Apakah reksa dana membayar dividen atau bunga?

Tergantung pada jenis investasi yang termasuk dalam portofolio, reksa dana dapat membayar dividen, minat, atau keduanya.

Jenis Reksa Dana

Ada empat kategori utama reksa dana, dan setiap kategori sesuai dengan tujuan investasi yang berbeda. Dana saham hanya mencakup investasi di pasar saham. Jika salah satu dari saham ini membayar dividen, maka reksa dana juga membagikan dividen.

Demikian pula, dana obligasi hanya mencakup investasi pada obligasi korporasi dan pemerintah. Sebagian besar obligasi membayar jumlah bunga yang dijamin setiap tahun, disebut pembayaran kupon. Karena obligasi membayar bunga, dana obligasi juga.

Reksa dana perimbangan berinvestasi pada saham dan obligasi. Dana seimbang, karena itu, hampir dijamin untuk membayar bunga, dan mereka juga dapat membayar dividen tergantung pada saham tertentu yang termasuk dalam portofolio.

Reksa dana pasar uang dianggap sebagai jenis reksa dana yang paling stabil dan hanya mencakup investasi dalam instrumen utang jangka pendek seperti obligasi daerah. Reksa dana pasar uang juga membayar bunga, meskipun tingkat pengembalian umumnya lebih rendah dari jenis dana lainnya.

Mengapa Reksa Dana Membayar Dividen dan Bunga?

Untuk menghindari pembayaran pajak atas pendapatan investasi, reksa dana diharuskan untuk mendistribusikan hampir semua hasil kepada pemegang saham. Ini berarti bahwa ketika saham atau obligasi dalam portofolio dana membayar dividen atau bunga, uang itu kemudian harus dibagikan kepada pemegang saham dana tersebut sehingga dana tersebut tidak diharuskan untuk memasukkannya sebagai pendapatan. Pemegang saham individu kemudian melaporkan pendapatan investasi tersebut atas pajak mereka untuk tahun tersebut. Hal yang sama berlaku jika dana menghasilkan keuntungan dari penjualan aset, disebut keuntungan modal.

Waktu pendistribusian reksa dana, termasuk pembayaran dividen dan bunga, adalah pada kebijaksanaan masing-masing dana individu dan dapat sangat bervariasi. Umumnya, dana yang menghasilkan dividen atau bunga harus melakukan distribusi kepada pemegang saham setidaknya setahun sekali.

Wawasan Penasehat

Dan Stewart, CFA®
Hormati Manajemen Aset, Dallas, TX

Penyaluran reksa dana diklasifikasikan menurut jenis dan karakter penyalurannya. Dengan demikian, reksa dana dapat membayar bunga, dividen, dan/atau capital gain melalui distribusi, yang akan menentukan jumlah pajak yang harus Anda bayar.

Dana obligasi, contohnya, biasanya akan membayar bunga, tetapi juga keuntungan modal ketika obligasi dijual. Reksa dana perimbangan memiliki saham dan obligasi, dan karena itu Anda dapat memiliki ketiga jenis distribusi.

Alasannya adalah karena reksa dana hanya melewati distribusi yang diterimanya dari sekuritas, agar tidak dikenakan pajak berganda (di tingkat dana dan kemudian ke pemegang saham). Namun, jika investasi Anda disimpan di IRA atau akun pensiun lainnya, konsekuensi pajak tidak relevan karena pajak ditangguhkan.