Konsolidasi Pinjaman Mahasiswa

Mencari tahu bagaimana mengambil pinjaman mahasiswa cukup membingungkan. Tapi sekarang penyedia pinjaman mahasiswa Anda telah membawa konsolidasi, dan Anda tidak tahu apa yang mereka bicarakan.

Apa itu konsolidasi pinjaman mahasiswa, omong-omong? Dan bisakah itu benar-benar menghemat uang Anda? Kami akan menjawab pertanyaan-pertanyaan itu dan lebih banyak lagi hari ini saat kami melihat lebih dekat pada konsolidasi pinjaman mahasiswa, pembiayaan kembali dan alternatifnya.

Apa itu Konsolidasi Pinjaman Mahasiswa?

Saat Anda mengkonsolidasikan pinjaman pelajar Anda, Anda mengambil banyak, pinjaman yang lebih kecil dan menempatkan mereka semua menjadi satu pinjaman yang lebih besar.

Pinjaman ini kemungkinan akan memiliki persyaratan dan suku bunga baru, yang mungkin atau mungkin tidak menguntungkan Anda.

Cara Mengkonsolidasikan Pinjaman Mahasiswa Federal

Saat Anda mengkonsolidasikan pinjaman mahasiswa federal Anda, tingkat bunga baru Anda akan menjadi rata-rata dari 2+ tingkat yang sudah Anda bayar. Jadi jika Anda memiliki pinjaman sebesar 4,53% dan lainnya sebesar 7,08%, milikmu yang baru, tingkat konsolidasi akan menjadi 5,81% setelah pembulatan.

4,53% + 7,08% =11,51%

11,51% / 2 =5,81%

Jangka waktu pinjaman baru Anda — atau jumlah waktu yang Anda miliki untuk membayar kembali pinjaman Anda — dapat berlangsung dari 10 tahun hingga 30 tahun.

Hal ini dapat mengakibatkan pembayaran bulanan yang lebih rendah tergantung pada saat Anda melakukan konsolidasi. Bahkan jika itu terjadi, meskipun, yang tidak membuat pinjaman lebih murah. Faktanya, kebalikannya bisa benar karena Anda membayar bunga dalam jangka waktu yang lebih lama.

Apakah Konsolidasi Pinjaman Mahasiswa Federal adalah Ide Bagus?

Jika Anda ingin menghemat uang selama masa pinjaman Anda, konsolidasi mungkin bukan untuk Anda. Ini juga bukan untuk Anda jika Anda ingin menurunkan tingkat bunga Anda secara keseluruhan.

Namun, jika Anda sangat membutuhkan pembayaran bulanan yang lebih rendah, konsolidasi mungkin cocok untuk Anda. Sebagai contoh, jika Anda berisiko gagal bayar, konsolidasi mungkin merupakan solusi yang lebih baik.

Hubungi penyedia pinjaman mahasiswa Anda, meskipun, setelah mendidik diri sendiri tentang berbagai jenis pinjaman mahasiswa federal. Mungkin ada rencana pembayaran kembali atau tunjangan penangguhan yang lebih sesuai dengan situasi Anda.

Cara Mengkonsolidasikan Pinjaman Siswa Swasta

Konsolidasi pinjaman mahasiswa swasta lebih sering disebut sebagai 'pembiayaan kembali'. Ini mungkin istilah yang lebih baik, omong-omong, karena refinancing tidak harus mencakup lebih dari satu pinjaman.

Ketika Anda membiayai kembali dengan pemberi pinjaman swasta, kelayakan kredit Anda dan faktor lainnya akan diperhitungkan. Dalam beberapa tahun terakhir, pemberi pinjaman online telah mulai menawarkan harga yang sangat menarik untuk, khususnya peminjam yang berkualifikasi baik.

Sementara beberapa pemberi pinjaman ini menggunakan skor FICO tradisional untuk menyaring pelamar, ada pemberi pinjaman lain — terutama pemberi pinjaman pasar — ​​yang akan memenuhi syarat Anda berdasarkan faktor-faktor seperti pendidikan dan potensi pendapatan Anda.

Apakah Membiayai Kembali Pinjaman Siswa Pribadi Saya adalah Ide Bagus?

Pembiayaan kembali pinjaman siswa swasta dapat menjadi ide yang baik dalam keadaan tertentu.

Pertama, jika suku bunga sangat tinggi ketika Anda awalnya mengambil pinjaman pelajar Anda, harga pasar pada saat penulisan masih relatif rendah.

Pembiayaan kembali bisa memberi Anda tingkat yang lebih rendah. Itu juga bisa memberi Anda pembayaran bulanan yang lebih rendah, tetapi ingatlah bahwa jika Anda hanya melakukan pembayaran bulanan baru yang lebih rendah ini, Anda cenderung membayar lebih selama pinjaman Anda daripada jika Anda tidak membiayai kembali, memulai dengan.

Situasi lain di mana pembiayaan kembali dapat membantu tingkat bunga Anda adalah jika kredit Anda sekarang lebih baik daripada ketika Anda mengambil pinjaman mahasiswa swasta Anda. Pada kasus ini, Anda mungkin bisa mendapatkan penawaran yang lebih baik daripada yang Anda bayarkan sekarang.

Kadang-kadang, Anda hanya perlu menurunkan pembayaran bulanan Anda. Mungkin Anda kehilangan pekerjaan dan harus memperbaiki beberapa pekerjaan klien saat Anda mencari sesuatu yang lebih permanen. Mungkin Anda kehilangan pasangan atau mengalami perceraian.

Hidup terjadi, dan terkadang itu berarti pembiayaan kembali untuk pembayaran bulanan yang lebih rendah bisa masuk akal — bahkan jika Anda akan membayar lebih banyak bunga selama masa pinjaman.

Bisakah Saya Mengkonsolidasikan Pinjaman Siswa Swasta dan Federal Bersama-sama?

Jarang sekali, jika pernah, ide yang baik untuk mengkonsolidasikan pinjaman mahasiswa swasta dan federal bersama-sama. Anda tidak akan dapat melakukannya melalui pemerintah federal; Departemen Pendidikan tidak akan menerima pinjaman siswa pribadi Anda sebagai bagian dari proses konsolidasi.

Itu berarti untuk mengkonsolidasikan pinjaman mahasiswa swasta dan federal bersama-sama, Anda harus beralih ke pasar swasta.

Meskipun ada pemberi pinjaman yang akan menerima Anda, ingat bahwa ketika Anda membiayai kembali pinjaman mahasiswa federal Anda di pasar swasta, Anda memberikan akses ke program federal seperti program pembayaran berbasis pendapatan, Pengampunan Pinjaman Layanan Umum, kesabaran, program pembayaran diperpanjang dan banyak lagi.

Salah satu dari sedikit demografi yang bisa, dalam situasi yang tepat, potensi keuntungan dari refinancing di pasar swasta adalah mereka yang merasa nyaman melakukan bisnis dengan pemberi pinjaman pasar online.

Anda juga harus memiliki pendidikan yang dapat dimonetisasi dan potensi penghasilan tinggi mengingat lintasan karir Anda saat ini. Bahkan kemudian, Anda harus menjalankan angka dengan cermat untuk memastikan memanfaatkan rencana pembayaran yang didorong oleh pendapatan atau program pengampunan tidak akan menjadi langkah finansial yang lebih bijaksana daripada beralih ke pemberi pinjaman hanya online ini.

Alternatif untuk Mengkonsolidasikan Pinjaman Siswa

Jika Anda mempertimbangkan untuk mengkonsolidasikan pinjaman mahasiswa Anda, mungkin karena salah satu dari tiga alasan:

1. Anda ingin menurunkan tingkat bunga Anda.
2. Anda ingin menurunkan jumlah dolar dari pembayaran bulanan Anda.
3. Baik 1 &2.

Ketiganya adalah alasan yang layak untuk mempertimbangkan konsolidasi. Namun, jika Anda mencoba menurunkan jumlah dolar dari pembayaran bulanan Anda untuk pinjaman federal, Anda mungkin memiliki alternatif yang lebih baik.

Rencana Pembayaran Berbasis Pendapatan

Rencana pembayaran berbasis pendapatan membatasi pembayaran Anda pada persentase tertentu dari anggaran diskresioner Anda. Anggaran diskresioner Anda adalah yang tersisa setelah kebutuhan seperti makanan dan perumahan tercakup.

Sebagian besar program pembayaran federal akan mengambil maksimal 10% dari apa pun yang tersisa, tetapi beberapa akan mengambil 15% dari pendapatan tambahan ini.

Ini berpotensi dapat membantu Anda menurunkan jumlah pembayaran bulanan Anda tanpa refinancing di pasar swasta.

Penangguhan Pinjaman

Apakah Anda memerlukan pembayaran bulanan yang lebih rendah karena kesulitan keuangan? Apakah Anda melihat kesulitan ini bersifat sementara? Jika begitu, Anda mungkin ingin meminta penundaan. Contoh alasan penundaan yang diizinkan meliputi:

• Menjadi siswa saat ini atau orang tua dari siswa saat ini.
• Anda berada di enam bulan pertama setelah lulus atau enam bulan pertama setelah Anda berhenti bersekolah.
• Sedang menjalani pengobatan kanker.
• Pergi ke rehabilitasi.
• Pengangguran atau tidak dapat menemukan pekerjaan penuh waktu.
• Bekerja di Peace Corps.
• Kesulitan ekonomi.
• Anda bertugas aktif dengan militer.
• Anda telah berpisah dari militer dalam 13 bulan terakhir.

Jika permintaan penangguhan yang Anda ajukan dengan pemberi pinjaman Anda dikabulkan, jumlah uang yang harus Anda bayarkan selama periode penangguhan akan bervariasi tergantung pada jenis pinjaman.

Pinjaman bersubsidi tidak perlu khawatir tentang apa pun, karena pembayaran pokok akan ditangguhkan dan pemerintah federal akan membayar biaya bunga.

Namun, jika pinjaman Anda tidak disubsidi, Anda akan tetap bertanggung jawab atas biaya bunga. Anda dapat memilih untuk membiarkan mereka pergi sampai akhir periode penangguhan Anda, tetapi mereka akan bergabung dengan diri mereka sendiri.

Kesabaran Pinjaman Siswa

Jika Anda mengalami kesulitan keuangan, entah itu karena masalah pekerjaan, masalah medis atau sesuatu yang lain sama sekali, Anda dapat meminta layanan pinjaman mahasiswa Anda hingga 12 bulan berturut-turut kesabaran umum.

Selama periode ini, Anda tidak perlu melakukan pembayaran pokok, meskipun pembayaran bunga akan tetap jatuh tempo apakah pinjaman Anda disubsidi atau tidak.
Kesabaran umum dapat diberikan untuk hampir semua alasan atas kebijaksanaan pemberi pinjaman Anda.

Namun, ada juga yang namanya kesabaran wajib. Ini adalah keadaan di mana penyedia pinjaman pelajar Anda harus memberi Anda kesabaran.

Itu termasuk pembayaran Anda menjadi 20%+ dari penghasilan kotor Anda selama tiga tahun terakhir dan melayani di Americorps, antara keadaan lainnya.

Haruskah Saya Mengkonsolidasikan Pinjaman Siswa Saya?

Konsolidasi pinjaman pelajar tentu saja merupakan salah satu pilihan jika Anda tertinggal dalam pembayaran atau tidak puas dengan suku bunga Anda. Tetapi Anda harus menganggapnya hanya sebagai:Salah satu dari banyak pilihan yang bisa membawa Anda ke tujuan Anda.

Tergantung pada keadaan pribadi Anda, beralih rencana pembayaran, meminta penundaan atau meminta kesabaran mungkin lebih cocok dengan tujuan akhir Anda, membuat Anda memenuhi syarat untuk mendapatkan manfaat pinjaman mahasiswa federal, dan bisa menjadi keputusan keuangan yang lebih cerdas saat Anda menghitung angkanya, omong-omong.