Berapa biaya 12b-1?

Biaya 12b-1 adalah biaya yang terkadang dibebankan oleh reksa dana kepada investor mereka yang membayar biaya pemasaran dan distribusi dana, serta layanan pemegang saham lainnya. Biaya ini sering dapat digunakan untuk membayar komisi kepada pialang yang menjual dana tersebut.

Sebagai investor, penting untuk menyadari biaya ini dan mencoba meminimalkannya, karena mereka dapat secara signifikan memakan keuntungan Anda dari waktu ke waktu.

Biaya 12b-1:Apa itu?

Biaya ini diberi nama untuk aturan SEC yang memungkinkan reksa dana membayar biaya pemasaran dari aset dana tersebut. Biaya tersebut terpisah dari biaya pengelolaan dana, yang mencakup biaya operasional seperti mempekerjakan manajer portofolio dan tim investasi.

Biaya 12b-1 sangat penting untuk diwaspadai karena dikenakan biaya, seperti pemasaran dan distribusi, yang pada akhirnya menguntungkan pengelola dana, bukan investornya. Mulanya, pemikirannya adalah bahwa menarik investor baru melalui penjualan dan pemasaran akan membantu menurunkan biaya untuk semua, tapi itu belum terbukti benar.

Biaya biaya ini dapat bervariasi dari dana ke dana, tetapi dapat mencapai 1 persen per tahun, dengan biaya 0,75 persen untuk komisi dan 0,25 persen untuk layanan. Meskipun biaya 1 persen mungkin tidak terdengar banyak, dampaknya bisa sangat besar selama masa investasi yang panjang.

Contoh biaya 12b-1

Mari kita lihat sebuah contoh:Seorang investor yang memiliki saham di reksa dana yang menghasilkan pengembalian tahunan sebesar 9 persen selama jangka waktu 30 tahun akan mendapatkan lebih dari 13 kali investasi awal mereka jika mereka tidak menyumbangkan uang tambahan di sepanjang jalan. . Tetapi jika investor yang sama itu harus membayar tambahan 1 persen dalam biaya tahunan, menurunkan pengembalian menjadi 8 persen, mereka akan berakhir dengan hanya 10 kali lipat dari pembelian asli mereka. Biaya ini bertambah seiring waktu.

John Bogle, mendiang pendiri dan mantan ketua Vanguard Group, sering mengingatkan investor tentang pentingnya melacak biaya yang tampaknya kecil ini dan dampaknya terhadap pengembalian. “Catatannya hampir tidak bisa lebih jelas:Semakin banyak manajer dan pialang mengambil, semakin sedikit investor membuat, ” tulis Bogel.

Bagaimana menghindari biaya 12b-1

Jadi apa yang dapat dilakukan untuk menghindari biaya pembunuhan kembali ini? Hal pertama yang harus dilakukan adalah mencari tahu apakah Anda membayar mereka. Prospektus dana akan memiliki informasi tentang biaya yang dibebankan dan biaya 12b-1 akan dicantumkan di samping biaya lain seperti biaya manajemen, biaya hukum dan apakah dana tersebut disertai dengan biaya penjualan.

Bagi sebagian besar investor, masuk akal untuk berinvestasi dalam dana yang dikelola secara pasif seperti dana indeks berbiaya rendah atau ETF. Dana ini menawarkan kemampuan untuk berinvestasi di berbagai bidang bisnis dengan biaya yang sangat rendah. Dana indeks tidak mencoba untuk memilih apakah Apple akan melakukan lebih baik daripada Google atau apakah Pfizer akan mengungguli Johnson &Johnson. Mereka akan memiliki semua saham dalam indeks yang dirancang untuk mereka lacak, dan karena perputaran dana dan gaya manajemen yang rendah, pengeluaran ditekan seminimal mungkin.

Salah satu dana indeks paling populer untuk dimiliki melacak indeks S&P 500, yang mencakup perusahaan terbesar di AS, banyak di antaranya memiliki basis pendapatan global. Hal ini memungkinkan investor untuk memiliki kelompok saham yang terdiversifikasi tanpa harus memutuskan perusahaan mana yang akan dimiliki. Vanguard S&P 500 ETF memungkinkan investornya memperoleh pengembalian pasar saham AS dengan biaya hanya 0,03 persen per tahun. Beberapa dana indeks, seperti Indeks Cap Besar ZERO dari Fidelity, telah memotong biaya sampai ke nol.

Intinya

Dalam hal biaya 12b-1, pastikan Anda tahu apakah Anda membayar ini dengan memeriksa prospektus dana dan pertimbangkan untuk berinvestasi dalam dana yang dikelola secara pasif yang datang dengan biaya tahunan yang jauh lebih rendah.