Undang-Undang CARES memungkinkan Anda memanfaatkan tabungan pensiun — tetapi haruskah Anda?

Dengan puluhan juta orang Amerika kehilangan pekerjaan karena virus corona, beberapa paket penyelamatan ekonomi telah diberlakukan untuk membantu individu dan bisnis bertahan dari pandemi. Yang paling dermawan – Bantuan Virus Corona senilai $2,2 triliun, Lega, dan Undang-Undang Keamanan Ekonomi, atau UU CARES, ditandatangani menjadi undang-undang pada 27 Maret – memberikan bantuan bagi pekerja dan keluarga Amerika, usaha kecil, perusahaan besar, pemerintah negara bagian dan lokal dan kesehatan masyarakat.

Kebanyakan orang Amerika menerima $1, Pembayaran 200 ditambah $500 untuk setiap anak di bawah usia 17 tahun. CARES Act juga menawarkan peluang usaha kecil untuk mengajukan pinjaman di bawah Program Perlindungan Gaji, atau PPP. Pinjaman ini dapat dimaafkan jika dihabiskan untuk gaji dan biaya operasional. Plus, paket bantuan virus corona baru senilai $ 484 miliar yang dirancang sebagian untuk membantu lebih banyak usaha kecil mendapatkan pinjaman ditandatangani menjadi undang-undang 24 April.

Bantuan untuk penabung pensiun

UU CARES menawarkan bantuan kepada penabung pensiun dalam beberapa cara:

• RMD yang dihapuskan pada tahun 2020: Pensiunan tidak perlu mengambil distribusi minimum yang diperlukan dari akun pensiun tangguhan pajak mereka pada tahun 2020. Ini adalah pengecualian yang disambut baik untuk aturan RMD, terutama bagi mereka yang melihat aset mereka jatuh nilainya karena volatilitas pasar saham dan ingin menghindari menjualnya dengan harga lebih rendah. Perubahan berlaku untuk semua orang, termasuk mereka yang berusia 70 1/2 tahun lalu dan yang belum mengambil distribusi sebelum awal tahun 2020.
• Akses bebas penalti ke tabungan pensiun: Penabung pensiun dapat menyerang IRA atau 401 (k) mereka, jika rencana mereka mengizinkan, untuk nada $100, 000. Penalti 10 persen untuk penarikan awal yang dilakukan oleh mereka yang berusia di bawah 59 1/2 dibebaskan untuk distribusi dari IRA dan 401(k)s, serta sepupu kontribusi pasti yang terakhir, seperti 403(b), 457 dan rencana pajak tangguhan lainnya. Penarikan ini harus dilakukan sebelum akhir tahun 2020.

Agar memenuhi syarat untuk akses ini ke tabungan pensiun Anda, Anda harus memenuhi salah satu kriteria berikut:

• Anda mengalami PHK, cuti atau pengurangan jam kerja karena langsung atau tidak langsung dari virus corona.
• Anda atau anggota rumah tangga Anda menerima diagnosis COVID-19.
• Anda tidak dapat bekerja karena Anda perlu merawat anak Anda.
• Anda harus menutup bisnis Anda atau mengurangi jam kerja Anda karena pandemi.
• Anda menderita konsekuensi keuangan yang merugikan terkait dengan COVID-19.

Pajak untuk distribusi dapat dibayar selama tiga tahun, atau Anda dapat membayar kembali jumlah yang ditarik dalam waktu tiga tahun, di samping membuat jumlah kontribusi maksimum yang diperbolehkan setiap tahun.

$ 100 yang ditingkatkan, Batas 000 juga berlaku untuk pinjaman, jika rencana pensiun Anda memungkinkan. Pinjaman tersebut harus diambil dalam waktu enam bulan dari 27 Maret, 2020, dan mereka tidak harus terkait dengan pandemi. Pinjaman apa pun yang mungkin telah Anda ambil yang jatuh tempo sebelum akhir tahun ini tidak harus dilunasi hingga tahun 2021. Aturan lama membatasi pinjaman hingga maksimum $50, 000 dalam keadaan tertentu. Umumnya, pinjaman tidak diperbolehkan dengan IRA.

Apakah mengetuk dana pensiun Anda adalah ide yang bagus?

Greg McBride, CFA, Kepala analis keuangan Bankrate, mengatakan mengambil uang dari tabungan pensiun Anda harus menjadi pilihan terakhir Anda.

“Menyadap ke rekening pensiun Anda harus benar-benar menjadi pilihan terakhir yang mutlak, " dia berkata. “$10, 000 penarikan yang Anda lakukan hari ini dapat dikenakan biaya $57, 000 dalam tabungan pensiun 30 tahun dari sekarang – dan itu bahkan tidak memperhitungkan pajak yang Anda terima dari uang yang ditarik tahun ini.”

McBride menyarankan untuk mempertimbangkan sumber dana lain. “Gunakan tabungan darurat apa pun yang Anda miliki. Dapatkan kesabaran atau keringanan pembayaran lainnya pada hipotek Anda, pinjaman mobil, kartu kredit dan pinjaman mahasiswa. Memotong pengeluaran rumah tangga secara agresif, walaupun hanya sementara. Tarik ekuitas rumah atau jalur kredit pribadi Anda. Dan pinjam dari anggota keluarga atau teman bahkan sebelum berpikir untuk membuka rekening pensiun Anda lebih awal.”

Jika Anda harus mengetuk akun Anda, McBride mengatakan, menarik kontribusi Anda sendiri dari Roth IRA Anda karena ini akan menjadi langkah bebas pajak dan bebas penalti.

Steve Parrish, co-direktur Center for Retirement Income di The American College of Financial Services, berbagi saran serupa. "Ya, Anda bisa mendapatkan uang, dan ya, Anda dapat membayarnya kembali, ” kata Parrish. “Tapi itulah penghasilan pensiun Anda yang pada dasarnya Anda ambil. Dan itu adalah kesempatan yang hilang.”

Parrish menambahkan:“Orang-orang lupa bahwa mereka memiliki nilai tunai dalam asuransi jiwa. Itu mudah. Anda tidak perlu melakukan apa pun selain mengatakan, 'Kirimkan saya uang.'”

Ia juga menyarankan untuk mengajukan pinjaman dari bank atau credit union. "Dengan begitu Anda tidak mengikat modal pensiun Anda."