Usia analitik dan aset tidak likuid:bagaimana data dapat membantu?

Bisnis memiliki akses ke sejumlah besar data akhir-akhir ini – tetapi tidak semuanya memanfaatkannya sebaik mungkin. Para ahli membahas cara menavigasi kompleksitas selama webinar Intertrust Group baru-baru ini di konferensi ALFI PE &RE.

Semakin banyak data dilihat sebagai alat untuk menginformasikan keputusan di antara komunitas investasi tetapi, saat ini, sumber data yang baik cenderung terfragmentasi dan sulit dikelola. Edwin Chan, Direktur Pengembangan Bisnis di Intertrust Group, baru-baru ini memoderasi webinar tentang topik ini di ALFI PE &RE Conference pada 1 Desember. Mengacu pada data sebagai "minyak baru", dia merefleksikan bahwa “seperti minyak, mengumpulkan dan menyimpannya bukanlah bagian yang berguna… yang penting adalah apa yang kita lakukan dengannya. Kebutuhan untuk menyediakan data yang dapat ditindaklanjuti sangat penting untuk keberhasilan berinvestasi dalam aset yang tidak likuid.” Diskusi berlanjut untuk membahas penggunaan data dari sudut pandang Mitra Umum dan cara terbaik untuk memfokuskan pengeluaran data.

Untuk Andrew Hampshire, COO dan CTO di Gresham House PLC, data membantu tim investasi untuk memfokuskan waktu mereka lebih baik pada peluang yang paling sesuai dengan kriteria investasi mereka – terutama saat mengidentifikasi bisnis tahap awal dengan potensi paling besar:“Ini tentang membebaskan waktu sebanyak mungkin sehingga orang yang bekerja di area tersebut dapat fokus pada area yang memberikan nilai paling tinggi.”

Salah satu konsekuensi menggunakan data di bagian atas corong dengan cara ini juga untuk menghasilkan lebih banyak peluang – untuk menangkap lebih banyak permata potensial. “Tanpa data tentang potensi alam semesta investasi Anda, ” kata Tuan Hampshire, “Anda terbatas pada subset kesepakatan yang lebih kecil – biasanya kesepakatan yang Anda perkenalkan melalui hubungan dan jaringan Anda atau mereka yang sedang dalam proses. Jika Anda menambahkan data, analitik dan alat-alat ke dalam campuran kemudian tiba-tiba alam semesta bisnis potensial yang dapat Anda lihat sangat meningkat. Menggunakan data berarti Anda dapat menggunakan waktu Anda dengan lebih cerdas saat membangun corong awal.”

Melacak

Tetapi bagaimana perusahaan mulai menggunakan data:prioritas apa yang harus mereka fokuskan saat menyiapkan kumpulan data mereka sendiri? Arnaud Bon, Direktur di Deloitte, mengamati bahwa pendekatan yang agak fungsional atau teknologi terhadap data telah memberi jalan kepada pendekatan yang lebih terfokus. Dia mengatakan:“Pertama dan terpenting Anda perlu mengetahui data apa yang Anda butuhkan dan KPI apa yang paling penting. Maka ini adalah masalah mengatur data Anda dengan benar sehingga Anda dapat mengelola dengan baik dan – yang terpenting – mengeksploitasi data lake yang telah Anda buat.”

Tuan Hampshire dari Gresham House setuju. Yang penting adalah memberikan konteks data Anda, dia berkata. Investor memiliki jawaban yang relatif sederhana dan langsung untuk pertanyaan – misalnya, apa pengaruh portofolio investasi terhadap lingkungan atau masyarakat? Atau, bagaimana tata kelola bisnis target dapat ditingkatkan dan apa yang kami lakukan untuk itu? Menjawab pertanyaan-pertanyaan ini, Namun, membutuhkan banyak titik data. “Nilai tambah Anda dari perspektif data, " dia berkata, “mampu menggabungkan dan memanfaatkan berbagai titik data yang Anda miliki untuk menyajikan sesuatu yang berarti bagi investor, sesuatu yang sederhana untuk dipahami dan dalam konteks.”

Mengumpulkan data yang benar, Namun, dipersulit oleh kurangnya standarisasi umum di industri. Mr Bon dari Deloitte berpendapat bahwa “sumber data dari satu investasi ke investasi lain dapat berbeda dan mereka mungkin memerlukan solusi ETL (Ekstraksi/ Transformasi/ Muat) untuk memastikan harmonisasi data.”

Titik awal untuk Benjamin Lamping, Pendiri di Reframe Capital, adalah untuk mengidentifikasi secara tepat apa masalahnya yang Anda coba selesaikan dengan data. “Anda dapat memiliki seluruh data lake tetapi tanpa aplikasi apa pun dalam bisnis Anda. Ini benar-benar dimulai dengan pertanyaan mendasar:'Apakah data menyajikan USP untuk bisnis Anda dalam beberapa cara?' Itu tidak hanya menginformasikan bagaimana Anda mengembangkan platform data Anda, tetapi juga menentukan apakah Anda mengembangkan sumber daya internal atau mengandalkan pihak ketiga.”

Dukungan ahli

Outsourcing sebenarnya adalah masalah besar bagi perusahaan. Di mana dulu ilmuwan dan analis data akan langsung masuk ke bank investasi, hari ini mereka semakin mendirikan perusahaan FinTech mereka sendiri. Menurut Bapak Lamping, ini menciptakan “demokratisasi” ilmu data:“Ini membuat alat yang sebelumnya hanya tersedia bagi mereka yang memiliki kantong terdalam tersedia untuk audiens yang lebih luas sehingga ada banyak pilihan untuk menggunakan vendor pihak ketiga untuk solusi data yang Anda butuhkan.”

Tapi outsourcing memang membawa tantangan. Sebagian besar perusahaan akan mempekerjakan berbagai vendor untuk kebutuhan data mereka yang membuat sulit untuk mengintegrasikan data ke dalam sumber daya terpusat. Ini adalah dilema yang dipecahkan oleh Mr Lamping seperti ini:“Jika data menyajikan USP untuk bisnis Anda, maka ada argumen untuk membangun kemampuan data secara internal. Namun, dalam semua kasus lainnya, semua alat yang Anda butuhkan untuk memanfaatkan data ada melalui pihak ketiga.”

Meskipun potensi data sangat besar, Mr Bon mencerminkan bahwa “Banyak pemain berada dalam fase pertanyaan daripada fase implementasi… Banyak manajer dana terus duduk di tumpukan data yang hanya mereka eksploitasi pada tingkat yang sangat kecil. Lebih banyak nilai dapat digali jika hanya data yang dapat dikonsolidasikan… tetapi kami belum sampai di sana.”

Pada akhir hari, memilih strategi data adalah keputusan komersial yang harus ditujukan untuk meningkatkan laba dengan satu atau lain cara. Mr Hampshire menawarkan beberapa saran sederhana untuk menghitung nilai solusi data apa pun:“Jika kesepakatan bernilai 'x' bagi Anda, bekerja kembali dari itu untuk menghitung berapa banyak yang dapat Anda belanjakan untuk mendanai kesepakatan itu. Apa yang akan menjadi pengembalian pendapatan?” Atau, dalam kata-kata Mr Bon:"Ini bukan ilmu roket"!