Berapa Tarif Semalam?

Tingkat semalam mengacu pada tingkat bunga yang lembaga penyimpanan (misalnya, bank atau credit unionsCredit Union Credit union adalah jenis organisasi keuangan yang dimiliki dan diatur oleh para anggotanya. Serikat kredit menyediakan anggota dengan berbagai layanan keuangan, termasuk rekening giro dan tabungan dan pinjaman. Mereka adalah organisasi nirlaba yang bertujuan untuk menyediakan layanan keuangan berkualitas tinggi) saling menagih untuk pinjaman semalam. Perhatikan bahwa tarif semalam disebut sesuatu yang berbeda di berbagai negara. Sebagai contoh, di Amerika Serikat, itu dikenal sebagai tingkat Dana Federal, sedangkan di kanada disebut policy interest rate.

Mengurai Tarif Semalam

Konsep kurs semalam erat kaitannya dengan operasional perbankan dan masalah likuiditas. Likuiditas bank cenderung berfluktuasi secara signifikan karena operasi bisnisnya. Sebagai contoh, penarikan tunai, kegiatan peminjaman, dan kewajiban lainnya dapat menyebabkan kekurangan likuiditas oleh bank. Tambahan, setiap bank harus menjaga GWM yang ditetapkan oleh bank sentral.

Pada dasarnya, giro wajib minimum adalah persentase tertentu dari simpanan bank yang tidak dapat digunakan dalam kegiatan perkreditan. Dana tersebut harus disisihkan dan disimpan dalam bentuk tunai atau pada rekening di bank sentral. Konsep pinjaman semalam diperkenalkan untuk membantu lembaga penyimpanan mengakses pembiayaan jangka pendek untuk memenuhi kewajiban tak terduga dan mengatasi kekurangan likuiditas mereka.

Di sebagian besar negara, suku bunga pinjaman diawasi oleh bank sentral (misalnya, Federal ReserveFederal Reserve (The Fed) Federal Reserve adalah bank sentral Amerika Serikat dan merupakan otoritas keuangan di balik ekonomi pasar bebas terbesar di dunia. di Amerika Serikat atau Bank of Canada di Kanada). Umumnya, bank sentral menetapkan tingkat target atau kisaran target untuk tingkat tersebut. Perhatikan bahwa bank sentral tidak dapat memaksa lembaga penyimpanan yang beroperasi di bawah yurisdiksi mereka untuk membebankan secara tepat tingkat target dalam kegiatan pinjaman semalam mereka. Tarif ditetapkan oleh bank yang berpartisipasi dalam pasar semalam.

Namun, bank sentral dapat mendorong lembaga penyimpanan untuk mengikuti suku bunga dalam kisaran sasaran melalui operasi pasar terbuka. Sebagai contoh, bank sentral mungkin mulai membeli obligasi pemerintah dari bank untuk menyuntikkan lebih banyak uang tunai ke dalam perekonomian dan menurunkan suku bunga. Kalau tidak, jika bank sentral bertujuan untuk menaikkan suku bunga target, mungkin memulai penjualan sekuritas yang diterbitkan pemerintah untuk secara artifisial menciptakan kekurangan likuiditas.

Suku Bunga Semalam dan Kebijakan Moneter

Tarif semalam adalah salah satu variabel makroekonomi yang paling penting. Perubahan suku bunga pinjaman overnight juga dapat mempengaruhi faktor makroekonomi lainnya, antara lain tingkat pengangguran, inflasiInflasiInflasi adalah konsep ekonomi yang mengacu pada kenaikan tingkat harga barang selama periode waktu tertentu. Kenaikan tingkat harga menandakan bahwa mata uang dalam perekonomian tertentu kehilangan daya beli (yaitu, lebih sedikit dapat dibeli dengan jumlah uang yang sama)., dan tingkat pertumbuhan ekonomi.

Bank sentral memanipulasi suku bunga pinjaman semalam untuk menerapkan kebijakan moneter mereka. Sebagai contoh, jika bukti pertumbuhan ekonomi yang lambat muncul, bank sentral dapat menerapkan kebijakan moneter ekspansif Kebijakan Moneter Ekspansi Kebijakan moneter ekspansif adalah jenis kebijakan moneter makroekonomi yang bertujuan untuk meningkatkan laju ekspansi moneter untuk merangsang dengan menurunkan suku bunga overnight untuk merangsang pertumbuhan. Tingkat yang lebih rendah menyiratkan bahwa bank dapat meminjam dana dari satu sama lain pada tingkat yang lebih rendah.

Kemudian, bank dapat membebankan suku bunga yang lebih rendah kepada pelanggan mereka, membuat pinjaman lebih terjangkau untuk bisnis dan individu. Karena itu, pelaku usaha dapat memperoleh tambahan dana untuk berbagai kegiatan investasi dan ekspansi sementara daya beli konsumen juga meningkat.

Sebaliknya, jika ekonomi suatu negara terlalu panas dan ada tanda-tanda kenaikan inflasi, bank sentral dapat memberlakukan kebijakan moneter kontraktif Kebijakan Moneter Kontraksi Kebijakan moneter kontraktif adalah jenis kebijakan moneter yang dimaksudkan untuk mengurangi laju ekspansi moneter untuk melawan inflasi. A dengan menaikkan tarif. Kenaikan suku bunga menghambat bank dari kegiatan pinjaman semalam yang berlebihan.

Dengan demikian, bank akan menaikkan suku bunga yang dibebankan kepada pelanggan mereka untuk mengimbangi tarif semalam yang lebih tinggi. Hal ini menyebabkan penurunan peredaran uang dalam perekonomian, yang mencegah inflasi. Namun, juga menghambat kegiatan bisnis.

Lebih Banyak Sumber Daya

CFI adalah penyedia resmi Financial Modeling and Valuation Analyst (FMVA)™Menjadi Certified Financial Modeling &Valuation Analyst (FMVA)®Sertifikasi Financial Modeling and Valuation Analyst (FMVA)® CFI akan membantu Anda mendapatkan kepercayaan yang Anda butuhkan dalam keuangan Anda karier. Daftar hari ini! program sertifikasi, dirancang untuk mengubah siapa pun menjadi analis keuangan kelas dunia.

Untuk terus belajar dan mengembangkan pengetahuan Anda tentang analisis keuangan, kami sangat merekomendasikan sumber daya CFI tambahan di bawah ini:

• Indikator EkonomiIndikator EkonomiIndikator ekonomi adalah metrik yang digunakan untuk menilai, ukuran, dan mengevaluasi keadaan kesehatan makroekonomi secara keseluruhan. Indikator ekonomi
• Kebijakan FiskalKebijakan FiskalKebijakan Fiskal mengacu pada kebijakan anggaran pemerintah, yang melibatkan pemerintah mengendalikan tingkat pengeluaran dan tarif pajak
• LIBORLIBORLIBOR, yang merupakan akronim dari London Interbank Offer Rate, mengacu pada tingkat bunga yang dikenakan bank Inggris kepada lembaga keuangan lainnya untuk
• Suku Bunga Perdana Suku Bunga Utama Istilah “suku bunga utama” (juga dikenal sebagai suku bunga pinjaman utama atau suku bunga utama) mengacu pada suku bunga yang dikenakan oleh bank komersial besar atas pinjaman dan produk yang dimiliki oleh pelanggan mereka dengan peringkat kredit tertinggi.