Mengapa Anda Harus Mempertimbangkan Hipotek dengan Tarif yang Dapat Disesuaikan

hipotek dengan tingkat yang dapat disesuaikan, atau ARM, mungkin akan kembali bergaya.

Jika suku bunga naik seperti yang diharapkan, Lengan, juga kadang-kadang disebut hipotek suku bunga variabel atau suku bunga mengambang, mungkin menjadi lebih populer di antara pembeli rumah dan pemilik rumah yang melewatkan tarif tetap pada rekor terendah mereka. ARM menerima rap buruk dalam beberapa tahun terakhir, karena banyak pinjaman rumah yang gagal bayar dalam kecelakaan perumahan adalah ARM. Namun, banyak dari pinjaman itu adalah hipotek subprime yang diberikan kepada peminjam dengan kredit buruk, sedikit ekuitas rumah, dan pendapatan yang meragukan, sementara standar pinjaman saat ini jauh lebih ketat. (Baca juga:7 Finansial yang Harus Dimiliki Pembeli Rumah Pertama Kali)

Mungkin ARM layak mendapat kesempatan kedua.

"Persenjatai" Diri Anda Dengan Dasar-dasar Keuangan

Pertama, beberapa dasar ARM. Tingkat bunga ARM berubah secara berkala biasanya berdasarkan indeks, seperti Prime Rate atau Treasury bond rate. Itu berarti pembayaran bulanan Anda bisa naik atau turun. Apakah itu berisiko? Ya. Tapi trade-off adalah tingkat rendah pengantar yang dapat membantu Anda memenuhi syarat untuk pinjaman rumah dan pindah ke rumah yang Anda inginkan.

Sebagian besar ARM saat ini secara teknis adalah "ARMS hybrid". Mereka memerlukan periode perkenalan dengan tingkat bunga tetap yang rendah, biasanya antara dua dan tujuh tahun. Setelah periode awal itu, tingkat menyesuaikan secara berkala berdasarkan indeksnya.

ARM hybrid umum adalah 3/1, 5/1, atau 7/1. Angka pertama menunjukkan berapa lama, bertahun-tahun, tingkat tetap awal berlangsung. Yang kedua menunjukkan seberapa sering tingkat bunga berubah. Ketika pinjaman menyesuaikan — biasanya ke atas — setelah periode awal, dikatakan terindeks sepenuhnya.

ARM menawarkan suku bunga yang lebih rendah dan pembayaran bulanan yang lebih kecil dalam waktu dekat dan risiko suku bunga yang lebih tinggi di masa depan. Secara umum, semakin pendek jangka waktu suku bunga tetap awal, semakin rendah kadarnya.

Istilah Penting untuk Diketahui

Sebelum kita melihat tujuh alasan untuk memilih ARM, mari kita lihat beberapa istilah kunci.

Indeks

Indeks adalah ukuran patokan untuk suku bunga secara umum. Pemberi pinjaman telah menggunakan sekuritas Treasury (CMT) jatuh tempo satu tahun, Indeks Biaya Dana (COFI), dan London Interbank Offered Rate (LIBOR).

Batas

Margin ditambahkan ke indeks untuk menentukan tingkat hipotek Anda. Itu tergantung pada pemberi pinjaman, tapi biasanya tetap sama. Contohnya, jika indeks adalah 3% dan margin Anda 1%, tingkat Anda akan menjadi 4%.

Topi

Batasnya adalah seberapa besar tingkat dapat meningkat saat menyesuaikan.

topi seumur hidup

Batas seumur hidup adalah berapa banyak tingkat yang dapat meningkat selama masa pinjaman. Lihat ini untuk mempertimbangkan skenario terburuk. Batas tarif umum untuk ARM 5/1 adalah 2/2/6, yang berarti bisa meningkat hingga 2% pada penyesuaian pertama, hingga 2% dalam penyesuaian berikut, dan hingga 6% selama masa pinjaman.

Kejutan Pembayaran

Kejutan pembayaran adalah apa yang terjadi ketika pembayaran hipotek Anda melonjak ketika tarifnya disesuaikan. Sebelum menandatangani dokumen pinjaman, menelusuri angka-angka dengan berbicara dengan petugas pinjaman atau menggunakan kalkulator online di BankRate atau Zillow untuk mendapatkan gambaran tentang bagaimana kenaikan suku bunga akan berdampak pada pembayaran bulanan Anda.

7 Alasan Pemilik Rumah Mungkin Memilih ARM

Meskipun pers negatif, ARM mungkin merupakan pilihan yang tepat bagi banyak pemilik rumah. Simak tujuh alasan berikut ini.

1. Anda Berharap Mendapatkan Lebih Banyak

Jika pinjaman diatur ulang ke tingkat yang lebih tinggi, Anda akan dapat dengan mudah membayar pembayaran bulanan yang lebih besar dengan penghasilan Anda yang meningkat.

2. Anda Berharap untuk Menjual Sebelum Tarif Naik

Mungkin Anda mengharapkan relokasi pekerjaan atau berencana untuk merenovasi rumah dan menjualnya dengan harga lebih tinggi. Selama Anda tinggal di rumah, Anda dapat memanfaatkan tarif ARM yang lebih rendah tanpa mengkhawatirkan ke mana arah tarif dalam beberapa tahun.

3. Keluarga Anda Bertumbuh

Keluarga Anda akan tumbuh dalam beberapa tahun, jadi Anda akan pindah ke rumah yang lebih besar pula.

4. Anda memiliki Kredit Buruk, tapi Anda Memperbaikinya

Jika Anda memperbaiki kredit Anda dalam satu atau dua tahun, Anda dapat membiayai kembali ke hipotek baru dan memenuhi syarat untuk tingkat yang lebih rendah.

5. Anda Mengharapkan Harga Rumah Naik Di Luar Jangkauan

Anda ingin mendapatkan rumah impian Anda sebelum harganya di luar jangkauan tetapi tidak dapat memenuhi syarat untuk mendapatkan pinjaman dengan suku bunga tetap.

6. Anda Memiliki Bola Kristal

Anda telah mengintip ke masa depan dan Anda tahu bahwa suku bunga akan turun atau tetap rendah saat pinjaman Anda menyesuaikan.

7. Anda Mengharapkan Rejeki Tak Terduga

Niat Anda adalah untuk melunasi pinjaman lebih awal karena Anda memiliki warisan yang datang atau rencana untuk memenangkan lotre.

Tentu saja, dua yang terakhir bukanlah keputusan keuangan yang bijaksana. Namun demikian, jika kenaikan tarif membuat pembayaran Anda tak tertahankan, dan ternyata Anda tidak memenangkan kantor pojok, dan skema Anda untuk memenangkan lotre tidak berhasil, Anda selalu dapat membiayai kembali pinjaman lain selama nilai rumah tidak jatuh. Dan itu tidak mungkin terjadi, Apakah itu?

Sudahkah Anda mempertimbangkan ARM? Apakah Anda pernah mempertimbangkan ARM setelah kegagalan perumahan?