Cara Membiayai Kembali Properti Sewa

Membiayai kembali sewa dapat menghasilkan tingkat bunga yang lebih rendah dan pembayaran hipotek yang lebih baik, yang mungkin sama dengan lebih banyak pendapatan sewa. Anda dapat membiayai kembali dengan pemberi pinjaman hipotek Anda saat ini atau perusahaan lain; bagaimanapun juga, mereka semua memiliki pedoman yang ketat. Pemberi pinjaman tahu bahwa Anda lebih mungkin untuk berhenti melakukan pembayaran di properti sewaan daripada di rumah utama Anda jika Anda menghadapi masa-masa sulit. Karena peningkatan risiko yang terkait dengan pembiayaan kembali sewa, pemberi pinjaman membutuhkan nilai kredit yang lebih tinggi, lebih banyak ekuitas, suku bunga yang lebih tinggi dan lebih banyak cadangan kas.

Dapatkan Kredit Anda dalam Pesanan

Persyaratan pembiayaan kembali terbaik diberikan kepada peminjam dengan nilai kredit prima, biasanya 720 ke atas. Anda biasanya membutuhkan skor 660 atau lebih baik untuk membiayai kembali rumah sewaan, dan Anda harus memiliki riwayat kredit yang baik setidaknya untuk tahun sebelumnya, yang berarti tidak ada keterlambatan pembayaran. Jika pemberi pinjaman Anda menyetujui pinjaman Anda meskipun ada satu atau dua pembayaran terlambat, mungkin mengharuskan Anda untuk menulis surat yang menjelaskan alasan keterlambatan pembayaran Anda. Surat itu membantu pemberi pinjaman memutuskan apakah pembayaran yang terlambat merupakan kesalahan satu kali atau apakah Anda berisiko kehilangan pembayaran di masa mendatang.

Sewa Membutuhkan Lebih Banyak Ekuitas

Properti sewa Anda harus memiliki ekuitas yang cukup. Ekuitas adalah perbedaan antara nilai rumah dan hutang hipotek saat ini dan hak gadai apa pun. Jika ada hak gadai pajak atau hak gadai penilaian terhadap hak sewa, Anda harus membayar ini untuk membiayai kembali, yang dapat memotong ekuitas Anda. Anda membutuhkan 25 persen sampai 40 persen ekuitas untuk memenuhi syarat untuk pembiayaan kembali konvensional. Jumlah unit sewa dan skor kredit Anda memengaruhi ekuitas minimum yang diperlukan. Pemberi pinjaman Anda akan memesan penilaian rumah untuk menentukan nilai rumah Anda dan memverifikasi ekuitas yang cukup.

Bersiaplah untuk Membayar Lebih

Berharap untuk membayar tingkat bunga yang lebih tinggi pada pembiayaan kembali sewa. Untuk mengurangi tingkat bunga Anda, pemberi pinjaman Anda membebankan poin. Anda membayar poin di muka saat penutupan dan mereka berfungsi sebagai bunga prabayar, sehingga mengurangi tingkat jangka panjang Anda. Anda dapat menerima tarif yang lebih tinggi, membayar poin untuk tarif diskon, atau bernegosiasi untuk kombinasi keduanya. Anda harus menentukan apakah masuk akal untuk membayar di muka untuk tingkat bunga yang lebih rendah dengan memperkirakan berapa lama Anda berencana untuk mempertahankan rumah dan apakah nilai tabungan jangka panjang melebihi biaya awal.

Tunjukkan Cadangan yang Cukup

Pemberi pinjaman mencoba memastikan bahwa Anda memiliki cukup uang untuk membayar hipotek baru jika penyewa Anda gagal membayar sewa atau Anda memiliki biaya tak terduga. Mereka mengharuskan Anda untuk memiliki setara dengan sekitar enam pembayaran hipotek bulanan di akun yang dapat Anda manfaatkan dengan mudah. Selain dokumentasi cadangan enam bulan Anda, Anda mungkin harus menunjukkan kepada pemberi pinjaman bahwa penyewa Anda saat ini telah membayar sewa tepat waktu selama dua tahun terakhir melalui cek yang dibatalkan atau laporan bank.

Timbang Persyaratan Pembiayaan Kembali

Pemberi pinjaman umumnya menawarkan dua jenis pembiayaan kembali pada properti sewaan:cash out dan no cash out. Refinance cash out menghasilkan hasil pada saat penutupan, yang bisa Anda belanjakan sesuka Anda. Tidak ada pinjaman uang tunai yang memungkinkan Anda mendapatkan pinjaman baru dengan persyaratan baru, tetapi jumlah minimal uang kembali pada penutupan, seperti $500. Refinance cash out membawa pedoman yang paling ketat, menghasilkan saldo pinjaman yang lebih tinggi dan persyaratan yang kurang menguntungkan.