Apa itu Pengembalian Tahunan?

Pengembalian tahunan adalah pengembalian investasi yang dihasilkan selama setahun dan dihitung sebagai persentase dari jumlah investasi awal. Jika pengembaliannya positif (negatif), itu dianggap sebagai keuntungan (kerugian) atas investasi awal. Tingkat pengembalianRate of ReturnTingkat Pengembalian (ROR) adalah keuntungan atau kerugian dari investasi selama periode waktu yang sebanding dengan biaya awal investasi dinyatakan sebagai persentase. Panduan ini mengajarkan formula yang paling umum akan bervariasi tergantung pada tingkat risiko yang terlibat.

Ringkasan

• Pengembalian tahunan adalah ukuran seberapa besar investasi telah tumbuh atau menyusut dalam satu tahun.
• Pengembalian tahunan adalah rata-rata geometrik pengembalian tahunan setiap tahun selama periode investasi.
• Pengembalian tahunan berguna ketika Anda ingin melihat kinerja investasi dari waktu ke waktu atau untuk membandingkan dua investasi dengan periode waktu yang berbeda.

Formula Pengembalian Tahunan

Pengembalian yang diperoleh selama periode 12 bulan untuk investasi diberikan dengan rumus berikut:

Semua bunga dan dividenDividenDividen adalah bagian dari keuntungan dan laba ditahan yang dibayarkan perusahaan kepada pemegang sahamnya. Ketika sebuah perusahaan menghasilkan laba dan mengakumulasi laba ditahan, pendapatan tersebut dapat diinvestasikan kembali dalam bisnis atau dibayarkan kepada pemegang saham sebagai dividen. yang diterima selama periode 12 bulan harus dimasukkan dalam nilai akhir investasi.

Contoh Pengembalian Tahunan

Asumsikan bahwa Anda membeli 200 saham dengan harga $10 masing-masing. Anda menerima $1 dalam bentuk dividen tunai setelah satu tahun, dan sahamnya sekarang diperdagangkan pada $9,50. Bagaimana Anda mengevaluasi kinerja investasi yang Anda lakukan setahun yang lalu?

Masuk akal untuk mengatakan bahwa investasi dapat dianggap menguntungkan jika pengembaliannya positif. Mari kita hitung pengembalian tahunan. Dalam contoh kami:

1. Nilai awal investasi

Nilai awal investasi =$10 x 200 =$2, 000

2. Nilai akhir investasi

Pada akhir satu tahun, Anda akan memegang uang tunai dari dividen dan 200 perdagangan saham seharga $9,50. Karenanya,

Kas yang diterima sebagai dividen =$1 x 200 =$200

Nilai saham saat ini =$9,50 x 200 =$1, 900

Nilai akhir investasi =$200 + $1, 900 =$2, 100

3. Tingkat pengembalian tahunan

Pengembalian Tahunan

Dalam contoh di atas, kami menghitung laba atas investasi selama satu periode 12 bulan. Namun, dalam kepraktisan, Anda menginvestasikan uang Anda dalam aset yang berbeda dengan periode waktu yang berbeda. Untuk membandingkan pengembalian investasi tersebut dengan pengembalian satu tahun, Anda perlu membuat tahunan mereka. Tingkat pengembalian per tahun, diukur selama periode baik lebih lama atau lebih pendek dari satu tahun, dikenal sebagai pengembalian tahunan.

Pengembalian tahunan menggabungkan peracikan; karena itu, itu juga dikenal sebagai Tingkat Pertumbuhan Tahunan Majemuk (CAGR) CAGRCAGR adalah singkatan dari Tingkat Pertumbuhan Tahunan Majemuk. Ini adalah ukuran tingkat pertumbuhan tahunan investasi dari waktu ke waktu, dengan peracikan diperhitungkan..

Formula Pengembalian Tahunan

Ada dua pilihan untuk menghitung pengembalian tahunan tergantung pada informasi yang tersedia.

Pilihan 1 :Ketika Anda diberi pengembalian tahunan untuk setiap tahun periode investasi, kemudian:

Di mana:

• R ₁ – Pengembalian tahunan untuk tahun 1, R ₂ adalah pengembalian tahunan untuk tahun ke-2, dan seterusnya
• n – Jumlah tahun yang ingin Anda tahunankan

Sebagai contoh, asumsikan bahwa Anda membeli 200 saham dengan harga masing-masing $10, dan Anda memutuskan untuk memegang saham itu selama tiga tahun. Saham naik 10% pada tahun berjalan, meningkat sebesar 14% tahun depan, dan turun 15% pada tahun berikutnya. Berapa tingkat pengembalian selama tiga tahun Anda memiliki saham tersebut?

Di Sini, R ₁ =15%, R ₂ =14%, dan R ₃ =-10%

Karena itu, Anda menyadari pengembalian tahunan sebesar 5,67% pada investasi Anda.

pilihan 2 :Ketika diberi nilai pengembalian dolar alih-alih tingkat pengembalian tahunan, kemudian:

Di mana:

• n – Jumlah tahun yang ingin Anda tahunankan

Sebagai contoh, asumsikan bahwa Anda membeli 200 saham dengan harga masing-masing $10, dan Anda memutuskan untuk memegang saham itu selama tiga tahun. Anda menerima $1 per saham dalam bentuk dividen tunai per tahun. Setelah tiga tahun, Anda memutuskan untuk menjual semua saham dengan harga $12. Berapa tingkat pengembalian selama tiga tahun Anda memiliki saham tersebut?

Perhatikan bahwa nilai dolar dari investasi diberikan di sini.

1. Nilai awal investasi

Nilai awal investasi =$10 x 200 =$2, 000

2. Nilai akhir investasi

Kas yang diterima sebagai dividen selama periode tiga tahun =$1 x 200 x 3 tahun =$600

Nilai dari penjualan saham =$12 x 200 =$2, 400

Nilai akhir investasi =$600 + $2, 400 =$3, 000

3. Tingkat pengembalian tahunan

Karena itu, Anda menyadari pengembalian tahunan sebesar 14,47% pada investasi Anda.

Sumber daya tambahan

CFI menawarkan Halaman Program Commercial Banking &Credit Analyst (CBCA)™ - CBCADapatkan sertifikasi CBCA™ CFI dan menjadi Commercial Banking &Credit Analyst. Daftarkan dan tingkatkan karir Anda dengan program dan kursus sertifikasi kami. program sertifikasi bagi mereka yang ingin membawa karir mereka ke tingkat berikutnya. Untuk terus belajar dan memajukan karir Anda, sumber daya berikut akan membantu:

• Accounting Rate of ReturnARR - Accounting Rate of ReturnAccounting Rate of Return (ARR) adalah pendapatan bersih rata-rata yang diharapkan akan dihasilkan suatu aset dibagi dengan biaya modal rata-ratanya, diekspresikan sebagai
• Cakrawala Investasi Cakrawala Investasi Cakrawala Investasi adalah istilah yang digunakan untuk mengidentifikasi jangka waktu seorang investor bertujuan untuk mempertahankan portofolio mereka sebelum menjual sekuritas mereka untuk mendapatkan keuntungan. Cakrawala investasi individu dipengaruhi oleh beberapa faktor yang berbeda. Namun, faktor penentu utama seringkali adalah jumlah risiko yang dihadapi investor
• Rumus ROI Rumus ROI (Pengembalian Investasi) Pengembalian Investasi (ROI) adalah rasio keuangan yang digunakan untuk menghitung keuntungan yang akan diterima investor sehubungan dengan biaya investasi mereka. Hal ini paling sering diukur sebagai laba bersih dibagi dengan biaya modal awal investasi. Semakin tinggi rasionya, semakin besar keuntungan yang diperoleh.
• Berinvestasi:Panduan untuk PemulaInvestasi:Panduan untuk PemulaPanduan Berinvestasi untuk Pemula dari CFI akan mengajarkan Anda dasar-dasar berinvestasi dan cara memulai. Pelajari tentang berbagai strategi dan teknik untuk berdagang