Yang Harus Anda Ketahui Tentang Indeks Volatilitas CME Nasdaq 100 Baru Berjangka

Pedagang yang ingin melakukan lindung nilai akan memiliki alat baru yang tersedia mulai 5 Oktober.

CME dan Nasdaq baru-baru ini mengumumkan peluncuran Indeks Volatilitas Nasdaq 100 berjangka (ticker:VOLQ). Produk ini akan menjadi alternatif dari Nasdaq 100 Volatility Index futures (VXN) yang sudah ditawarkan oleh Cboe.

Mengapa Ini Penting?
Volatilitas telah menjadi cerita pada tahun 2020. Aksi jual pada bulan Maret mengirim indeks volatilitas ke level yang tidak terlihat sejak 2008. Dan seperti yang dicatat oleh Jason Zweig dari Wall Street Journal, produk volatilitas rendah secara drastis berkinerja buruk tahun ini.

Dalam praktek, volatilitas bisa menjadi cara yang bagus untuk melindungi portofolio atau perdagangan. Volatilitas perdagangan telah menjadi tren yang meningkat dalam beberapa tahun terakhir karena lebih banyak instrumen — seperti futures, ETN, dan ETN dengan leverage dan terbalik—telah dibuat untuk menawarkan eksposur. VOLQ berjangka dari CME adalah produk terbaru tersebut.

Bagaimana Indeks VOLQ Bekerja
VOLQ berjangka akan diselesaikan secara tunai berdasarkan Indeks VOLQ, yang mengukur volatilitas tersirat 30 hari dari Indeks Nasdaq 100.

Indeks VOLQ berbeda dari dua indeks volatilitas utama dari Cboe (VIX dan VXN, yang mengukur volatilitas di S&P 500 dan Nasdaq 100 masing-masing) karena menggunakan perhitungan yang berbeda.

Volatilitas tersirat (yaitu, langkah yang diharapkan) di VOLQ dihitung menggunakan dua serangan pertama dan panggilan keluar uang dan out-of-the-money selama empat minggu ke depan dari kedaluwarsa mingguan.

Karena ini, tanggal kedaluwarsa kontrak berjangka adalah awal dari jendela volatilitas yang diukur oleh kontrak. Pembuat indeks mengatakan ini karena pedagang biasanya hanya menggunakan empat harga strike yang paling dekat dengan pemogokan ATM untuk mengukur volatilitas tersirat saat ini.

Spesifikasi VOLQ Berjangka
Spesifikasi kontrak mirip dengan VIX futures. Setiap kontrak memiliki pengganda $1, 000 (artinya keuntungan satu poin dalam indeks setara dengan $1, 000 keuntungan), centang minimum adalah $0,05 (atau $50), blok perdagangan minimum adalah 50 kontrak, dan kontrak dicatat setiap bulan.

Bagaimana Anda Dapat Menggunakannya?
Pedagang opsi khususnya biasanya akan menggunakan volatilitas berjangka untuk melindungi risiko volatilitas mereka atau mengambil keuntungan dari premi risiko volatilitas tersirat, perbedaan antara volatilitas tersirat opsi dan volatilitas realisasi dalam aset yang sama selama periode waktu yang sama.

Trader dapat menggunakan VOLQ futures untuk sejumlah strategi kompleks, termasuk perubahan perdagangan dalam volatilitas tersirat dari Nasdaq 100 atau mengungkapkan sudut pandang tentang pergerakan masa depan Nasdaq 100 dan pasar secara keseluruhan.

Trading Aktif dengan Lightspeed
Lightspeed menyediakan trader profesional dengan semua alat yang diperlukan untuk membantu mereka menemukan kesuksesan dalam trading. Kami bertujuan untuk membantu para pedagang mencapai tujuan mereka, apapun strategi mereka. Kami juga menawarkan kepada klien kami beberapa biaya perdagangan terendah di industri.

Untuk informasi lebih lanjut tentang platform perdagangan profesional dengan Lightspeed, silahkan hubungi kami di 1-888-577-3123, meminta demo atau membuka akun.

Lightspeed Financial Services Group LLC tidak berafiliasi dengan komentator/pendidik pasar pihak ketiga ini atau penyedia layanan. Data, informasi, dan materi (“konten”) disediakan untuk tujuan informasi dan pendidikan saja. Konten ini juga tidak, juga tidak boleh ditafsirkan sebagai tawaran, permohonan, atau rekomendasi untuk membeli atau menjual sekuritas atau kontrak. Setiap keputusan investasi yang dibuat oleh pengguna melalui penggunaan konten tersebut semata-mata didasarkan pada analisis independen pengguna dengan mempertimbangkan keadaan keuangan Anda, tujuan investasi, dan toleransi risiko. Lightspeed Financial Services Group LLC tidak mendukung, menawarkan atau merekomendasikan salah satu layanan atau komentar yang diberikan oleh salah satu komentator pasar/pendidik atau penyedia layanan dan informasi apa pun yang digunakan untuk mengeksekusi strategi perdagangan apa pun semata-mata didasarkan pada analisis independen dari pengguna.