pendapatan Tetap dan membuat portofolio yang terdiversifikasi. Diversifikasi adalah tentang berinvestasi pada aset yang memiliki korelasi rendah satu sama lain. Karena itu, ketika seseorang turun nilainya, yang lain tidak terpengaruh dengan cara apa pun.

Langkah 04:Selalu perhatikan gambaran keuangan yang lebih luas

Sebagian besar investor melakukan beberapa investasi penghematan pajak, sebuah polis asuransi, dan memiliki deposito bank tetap sebelum mereka mulai mencari investasi untuk mencapai tujuan keuangan lainnya. Karena itu, saat membuat rencana investasi dan mengalokasikan aset, ingatlah semua investasi ini dan jangan biarkan investasi Anda condong ke satu arah. Pendekatan yang seimbang untuk investasi adalah yang terbaik.

Langkah 05:Tinjau dan Rebalance Secara Teratur

Hidup itu dinamis. Karena itu, tujuan keuangan dan tingkat toleransi risiko dapat berubah seiring waktu. Karena itu, penting untuk meninjau investasi Anda secara teratur dan menyeimbangkannya kembali berdasarkan perubahan preferensi yang mungkin Anda alami.

Terlepas dari tingkat toleransi risiko Anda, berpegang teguh pada kelas aset tunggal meningkatkan risiko investasi secara keseluruhan. Katakanlah Anda memutuskan untuk berinvestasi di kelas aset Pendapatan Tetap yang memiliki risiko rendah dan potensi pengembalian rendah. Karena Anda mencoba untuk melindungi modal Anda, ini masuk akal. Namun, tahun lalu kami melihat RBI memangkas suku bunga untuk mengelola inflasi dan likuiditas dalam perekonomian. Hal ini mengakibatkan penurunan suku bunga di seluruh sekuritas yang menawarkan pengembalian tetap. Karena itu, jika Anda hanya berinvestasi di kelas aset Pendapatan Tetap, maka meskipun merupakan investasi berisiko rendah, pengembalian Anda secara keseluruhan akan terpengaruh. Namun, jika Anda akan berinvestasi dalam campuran kelas aset, maka risikonya mungkin sedikit meningkat tetapi Anda bisa mendapatkan pengembalian yang lebih baik.

Sedangkan pada topik alokasi aset, penting untuk berbicara tentang diversifikasi portofolio juga.

Alokasi Aset &Diversifikasi Portofolio

Alokasi Aset adalah tentang memastikan bahwa kelas aset yang Anda investasikan selaras dengan toleransi risiko Anda, cakrawala investasi, dan mengembalikan harapan. Di samping itu, Diversifikasi Portofolio adalah tentang meminimalkan risiko dan memaksimalkan pengembalian portofolio investasi Anda tanpa mempertimbangkan profil investor.

Karena itu, diversifikasi portofolio adalah proses ilmiah di mana investor memilih kelas aset yang tidak berkorelasi satu sama lain dan mencoba untuk mengoptimalkan pengembalian sambil meminimalkan risiko. Di samping itu, Alokasi Aset adalah seni di mana Anda memahami preferensi Anda dan membuat campuran kelas aset yang paling cocok untuk Anda.

Menyimpulkan

Untuk meringkas seluruh konsep dalam istilah yang paling sederhana, sebelum Anda mulai berinvestasi, mengerti (i) Seberapa besar risiko yang bersedia Anda ambil dengan uang Anda?; (ii) Pengembalian yang Anda harapkan; dan (iii) Kapan Anda membutuhkan investasi Anda untuk memberikan pengembalian? Jawaban atas tiga pertanyaan sederhana ini akan mengungkapkan profil Anda dan membantu Anda memilih investasi dengan cara yang lebih tepat. Alokasi Aset adalah teknik penting untuk membantu menciptakan portofolio investasi yang sesuai dengan kebutuhan dan harapan Anda. Kami berharap artikel ini membantu Anda memahami konsep dan beringsut menjadi investor yang lebih baik.

Selamat Berinvestasi!

Penafian:Blog ini disumbangkan oleh Quantum Mutual Fund AMC. Pandangan yang diungkapkan di sini adalah dari penulis dan tidak mencerminkan pandangan dari Groww.