Dasar-dasar pasar saham:8 tips untuk pemula

Acara berita, film Hollywood, dan TV semua berasumsi bahwa Anda tahu apa itu pasar saham dan bagaimana cara kerjanya. Semua orang tahu bahwa Anda dapat menghasilkan banyak uang di pasar saham jika Anda tahu apa yang Anda lakukan, tetapi para pemula seringkali tidak mengerti bagaimana pasar bekerja dan mengapa saham naik dan turun. Bahkan lebih sedikit yang mengerti bagaimana menghasilkan uang di pasar.

Apa itu pasar saham?

Ketika orang mengacu pada pasar saham, mereka mengacu pada beberapa hal dan beberapa bursa di mana saham dibeli dan dijual. Secara umum, pasar saham adalah agregat dari saham-saham yang diperdagangkan secara publik, yang dapat dibeli dengan mudah oleh siapa saja di bursa.

Saham, yang juga disebut ekuitas, adalah surat berharga yang memberikan pemegang saham suatu kepentingan kepemilikan di perusahaan publik. Ini adalah taruhan nyata dalam bisnis, dan jika Anda memiliki semua saham bisnis, Anda mengontrol bagaimana bisnis beroperasi. Bahkan jika Anda tidak memiliki semua saham, jika Anda memiliki banyak dari mereka, Anda masih dapat membantu mengarahkan bagaimana perusahaan beroperasi, seperti yang akan Anda lihat dalam pertempuran ruang rapat dalam film.

Dari mana datangnya saham? Perusahaan publik menerbitkan saham sehingga mereka dapat mendanai bisnis mereka. Investor yang berpikir bisnisnya akan makmur di masa depan membeli saham-saham tersebut. Para pemegang saham mendapatkan dividen apa pun ditambah apresiasi apa pun dalam harga saham. Mereka juga bisa menyaksikan investasi mereka menyusut atau hilang sama sekali jika perusahaan kehabisan uang.

Pasar saham benar-benar semacam aftermarket, dimana orang yang memiliki saham di perusahaan tersebut dapat menjualnya kepada investor yang ingin membelinya. Perdagangan ini terjadi di bursa efek, seperti New York Stock Exchange atau Nasdaq. Di tahun-tahun yang lalu, pedagang biasa pergi ke lokasi fisik — lantai bursa — untuk berdagang, tetapi sekarang hampir semua perdagangan dilakukan secara elektronik.

Ketika berita orang mengatakan, “Pasar naik hari ini, Biasanya mereka mengacu pada kinerja Standard &Poor's 500 atau Dow Jones Industrial Average. S&P 500 terdiri dari sekitar 500 perusahaan publik besar di AS, sedangkan Dow mencakup 30 perusahaan besar. Ini melacak kinerja koleksi saham dan menunjukkan bagaimana nasib mereka pada hari perdagangan itu dan dari waktu ke waktu.

Namun, meskipun orang menyebut Dow dan S&P 500 sebagai "pasar, ” itu benar-benar indeks saham. Indeks ini mewakili beberapa perusahaan terbesar di AS, tetapi mereka bukan pasar total, yang mencakup ribuan perusahaan publik.

Bagaimana pasar saham bekerja

Pasar saham benar-benar merupakan cara bagi investor atau pialang untuk menukarkan saham dengan uang, atau sebaliknya. Siapa pun yang ingin membeli saham dapat pergi ke sana dan membeli apa pun yang ditawarkan dari pemilik saham tersebut. Pembeli mengharapkan saham mereka naik, sementara penjual mungkin mengharapkan saham mereka turun atau setidaknya tidak naik lebih banyak.

Jadi pasar saham memungkinkan investor untuk bertaruh pada masa depan perusahaan. Secara agregat, investor menetapkan nilai perusahaan dengan harga berapa mereka bersedia untuk membeli dan menjual.

“Dan harga itu – tergantung pada besarnya permintaan, ukuran pasokan, itu bisa naik atau [itu] bisa turun, ” kata Jessie X. Fan, profesor di Universitas Utah. “Dan pada dasarnya itu berfluktuasi setiap hari, setiap detik ... di pasar saham. Jadi begitulah harganya berubah.”

Sementara harga saham di pasar pada setiap hari dapat berfluktuasi sesuai dengan berapa banyak saham yang diminta atau dipasok, dari waktu ke waktu pasar mengevaluasi perusahaan pada hasil bisnis dan prospek masa depan. Sebuah bisnis yang meningkatkan penjualan dan keuntungan kemungkinan akan melihat kenaikan sahamnya, sementara bisnis yang menyusut mungkin akan melihat sahamnya jatuh, setidaknya dari waktu ke waktu. Dalam jangka pendek, Namun, kinerja suatu saham sangat berkaitan dengan penawaran dan permintaan di pasar.

Ketika perusahaan swasta melihat saham mana yang disukai investor, mereka mungkin memutuskan untuk mendanai bisnis mereka dengan menjual saham dan mengumpulkan uang. Mereka akan melakukan penawaran umum perdana, atau IPO, menggunakan bank investasi, yang menjual saham kepada investor. Kemudian investor dapat menjual sahamnya nanti di pasar saham jika mereka mau atau mereka dapat membeli lebih banyak lagi setiap saat saham tersebut diperdagangkan secara publik.

Poin kuncinya adalah ini:investor memberi harga saham sesuai dengan harapan mereka tentang bagaimana kinerja bisnis perusahaan di masa depan. Jadi pasar berwawasan ke depan, dengan beberapa ahli mengatakan pasar mengantisipasi peristiwa sekitar enam sampai sembilan bulan lagi.

Risiko dan manfaat berinvestasi di saham

Pasar saham memungkinkan investor individu untuk memiliki saham di beberapa perusahaan terbaik dunia, dan itu bisa sangat menguntungkan. Secara agregat, saham adalah investasi jangka panjang yang baik selama dibeli dengan harga yang wajar. Sebagai contoh, dari waktu ke waktu S&P 500 telah menghasilkan sekitar 10 persen pengembalian tahunan, termasuk dividen tunai yang bagus, juga.

Berinvestasi dalam saham juga menawarkan keuntungan pajak bagus lainnya bagi investor jangka panjang. Selama Anda tidak menjual saham Anda, Anda tidak akan berutang pajak atas keuntungan tersebut. Hanya uang yang Anda terima, seperti dividen, akan dikenakan pajak. Jadi Anda dapat menyimpan saham Anda selamanya dan tidak perlu membayar pajak atas keuntungan Anda.

Namun, jika Anda menyadari keuntungan dengan menjual saham, Anda akan berutang pajak capital gain di atasnya. Berapa lama Anda memegang saham akan menentukan bagaimana pajaknya. Jika Anda membeli dan menjual aset dalam setahun, itu akan termasuk dalam keuntungan modal jangka pendek dan akan dikenakan pajak dengan tarif pajak penghasilan reguler Anda. Jika Anda menjual setelah Anda memegang aset selama setahun, maka Anda akan membayar tingkat keuntungan modal jangka panjang, yang biasanya lebih rendah. Jika Anda mencatat kerugian investasi, Anda dapat menghapusnya dari pajak Anda atau terhadap keuntungan Anda.

Sementara pasar secara keseluruhan telah berkinerja baik, banyak saham di pasar tidak berkinerja baik dan bahkan mungkin bangkrut. Saham-saham ini pada akhirnya bernilai nol, dan mereka rugi total. Di samping itu, beberapa saham seperti Amazon dan Apple terus melonjak selama bertahun-tahun, menghasilkan investor ratusan kali lipat dari investasi awal mereka.

Jadi investor memiliki dua cara besar untuk menang di pasar saham:

• Beli dana saham berdasarkan indeks, seperti S&P 500, dan tahan untuk menangkap pengembalian jangka panjang indeks. Namun, pengembaliannya dapat sangat bervariasi, dari turun 30 persen dalam satu tahun menjadi naik 30 persen di tahun lain. Dengan membeli reksa dana indeks, Anda akan mendapatkan kinerja rata-rata tertimbang dari saham dalam indeks.
• Beli saham individu dan coba temukan saham yang akan mengungguli rata-rata. Namun, pendekatan ini membutuhkan sejumlah besar keterampilan dan pengetahuan, dan itu lebih berisiko daripada sekadar membeli dana indeks. Namun, jika Anda dapat menemukan Apple atau Amazon dalam perjalanan ke atas, pengembalian Anda kemungkinan akan jauh lebih tinggi daripada dana indeks.

Tentu saja, Anda memerlukan akun pialang sebelum mulai berinvestasi di saham. Saat Anda memulai, berikut adalah delapan panduan lagi untuk berinvestasi di pasar saham.

Cara berinvestasi di pasar saham:8 tips untuk pemula

1. Beli investasi yang tepat
2. Hindari saham individu jika Anda seorang pemula
3. Buat portofolio yang terdiversifikasi
4. Bersiaplah untuk penurunan
5. Coba simulator sebelum menginvestasikan uang sungguhan
6. Tetap berkomitmen pada portofolio jangka panjang Anda
7. Mulai sekarang
8. Hindari perdagangan jangka pendek

1. Beli investasi yang tepat

Membeli saham yang tepat jauh lebih mudah diucapkan daripada dilakukan. Siapa pun dapat melihat saham yang berkinerja baik di masa lalu, namun mengantisipasi kinerja suatu saham di masa depan jauh lebih sulit. Jika Anda ingin sukses dengan berinvestasi di saham individu, Anda harus siap melakukan banyak pekerjaan untuk menganalisis perusahaan dan mengelola investasi.

“Ketika Anda mulai melihat statistik, Anda harus ingat bahwa para profesional melihat setiap perusahaan dengan lebih teliti daripada yang mungkin Anda lakukan sebagai individu, jadi ini adalah permainan yang sangat sulit bagi individu untuk dimenangkan dari waktu ke waktu, ” kata Dan Keady, CFP, kepala strategi perencanaan keuangan di TIAA.

Jika Anda menganalisis sebuah perusahaan, Anda akan ingin melihat fundamental perusahaan – laba per saham (EPS) atau rasio harga-pendapatan (rasio P/E), Misalnya. Tetapi Anda harus melakukan lebih banyak lagi:menganalisis tim manajemen perusahaan, mengevaluasi keunggulan kompetitifnya, mempelajari keuangannya, termasuk neraca dan laporan laba ruginya. Bahkan barang-barang ini hanyalah permulaan.

Keady mengatakan keluar dan membeli saham di produk atau perusahaan favorit Anda bukanlah cara yang tepat untuk berinvestasi. Juga, jangan terlalu percaya pada kinerja masa lalu karena itu bukan jaminan masa depan.

Anda harus mempelajari perusahaan dan mengantisipasi apa yang akan terjadi selanjutnya, pekerjaan yang sulit di waktu yang baik.

2. Hindari saham individu jika Anda seorang pemula

Setiap orang telah mendengar seseorang berbicara tentang kemenangan saham besar atau pemilihan saham yang hebat.

“Apa yang mereka lupakan adalah bahwa seringkali mereka tidak membicarakan tentang investasi tertentu yang juga mereka miliki yang sangat, sangat buruk dari waktu ke waktu, "Ucap Keyy. “Jadi terkadang orang memiliki harapan yang tidak realistis tentang jenis pengembalian yang dapat mereka hasilkan di pasar saham. Dan terkadang mereka mengacaukan keberuntungan dengan keterampilan. Anda bisa beruntung terkadang memilih saham individual. Sulit untuk beruntung dari waktu ke waktu dan menghindari penurunan besar itu juga. ”

Ingat, untuk menghasilkan uang secara konsisten di saham individu, Anda perlu mengetahui sesuatu bahwa pasar berwawasan ke depan belum menetapkan harga ke dalam harga saham. Perlu diingat bahwa untuk setiap penjual di pasar, ada pembeli untuk saham yang sama yang sama-sama yakin mereka akan untung.

“Ada banyak orang pintar yang melakukan ini untuk mencari nafkah, dan jika Anda seorang pemula, kemungkinan Anda mengungguli yang tidak terlalu baik, ” kata Tony Madsen, CFP, pendiri NewLeaf Financial Guidance di Redwood Falls, minnesota.

Sebuah alternatif untuk saham individu adalah dana indeks, yang dapat berupa reksa dana atau exchange traded fund (ETF). Dana ini menampung puluhan atau bahkan ratusan saham. Dan setiap saham yang Anda beli dari dana memiliki semua perusahaan yang termasuk dalam indeks.

Tidak seperti saham, reksa dana dan ETF mungkin memiliki biaya tahunan, meskipun beberapa dana gratis.

3. Buat portofolio yang terdiversifikasi

Salah satu keuntungan utama dari dana indeks adalah Anda segera memiliki berbagai saham dalam dana tersebut. Sebagai contoh, jika Anda memiliki dana yang terdiversifikasi secara luas berdasarkan S&P 500, Anda akan memiliki saham di ratusan perusahaan di banyak industri yang berbeda. Tetapi Anda juga dapat membeli dana yang terdiversifikasi secara sempit yang berfokus pada satu atau dua industri.

Diversifikasi penting karena mengurangi risiko salah satu saham dalam portofolio sangat merugikan kinerja secara keseluruhan, dan itu benar-benar meningkatkan pengembalian Anda secara keseluruhan. Sebaliknya, jika Anda hanya membeli satu saham individual, Anda benar-benar memiliki semua telur Anda dalam satu keranjang.

Cara termudah untuk membuat portofolio yang luas adalah dengan membeli ETF atau reksa dana. Produk memiliki diversifikasi yang dibangun ke dalamnya, dan Anda tidak perlu melakukan analisis apa pun terhadap perusahaan yang ada di dana indeks.

“Ini mungkin bukan yang paling menarik, tapi ini cara yang bagus untuk memulai, "Ucap Keyy. "Dan lagi, itu membuat Anda keluar dari pemikiran bahwa Anda akan menjadi sangat pintar, bahwa Anda akan dapat memilih saham yang akan naik, tidak akan turun dan tahu kapan harus masuk dan keluar dari mereka.”

Dalam hal diversifikasi, itu tidak hanya berarti banyak saham yang berbeda. Ini juga berarti investasi yang tersebar di antara kelas aset yang berbeda – karena saham di sektor yang sama dapat bergerak ke arah yang sama untuk alasan yang sama.

4. Bersiaplah untuk penurunan

Masalah tersulit bagi sebagian besar investor adalah mengalami kerugian dalam investasi mereka. Dan karena pasar saham dapat berfluktuasi, Anda akan mengalami kerugian dari waktu ke waktu. Anda harus menguatkan diri untuk menangani kerugian ini, atau Anda akan cenderung membeli tinggi dan menjual rendah saat panik.

Selama Anda mendiversifikasi portofolio Anda, saham tunggal apa pun yang Anda miliki seharusnya tidak terlalu berdampak pada pengembalian Anda secara keseluruhan. Jika itu terjadi, membeli saham individu mungkin bukan pilihan yang tepat untuk Anda. Bahkan dana indeks akan berfluktuasi, sehingga Anda tidak dapat menyingkirkan semua risiko Anda, coba bagaimana Anda bisa.

“Setiap kali pasar berubah, kami memiliki kecenderungan untuk mencoba menarik kembali atau menebak-nebak kesediaan kami untuk masuk, ” kata Madsen dari NewLeaf.

Itulah mengapa penting untuk mempersiapkan diri Anda untuk penurunan yang bisa datang entah dari mana, seperti yang terjadi pada tahun 2020. Anda perlu mengatasi volatilitas jangka pendek untuk mendapatkan pengembalian jangka panjang yang menarik.

Dalam berinvestasi, Anda perlu tahu bahwa ada kemungkinan kehilangan uang, karena saham tidak memiliki jaminan pokok. Jika Anda mencari pengembalian yang dijamin, mungkin CD hasil tinggi mungkin lebih baik.

Konsep volatilitas pasar bisa sulit dipahami oleh investor baru dan bahkan berpengalaman, memperingatkan Keyy.

“Salah satu hal yang menarik adalah orang akan melihat pasar bergejolak karena pasar sedang turun, "Ucap Keyy. "Tentu saja, ketika naik itu juga tidak stabil – setidaknya dari sudut pandang statistik – itu bergerak di semua tempat. Jadi, penting bagi orang-orang untuk mengatakan bahwa volatilitas yang mereka lihat di sisi atas, mereka juga akan melihat sisi negatifnya.”

5. Coba simulator pasar saham sebelum menginvestasikan uang sungguhan

Salah satu cara memasuki dunia investasi tanpa mengambil risiko adalah dengan menggunakan simulator saham. Menggunakan akun perdagangan online dengan dolar virtual tidak akan membahayakan uang asli Anda. Anda juga akan dapat menentukan bagaimana Anda akan bereaksi jika ini benar-benar uang yang Anda peroleh atau hilangkan.

“Itu bisa sangat membantu karena dapat membantu orang mengatasi keyakinan bahwa mereka lebih pintar dari pasar, "Ucap Keyy. “Bahwa mereka selalu dapat memilih saham terbaik, selalu membeli dan menjual di pasar pada waktu yang tepat.”

Bertanya pada diri sendiri mengapa Anda berinvestasi dapat membantu menentukan apakah berinvestasi di saham cocok untuk Anda.

“Jika pemikiran mereka adalah bahwa mereka akan mengungguli pasar, pilih semua saham terbaik, mungkin ide yang bagus untuk mencoba beberapa jenis simulator atau menonton beberapa saham dan melihat apakah Anda benar-benar dapat melakukannya, "Ucap Keyy. “Lalu jika Anda lebih serius berinvestasi dari waktu ke waktu, maka saya pikir Anda jauh lebih baik – hampir semua dari kita, termasuk saya sendiri – untuk memiliki portofolio yang terdiversifikasi seperti yang disediakan oleh reksa dana atau dana yang diperdagangkan di bursa.”

(Bankrate meninjau beberapa aplikasi investasi terbaik, termasuk beberapa simulator saham yang menyenangkan.)

6. Tetap berkomitmen pada portofolio jangka panjang Anda

Keady mengatakan investasi harus menjadi kegiatan jangka panjang. Dia juga mengatakan kamu harus menceraikan dirimu dari siklus berita harian.

Dengan melewatkan berita keuangan harian, Anda akan dapat mengembangkan kesabaran, yang Anda perlukan jika Anda ingin tetap dalam permainan investasi untuk jangka panjang. Ini juga berguna untuk melihat portofolio Anda secara jarang, sehingga Anda tidak menjadi terlalu gugup atau terlalu gembira. Ini adalah tip bagus untuk pemula yang belum mengelola emosinya saat berinvestasi.

“Beberapa siklus berita, kadang-kadang menjadi 100 persen negatif dan bisa menjadi luar biasa bagi orang-orang, "Ucap Keyy.

Salah satu strategi untuk pemula adalah menyiapkan kalender dan menentukan sebelumnya kapan Anda akan mengevaluasi portofolio Anda. Berpegang pada pedoman ini akan mencegah Anda menjual saham selama beberapa volatilitas – atau tidak mendapatkan manfaat penuh dari investasi yang berkinerja baik, kata Keyy.

7. Mulai sekarang

Memilih peluang sempurna untuk terjun dan berinvestasi di pasar saham biasanya tidak berjalan dengan baik. Tidak ada yang tahu dengan pasti 100 persen waktu terbaik untuk masuk. Dan investasi dimaksudkan sebagai kegiatan jangka panjang. Tidak ada waktu yang tepat untuk memulai.

“Salah satu poin inti dengan berinvestasi bukan hanya memikirkannya, tapi untuk memulai, "Ucap Keyy. “Dan mulai sekarang. Karena jika Anda berinvestasi sekarang, dan sering kali, peracikan itu adalah hal yang benar-benar dapat mendorong hasil Anda. Jika Anda ingin berinvestasi, sangat penting untuk benar-benar memulai dan memiliki ... program tabungan berkelanjutan, sehingga kita dapat mencapai tujuan kita dari waktu ke waktu.”

8. Hindari perdagangan jangka pendek

Memahami apakah Anda berinvestasi untuk masa depan jangka panjang atau jangka pendek juga dapat membantu menentukan strategi Anda – dan apakah Anda harus berinvestasi sama sekali. Terkadang investor jangka pendek dapat memiliki harapan yang tidak realistis tentang menumbuhkan uang mereka. Dan penelitian menunjukkan bahwa sebagian besar investor jangka pendek, seperti pedagang harian, kehilangan uang. Anda bersaing dengan investor bertenaga tinggi dan komputer yang diprogram dengan baik yang mungkin lebih memahami pasar.

Investor baru perlu menyadari bahwa sering membeli dan menjual saham bisa menjadi mahal. Itu dapat membuat pajak dan biaya lainnya, bahkan jika komisi perdagangan utama broker adalah nol.

Jika Anda berinvestasi untuk jangka pendek, Anda berisiko tidak memiliki uang saat Anda membutuhkannya.

“Ketika saya menasihati klien … apa pun di bawah beberapa tahun, bahkan terkadang tiga tahun, Saya ragu untuk mengambil terlalu banyak risiko pasar dengan dolar itu, kata Madsen.

Tergantung pada tujuan keuangan Anda, rekening tabungan, rekening pasar uang atau CD jangka pendek mungkin merupakan pilihan yang lebih baik untuk uang jangka pendek. Para ahli sering menyarankan investor bahwa mereka harus berinvestasi di pasar saham hanya jika mereka dapat menyimpan uang yang diinvestasikan setidaknya selama tiga sampai lima tahun. Uang yang Anda butuhkan untuk tujuan tertentu dalam beberapa tahun ke depan mungkin harus diinvestasikan dalam investasi berisiko rendah, seperti rekening tabungan hasil tinggi atau CD hasil tinggi.

Intinya

Berinvestasi di pasar saham bisa sangat menguntungkan, terutama jika Anda menghindari beberapa jebakan yang dialami sebagian besar investor baru saat memulai. Pemula harus menemukan rencana investasi yang cocok untuk mereka dan menaatinya melalui saat-saat baik dan buruk.