Pembiayaan Aset

Apa itu Pembiayaan Aset?

Pembiayaan aset mengacu pada penggunaan aset neraca perusahaan, termasuk investasi jangka pendek, persediaan dan piutang, untuk meminjam uang atau mendapatkan pinjaman. Perusahaan yang meminjam dana harus memberikan kepada pemberi pinjaman hak jaminan atas aset tersebut.

Pengertian Pembiayaan Aset

Pembiayaan aset sangat berbeda dari pembiayaan tradisional, karena perusahaan peminjam menawarkan beberapa asetnya untuk mendapatkan pinjaman tunai dengan cepat. Pengaturan pembiayaan tradisional, seperti pinjaman berbasis proyek akan melibatkan proses yang lebih lama termasuk perencanaan bisnis, proyeksi dan sebagainya. Pembiayaan aset paling sering digunakan ketika peminjam membutuhkan pinjaman tunai jangka pendek atau modal kerja. Umumnya, perusahaan peminjam dengan menggunakan pembiayaan aset menjaminkan piutangnya; Namun, penggunaan aset persediaan dalam proses peminjaman tidak jarang.

Takeaways Kunci

• Pembiayaan aset memungkinkan perusahaan untuk mendapatkan pinjaman dengan menjaminkan aset neraca.
• Pembiayaan aset biasanya digunakan untuk menutupi kebutuhan modal kerja jangka pendek.
• Beberapa perusahaan lebih memilih untuk menggunakan pembiayaan aset sebagai pengganti pembiayaan tradisional karena pembiayaan didasarkan pada aset itu sendiri daripada persepsi bank tentang kelayakan kredit dan prospek bisnis perusahaan di masa depan.

Perbedaan antara Pembiayaan Aset dan Pinjaman Berbasis Aset

Pada tingkat dasar, pembiayaan aset dan pinjaman berbasis aset adalah istilah yang pada dasarnya merujuk pada hal yang sama, dengan sedikit perbedaan. Dengan pinjaman berbasis aset, ketika seseorang meminjam uang untuk membeli rumah atau mobil, rumah atau kendaraan menjadi jaminan pinjaman. Jika pinjaman tidak dilunasi dalam jangka waktu yang ditentukan, itu jatuh ke default, dan pemberi pinjaman kemudian dapat menyita mobil atau rumah dan menjualnya untuk melunasi jumlah pinjaman. Konsep yang sama berlaku untuk bisnis yang membeli aset. Dengan pembiayaan aset, jika aset lain digunakan untuk membantu individu memenuhi syarat untuk pinjaman, mereka umumnya tidak dianggap sebagai jaminan langsung atas jumlah pinjaman.

Pembiayaan aset biasanya digunakan oleh bisnis, yang cenderung meminjam terhadap aset yang mereka miliki saat ini. Piutang usaha, inventaris, mesin dan bahkan bangunan dan gudang dapat ditawarkan sebagai jaminan pinjaman. Pinjaman ini hampir selalu digunakan untuk kebutuhan pendanaan jangka pendek, seperti uang tunai untuk membayar upah karyawan atau untuk membeli bahan baku yang dibutuhkan untuk memproduksi barang yang dijual. Jadi perusahaan tidak membeli aset baru, tetapi menggunakan aset yang dimiliki untuk menutupi kekurangan arus kas kerja. Jika, Namun, perusahaan menjadi default, pemberi pinjaman masih dapat menyita aset dan mencoba menjualnya untuk menutup jumlah pinjaman.

Pinjaman Aman dan Tanpa Jaminan dalam Pembiayaan Aset

Pembiayaan aset, di masa lalu, umumnya dianggap sebagai jenis pembiayaan pilihan terakhir; Namun, stigma seputar sumber pendanaan ini telah berkurang dari waktu ke waktu. Hal ini terutama berlaku untuk perusahaan kecil, startup dan perusahaan lain yang tidak memiliki rekam jejak atau peringkat kredit untuk memenuhi syarat untuk sumber pendanaan alternatif.

Ada dua jenis dasar pinjaman yang dapat diberikan. Jenis yang paling tradisional adalah pinjaman yang dijamin, dimana perusahaan meminjam, menjaminkan suatu aset terhadap hutang. Pemberi pinjaman mempertimbangkan nilai aset yang dijanjikan alih-alih melihat kelayakan kredit perusahaan secara keseluruhan. Jika pinjaman tidak dilunasi, pemberi pinjaman dapat menyita aset yang dijaminkan terhadap utang. Pinjaman tanpa jaminan tidak melibatkan agunan secara khusus; Namun, pemberi pinjaman dapat memiliki klaim umum atas aset perusahaan jika pembayaran tidak dilakukan. Jika perusahaan bangkrut, kreditur dijamin biasanya menerima proporsi yang lebih besar dari klaim mereka. Hasil dari, pinjaman yang dijamin biasanya memiliki tingkat bunga yang lebih rendah, membuatnya lebih menarik bagi perusahaan yang membutuhkan pembiayaan aset.