Dapatkan Bayaran untuk Berinvestasi? Pro dan Kontra Saham Dividen

Investor menyukai saham dividen karena kemampuannya menyediakan sumber pendapatan pasif. Namun seperti sarana investasi lainnya, penting untuk memahami pro dan kontra dari saham dividen sebelum menambahkannya ke portofolio Anda.

Mari kita lihat lebih dalam saham dividen dan bagaimana pengaruhnya terhadap strategi investasi Anda.

Apa Itu Saham Dividen?

Dividen saham mengacu pada perusahaan yang membayar pemegang saham mereka sebagian dari keuntungan mereka. Pembayaran ini dikenal sebagai "dividen", dan digunakan untuk memberi penghargaan kepada investor karena tetap setia kepada perusahaan. Ada banyak pro dan kontra terhadap dividen, tetapi bagi sebagian investor, dividen memberikan arus masuk uang ekstra. Seorang investor berusia 35 tahun sekarang menggunakan $250.000 sebagai satu-satunya sumber pendapatannya.

Bagaimana Cara Kerja Saham Dividen?

Setelah perusahaan memperoleh laba, ia dapat mendistribusikan sebagian dari pendapatan ini kembali kepada pemegang sahamnya. Pembayaran ini dapat dilakukan setelah perusahaan melakukan investasi tambahan dalam bisnis mereka sendiri (dikenal sebagai dividen residual), atau dengan membayar tarif tahunan yang ditetapkan kepada pemegang saham yang memenuhi syarat (dividen stabil).

Pembayaran dividen mungkin datang dalam bentuk uang tunai, tetapi mereka juga bisa datang dalam bentuk tambahan saham. Tujuan dari dividen adalah untuk memberikan kepada pemegang saham sesuatu "bonus" untuk berinvestasi di perusahaan, sebuah strategi yang membantu menarik investor baru serta mempertahankan investor yang setia.

Perusahaan Apa yang Membayar Dividen?

Tidak semua perusahaan membayar dividen. Sebagai aturan umum, perusahaan besar berada dalam posisi keuangan yang lebih baik untuk memberikan dividen. Selain itu, perusahaan yang beroperasi di sektor berikut cenderung lebih mudah membagikan dividen daripada perusahaan lain:

• Bank dan keuangan
• Perwalian investasi real estat (REIT)
• Perawatan kesehatan dan obat-obatan
• Minyak dan gas
• Utilitas

Tetapi setiap perusahaan berbeda, itulah mengapa penting untuk meneliti setiap perusahaan dengan cermat sebelum membeli saham. Beberapa perusahaan menawarkan dividen, tetapi sisa dividen mungkin tidak dibayarkan secara rutin.

Kelebihan Saham Dividen

Ada banyak pro dan kontra dari dividen. Di satu sisi, saham dividen menawarkan sejumlah manfaat kepada pemegang saham, termasuk:

Mereka Memberikan Penghasilan Pasif

Mungkin keuntungan terbesar dari saham dividen adalah bahwa mereka memberi penghargaan kepada investor dengan uang tunai yang dingin dan keras. Dalam pengertian ini, dividen berfungsi sedikit seperti bunga yang Anda terima di rekening tabungan. Anda tidak hanya memiliki nilai saham, tetapi Anda menerima pembayaran rutin sebagai imbalan atas investasi Anda.

Saat Anda mempertimbangkan pro dan kontra dari investasi dividen, Anda sebaiknya mempertimbangkan apakah Anda tertarik dengan pendapatan pasif langsung ini, atau apakah Anda lebih tertarik pada keuntungan jangka panjang.

Dividen Cenderung Naik

Secara umum, perusahaan yang menawarkan dividen jarang menurunkan jumlah yang mereka bayarkan kepada pemegang saham mereka. Sebagian besar perusahaan lebih memilih untuk meningkatkan jumlah yang mereka bayarkan kepada pemegang saham mereka, yang berarti bahwa pendapatan pasif yang Anda terima dari investasi dividen menawarkan tingkat stabilitas yang adil dari waktu ke waktu.

Dividen Cenderung Lebih Stabil

Berinvestasi dalam startup kecil mungkin menawarkan potensi pertumbuhan yang tinggi, tetapi langkah ini juga membawa risiko yang cukup besar. Perusahaan yang membayar dividen cenderung besar, perusahaan mapan. Perusahaan-perusahaan ini tidak terlalu rentan terhadap fluktuasi besar-besaran dan gejolak pasar saham yang bergejolak.

Ini berarti bahwa pembayaran dividen Anda tidak hanya akan tetap aman, tetapi perusahaan tempat Anda berinvestasi juga tidak mungkin mengalami penurunan harga saham, yang dapat membuat saham dividen menjadi stabil dalam portofolio yang terdiversifikasi.

Saham Dividen Memungkinkan Anda Menggabungkan Penghasilan Anda

Beberapa perusahaan menawarkan pemegang saham pilihan untuk menggunakan pembayaran dividen mereka untuk membeli saham tambahan. Ini dikenal sebagai Program Reinvestasi Dividen, atau “DRIP.” DRIP memungkinkan Anda membeli stok tambahan, biasanya dengan harga diskon.

Bagi investor, ini memberikan kesempatan untuk melipatgandakan penghasilan Anda. Katakanlah Anda menggunakan dividen yang Anda peroleh satu tahun untuk membeli saham tambahan. Artinya, pembayaran dividen yang Anda terima di tahun berikutnya akan lebih besar lagi, dan Anda tidak perlu lagi menginvestasikan sepeser pun uang Anda sendiri.

Dividen Menawarkan Efisiensi Pajak yang Lebih Besar

Dividen berpotensi menawarkan efisiensi pajak yang lebih besar, setidaknya dibandingkan dengan pendapatan biasa atau sarana investasi lainnya seperti obligasi. Faktanya, jika Anda adalah investor individu yang golongan pajaknya tidak melebihi 35%, pembayaran dividen hanya dikenakan pajak sebesar 15%.

Kerugian Saham Dividen

Ketika mengevaluasi pro dan kontra dari investasi dividen, keuntungan tampaknya memberikan timbangan yang mendukung saham dividen. Namun ada beberapa kelemahan saham dividen yang harus dipertimbangkan oleh calon investor dengan hati-hati sebelum terjun.

Kurang Potensi Pertumbuhan

Perusahaan yang membayar dividen cenderung merupakan perusahaan besar yang telah berdiri selama bertahun-tahun. Seperti yang kami catat, itu menghasilkan stabilitas yang lebih besar, tetapi itu juga berarti potensi pertumbuhan menjadi lebih kecil. Dengan kata lain, Anda mungkin mendapatkan penghasilan pasif dari pembayaran dividen, tetapi Anda tidak akan melihat pengembalian investasi yang sama seperti jika Anda berinvestasi di perusahaan rintisan dengan pertumbuhan tinggi.

Pembayaran Dividen Rendah

Meskipun kami menyukai gagasan mengumpulkan pendapatan pasif melalui investasi dividen, kenyataannya adalah pembayaran dividen relatif rendah, terutama dibandingkan dengan harga saham sebenarnya dari banyak saham berkinerja terbaik. Faktanya, hasil dividen untuk tahun 2021 mencapai posisi terendah dalam sejarah, yang membuat banyak orang menebak-nebak strategi investasi ini.

Plus, ini mengasumsikan bahwa dividen dibayarkan dalam bentuk uang tunai. Beberapa perusahaan hanya menawarkan saham tambahan kepada pemegang saham mereka, yang merupakan faktor penting untuk dipertimbangkan ketika mempertimbangkan pro dan kontra dari investasi dividen.

Menurunkan Keragaman Investasi

Di atas, kami mencantumkan beberapa perusahaan yang menawarkan dividen. Sektor-sektor ini mewakili bagian pasar yang relatif sempit secara keseluruhan, yang berarti bahwa saham dividen tidak akan memberikan jalur yang jelas menuju keragaman portofolio. Bukan berarti tidak mungkin membangun portofolio saham dividen yang terdiversifikasi, hanya saja Anda harus lebih strategis dalam proses pemilihan.

Pembayaran Dividen Tidak Dijamin

Memang benar bahwa pembayaran dividen cenderung meningkat, tidak ada alasan untuk itu selalu terjadi. Faktanya, ketika sebuah perusahaan membayar sisa dividen, mungkin saja tidak ada keuntungan yang cukup untuk membagikan dividen kepada setiap pemegang saham, setidaknya tidak pada tingkat yang menguntungkan. Ini berarti pro dan kontra dividen tidak akan sama untuk setiap perusahaan, yang juga menggarisbawahi pentingnya penelitian yang menyeluruh.

Tarif Pajak atas Dividen Tidak Selalu Menguntungkan

Tarif pajak atas dividen menguntungkan bagi mereka yang berada dalam kurung pendapatan tertentu, tetapi undang-undang pajak terkenal dapat berubah. Investor tidak dapat mengandalkan dividen untuk menyediakan strategi investasi jangka panjang, dan mereka bahkan mungkin mendapati bahwa investasi dividen menjadi kurang bermanfaat saat mereka memasuki kelompok pendapatan baru.

Memahami Kelebihan dan Kekurangan Saham Dividen:Apakah Tepat untuk Saya?

Anda harus mempertimbangkan pro dan kontra dari saham dividen dengan sangat hati-hati sebelum mengintegrasikan aset ini ke dalam strategi investasi Anda. Di satu sisi, saham dividen menawarkan pendapatan pasif dan stabilitas, tetapi lebih sedikit peluang untuk tumbuh. Hal ini menjadikan investasi dividen sebagai strategi jangka pendek yang baik, tetapi belum tentu merupakan solusi investasi jangka panjang bagi mereka yang ingin memaksimalkan keuntungan mereka.

Beberapa investor lebih suka berinvestasi di reksa dana pembayaran dividen atau ETF. Solusi ini dapat memberikan manfaat jangka pendek dari saham dividen, tetapi juga menyusun portofolio yang memberikan pertumbuhan yang stabil dalam jangka panjang.

Mencapai Potensi Investasi Anda

Kami harap Anda menikmati eksplorasi pro dan kontra saham dividen ini. Di Gorilla Trades, kami menjadikan misi kami untuk membekali anggota kami dengan alat dan konten yang mereka butuhkan untuk berinvestasi seperti seorang profesional. Daftar sekarang, dan Anda akan mendapatkan akses gratis selama satu bulan ke sumber daya ini, dan memaksimalkan pertumbuhan portofolio Anda.