ETFFIN Finance >> Kursus keuangan >  >> Financial management >> utang

Orang miskin dihukum karena meminjam untuk memenuhi kebutuhan – aliansi baru memberi mereka cara lain

Michael Sheen baru saja meluncurkan Aliansi Kredit Berbiaya Tinggi Akhir. Aktor tersebut telah mendukung berbagai kegiatan amal selama bertahun-tahun dan sekarang memimpin upaya ini untuk mendukung alternatif selain kredit berbiaya tinggi yang telah meningkat dalam beberapa tahun terakhir, tidak terkecuali di kota kelahirannya Port Talbot.

Aliansi ini dibentuk sebagai tanggapan atas fakta bahwa mereka yang berpenghasilan paling rendah membayar paling banyak untuk meminjam uang bahkan di mana mereka meminjam untuk kebutuhan pokok. Ini dibandingkan dengan mereka yang berpenghasilan lebih tinggi yang umumnya dapat meminjam dengan harga lebih rendah untuk kemewahan seperti liburan dan barang-barang konsumsi kelas atas.

Aliansi ini bertujuan untuk memperdebatkan perubahan yang diperlukan untuk memberikan kredit yang sehat, menawarkan solusi, dan menyediakan sumber daya untuk mengujinya secara lokal dan dalam skala besar di seluruh Inggris Raya. Ini juga secara kolektif menyerukan perubahan kebijakan, peraturan dan praktik untuk membuat kredit lebih adil untuk semua.

Ini adalah masalah yang berkembang. Penelitian oleh rekan-rekan dan saya sendiri di Pusat Manajemen Aset dan Tabungan Rumah Tangga di University of Birmingham telah menunjukkan peningkatan besar dalam pinjaman selama beberapa tahun terakhir. Laporan pemantauan inklusi keuangan terbaru kami menunjukkan bahwa pinjaman kartu kredit saat ini berada pada level yang lebih tinggi dibandingkan dengan puncak krisis keuangan pada tahun 2008.

Kredit konsumer (tidak termasuk kartu kredit) juga meningkat pesat setelah tahun 2010, dengan sebagian besar kemungkinan ini disebabkan oleh pembiayaan mobil. Dan angka-angka terbaru tampaknya menunjukkan pertumbuhan pinjaman yang berkurang ini, meskipun masih jauh lebih tinggi dibandingkan tahun 2008.

Pemberi pinjaman alternatif

Tetapi mereka yang berpenghasilan paling rendah jauh lebih kecil kemungkinannya untuk meminjam dengan kartu kredit atau mendapatkan pinjaman pribadi untuk mobil baru. Sebagai gantinya, mereka beralih ke pemberi pinjaman alternatif seperti pemberi pinjaman gaji, rent-to-own dan rumah yang dikumpulkan atau pemberi pinjaman di depan pintu. Dan seringkali ini untuk membayar barang-barang pokok seperti seragam sekolah, popok, barang putih dan terkadang bahkan makanan, dan untuk mengikat mereka di antara pekerjaan. Atau ketika upah mereka lebih rendah dari yang diharapkan karena kontrak tanpa jam kerja dan pekerjaan lepas.

Pemberi pinjaman alternatif ini biasanya mengenakan tingkat bunga yang jauh lebih tinggi daripada pemberi pinjaman arus utama. Sebagai contoh, pada tahun 2016, aksi amal Gereja tentang Kemiskinan menyoroti biaya pembelian lemari es freezer dari BrightHouse, pengecer pembayaran mingguan besar dengan toko-toko di banyak jalan raya lokal. Total biaya adalah £1, 326, yang termasuk harga pembelian £478,33, bunga £658,74 dan berbagai biaya garansi dan pengiriman. Lemari es freezer yang sama persis, dibeli melalui Fair For You, sebuah Perusahaan Kepentingan Komunitas nirlaba, akan menelan biaya total £583,68 (termasuk harga pembelian £373,99 dan bunga £120,38).

Menurut Otoritas Perilaku Keuangan, 200, 000 orang mengambil produk sewa-untuk-sendiri pada tahun 2016 dan 400, 000 memiliki hutang sewa-untuk-sendiri pada akhir 2016. Pasar kredit yang dikumpulkan di rumah lebih besar, dengan 700, 000 orang mengambil pinjaman kredit rumah di tahun 2016 dan 1,6 juta orang dengan hutang terutang pada produk ini pada akhir 2016.

Jadi jelas bahwa ratusan ribu, jika tidak jutaan orang berpenghasilan rendah membayar mahal untuk akses ke kredit. Tetapi hal ini tidak perlu terjadi jika pasar diatur dengan tepat dan alternatif-alternatif didukung.

Perlunya regulasi

Dalam beberapa tahun terakhir, peraturan yang lebih kuat tentang kredit berbiaya tinggi telah diperkenalkan. Regulator Otoritas Perilaku Keuangan (FCA) memperkenalkan serangkaian reformasi pada 2014-15 untuk mengatasi pinjaman yang tidak bertanggung jawab, termasuk batas harga untuk kredit jangka pendek berbiaya tinggi, yang telah membantu mengurangi biaya pinjaman hari gajian. Kemudian, pada Oktober 2017, BrightHouse diperintahkan untuk membayar kembali £ 14,8 juta menjadi hampir 250, 000 pelanggan setelah FCA menemukan bahwa mereka tidak menilai dengan benar kemampuan pelanggan untuk membayar – dan mereka sekarang akan diberi kompensasi.

Sejauh ini baik. Tetapi batas harga FCA hanya berlaku untuk jenis kredit tertentu (khususnya pinjaman gajian) dan ini berarti bahwa bentuk kredit biaya tinggi lainnya seperti kredit yang dikumpulkan di rumah dan sewa untuk dimiliki tidak termasuk dalam batas tersebut. Formulir-formulir ini terus membebankan tingkat bunga yang sangat tinggi (di samping biaya lain dalam kasus sewa-untuk-milik). Plus, sumber utama kredit seperti cerukan dan kartu kredit juga dikecualikan dari batas, meskipun mereka dapat bekerja sama mahalnya dengan sumber kredit alternatif.

FCA saat ini sedang mempertimbangkan cara lebih lanjut untuk mengatasi kredit berbiaya tinggi dan penelitian kami berpadu dengan laporan 2017 dari House of Lords Select Committee on Financial Exclusion, yang merekomendasikan regulasi kredit konsumen yang jauh lebih kuat bersama dengan dukungan lebih lanjut untuk serikat kredit dan lembaga keuangan mikro.

Selain memperkuat regulasi kredit berbiaya tinggi, penting juga untuk mendukung alternatif seperti inisiatif Fair For You yang nirlaba. Serikat kredit adalah alternatif lain untuk pemberi pinjaman berbiaya tinggi, mendukung anggotanya untuk menabung, meminjam dan mendapatkan akses ke layanan keuangan lainnya. Mereka adalah koperasi keuangan, dimiliki dan dikendalikan oleh anggota.

Penelitian kami juga menyoroti bahwa banyak orang di Inggris, baik di dalam maupun di luar pekerjaan, berpenghasilan sangat rendah yang bervariasi dari minggu ke minggu. Hal ini membuat sangat sulit untuk memenuhi kebutuhan dan merupakan salah satu alasan utama mengapa orang beralih ke kredit. Oleh karena itu, penting untuk mengatasi masalah mendasar kemiskinan dan kerawanan ini, serta masalah kredit biaya tinggi.

Kredit dapat menjadi sumber vital bagi banyak orang dan tidak boleh diambil seluruhnya. Tetapi pemberi pinjaman juga tidak boleh mengambil keuntungan dari orang-orang dalam situasi putus asa. Oleh karena itu, Aliansi Kredit Berbiaya Tinggi Akhir merupakan inisiatif yang sangat dibutuhkan, mendukung alternatif untuk kredit berbiaya tinggi dan dengan demikian meningkatkan lanskap kredit di Inggris saat ini.

utang

utang