Akrual vs. Bunga Kapitalisasi

Pemberi pinjaman menghasilkan uang dari pinjaman dengan membebankan bunga kepada Anda berdasarkan seberapa besar saldo yang Anda miliki dan berapa lama waktu yang Anda butuhkan untuk melunasinya. Semakin besar saldo Anda dan semakin lama Anda melunasinya, semakin banyak biaya bunga. Memahami bunga yang masih harus dibayar dan dikapitalisasi akan membantu Anda mengembangkan strategi untuk membayar kembali pinjaman Anda dengan biaya serendah mungkin.

Bunga yang Masih Harus Dibayar

Bunga yang masih harus dibayar adalah jumlah uang yang Anda berutang atas pinjaman Anda berdasarkan tingkat bunga dan berapa banyak waktu yang telah berlalu sejak pembayaran terakhir Anda. Hitung bunga yang masih harus dibayar dengan membagi tingkat bunga tahunan Anda dengan 365 dan mengalikannya dengan saldo Anda dan jumlah hari sejak pembayaran terakhir Anda. Sebagai contoh, jika pemberi pinjaman Anda mengenakan bunga tahunan 9 persen, saldo Anda adalah $13, 000 dan sudah 30 hari sejak pembayaran terakhir Anda, bunga Anda yang masih harus dibayar adalah 0,09 / 365 x $13, 000x30, yaitu $96,16.

Membayar atau Menunda Bunga

Pemberi pinjaman biasanya meminta peminjam untuk membayar bunga yang masih harus dibayar setiap bulan. Setiap kali Anda mengirim pembayaran, pemberi pinjaman menghitung bunga yang masih harus dibayar pada hari pembayaran tiba dan menerapkan jumlah pembayaran Anda ke bunga. Bagian pembayaran yang tersisa digunakan untuk mengurangi jumlah saldo Anda. Namun, dalam beberapa situasi, pemberi pinjaman mengizinkan peminjam untuk menunda pembayaran bunga, dalam hal ini, bunga terus bertambah selama berbulan-bulan atau bertahun-tahun tanpa dibayar.

Bunga Berkapitalisasi

Jika pemberi pinjaman menambahkan bunga yang masih harus dibayar ke saldo hutang peminjam, ini disebut kapitalisasi bunga. Biaya bunga masa depan kemudian didasarkan pada ini baru, saldo yang lebih tinggi yang mencakup bunga yang masih harus dibayar sebelumnya. Praktik ini paling sering dilakukan oleh pemberi pinjaman pinjaman mahasiswa. Dengan banyak jenis pinjaman mahasiswa, peminjam diperbolehkan untuk menunda pembayaran saat mereka berada di sekolah atau mengalami kesulitan keuangan. Namun, bunga masih terakumulasi selama ini, kecuali pemerintah federal mensubsidi pinjaman dengan membayar bunga yang masih harus dibayar. Ketika peminjam memasuki periode pembayaran, pemberi pinjaman mengkapitalisasi semua bunga yang belum dibayar dan menggunakan saldo yang lebih tinggi ini untuk menghitung jumlah pembayaran bulanan dan biaya bunga di masa depan.

Strategi

Jika memungkinkan, Anda harus membayar semua bunga yang masih harus dibayar sebelum pemberi pinjaman memanfaatkannya. Setelah bunga dikapitalisasi, biaya bulanan Anda untuk menanggung utang itu tiba-tiba meningkat. Anda akan lebih baik jika Anda membayar bunga secara teratur saat timbul. Pilihan lainnya adalah melakukan satu atau lebih pembayaran besar tepat sebelum bunga yang masih harus dibayar dikapitalisasi untuk melunasi sebanyak mungkin.

Contoh

Katakanlah Anda memiliki pinjaman mahasiswa sebesar $10, 000 yang telah menghasilkan bunga pada tingkat tahunan 6,8 persen selama empat tahun saat Anda berada di sekolah. Bunga yang masih harus dibayar setelah empat tahun adalah $2, 720, atau sekitar $1,86 per hari. Setelah bunga dikapitalisasi dan saldo Anda adalah $12, 720, bunga mulai bertambah pada tingkat sekitar $2,37 per hari. Pada rencana pembayaran standar 10 tahun, pembayaran bulanan Anda adalah $31,30 per bulan lebih banyak dengan bunga yang dikapitalisasi daripada jika Anda telah melunasi bunga yang masih harus dibayar sebelum dikapitalisasi. Anda akan membayar total $3, 756 lebih selama 10 tahun yang bisa Anda hindari dengan membayar $2, 720 dari bunga yang masih harus dibayar sebelum dikapitalisasi, untuk penghematan lebih dari $1, 000.