Bagaimana Mengetahui Kapan Harus Berbelanja dan Kapan Harus Menabung

Krisis keuangan yang semakin memburuk telah mendorong orang untuk menganut konsep menabung. Lihat lebih banyak gambar perbankan.

Ini adalah waktu yang membingungkan untuk menjadi konsumen. Pemerintah, media, dan setiap indikator keuangan yang dapat diandalkan memberi tahu kami bahwa kami siap menghadapi krisis ekonomi global yang belum pernah terjadi sebelumnya. Dan parahnya lagi, mereka bilang itu salah kita.

Akar penyebab kekacauan keuangan kita saat ini adalah satu dekade atau lebih pengeluaran tak terkendali oleh pemerintah, perusahaan dan -- ya -- orang-orang seperti Anda. Kami membeli rumah yang tidak mampu kami beli. Kami memaksimalkan kartu kredit yang tidak kami butuhkan. Kami mengubur diri kami di bawah gunungan hutang pribadi tanpa menabung sepeser pun untuk hari hujan, apalagi hujan deras yang kami hadapi saat ini.

Hasilnya adalah kami benar-benar direndahkan. Kami tidak lagi memandang pasar saham sebagai investasi bebas risiko. Kami tidak lagi berasumsi bahwa harga rumah akan terus naik tanpa batas. Dan kami tidak lagi memperlakukan menabung sebagai tugas yang membosankan, seperti makan sayur.

Menyimpan, pada kenyataannya, semua kemarahan. Majalah dan acara TV membombardir kita dengan tips menghemat uang seperti menjahit pakaian kita sendiri, menanam makanan kita sendiri dan membuat pasta gigi kita sendiri. Menurut survei terbaru oleh Pew Research Center for the People &the Press, 86 persen orang Amerika telah memotong pengeluaran mereka atau mengubah rencana tabungan dan investasi mereka [sumber:Hopkins].

Sama seperti orang Amerika yang menghindari cara konsumerisme mereka dan beralih ke mode bertahan hidup yang dalam, pemerintah menjual pesan yang bersaing:"Belanjakan! Habiskan! Habiskan!" Masuk akal:Belanja konsumen di AS menyumbang sekitar 70 persen dari total aktivitas ekonomi negara itu [sumber:Crutsinger]. Jadi ketika belanja konsumen turun, ekonomi terhenti. Permintaan yang lebih rendah berarti produksi yang lebih rendah, yang menyebabkan PHK massal, yang sama dengan situasi buruk bagi hampir semua orang.

Apa sebenarnya yang harus dilakukan warga negara yang patriotik tetapi miskin? Jika kita membelanjakan uang untuk meningkatkan perekonomian, maka kita menambah tumpukan utang pribadi kita. Jika kita mengubur toples koin di halaman belakang, maka kita akan menendang kursi itu dari bawah ekonomi.

Untungnya, dilema ini memiliki nama:paradoks penghematan. Menemukan solusi, bagaimanapun, mungkin sedikit lebih rumit. Kita akan mempelajari lebih lanjut tentang paradoks penghematan di halaman berikutnya, kemudian kita akan menangani beberapa skenario "simpan atau belanjakan" yang berbeda.

Paradoks Hemat

John Maynard Keynes adalah seorang ekonom revolusioner abad ke-20 yang mempopulerkan paradoks penghematan. Dalam bukunya tahun 1930, "Treatise on Money," ia memperingatkan terhadap kelumpuhan ekonomi yang diakibatkan oleh tabungan pribadi yang berlebihan.

Seruannya ditujukan kepada penduduk Inggris yang menderita melalui Depresi Hebat. Menghabiskan uang adalah satu-satunya jalan keluar dari rawa ekonomi, kata Keynes. Untuk setiap lima shilling yang dihemat dari penghematan "sesat", pria lain akan kehilangan pekerjaannya selama sehari [sumber:Blankenhorn].

Pesan paradoks penghematan sederhana tapi meresahkan:Apa yang terbaik untuk individu tidak selalu baik untuk ekonomi [sumber:Brockman]. Lebih paradoksnya, apa yang baik bagi individu pada akhirnya buruk bagi individu tersebut. Intinya begini:Jika seluruh perekonomian goyah, maka tidak ada pekerjaan yang aman -- bahkan pekerjaan Anda.

Inilah sebabnya mengapa para pemimpin AS mendesak orang Amerika untuk pergi keluar dan berbelanja setelah serangan teroris 11 September. Implikasinya, jika ekonomi goyah, teroris akan menang. Ini adalah logika yang sama yang mendorong Presiden Bush dan Obama untuk memperpanjang potongan pajak yang besar pada tahun 2008 dan 2009. Jika Anda memasukkan uang tunai ke kantong orang, mereka akan membelanjakannya, yang akan merangsang ekonomi.

Orang Amerika biasanya tidak perlu didorong untuk membelanjakan uangnya. Selama 30 tahun terakhir, orang Amerika telah mempertahankan tingkat pengeluaran jauh di atas negara-negara industri lainnya. Pada tahun 2007, belanja konsumen mencapai puncaknya sedikit di atas 70 persen Produk Domestik Bruto (PDB) AS, sementara itu hanya sebesar 55 persen dari PDB di Jerman dan Jepang [sumber:Brockman].

Demikian pula, menabung telah kehilangan dukungan di AS sejak pertengahan 1970-an. Pada tahun 1976, tingkat tabungan pribadi rata-rata di AS berkisar sekitar 12 persen. Pada tahun 2005, angka itu benar-benar turun di bawah nol untuk pertama kalinya sejak Depresi Hebat [sumber:Associated Press]. Rata-rata, orang Amerika tidak hanya tidak menabung, tetapi mereka benar-benar menghabiskan tabungan mereka untuk membiayai lebih banyak pembelian.

Namun, itu semua berubah dengan krisis keuangan saat ini. Pada Juli 2009, tingkat tabungan AS telah meroket menjadi 5,7 persen, level tertinggi dalam lebih dari satu dekade [sumber:Blankenhorn]. Sayangnya, waktu untuk ekonomi AS tidak bisa lebih buruk. Saat bisnis membutuhkan konsumen -- dan uang mereka -- sebagian besar dompet tertutup rapat.

Apakah Keynes benar? Apakah kita mencubit jalan kita menuju kehancuran ekonomi total? Bagaimana kita bisa tahu kapan bijaksana untuk berhemat dan kapan aman untuk membelanjakan uang?

Belanja Hemat

Habiskan sedikit uang untuk pemeliharaan sekarang dan selamatkan diri Anda dari banyak masalah -- dan uang -- di masa mendatang .

Banyak orang telah terpukul keras oleh resesi, dan tampaknya semua orang telah terkena "demam menyelamatkan" sebagai akibatnya. Dari 86 persen orang Amerika yang telah memotong pengeluaran mereka atau mengubah tabungan dan strategi investasi mereka selama resesi ini, lebih dari setengahnya belum merasakan kesulitan keuangan secara pribadi [sumber:Hopkins]. Mereka menyimpan uang sebagai penyangga terhadap masa depan ekonomi yang tidak pasti.

Selain itu, meskipun statistik menyatakan bahwa orang Amerika memiliki lebih dari $2,5 triliun utang pribadi, jutaan keluarga Amerika memiliki uang di bank, hipotek yang sebenarnya mampu mereka bayar -- dan tidak ada utang kartu kredit [sumber:Federal Reserve]. Orang-orang beruntung ini adalah orang-orang yang berada dalam posisi terbaik untuk membelanjakan uang selama resesi. Namun, itu tidak berarti bahwa itu adalah tugas patriotik mereka untuk berbelanja liar untuk menebus sedikit konsumerisme tetangga mereka.

Sebaliknya, para ahli keuangan mengatakan, orang tanpa utang harus melihat teka-teki "simpan atau belanjakan" dari perspektif yang berbeda. Alih-alih menggunakan uang mereka untuk konsumsi, mereka harus menggunakannya untuk berinvestasi [sumber:Leonhardt]. Ketika para ekonom berbicara tentang investasi dalam pengertian ini, mereka tidak berbicara tentang saham dan obligasi. Sebaliknya, mereka berbicara tentang produk dan layanan yang dibeli hari ini yang akan menghemat uang Anda.

Mantranya adalah "belanja untuk menabung", dan berikut beberapa contohnya:

• Tingkatkan efisiensi energi di rumah Anda untuk menghemat tagihan energi dalam jangka panjang dengan menambahkan insulasi, melindungi jendela dan pintu, serta membeli termostat yang dapat diprogram.
• Lakukan perawatan preventif pada kendaraan Anda, terutama sebelum musim panas dan musim dingin saat mobil paling rentan terhadap kerusakan.
• Beli filter air yang bagus untuk keran Anda daripada membeli air kemasan.

[sumber:Leonhardt, Caplinger]

Filosofi "belanja untuk menabung" adalah solusi yang tepat untuk paradoks penghematan, karena individu membantu dirinya sendiri dalam jangka panjang sambil merangsang ekonomi dalam jangka pendek.

Tentu saja, untuk menabung, Anda harus memiliki uang untuk dibelanjakan. Di halaman berikutnya, kita akan melihat perubahan menarik dari paradoks penghematan.

Menghemat untuk Dibelanjakan

Dalam kampanyenya untuk meyakinkan warga Inggris untuk keluar dan berbelanja, John Maynard Keynes memberi kata "hemat" nama yang buruk. Pada kenyataannya, hemat tidak sama dengan menabung berlebihan, menimbun uang di kasur atau sekadar menolak untuk berpartisipasi dalam perekonomian. Hemat, seperti yang dipahami Benjamin Franklin, adalah kebajikan [sumber:Blankenhorn]. Ini disamakan dengan kerja keras, hidup hemat dan investasi yang bijaksana. Hemat, jika dipraktikkan dengan benar, adalah cara terbaik untuk mendapatkan kekayaan.

Definisi hemat Franklin telah membantu menginspirasi buku-buku seperti "The Millionaire Next Door" karya Thomas J. Stanley dan William D. Danko, yang menjelaskan bahwa banyak jutawan Amerika berpenghasilan rendah dan tinggal di lingkungan kerah biru. Triknya adalah mereka mengelola uang mereka dengan bijak dan hidup jauh di bawah kemampuan mereka. Saat dihadapkan pada teka-teki "belanja atau simpan", mereka hampir selalu menabung.

Oleh karena itu, bagian ironis dari Paradox of Thrift adalah bahwa orang-orang yang hemat -- mereka yang menyisihkan setidaknya 10 persen dari gaji mereka setahun -- adalah orang-orang yang berada dalam posisi terbaik untuk membelanjakan uangnya selama resesi [sumber:Parker].

Orang yang hemat memainkan peran penting kedua selama resesi. Setiap kali mereka menyimpan uang di bank -- baik melalui rekening tabungan, sertifikat deposito (CD) atau pembayaran hipotek -- mereka menyuntikkan kembali likuiditas penting ke dalam sistem kredit [sumber:Hamm]. Ini telah menjadi salah satu tujuan utama dari dana talangan bank yang telah merugikan pembayar pajak AS ratusan miliar dolar selama setahun terakhir. Bank tidak meminjamkan uang untuk bisnis, karena mereka tidak punya uang untuk dipinjamkan. Dengan terus menyimpan uang di bank, orang yang hemat membuat bank lebih likuid dan membantu meringankan pembekuan kredit mereka.

Jika Keynes ingin menyusun pesan yang lebih tepat, dia mungkin menyebutnya "Paradoks Penimbunan". Penimbunan, bagaimanapun, adalah satu-satunya kegiatan yang benar-benar merusak ekonomi yang lebih besar. Selama uang tetap beredar, baik melalui pembelanjaan sederhana atau deposito ke rekening bank, maka orang yang paling hemat pun membantu memacu perekonomian.

Ironi terbesar dari semua ini adalah bahwa bank telah terbukti menjadi penimbun terbesar dari semua [sumber:McArdle]. Mereka meraup miliaran uang talangan -- dan duduk di atasnya. Mereka melakukan ekonomi makro yang setara dengan mengubur tabungan mereka di halaman belakang. Jika Keynes tidak dikremasi, dia akan berguling-guling di kuburannya.

Menyimpan untuk Bertahan

Bagi banyak orang Amerika, satu-satunya pilihan finansial yang tersisa adalah menyimpan uang sebanyak mungkin untuk bertahan hidup.

Untuk sejumlah besar keluarga Amerika, tidak ada dilema "simpan atau habiskan". Itu karena tidak ada uang yang tersisa untuk dibelanjakan. Untuk warga negara ini, tugas patriotik harus menunggu hari yang lebih baik. Paradoks penghematan adalah kemewahan lain yang tidak dapat mereka khawatirkan. Satu-satunya solusi mereka adalah menyimpan, menyimpan, menyimpan.

Pada Juni 2009, tingkat pengangguran di AS mencapai 9,5 persen. Menurut survei yang dilakukan oleh Biro Statistik Tenaga Kerja, jumlah pekerja putus asa - pekerja menganggur yang percaya tidak ada pekerjaan yang tersedia bagi mereka - naik menjadi hampir 800.000. 430.000 orang lainnya telah berhenti mencari pekerjaan sama sekali [sumber:Goodman].

Jika Anda sudah terlilit hutang dan kehilangan pekerjaan, tidak ada alasan rasional untuk mulai berinvestasi dalam perbaikan rumah atau strategi "pengeluaran untuk menabung" jangka panjang lainnya. Satu-satunya perilaku produktif adalah menggunakan setiap sen yang tersisa untuk membayar utang dan mencoba menggali diri Anda sendiri dari lubang keuangan.

Beberapa ekonom meminta pemerintah untuk mengirimkan pesan yang lebih jelas kepada warga Amerika. Alih-alih mundur pada seruan Keynes untuk konsumerisme patriotik, mereka ingin para pemimpin menyajikan dua pesan terpisah tetapi sama pentingnya:Jika Anda memiliki pekerjaan dan tidak memiliki utang, lakukan apa yang Anda bisa untuk berinvestasi dalam barang dan jasa sekarang yang akan menghemat uang Anda. nanti. Jika Anda memiliki masalah hutang atau menganggur, lunasi hutang Anda terlebih dahulu dan cobalah untuk membangun dana darurat [sumber:Hopkins].

Dengan kata lain, jika Anda tidak bisa membelanjakan uang untuk menabung, maka menabunglah untuk bertahan hidup. Namun, begitu Anda bangkit kembali, Anda harus mempraktikkan pelajaran yang diperoleh dengan susah payah. Tidak perlu lagi memaksimalkan kartu kredit dan tidak ada lagi kehidupan di luar kemampuan Anda.

Sayangnya, itu mungkin lebih sulit daripada kedengarannya. Menyimpan, seperti yang telah kita diskusikan, tidak mudah bagi kebanyakan orang Amerika. Menurut satu survei baru-baru ini, 76 persen responden percaya bahwa orang Amerika akan kembali ke cara konsumerisme lama mereka setelah resesi berakhir [sumber:Parker].

Para profesional, untungnya, memiliki pandangan yang lebih optimis. Menurut survei Wall Street Journal terhadap 46 ekonom terkemuka, 43 percaya bahwa kita telah memasuki era ekonomi baru dan tren tabungan akan tetap ada [sumber:Kalita].

Untuk informasi lebih lanjut tentang utang, keuangan pribadi, dan tabungan, ikuti tautan di halaman berikutnya.

Sumber

• Pers Asosiasi. "Tingkat tabungan AS mencapai level terendah sejak 1933." 30 Januari 2006 (29 Juni 2009)http://www.msnbc.msn.com/id/11098797/
• Blankenhorn, David. "Tidak Ada 'Paradoks Hemat.'" Standar Mingguan. 15 Juni 2009 (29 Juni 2009)http://www.weeklystandard.com/Content/Public/Articles/000/000/016/592bjsid.asp?pg=1
• Brockman, Joshua. "Ketika Ekonomi Goyah, Haruskah Kita Menghabiskan atau Menabung?" Radio Publik Nasional. 17 Oktober 2008 (29 Juni 2009)http://www.npr.org/templates/story/story.php?storyId=95836911
• Caplinger, Dan. "Belanja Sedikit, Hemat Banyak." Si Bodoh Beraneka Ragam. 4 Juni 2007 (29 Juni 2009)http://www.fool.com/personal-finance/home/2007/06/04/spend-a-little-save-a-lot.aspx
• Cutsinger, Martin. "Semoga pendapatan melonjak, tetapi tabungan melebihi pengeluaran." Pers Associated. 26 Juni 2009 (29 Juni 2009)http://www.google.com/hostednews/ap/article/ALeqM5gNiyJ905Ho0Ur96V2TQhsBX19lGwD992GI980
• Cadangan Federal. "Kredit konsumen." 5 Juni 2009 (29 Juni 2009)http://www.federalreserve.gov/releases/g19/Current/
• Goodman, Peter S. dan Healy, Jack. "Kehilangan Pekerjaan AS Meningkat pada Juni karena Pengangguran Mencapai 9,5%." The New York Times. 2 Juli 2009http://www.nytimes.com/2009/07/03/business/economy/03jobs.html
• Ham, Trent. "Paradoks Hemat:Apakah Menyimpan Uang Buruk untuk Ekonomi?" Dolar Sederhana. 28 Mei 2009 (29 Juni 2009)http://www.thesimpledollar.com/2009/05/28/the-paradox-of-thrift-is-saving-money-bad-for-the-economy/
• Hopkins, Andrea. "Menyimpan atau membelanjakan? Reuters. Orang Amerika merenungkan tugas mereka." 13 Februari 2009 (29 Juni 2009)http://www.reuters.com/article/ousiv/idUSTRE51C19J20090213
• Kalita, S.Mitra. "Orang Amerika Melihat 18% Kekayaan Lenyap." Jurnal Wall Street. 13 Maret 2009 (29 Juni 2009)http://online.wsj.com/article/SB123687371369308675.html
• Leonhardt, David. "Untuk Menghabiskan atau Menyimpan? Pertanyaan Trik." The New York Times. 10 Februari 2009 (29 Juni 2009)http://www.nytimes.com/2009/02/11/business/economy/11leonhardt.html
• McArdle, Megan. "Kabar buruk, dan paradoks penghematan." Bulanan Atlantik. 28 Januari 2009 (29 Juni 2009)http://meganmcardle.theatlantic.com/archives/2009/01/bad_news_and_the_paradox_of_th.php
• Parker, Vicki Lee. "Habiskan sebagian dan simpan sebagian." Seattle Times. 21 Juni 2009 (29 Juni 2009)http://seattletimes.nwsource.com/html/businesstechnology/2009364092_pfmoneytip21.html