Apa itu Expression of Interest (EOI)?

Expression of Interest (EOI) adalah salah satu dokumen transaksi awalTemplateTemplat bisnis gratis untuk digunakan dalam kehidupan pribadi atau profesional Anda. Template termasuk Excel, Kata, dan PowerPoint. Bisa digunakan untuk transaksi, dibagi oleh pembeli dengan penjual dalam potensi Sinergi M&A M&A Sinergi M&A terjadi ketika nilai perusahaan yang digabungkan lebih tinggi daripada jumlah dua perusahaan individu. 10 cara untuk memperkirakan sinergi operasional dalam kesepakatan M&A adalah:1) menganalisis jumlah karyawan, 2) mencari cara untuk mengkonsolidasikan vendor, 3) mengevaluasi kantor pusat atau penghematan sewa 4) memperkirakan nilai yang dihemat oleh sharingdeal. EOI menunjukkan minat serius dari pembeli bahwa perusahaan mereka akan tertarik untuk membayar penilaian tertentu dan mengakuisisi perusahaan penjual melalui penawaran formal.

EOI dimulai dengan beberapa pujian pengantar yang ditujukan kepada perusahaan penjual. Ini menyatakan sesuatu seperti, “Kami dengan senang hati menyampaikan indikasi minat ini.…” Ini berbagi visi pembeli dan kemampuan strategis untuk membawa perusahaan ke tingkat yang lebih tinggi.

Isi Pernyataan Minat (EOI)

1. Harga Pembelian – EOI mencakup pertimbangan pembelian yang siap dibayar oleh pembeli dengan bebas tunai dan bebas utang pada saat menutup kesepakatan. Disebutkan juga bahwa total pembayaran yang harus dibayar termasuk penilaian dan pembayaran untuk ESOP, bonus, atau instrumen lain yang diterbitkan oleh penjual mengenai paket pesangon. Pembeli juga berhak untuk mengubah ketentuan pertimbangan pembayaran dan dapat memilih untuk tidak melanjutkan transaksi, karena dokumen tersebut hanyalah pernyataan kepentingan dan tidak mengikat salah satu pihak.

2. Metodologi Penilaian – Ini menyebutkan dasar penilaian dan asumsi utama yang diambil oleh pembeli untuk mencapai penilaian. Penawaran ini didasarkan pada proyeksi masa depan penjual. Beberapa asumsi dapat berupa:

• Laporan keuangan historis yang disajikan dalam CIM lengkap dan akurat.
• Proyeksi oleh penjual menunjukkan gambaran bisnis yang akurat dan adil.
• Semua manfaat pensiun akan sepenuhnya didanai oleh penjual pada saat penutupan.
• Modal Kerja pada tanggal penutupan harus normal dan memadai untuk melanjutkan bisnis seperti biasa.
• Semua kontrak fasilitas, kontrak vendor, kontrak kerja, dan kontrak pelanggan akan dialihkan ke pembeli tanpa pembayaran tambahan selain dari apa yang telah disebutkan di bagian “Harga Pembelian.”

3. Uji Tuntas - Sebagai langkah selanjutnya, pembeli meminta kesempatan untuk melakukan uji tuntas dengan kepuasan penuh. Ini meminta kesempatan untuk melakukan uji tuntas baik dari bisnis maupun penjual. Ini juga menyoroti area utama yang akan dilihat pembeli saat melakukan hal yang sama. Ini mungkin termasuk ketekunan pada Keuangan, Hukum, Bisnis, Kontrak Pelanggan, Kontrak Penjual, Penjualan dan pemasaran, Sumber daya manusia, Fasilitas, Teknologi, Tanaman dan mesin, dll.

4. Struktur Transaksi – Pembeli menjelaskan struktur transaksi yang mereka minati. Ini berkaitan dengan apakah mereka tertarik untuk membeli perusahaan secara keseluruhan atau hanya memisahkan divisi mana pun. Ini menyebutkan jenis aset dan kontrak yang akan diminati pembeli dengan struktur pendapatan. Ini juga menyebutkan bagaimana pembeli akan mendanai harga pembelian untuk transaksi, yang baik dapat dari saldo kas di neraca mereka atau pinjaman bank.

5. Rencana Retensi Manajemen – Pembeli juga menunjukkan rencananya untuk manajemen senior penjual dan jenis pengaturan yang dapat mereka tangani.

6. Layanan Transisi dan Dukungan – Pembeli menyebutkan bahwa mereka akan membutuhkan dukungan transisi untuk jangka waktu tertentu untuk mengelola bisnis secara efektif. Ia juga mengatakan bahwa tidak ada jumlah tambahan yang harus dibayarkan selain dari “Harga Pembelian” untuk layanan tersebut.

7. Persetujuan Diperlukan untuk Transaksi – Untuk kesepakatan untuk mendapatkan persetujuan akhir, pembeli akan memerlukan persetujuan dari Dewan Direksi dan, dengan demikian, itu memberi tahu penjual tentang hal yang sama sehingga garis waktu yang tepat dapat diputuskan pada tahap awal.

8. Perilaku Bisnis – Pembeli mengharapkan bahwa penjual akan menjalankan bisnisnya secara normal tanpa dampak negatif yang material terhadap bisnis. Jika penjual bermaksud untuk terlibat dalam segala jenis perubahan struktural, sebuah isyarat kepada pembeli harus dilakukan.

9. Biaya Transaksi – Pembeli menjelaskan dengan sangat jelas bahwa setiap biaya transaksi yang terjadi akan ditanggung oleh masing-masing pihak sendiri. Biaya dapat dikaitkan dengan uji tuntas, perundingan, pembuatan perjanjian hukum, dukungan profesional dan hukum, dll.

10. Kerahasiaan – Pembeli menjadikan proposal ini sebagai pihak yang berkepentingan untuk melakukan transaksi. Dikatakan bahwa baik nama perusahaan maupun pertimbangan pembelian tidak boleh diungkapkan kepada pihak ketiga tanpa persetujuan tertulis dari pembeli. Penjual seharusnya mengungkapkan identitas hanya setelah perjanjian definitif ditandatangani.

11. Perjanjian Tidak Mengikat – Pembeli secara eksplisit menjelaskan bahwa itu hanyalah ekspresi kepentingan antara para pihak dan tidak ada pihak yang terikat untuk menandatangani kesepakatan. Baik pembeli maupun penjual tidak dapat mengklaim segala jenis kerusakan sehubungan dengan EOI.

Kesimpulan

Paragraf terakhir surat itu mencakup ucapan terima kasih kepada penjual atas waktu mereka dan untuk mempertimbangkan kesempatan penjualan kepada pembeli. Itu juga menyebutkan detail kontak pembeli jika penjual ingin berkomunikasi dengan pembeli untuk diskusi dan klarifikasi lebih lanjut.

Bacaan Terkait

Untuk mempelajari lebih lanjut tentang merger &akuisisi, lihat sumber daya CFI berikut.

• Definitive Purchase AgreementPerjanjian Pembelian DefinitifA Definitive Purchase Agreement (DPA) adalah dokumen hukum yang mencatat syarat dan ketentuan antara dua perusahaan yang mengadakan perjanjian untuk merger, Akuisisi, divestasi, bekerja sama, atau beberapa bentuk aliansi strategis. Ini adalah kontrak yang saling mengikat
• Penggabungan Resmi Penggabungan Wajib Dalam penggabungan hukum antara dua perusahaan (di mana perusahaan A bergabung dengan perusahaan B), salah satu dari dua perusahaan akan terus bertahan setelah transaksi selesai. Ini adalah bentuk umum dari kombinasi dalam proses merger dan akuisisi.
• Pertimbangan dan Implikasi M&A Pertimbangan dan Implikasi M&A Saat melakukan M&A, perusahaan harus mengakui &meninjau semua faktor dan kompleksitas yang mengarah pada merger dan akuisisi. Panduan ini menguraikan penting
• Akuisisi Aset Akuisisi Aset Akuisisi aset adalah pembelian perusahaan dengan membeli asetnya alih-alih sahamnya. Ini juga melibatkan asumsi kewajiban tertentu.