Apa itu Kesenjangan Negatif?

Kesenjangan negatif adalah istilah yang digunakan untuk menggambarkan situasi di mana kewajiban bank yang sensitif terhadap bunga melebihi aset yang sensitif terhadap bunga.

Kesenjangan suku bunga penting karena menunjukkan risiko eksposur suku bunga dan sering digunakan oleh lembaga keuangan untuk mengembangkan posisi lindung nilai. Institusi yang mendapat keuntungan dari perbedaan suku bunga sangat memperhatikan kesenjangan suku bunga.

Ringkasan

• Kesenjangan negatif adalah istilah yang digunakan untuk menggambarkan situasi di mana kewajiban bank yang sensitif terhadap bunga melebihi aset yang sensitif terhadap bunga.
• Kesenjangan negatif sering dikaitkan dengan kesenjangan positif, yang terjadi ketika aset bank melebihi kewajibannya.
• Rumus penting untuk dipahami adalah kesenjangan suku bunga, yang merupakan perbedaan antara aset berbunga dan kewajiban berbunga.

Pengaruh Suku Bunga Terhadap Kesenjangan Negatif

Penting untuk dicatat bahwa kesenjangan negatif dipengaruhi oleh suku bunga. Jika tingkat bunga turun, kewajiban akan dinilai kembali pada tingkat bunga yang lebih rendah yang mengarah pada peningkatan pendapatan. Jika tingkat bunga meningkat, kewajiban akan dinilai kembali pada tingkat bunga yang lebih tinggi, dan pendapatan akibatnya akan menurun karena bank harus membayar lebih banyak uang.

Contoh Kesenjangan Negatif

Sebagai contoh, Bank ABC memiliki aset $50 juta dan kewajiban $90 juta, keduanya sensitif terhadap fluktuasi suku bunga. Karena kewajiban melebihi aset, Bank ABC menunjukkan gap negatif.

Efek Kesenjangan Negatif

Kesenjangan negatif tidak selalu berbahaya karena aset bank dapat menghasilkan pendapatan yang cukup untuk menutupi bunga yang harus dibayar atas kewajibannya. Namun, hal ini dapat menandakan bahwa bank terkena risiko suku bungaRisiko Suku BungaRisiko suku bunga adalah kemungkinan penurunan nilai aset akibat fluktuasi suku bunga yang tidak terduga. Risiko suku bunga sebagian besar terkait dengan aset pendapatan tetap (mis., obligasi) daripada dengan investasi ekuitas., dan ukuran kesenjangan menunjukkan sejauh mana pendapatan bersih bank dapat berubah jika suku bunga berubah. Jika suku bunga turun, pendapatan bank dari aset berbunga juga akan menurun, tetapi juga akan membayar lebih sedikit pada kewajiban berbunga.

Memahami Analisis Kesenjangan

Untuk lebih memahami kesenjangan negatif, penting untuk terlebih dahulu memahami konsep di balik analisis kesenjangan. Analisis kesenjangan adalah proses yang digunakan untuk menentukan risiko suku bunga bank dan mengevaluasi tingkat eksposurnya terhadap risiko tersebut. Kesenjangan itu sendiri mengacu pada kesenjangan antara aset dan kewajiban bank, yang merupakan keuntungan.

Rumus Selisih Suku Bunga

Rumus untuk menentukan kesenjangan suku bunga mudah dipahami – ini adalah perbedaan antara aset berbunga dan kewajiban berbunga.

Batasan Kesenjangan Suku Bunga

Salah satu batasan penggunaan kesenjangan suku bunga adalah gagal mempertimbangkan fakta bahwa kesenjangan negatif mungkin tidak benar-benar “negatif, " dan maka dari itu, merugikan lembaga keuangan. Sebagai tingkat bunga Tingkat BungaSuku bunga mengacu pada jumlah yang dibebankan oleh pemberi pinjaman kepada peminjam untuk segala bentuk hutang yang diberikan, umumnya dinyatakan sebagai persentase dari pokok. mengurangi, bank mendapatkan lebih sedikit dari aset, tetapi mereka juga membayar lebih sedikit untuk kewajiban mereka, sehingga malam keluar kesenjangan lebih. Dengan demikian, lembaga yang paling terpengaruh adalah mereka yang memiliki tingkat kewajiban yang lebih tinggi secara proporsional dibandingkan dengan aset.

Kesenjangan Negatif vs. Kesenjangan Positif

Konsep lain yang terkait dengan kesenjangan negatif adalah kesenjangan positif, yang terjadi ketika aset bank melebihi kewajibannya. Kesenjangan positif berarti bahwa ketika tingkat naik, keuntungan atau pendapatan bank kemungkinan akan meningkat.

Kesenjangan Negatif dan Manajemen Kewajiban Aset

Analisis kesenjangan adalah metode manajemen aset-kewajiban dan membantu menilai risiko likuiditas. Kesenjangan suku bunga dapat digunakan untuk menentukan profitabilitas investasi. Manajemen aset-kewajiban berfokus pada waktu arus kas dan ketersediaan aset untuk membayar kewajiban. Salah satu keterbatasan analisis kesenjangan, Namun, adalah bahwa ia tidak dapat menangani opsi karena mereka memiliki arus kas yang lebih bervariasi.

Sumber daya tambahan

CFI adalah penyedia resmi Halaman Program Commercial Banking &Credit Analyst (CBCA)™ global - CBCADapatkan sertifikasi CBCA™ CFI dan menjadi Commercial Banking &Credit Analyst. Daftarkan dan tingkatkan karir Anda dengan program dan kursus sertifikasi kami. program sertifikasi, dirancang untuk membantu siapa saja menjadi analis keuangan kelas dunia. Untuk terus memajukan karir Anda, sumber daya tambahan di bawah ini akan berguna:

• Suku Bunga Negatif Suku Bunga Negatif Suku bunga negatif adalah alat kebijakan moneter yang digunakan oleh bank sentral untuk meningkatkan pinjaman pada saat resesi ekonomi.
• Spread Tingkat Bunga Bersih Spread Tingkat Bunga Bersih Spread tingkat bunga bersih mengacu pada perbedaan antara tingkat bunga yang dibayarkan lembaga keuangan kepada deposan dan tingkat bunga yang diterimanya
• Tingkat Dana Federal Tingkat Dana FederalDi Amerika Serikat, tingkat dana federal adalah tingkat bunga yang dibebankan oleh lembaga penyimpanan (seperti bank dan serikat kredit) kepada lembaga penyimpanan lainnya.
• Kesenjangan HasilKesenjangan HasilKesenjangan Hasil adalah perbedaan antara hasil surat berharga yang diterbitkan pemerintah dan hasil dividen rata-rata pada saham.