Penerimaan Bankir (BA)

Apa itu Penerimaan Bankir (BA)?

Akseptasi bankir (BA) adalah selembar kertas yang dapat dinegosiasikan yang berfungsi seperti cek bertanggal. Sebuah bank, bukan pemegang rekening, menjamin pembayaran. Akseptasi bankir (juga dikenal sebagai wesel) digunakan oleh perusahaan sebagai bentuk pembayaran yang relatif aman untuk transaksi besar. BA juga dapat menjadi instrumen utang jangka pendek, mirip dengan tagihan Treasury AS, yang diperdagangkan dengan diskon untuk nilai nominal di pasar uang.

Takeaways Kunci

• Akseptasi bankir adalah bentuk pembayaran yang dijamin oleh bank dan bukan oleh pemegang rekening perorangan.
• Bank menjamin pembayaran di lain waktu.
• BA paling sering digunakan dalam perdagangan internasional untuk menyelesaikan transaksi dengan risiko yang relatif kecil bagi salah satu pihak.
• Akseptasi bankir diperdagangkan dengan harga diskon di pasar uang sekunder.
• Dengan demikian, tidak seperti cek mundur, BA dapat berupa investasi yang diperdagangkan, umumnya dengan harga diskon (mirip dengan tagihan Treasury).

Penerimaan Bankir (BA)

Memahami Penerimaan Bankir

Bagi perusahaan yang menerbitkannya, penerimaan bankir adalah cara untuk membayar pembelian tanpa meminjam untuk melakukannya. Bagi perusahaan yang menerimanya, tagihan adalah bentuk pembayaran yang dijamin. Penerimaan bankir mengharuskan bank untuk membayar pemegang sejumlah uang pada tanggal yang ditentukan.

BA paling sering diterbitkan 90 hari sebelum tanggal jatuh tempo tetapi dapat jatuh tempo di kemudian hari dari satu hingga 180 hari. Mereka biasanya diterbitkan dalam kelipatan $100, 000.

BA diterbitkan dengan diskon sebesar nilai nominalnya. Dengan demikian, seperti sebuah ikatan, mereka mendapatkan imbalan. Mereka juga dapat diperdagangkan seperti obligasi di pasar uang sekunder. Tidak ada penalti untuk menguangkannya lebih awal, kecuali untuk bunga yang hilang yang akan diperoleh jika mereka ditahan sampai tanggal jatuh temponya.

Sejarah Penerimaan Bankir

Penerimaan bankir telah ada sejak abad ke-12. Sama seperti sekarang, BA digunakan sebagai metode untuk memfasilitasi perdagangan. Pada abad ke-18 dan 19, BA mulai menjadi pasar yang aktif diperdagangkan di London.

AS meluncurkan Federal Reserve pada awal 1900-an untuk membantu menciptakan penerimaan bankir yang bersaing dengan London. Tujuan The Fed adalah untuk meningkatkan perdagangan AS dan diberi wewenang untuk membeli BA tertentu. Sementara The Fed masih membeli obligasi pemerintah, itu tidak lagi membeli BA.

Jika Anda ingin mendapatkan gelar BA, pergi ke bank yang Anda memiliki hubungan kerja yang baik dengan. (Perhatikan bahwa tidak semua bank menawarkan BA.)

Penerimaan Bankir sebagai Cek

penerimaan bankir, seperti cek bersertifikat, adalah bentuk pembayaran yang relatif aman untuk kedua sisi transaksi. Uang yang terutang dijamin akan dibayar pada tanggal yang ditentukan pada tagihan.

Penggunaan BA paling umum dalam transaksi perdagangan internasional. Pembeli dengan bisnis pengimporan dapat mengeluarkan akseptasi bankir dengan tanggal setelah pengiriman akan dikirimkan, dan penjual dengan bisnis ekspor akan memiliki instrumen pembayaran sebelum menyelesaikan pengiriman.

Orang yang dibayar dengan akseptasi bankir dapat memegangnya sampai tanggal jatuh temponya untuk menerima nilai penuhnya atau dapat segera menjualnya dengan harga diskon ke nilai nominal.

Akseptasi bankir adalah bentuk pembayaran yang relatif aman untuk kedua sisi transaksi.

Tidak seperti pemeriksaan biasa, penerimaan bankir bergantung pada kelayakan kredit dari lembaga perbankan daripada individu atau bisnis yang mengeluarkannya. Bank mengharuskan penerbit memenuhi persyaratan kelayakan kreditnya, biasanya termasuk setoran yang cukup untuk menutupi penerimaan bankir.

Penerimaan Bankir sebagai Investasi

Bank dan investor institusi memperdagangkan akseptasi bankir di pasar sekunder sebelum mereka mencapai jatuh tempo. Strateginya mirip dengan yang digunakan dalam perdagangan obligasi tanpa kupon. BA dijual di bawah nilai nominal, dengan diskon yang ditentukan oleh jangka waktu sebelum tanggal jatuh tempo.

Akseptasi bankir dianggap sebagai investasi yang relatif aman karena bank dan peminjam bertanggung jawab atas jumlah yang akan jatuh tempo pada saat instrumen tersebut jatuh tempo.

Keuntungan dan Kerugian Akseptasi Seorang Bankir

Salah satu keuntungan utama dari akseptasi bankir adalah didukung oleh lembaga keuangan (yaitu, dilindungi dari default). Ini memberikan jaminan penjual terkait dengan pembayaran. Sementara itu, pembeli diberikan kemampuan untuk melakukan pembelian pada waktu yang tepat dan tidak khawatir harus melakukan pembayaran di muka.

Sekarang, risiko utamanya adalah bahwa lembaga keuangan harus memenuhi pembayaran yang dijanjikan. Ini adalah risiko utama bagi bank. Untuk membantu lindung nilai terhadap hal ini, bank mungkin meminta pembeli untuk mengirimkan agunan.

• Ini memberikan jaminan penjual terhadap default.

• Pembeli tidak perlu membayar di muka atau membayar di muka untuk barang .

• Ini memberikan kemampuan untuk membeli dan menjual barang secara tepat waktu.

• Ini memiliki biaya yang relatif rendah dibandingkan dengan lindung nilai atau manfaat yang diberikan.

• Bank dapat meminta pembeli untuk mengirimkan agunan sebelum menerbitkan akseptasi bankir.

• pembeli mungkin default, memaksa lembaga keuangan untuk melakukan pembayaran.

FAQ Penerimaan Bankir

Bagaimana Cara Kerja Penerimaan Bankir?

Untuk penerimaan bankir, importir akan berusaha melakukan pembelian dari eksportir (umumnya di negara lain). Eksportir menginginkan jaminan pembayaran, tetapi importir juga menginginkan jaminan bahwa penjual dapat mengirimkan. Akseptasi bankir adalah bentuk pembayaran yang didukung oleh bank yang menghilangkan risiko terkait transaksi bagi importir dan eksportir.

Apakah Akseptasi Bankir adalah Instrumen Pasar Uang?

Akseptasi bankir adalah instrumen pasar uang dan, seperti kebanyakan pasar uang, relatif aman dan cair, terutama ketika bank pembayar menikmati peringkat kredit yang kuat.

Berapa Tingkat Penerimaan Seorang Bankir?

Akseptasi bankir dianggap sebagai investasi yang aman karena didukung oleh bank, yang berarti mereka sering berdagang dengan diskon untuk nilai nominal. Tingkat penerimaan bankir adalah tingkat pasar di mana instrumen ini diperdagangkan. Ini adalah pengembalian yang akan diterima investor jika mereka membeli hari ini dan ditahan hingga tanggal pembayaran.

Apa Perbedaan Antara Akseptasi Bankir dan Surat Berharga Komersial?

Surat berharga adalah surat promes yang membayar tingkat bunga tetap. Itu tidak aman dan bisa selama beberapa hari atau tahun. Surat berharga umumnya digunakan untuk menutupi kewajiban jangka pendek (seperti biaya untuk proyek baru) atau piutang jangka pendek. BA juga merupakan surat promes jangka pendek, meskipun mereka memiliki jaminan tanpa syarat dari bank dan sering digunakan untuk perdagangan.

Garis bawah

Dari segi investasi, akseptasi bankir adalah investasi yang relatif aman sebagai investasi pasar uang dan sejalan dengan T-bills dari perspektif risiko-pengembalian. Bagi importir dan eksportir, BA membantu meningkatkan perdagangan dengan mengurangi risiko terkait transaksi.