Menemukan Pergerakan Pasar dengan ADX (Average Directional Index)

NS Indeks Arah Rata-rata ( ADX ) dari instrumen keuangan mencoba mengukur "tren" mana dalam harganya yang patut diperhatikan. Pada dasarnya, tujuan pemetaan ADX adalah untuk menentukan apakah perubahan harga atau aktivitas berkembang menjadi tren, atau hanya akan muncul sebagai blip kecil dalam keseluruhan struktur pergerakan instrumen dari waktu ke waktu. ADX menggunakan Directional Movement Indicators, satu positif dan satu negatif, untuk menemukan tren garis tengah dari harga aset.

Indikator Arah

Pada peta ADX mana pun, ada dua baris lainnya; mereka disebut garis DI. Satu mewakili DI positif, dan satu mewakili DI negatif. Indikator-indikator ini dapat ditemukan dengan rumus yang sama:100 kali rata-rata pergerakan eksponensial (baik DM positif atau negatif) dibagi dengan Average True Range. Untuk memahami rumus ini, perlu untuk memahami bagian-bagiannya.

Faktor dalam DMI

Rata-rata pergerakan eksponensial adalah analisis teknis pergerakan harga instrumen keuangan. Alih-alih rata-rata bergerak sederhana yang memberikan bobot yang sama untuk semua fluktuasi harga, analis menggunakan rata-rata bergerak eksponensial karena memberikan bobot lebih pada fluktuasi harga terbaru.

Faktor kedua dalam menentukan DI adalah Average True Range (ATR). ATR adalah ukuran tingkat volatilitas dalam instrumen keuangan berdasarkan fluktuasi harganya. Ini dapat diukur dengan rumus:penutupan sebelumnya maksimum selama periode waktu tertentu dikurangi penutupan sebelumnya minimum selama periode waktu tertentu. Kedua faktor ini, exponential moving average dan ATR digunakan untuk menentukan Directional Movement Index.

Menemukan ADX

Setelah seorang analis mengetahui +DI dan -DI, mereka bisa mengetahui ADI. Ketika garis untuk +DI secara konsisten di atas garis untuk -DI, ADX dikatakan bergerak dalam tren naik. Bagian penting dari gerakan ini adalah derajat gerakannya. Kedua baris tersebut kemudian dibandingkan untuk menghasilkan baris ketiga, ADX-nya, yang diberi nilai numerik.

Jika nilainya di bawah 20, dan trennya naik, maka ADX akan menyarankan kekuatan tren meningkat. Jika ADX telah bergerak di atas 40 tetapi sekarang sedang memotong kembali, tren dikatakan mendekati kedaluwarsa. Sebagai investor, Anda akan diberikan informasi tentang ADX dari instrumen keuangan dalam banyak laporan. Dengan melihat apakah itu di atas atau di bawah 40, Anda dapat memperoleh gambaran apakah tren tersebut diperkirakan akan berlanjut.

Kekurangan ADX

Hal utama yang perlu diingat adalah, hanya karena tren diperkirakan akan terus berlanjut, itu tidak akan terus berlanjut terlepas dari semua faktor lainnya. ADX hanya mengukur nilai tren berdasarkan istilah numerik, tetapi masih tunduk pada fluktuasi yang tiba-tiba, karena perubahan dalam aset dasar itu sendiri. Secara keseluruhan, tren harga instrumen keuangan akan lebih bergantung pada nilai yang dirasakan dari instrumen tersebut di pasar, dari pada indikator keuangan yang membentuk ADX.