Konversi 401(k) ke Roth IRA:Panduan Komprehensif

Saat ini sangat jarang seseorang bertahan di satu perusahaan sepanjang kariernya. Anda mungkin salah satu dari sekian banyak orang yang telah meninggalkan tempat kerjanya dan mencoba memikirkan apa yang harus dilakukan dengan rencana pensiun 401k mereka.

Sebagian besar perusahaan hanya akan memberi seseorang waktu beberapa bulan untuk membuat pengaturan pemindahan aset program pensiunnya, dan mentransfer 401k bisa sangat memusingkan jika Anda tidak yakin apa yang harus dilakukan.

Silakan ikuti langkah-langkah sederhana ini untuk melakukan konversi dari 401k ke Roth IRA jika itu yang Anda pilih.

Kelayakan

Setiap orang berhak mengonversi 401k menjadi Roth IRA. Pemerintah baru-baru ini menghilangkan batasan pendapatannya yang membuat orang-orang yang memiliki jumlah pendapatan kena pajak lebih dari $100.000 tidak memenuhi syarat untuk rollover. Anda dapat memanfaatkan peningkatan batasan tersebut sekarang juga.

Membuka Roth IRA

Langkah pertama Anda adalah membuka akun Roth IRA. Anda dapat melakukan ini di bank, broker, atau lembaga keuangan lainnya mana pun. Saya pribadi menggunakan Fidelity.com. Beri tahu lembaga keuangan bahwa Anda akan menyerahkan 401k ke Roth IRA. Dengan cara ini, Anda dapat memastikan bahwa Anda mendapatkan dokumen atau formulir online yang sesuai. Lalu, tinggal isi formulirnya agar akun baru Anda siap menerima aset Anda.

Menghubungi perusahaan 401k

Langkah kedua Anda adalah menghubungi perusahaan yang mengelola 401k Anda. Beri tahu mereka bahwa Anda ingin melakukan rollover langsung 401k Anda ke Roth IRA. Anda harus mengisi beberapa formulir lagi untuk mengotorisasi permintaan transfer. Minta mereka untuk meneruskan cek atau echeck tersebut ke perusahaan yang menangani Roth IRA Anda. Dengan demikian, permintaan ini tidak dianggap sebagai permintaan penebusan, melainkan sebagai perpanjangan aset, sehingga mengurangi kewajiban pajak Anda.

Bayar Pajaknya

Harap diingat untuk bersiap menghadapi dampak pajak dari konversi dari 401k ke Roth IRA. Anda harus membayar pajak atas jumlah uang yang Anda konversi karena paket 401k memungkinkan Anda menginvestasikan uang sebelum pajak. Roth IRA didanai oleh uang tunai setelah pajak. Anda harus membayar pajak yang telah Anda “lewati” karena Anda tidak pernah membayar pajak atas kontribusi dan penghasilan di 401k.

Opsi Lainnya

Sebelum mengonversi 401k Anda ke Roth IRA, ingatlah bahwa Anda memiliki opsi lain. Anda dapat mentransfer 401(k) dari satu perusahaan ke akun 401k perusahaan baru. Anda juga dapat mempertimbangkan untuk beralih ke IRA tradisional untuk menghindari pajak karena IRA tradisional beroperasi serupa dengan 401k dalam hal pajak.

Secara keseluruhan, langkah terbesar adalah melakukan sesuatu dengan 401k Anda. Pilih opsi mana yang paling sesuai untuk Anda dan keluarga. Saya pribadi akan meninggalkan 401k saya di perusahaan saya saat ini ketika saya mulai bekerja penuh waktu dari rumah. Saya hanya mempunyai pilihan itu karena saya telah bekerja di perusahaan saya saat ini selama lebih dari lima tahun. Anda perlu menghubungi perusahaan Anda saat ini untuk mengetahui semua pilihan pribadi Anda.

Apakah saya melewatkan langkah penting apa pun?

Kristal Stemberger

Crystal Stemberger menulis tentang menemukan keseimbangan antara membayar tagihan, menabung untuk masa depan, dan membuat anggaran untuk hal-hal menyenangkan di judul yang tepat, Budgeting in the Fun Stuff.

Lihat semua postingan dari Crystal Stemberger