6 Cara Berinvestasi di Saham Asing

Peluang investasi saat ini tidak terikat oleh geografi. Jika Anda tertarik dengan ekonomi negara berkembang dan pertumbuhan pesat di pasar di seluruh dunia, Anda mungkin ingin berinvestasi di beberapa di antaranya.

Bagi banyak investor, membeli saham asing memungkinkan mereka untuk melakukan diversifikasi dengan menyebarkan risiko mereka, selain memberi mereka paparan terhadap pertumbuhan ekonomi lain. Banyak penasihat keuangan menganggap saham asing sebagai tambahan yang sehat untuk portofolio investasi. Mereka merekomendasikan alokasi 5% hingga 10% untuk investor konservatif, dan hingga 25% untuk investor agresif.

Takeaways Kunci

• Investor dapat mengakses saham asing melalui ADR, GDR, investasi langsung, reksa dana, ETF, dan MNC.
• Membeli saham asing memungkinkan investor untuk mendiversifikasi risiko portofolio mereka, selain memberi mereka paparan terhadap pertumbuhan ekonomi lain.
• Penasihat keuangan merekomendasikan eksposur 5% hingga 10% untuk saham asing untuk investor konservatif, dan hingga 25% untuk investor agresif.

Risiko Investasi Asing

Investasi internasional, Namun, memiliki sisi sebaliknya. Dalam hal volatilitas, pasar negara berkembang pada umumnya dianggap lebih berisiko. Mereka dapat mengalami perubahan dramatis dalam nilai pasar, dan dalam beberapa kasus, risiko politik tiba-tiba dapat menjungkirbalikkan perekonomian suatu negara. Lebih-lebih lagi, perlu dicatat bahwa pasar luar negeri dapat diatur lebih sedikit daripada di AS, meningkatkan risiko manipulasi atau penipuan.

Investor saat ini memiliki akses luar biasa ke berita global 24 jam, namun ada juga risiko informasi yang tidak memadai dari pasar yang seringkali ribuan mil jauhnya. Hal ini dapat membatasi kemampuan investor untuk menafsirkan atau memahami peristiwa.

Akhirnya, ada risiko mata uang yang berasal dari perubahan nilai tukar terhadap mata uang asal investor. Tentu saja, mata uang bergerak dua arah dan juga dapat menguntungkan investor.

Jika Anda siap untuk peluang dan risiko investasi internasional, ada enam cara untuk mendapatkan eksposur terhadap pertumbuhan di luar A.S.

1. American Depository Receipt (ADR)

Kuitansi penyimpanan Amerika (ADR) adalah cara mudah untuk membeli saham asing. Perusahaan asing menggunakan ADR untuk membangun kehadiran di pasar AS dan terkadang meningkatkan modal. Salah satu contohnya adalah raksasa e-commerce China Alibaba (BABA), yang mengumpulkan $25 miliar pada tahun 2014 (yang saat itu merupakan penawaran umum perdana terbesar) dan mencatatkan ADR-nya di New York Stock Exchange (NYSE).

ADR dapat berupa ADR bersponsor atau ADR tidak bersponsor dan memiliki tiga tingkatan.

• ADR Level 1 dapat digunakan untuk membangun kehadiran perdagangan di A.S., tetapi tidak dapat digunakan untuk menambah modal. Karena mereka tidak disponsori, mereka hanya dapat melakukan perdagangan over-the-counter (OTC).
• Level 2 ADR dapat digunakan untuk membangun kehadiran perdagangan di bursa nasional seperti NYSE, tetapi tidak dapat digunakan untuk menambah modal.
• ADR Level 3 dapat terdaftar di bursa nasional selain digunakan untuk meningkatkan modal.

Setiap ADR yang diterbitkan oleh perusahaan asing mewakili bagian yang mendasari, atau jumlah saham yang mendasarinya. Sebagai contoh, satu Vodafone Group (VOD) ADR mewakili 10 saham dasar, sedangkan Sony Corp (SNE) ADRs mewakili yang mendasari dengan basis 1:1.

ADR ini terdaftar, diperdagangkan, dan diselesaikan seperti saham perusahaan domestik AS. Itu membuat mereka menjadi cara yang nyaman bagi investor rata-rata untuk memegang saham asing.

2. Global Depository Receipt (GDR)

Tanda terima penyimpanan global (GDR) adalah jenis lain dari tanda terima penyimpanan. Bank penyimpanan menerbitkan saham perusahaan asing di pasar internasional, biasanya di Eropa, dan membuatnya tersedia bagi investor di dalam dan di luar AS. Banyak GDR dalam mata uang dolar AS, meskipun beberapa dalam mata uang euro atau pound Inggris. Mereka biasanya diperdagangkan, dibersihkan, dan diselesaikan dengan cara yang sama seperti saham domestik.

GDR dapat ditemukan di London Stock Exchange dan Luxembourg Stock Exchange, serta di bursa di Singapura, Frankfurt, dan Dubai. GDR biasanya ditempatkan dengan investor institusi dalam penawaran pribadi sebelum perdagangan publik.

3. Investasi Asing Langsung

Ada dua cara bagi investor untuk membeli saham asing secara langsung. Anda dapat membuka akun global dengan broker di negara asal Anda, seperti Kesetiaan, E*PERDAGANGAN, Charles Schwab, dan Pialang Interaktif. Pilihan lainnya adalah membuka akun dengan broker lokal di negara target. Sebagai contoh, platform perdagangan MONEX BOOM yang berbasis di Hong Kong memberi investor akses ke saham Hong Kong selain 11 pasar lainnya.

Pergi langsung tidak cocok untuk investor biasa. Ada biaya tambahan, implikasi pajak, kebutuhan dukungan teknis, kebutuhan penelitian, konversi mata uang, dan faktor lain yang perlu dipertimbangkan. Pendeknya, hanya investor aktif dan serius yang boleh berpartisipasi dalam penanaman modal asing langsung.

Investor juga perlu waspada terhadap broker penipuan yang tidak terdaftar pada regulator di pasar mereka, seperti Securities and Exchange Commission (SEC) di AS.

4. Reksa Dana Global

Investor yang ingin menjelajahi pasar global—namun tidak ingin repot—dapat memilih reksa dana yang berfokus pada ekuitas internasional. Kesederhanaan adalah salah satu dari beberapa keunggulan reksa dana.

Reksa dana yang berfokus secara internasional datang dalam berbagai rasa, dari agresif ke konservatif. Mereka dapat spesifik wilayah atau negara. Mereka dapat menjadi dana yang dikelola secara aktif atau dana indeks pasif yang melacak indeks saham luar negeri. Tapi hati-hati dengan biaya:Reksa dana yang berfokus secara global dapat memiliki biaya dan biaya yang lebih tinggi daripada rekanan domestik mereka.

5. Dana yang Diperdagangkan di Bursa (ETF)

Dana yang diperdagangkan di bursa internasional menawarkan investor cara yang nyaman untuk mengakses pasar luar negeri. Memilih dana yang diperdagangkan di bursa (ETF) yang tepat bisa lebih sederhana daripada membangun portofolio saham sendiri.

Beberapa ETF memberikan eksposur ke beberapa pasar, sementara yang lain fokus pada satu negara. Dana ini mencakup sejumlah kategori investasi seperti kapitalisasi pasar, wilayah geografis, gaya investasi, dan sektor.

Penyedia ETF terkemuka termasuk iShares oleh BlackRock, Penasihat Global State Street, Pelopor, FlexShares, Charles Schwab, arah, kepercayaan pertama, Investasi Guggenheim, Invesco, Pohon Kebijaksanaan, dan VanEck. Sebelum membeli ETF internasional, investor harus mempertimbangkan biaya dan biaya, likuiditas, volume perdagangan, masalah pajak, dan kepemilikan portofolio.

6. Perusahaan Multinasional (MNC)

Investor tidak nyaman membeli saham asing secara langsung, dan bahkan mereka yang waspada terhadap ADR atau reksa dana, dapat mencari perusahaan domestik yang memperoleh sebagian besar penjualan dari luar negeri.

Perusahaan multinasional (MNC) paling cocok untuk tujuan ini. Ini bisa berarti membeli The Coca-Cola Company (KO) atau McDonald's (MCD), keduanya menghasilkan sebagian besar pendapatan dari operasi global. Ini adalah pendekatan pintu belakang dan tidak memberikan diversifikasi internasional yang sebenarnya, meskipun itu memberi investor eksposur internasional.

Garis bawah

Pengetahuan tentang kondisi politik dan ekonomi di negara tempat Anda berinvestasi sangat penting untuk memahami faktor-faktor yang dapat memengaruhi pengembalian Anda. Seperti biasa, investor harus fokus pada tujuan investasi mereka, biaya, dan pengembalian prospektif, menyeimbangkan faktor-faktor tersebut dengan toleransi risikonya.