Ulasan Investor Kedai Kopi

Posting ini berisi referensi ke pengiklan kami dan kami dapat menerima kompensasi jika Anda mengklik tautan. Pelajari lebih lanjut di sini.

Cuplikan Uang Milenial:Jangan percayai Wall Street atau beli dana sektor atau ETF “trendi” – bangun portofolio berbasis dana indeks pasar rasio biaya rendah membagi 60% saham (20% saham berkapitalisasi besar, 20% saham topi kecil, 10% REIT, 10% saham internasional) dan 40% obligasi. Secara keseluruhan portofolio yang terdiversifikasi, tetapi mungkin terlalu konservatif bagi sebagian besar investor Milenial dengan cakrawala jangka panjang.

Jika Anda baru dalam berinvestasi dan menginginkan penjelasan singkat tentang mengapa Anda harus memilih strategi investasi sederhana, ada beberapa buku yang lebih baik daripada The Coffeehouse Investor:How to Build Wealth, Abaikan Wall Street, dan Lanjutkan Hidup Anda oleh Bill Schultheis. Ini adalah panduan yang mudah dibaca tentang menyiapkan portofolio investasi yang membutuhkan perawatan yang sangat sedikit, dan akan, berdasarkan kinerja historis, mencapai hasil investasi yang solid dalam jangka waktu yang lama. Pendekatannya didasarkan pada diversifikasi, mitigasi risiko, dan secara konsisten menabung sebanyak mungkin dalam portofolio Anda untuk memaksimalkan keuntungan jangka panjang.

Meskipun penulis sebelumnya adalah seorang pialang di Smith Barney, di The Coffeehouse Investor dia menghabiskan banyak waktu berbicara tentang bagaimana kebanyakan investor harus mengabaikan institusi Wall Street, yang dia yakini sebagian besar adalah mesin pemasaran besar yang mencoba menjual investor pada produk investasi "trendi" baru dan fantasi bahwa investor mana pun dapat mengalahkan pasar saham. Namun pada kenyataannya sebenarnya sangat sulit bagi bukan hanya investor biasa untuk mengalahkan pasar saham, tetapi bahkan para profesional hampir tidak pernah mampu mengalahkan pasar secara konsisten dari waktu ke waktu.

Penulis berbagi bahwa “Hanya 14 persen dari semua reksa dana yang dikelola mengalahkan rata-rata pasar saham di masing-masing dari tiga terakhir, sepuluh, dan periode lima belas tahun” dan jumlahnya sebenarnya mungkin jauh lebih rendah ketika Anda mengambil semua kewajiban pajak dan pajak selama periode yang sama (hal. 42). Ada juga beberapa data hebat dalam buku ini di mana ia menunjukkan bagaimana selama periode 10 tahun selama 100 tahun terakhir jika Anda berinvestasi dalam dana indeks yang melacak sebagian besar pasar ekuitas AS, Anda akan menghasilkan pengembalian positif. Salah satu contoh dana yang melacak kinerja pasar saham AS adalah Dana Indeks Pasar Saham Vanguard Toal.

Kedai Kopi “Portofolio Malas”

Dalam buku ini Bill Schultheis menyajikan rencana investasi sederhana yang dibangun di atas pembentukan portofolio investasi dana indeks berbiaya rendah yang, berdasarkan kinerja historis, akan menghasilkan pengembalian positif dalam jangka waktu yang lama (10+ tahun). Pada tahun 1999 sebelum dot-com bust Bill mengembangkan apa yang sekarang dikenal sebagai pendekatan “Portofolio Malas” Coffeehouse. Selama dot-com bust, Portofolio Bill yang terdiri dari 60% saham/40% obligasi, benar-benar mengalahkan S&P 500 sebesar 15% selama periode tiga tahun 2000-2002 (bukan prestasi kecil).

Bisa dibilang pendekatan investasi yang cukup konservatif, kinerja historis portofolio Coffeehouse telah kuat dari waktu ke waktu – menghasilkan 5%+ selama 10 tahun terakhir, tetapi masih gagal jika dibandingkan dengan berinvestasi dalam total dana indeks pasar saham atau dana S&P 500 yang melacak indeks pasar tersebut. Selama 10 tahun terakhir (per 9/4/15) portofolio dengan campuran dana portofolio Coffeehouse yang disorot di bawah ini akan menghasilkan rata-rata 5,57% per tahun, yang berada di bawah pengembalian tahunan 7,06% dari S&P 500. Berikut adalah contoh portofolio Coffeehouse yang terdiri dari dana indeks Vanguard berbiaya rendah yang terdiversifikasi (dengan alokasi persentase yang direkomendasikan Bill):

40% Vanguard Total Dana Indeks Pasar Obligasi

10% Dana Indeks Vanguard 500

10% Vanguard Total Dana Indeks Saham Internasional

10% Dana Indeks Nilai Vanguard

10% Vanguard Small Cap Index Fund

10% Dana Indeks Nilai Cap Kecil Vanguard

10% Dana Indeks Vanguard REIT

Menurut saya, pendekatan The Coffeehouse Investor terlalu konservatif untuk rata-rata investor Milenial. Sebagai investor berusia 30 tahun, saya memiliki 90% dari investasi jangka panjang saya di ekuitas, yang jauh lebih besar dari 60% dalam portofolio Bill. Sementara saya mengambil lebih banyak risiko, Saya masih bisa tidur nyenyak di malam hari mengetahui bahwa dalam jangka panjang portofolio saya kemungkinan akan memiliki lebih banyak volatilitas, tetapi akan memiliki pengembalian yang lebih besar (yang dapat digabungkan menjadi pengembalian yang lebih besar). Saat ini saya memiliki bagian dari portofolio investasi saya sendiri dalam dana indeks berbiaya rendah seperti Dana Indeks Pasar Saham Total Vanguard (VTSAX) yang memiliki rasio pengeluaran yang sangat rendah sebesar $5 per setiap $10, 000 diinvestasikan (sehingga saya dapat menyimpan lebih banyak uang saya!). Selama 10 tahun terakhir, dana indeks pasar saham Vanguard telah menghasilkan pengembalian tahunan 8,33% (dan ingat bahwa ini adalah selama periode waktu yang termasuk Resesi Hebat di mana sebagian besar portofolio turun 30+%).

Sorotan lain dari buku ini bagi saya adalah bab tentang inflasi, yang pada dasarnya mengikis tabungan Anda dari waktu ke waktu, tetapi pada dasarnya dapat dikalahkan dengan pendekatan investasi jangka panjang yang solid. Ini adalah fakta sederhana bahwa barang-barang yang Anda beli hari ini akan menghabiskan lebih banyak uang di masa depan dan dalam beberapa kasus jauh lebih banyak uang. Jadi ketika Anda menyimpan uang di rekening tabungan (yang selama beberapa tahun terakhir memiliki pengembalian kurang dari 1%), Anda sebenarnya kehilangan uang dari uang Anda dari waktu ke waktu. Satu-satunya cara untuk benar-benar mengalahkan inflasi dalam jangka panjang adalah dengan menginvestasikan uang Anda. Bagi saya pribadi, saya hanya menyimpan 3 bulan biaya hidup di rekening tabungan Ally berbunga tinggi karena pekerjaan saya aman dan saya menempatkan sisanya di pasar dan membiarkannya bekerja untuk saya dari waktu ke waktu.

Pendukung tagihan melihat portofolio Anda sekali (mungkin dua kali) setahun dan menyeimbangkan kembali agar sesuai dengan alokasi aset yang Anda inginkan (campuran saham/obligasi). Secara pribadi karena saya menggunakan Mint.com dan aplikasi keuangan pribadi lainnya, saya melihat kinerja portofolio saya setidaknya setiap minggu, tetapi pastikan untuk tidak menyentuh prinsip investasi saya kecuali saya menyeimbangkan kembali alokasi yang saya inginkan.

Data Kunci

• “42 persen jutawan di Amerika Serikat melakukan kurang dari satu transaksi per tahun dalam portofolio investasi mereka” (halaman 7)
• “Rata-rata pasar saham secara konsisten mengungguli 75-85% dari semua reksa dana yang dikelola” (halaman 57)
• “Dari 1978 hingga 2007, $10, 000 investasi di pasar saham rata-rata akan tumbuh, dengan dividen yang diinvestasikan kembali, menjadi $386, 140.” (halaman 76)

Kesimpulan:

Tidak ada rahasia besar dalam buku ini, tetapi pendekatan investasi akal sehat sejalan dengan filosofi Uang Milenial yang membiarkan uang Anda melakukan pekerjaan membangun kekayaan saat Anda menjalani kehidupan yang luar biasa luar biasa. Sementara pendekatan keseluruhan disorot dalam The Coffeehouse Investor:How to Build Wealth, Abaikan Wall Street, dan Lanjutkan Hidup Anda mungkin terlalu konservatif bagi sebagian besar Milenial hingga mereka mencapai usia 40+, ini pasti layak dibaca untuk investor baru yang mencari pendekatan investasi murah yang masuk akal (dengan data untuk mendukungnya).

Jika Anda menyukai ulasan ini, maka silakan pertimbangkan untuk membagikannya dan berkomentar di bawah ini.

Ikuti juga saya di akun Twitter Milenial Money, di mana saya memposting keuangan pribadi harian dan tips investasi.