Saham dividen:Apa itu dan bagaimana berinvestasi di dalamnya

Saham dividen adalah perusahaan publik yang secara teratur berbagi keuntungan dengan pemegang saham melalui dividen. Perusahaan-perusahaan ini cenderung secara konsisten menguntungkan dan berkomitmen untuk membayar dividen di masa mendatang.

Meskipun mungkin kurang menarik daripada mengejar selebaran terbaru di pasar saham, dividen dapat menjelaskan sebagian besar dari total pengembalian investor dari waktu ke waktu.

Cara kerja saham dividen

Untuk mengumpulkan dividen atas saham, Anda hanya perlu memiliki saham di perusahaan melalui rekening perantara atau program pensiun seperti IRA. Ketika dividen dibayarkan, uang tunai akan secara otomatis disetorkan ke akun Anda.

Perusahaan dapat memilih untuk membayar dividen karena beberapa alasan, tetapi biasanya ini adalah cara berbagi keuntungan perusahaan dengan pemiliknya, atau pemegang saham. Perusahaan mungkin juga ingin membayar dividen jika mereka tidak memiliki cukup peluang bisnis untuk menginvestasikan kembali uang tunai itu sendiri.

Dividen biasanya dibayarkan setiap triwulan, tetapi jadwal lain juga dimungkinkan. Dividen khusus adalah pembayaran satu kali yang tidak boleh diperhitungkan untuk terulang kembali.

Dewan direksi perusahaan akan menyetujui kebijakan dividennya dan mengumumkan rencananya kepada investor melalui siaran pers atau pengajuan ke Securities and Exchange Commission.

Investor perlu mengetahui beberapa tanggal penting:

• Tanggal pengumuman: Ini adalah hari dimana perusahaan mengumumkan rencana dividennya.
• Tanggal rekaman: Investor yang tercatat sebagai pemegang saham mulai hari ini akan menerima pembayaran dividen.
• Tanggal ex-dividen: Ini adalah hari ketika pemegang saham yang membeli saham tidak lagi menerima pembayaran dividen berikutnya.
• Tanggal pembayaran: Ini adalah hari dimana investor akan menerima pembayaran dividen.

Apa itu Aristokrat Dividen?

Aristokrat Dividen mengacu pada sekelompok perusahaan dari S&P 500 yang telah meningkatkan dividen per saham setidaknya selama 25 tahun berturut-turut. S&P 500 Dividen Aristocrats ETF (NOBL) memungkinkan investor untuk dengan mudah membeli perusahaan-perusahaan ini yang secara konsisten memberi penghargaan kepada pemegang saham.

Untuk dimasukkan dalam kelompok bangsawan dividen, kriteria tertentu harus dipenuhi:

• Perusahaan harus menjadi anggota S&P 500.
• Harus telah meningkatkan total dividen per saham tahunan setidaknya selama 25 tahun berturut-turut.
• Harus memiliki kapitalisasi pasar yang disesuaikan dengan float minimal $3 miliar.
• Harus memiliki jumlah perdagangan harian rata-rata minimal $5 juta.

Daftar bangsawan dividen terdiri dari 65 perusahaan (per September 2021) dan termasuk merek-merek terkenal seperti Coca-Cola (KO), Walmart (WMT) dan Mesin Bisnis Internasional (IBM), serta perusahaan yang kurang terkenal seperti Illinois Tool Works (ITW) dan Expeditors International of Washington (EXPD).

Bagaimana berinvestasi dalam saham dividen

Titan minyak John D. Rockefeller Sr. pernah berkata bahwa melihat dividennya masuk adalah satu-satunya hal yang memberinya kesenangan. Ingin mencari tahu sendiri apa yang dimaksud Rockefeller? Anda harus membeli saham di perusahaan, reksa dana atau ETF yang membayar dividen.

Perusahaan individu: Salah satu cara untuk mulai menerima dividen adalah dengan membeli saham di perusahaan yang membayarnya. Banyak perusahaan membayar dividen dan beberapa memiliki sejarah panjang dalam meningkatkan pembayaran setiap tahun. Sebagai contoh, Walmart mengumumkan pada Februari 2021 bahwa mereka menaikkan dividen tahunan untuk 48 ^th tahun berturut-turut. Tetapi Anda harus yakin dengan kekuatan dan daya tahan perusahaan sebelum merencanakan dividen di masa depan.

Hasil dividen perusahaan dapat dihitung dengan mengambil dividen per saham tahunan dan membaginya dengan harga saham. Persentase ini, atau hasil, dapat digunakan untuk membandingkan berbagai perusahaan, reksa dana atau ETF dan membantu Anda menentukan di mana mendapatkan hasil maksimal untuk uang Anda.

Reksa dana hasil tinggi dan ETF: Jika Anda mencari pendekatan yang lebih beragam, dana dan ETF dengan hasil dividen tinggi bisa menjadi pilihan yang menarik. Dana ini akan cenderung menahan perusahaan dengan hasil dividen yang lebih tinggi daripada rata-rata dan dapat menjadi cara untuk menghasilkan pendapatan yang lebih tinggi daripada portofolio biasa. Vanguard High Dividend Yield ETF memiliki pembayar dividen yang konsisten seperti JPMorgan Chase, Johnson &Johnson dan Home Depot dan dilengkapi dengan biaya tahunan hanya 0,06 persen.

Dana apresiasi dividen dan ETF: Pendekatan ini biasanya akan mencakup perusahaan yang memiliki sejarah peningkatan pembayaran dividen dari waktu ke waktu. Sementara hasil kemungkinan akan lebih rendah daripada dana yang hanya berfokus pada pembayaran tinggi, penanam dividen mungkin melihat lebih banyak apresiasi harga saham dalam jangka panjang berdasarkan tingkat pertumbuhan pendapatan yang lebih tinggi. Dana yang berfokus pada pertumbuhan dividen akan sering menahan perusahaan seperti Microsoft, Walmart, Visa atau bahkan Apple.

Dividen dapat menjelaskan porsi yang berarti dari total pengembalian investor, yang mencakup pendapatan dan apresiasi harga. Sejak 1970, dividen yang diinvestasikan kembali menyumbang 84 persen dari total pengembalian indeks S&P 500, menurut sebuah studi baru-baru ini oleh Hartford Funds.

Hal-hal yang harus diperhatikan

Pajak: Penting untuk diingat bahwa pendapatan dividen biasanya dikenakan pajak dengan tarif pendapatan biasa jika saham tersebut disimpan di rekening perantara kena pajak. Untuk menghindari hal ini, Anda mungkin mempertimbangkan untuk memiliki saham melalui akun yang diuntungkan pajak seperti tradisional atau Roth IRA.

Dividen dapat dipotong: Dividen tidak dijamin dan terkadang perusahaan terpaksa memotongnya atau menghilangkannya sepenuhnya karena kesulitan keuangan. Itu sebabnya Anda perlu berhati-hati ketika sebuah perusahaan membayar dividen yang sangat tinggi. Terkadang hasil tinggi itu terlalu bagus untuk menjadi kenyataan, dan hasil yang tinggi mungkin merupakan sinyal bahwa investor mengharapkan perusahaan untuk memotong pembayaran.

Tetapi memiliki grup perusahaan yang terdiversifikasi melalui dana indeks dapat menjadi cara yang bagus untuk menghindari risiko memilih perusahaan yang salah. Dalam 50 tahun terakhir, satu-satunya penurunan yang berarti dalam dividen per saham dari indeks S&P 500 terjadi selama krisis keuangan tahun 2008 dan 2009 ketika banyak bank terpaksa memotong pembayaran mereka. Dividen turun 21 persen selama jangka waktu tersebut, tetapi sejak itu telah melampaui puncak sebelumnya dengan selisih yang lebar.

Kenaikan suku bunga: Ketika tarif naik, itu juga bisa menimbulkan risiko bagi dana dan ETF dengan hasil dividen yang tinggi. Saat tarif naik, investor yang telah membeli dana dividen untuk meningkatkan pendapatan mereka dapat merotasi saham dengan imbal hasil tinggi ke obligasi atau aset lainnya, menyebabkan harga saham turun.

10 saham dengan imbal hasil tinggi di Dow Jones Industrial Average

Simbol TickerPerusahaan Dividen Tahunan*Hasil Dividen* CVXChevron$5.365.19%IBMMesin Bisnis Internasional$6.564.77%VZVerizon$2.564.71%DOWDow Inc.$2.804.71%WBAWalgreens Boots Alliance$1.913.92%MRKMerck$2.603.46%MMM3M$5.923.29%AMGNAMGEN$7.043.28%KOCoca-Cola$1.683 .17%CSCOSistem Cisco$1.482.67%

*Jumlah dividen dan hasil saat ini pada 9/30/21

Bagaimana saham dividen dikenakan pajak?

Cara pajak saham dividen akan tergantung pada jenis akun tempat Anda menyimpannya. Jika Anda memegang saham atau dana pembayaran dividen di akun individu atau bersama, Anda akan membayar pajak atas dividen yang Anda terima serta setiap keuntungan yang direalisasikan. Dividen biasanya dikenakan pajak pada tingkat yang sama dengan pendapatan biasa, sedangkan tingkat keuntungan modal akan tergantung pada berapa lama Anda telah memegang aset dan tingkat pendapatan Anda.

Jika Anda memegang saham dividen atau dana di akun yang diuntungkan pajak seperti tradisional atau Roth IRA, Anda tidak akan membayar pajak atas dividen atau keuntungan yang Anda realisasikan.

Strategi investasi saham dividen

Bagi mereka yang tertarik dengan strategi investasi dividen umumnya ada dua pendekatan untuk dipertimbangkan:

• Hasil dividen: Opsi pertama adalah membeli saham atau dana yang menawarkan hasil dividen tinggi saat ini. Perusahaan-perusahaan ini mungkin undervalued atau mungkin menghadapi beberapa tantangan bisnis yang telah menekan harga saham mereka dan mendorong hasil dividen lebih tinggi. Dalam beberapa kasus, dividen dapat dipotong atau bahkan dihilangkan untuk mengatasi kesulitan keuangan.
• Pertumbuhan dividen: Pilihan lainnya adalah memiliki perusahaan atau dana yang secara konsisten meningkatkan dividen mereka dari waktu ke waktu. Saham-saham ini biasanya akan memiliki imbal hasil yang lebih rendah daripada saham dengan dividen tinggi, tetapi mereka biasanya memiliki bisnis dasar yang sehat dengan riwayat pendapatan yang meningkat.

Saham dividen vs. dana dividen

Salah satu keputusan utama yang harus diambil investor adalah apakah mereka ingin membeli saham dividen atau dana dividen. Saham dividen hanyalah perusahaan publik yang membayar dividen, sedangkan reksa dana yang berfokus pada dividen atau ETF adalah sekeranjang beberapa saham yang membayar dividen. Manfaat utama dari mengambil pendekatan dana adalah Anda akan menyebarkan risiko Anda ke lebih banyak perusahaan dibandingkan hanya memilih beberapa saham individu sendiri. Inilah manfaat diversifikasi.

Di samping itu, jika Anda seorang investor yang lebih berpengalaman dan suka melakukan penelitian tentang perusahaan, Anda mungkin dapat mencapai pengembalian yang lebih tinggi dengan memusatkan investasi Anda hanya pada beberapa perusahaan yang Anda kenal dan pahami dengan baik. Beberapa saham dengan dividen tinggi mungkin menghadapi tantangan bisnis tertentu dan meneliti masalah itu secara menyeluruh dapat membantu mengidentifikasi investasi yang menarik. Namun bagi sebagian besar investor, dana dividen harus menjadi pendekatan yang lebih aman.

Intinya

Dividen dapat berdampak besar pada portofolio Anda dari waktu ke waktu. Mereka dapat membantu menghasilkan pendapatan selama masa pensiun atau lebih awal dan juga dapat diinvestasikan kembali untuk meningkatkan total pengembalian investasi Anda. Pertimbangkan untuk memiliki perusahaan yang membayar dividen melalui dana murah atau ETF di akun yang diuntungkan pajak sebagai bagian dari rencana investasi jangka panjang Anda.

Belajarlah lagi:

• Apa itu IRA dan bagaimana cara kerjanya?
• Berapa pajak capital gain jangka panjang?
• Dana indeks terbaik

Penafian Editorial:Semua investor disarankan untuk melakukan penelitian independen mereka sendiri tentang strategi investasi sebelum membuat keputusan investasi. Tambahan, investor disarankan bahwa kinerja produk investasi masa lalu tidak menjamin apresiasi harga di masa depan.