Apa itu Dana Beban?

Load fund adalah reksa dana Reksa Dana Reksa dana adalah kumpulan uang yang dikumpulkan dari banyak investor untuk tujuan berinvestasi di saham, obligasi, atau surat berharga lainnya. Reksa dana dimiliki oleh sekelompok investor dan dikelola oleh para profesional. Pelajari tentang berbagai jenis reksa dana, bagaimana mereka bekerja, dan manfaat dan pengorbanan dari investasi di dalamnya yang membawa komisi untuk membeli atau menjual sahamnya. Beban dihitung sebagai persentase dari jumlah yang dibeli atau dijual oleh investor. Investor membayar beban, yang digunakan untuk memberi kompensasi kepada pialang atau penasihat investasi atas waktu dan keterampilan mereka dalam memilih dana yang sesuai.

Ketika beban dibayar pada saat pembelian, itu disebut sebagai beban front-end. Sebuah beban dibayar saat sahamSahamApa itu saham? Seseorang yang memiliki saham di suatu perusahaan disebut pemegang saham dan berhak untuk mengklaim sebagian dari aset dan pendapatan sisa perusahaan (jika perusahaan tersebut pernah dibubarkan). Istilah "saham", "berbagi", dan "ekuitas" digunakan secara bergantian. dijual disebut sebagai beban back-end atau beban penjualan ditangguhkan kontinjen. Reksa dana dapat mengenakan biaya antara 4% hingga 8% dari jumlah investasi atau biaya tetap.

Dana Muat vs. Dana Tanpa Muatan

Alasan mengapa sebagian besar investor mencari dana beban, dibandingkan dengan dana tanpa beban, adalah untuk memberikan kompensasi kepada perantara keuangan yang melakukan penelitian, direkomendasikan, dan menjual dana tersebut kepada mereka. Perantara keuangan, Perantara Keuangan Perantara keuangan mengacu pada lembaga yang bertindak sebagai perantara antara dua pihak untuk memfasilitasi transaksi keuangan. Lembaga yang biasa disebut sebagai perantara keuangan antara lain bank umum, bank investasi, reksa dana, dan dana pensiun. seperti pialang dan perencana keuangan, menggunakan keahlian mereka untuk mengidentifikasi dana terbaik untuk klien mereka.

Sebagai imbalan atas keterampilan mereka, perantara dibayar komisi. Jika seorang investor memiliki keahlian dalam meneliti investasi terbaik dan membuat keputusan independen atas penjualan atau pembelian reksa dana, maka investor tidak memperoleh keuntungan dalam membeli dana beban dari perantara keuangan.

Banyak investor lebih memilih dana tanpa beban karena opsi meminimalkan biaya, yang berarti pengembalian yang lebih tinggi. Dana tanpa beban adalah dana yang tidak membebankan beban. Dana tanpa beban dapat ditebus setelah jangka waktu tertentu tanpa biaya penjualan.

Biaya yang dikeluarkan dalam mengelola dana tanpa beban dikurangkan dari pengembalian kotor dana tersebut. Sebagai contoh, jika dana mengembalikan 10% sebelum biaya dan pengeluaran, dan total pengeluaran dan pengeluaran berjumlah 1%, investor akan mendapatkan pengembalian bersih sebesar 9%. Dana tanpa beban tidak membebankan beban penjualan tetapi dapat membebankan jenis biaya lain seperti biaya pertukaran, biaya penebusan, dan biaya pemeliharaan akun.

Jenis Kelas Berbagi Dana Beban

Perusahaan reksa dana memiliki beberapa kelas sahamSaham PilihanSaham preferen (saham preferen, saham preferen) adalah kelas kepemilikan saham dalam suatu perseroan terbatas yang memiliki hak prioritas atas kekayaan perseroan di atas saham biasa. Sahamnya lebih senior daripada saham biasa tetapi lebih junior relatif terhadap utang, seperti obligasi. yang memberi investor beberapa pilihan untuk membayar biaya penjualan. Setiap kelas saham memiliki kelebihan dan kekurangannya masing-masing, yang berpusat di sekitar biaya yang dikeluarkan investor:

1. Saham Kelas A

Saham Kelas A adalah dana beban front-end yang membawa biaya penjualan di muka pada jumlah total investasi. Biaya tersebut digunakan untuk membayar jasa penasihat investasi dan berkisar antara 5% hingga 8%. Investor yang menginvestasikan uang dalam jumlah besar dapat memperoleh keuntungan dari diskon besar-besaran yang mengurangi biaya penjualan.

Saham Kelas A menawarkan opsi biaya terendah kepada investor yang berencana untuk menginvestasikan jumlah dolar yang besar dalam jangka waktu yang lama. Sebagai contoh, jika seorang investor menginvestasikan $100, 000 dalam reksa dana dengan beban 5%, investor akan dikenakan biaya penjualan sebesar $5, 000 dan tetap dengan bersih $95, 000.

2. Saham Kelas B

Saham Kelas B tidak dikenakan biaya penjualan front-end. Mereka, sebagai gantinya, membebankan beban back-end jika investor menjual investasinya sebelum periode yang disepakati, biasanya lima sampai delapan tahun. Tambahan, investor akan dikenakan biaya penebusan hingga 6%. Tidak seperti saham kelas A yang menawarkan breakout discount untuk investasi besar, saham kelas B tidak menawarkan saham breakout. Namun, biaya back-end berkurang selama jangka waktu investasi.

Pada akhirnya, setelah tujuh atau delapan tahun masa penahanan, investor dapat menukarkan saham kelas B dengan saham kelas A. Saham kelas B cocok untuk investor yang tidak memiliki cukup modal untuk berinvestasi di kelas A dan memenuhi syarat untuk mendapatkan diskon breakout tetapi dapat memegang saham kelas B selama sekitar tujuh tahun sebelum menukarnya dengan saham kelas A.

3. Saham Kelas C

Saham Kelas C membebankan beban level sekitar 1% selama periode holding investasi, menjadikannya kelas saham termahal bagi investor yang berencana menahan investasinya dalam jangka panjang. Mereka tidak menawarkan diskon breakout. Saham kelas C paling tepat bagi investor yang berencana menahan saham tersebut untuk jangka pendek.

Keuntungan dari Load Fund

Meskipun memuat dana membebankan komisi, mereka masih lebih disukai oleh beberapa investor daripada dana tanpa beban. Investor membayar komisi kepada perantara keuangan yang melakukan penelitian tentang reksa dana yang paling tepat untuk diinvestasikan dan membuat keputusan investasi atas nama klien.

Menggunakan perantara keuangan melindungi investor yang tidak berpengalaman dari membuat pilihan yang salah karena kurangnya pengetahuan. Menggunakan seorang ahli dapat membantu investor mewujudkan pengembalian yang lebih baik dengan hanya menimbulkan komisi kecil.

Bacaan Terkait

Terima kasih telah membaca penjelasan CFI tentang load fund. CFI menawarkan Financial Modeling &Valuation Analyst (FMVA)™ Menjadi Certified Financial Modeling &Valuation Analyst (FMVA)® Sertifikasi Financial Modeling and Valuation Analyst (FMVA)® CFI akan membantu Anda mendapatkan kepercayaan diri yang Anda butuhkan dalam karir keuangan Anda. Daftar hari ini! program sertifikasi bagi mereka yang ingin membawa karir mereka ke tingkat berikutnya. Untuk terus belajar dan memajukan karir Anda, sumber daya berikut akan membantu:

• Berinvestasi:Panduan untuk PemulaInvestasi:Panduan untuk PemulaPanduan Berinvestasi untuk Pemula dari CFI akan mengajarkan Anda dasar-dasar berinvestasi dan cara memulai. Pelajari tentang berbagai strategi dan teknik untuk berdagang
• Tingkat Pengembalian Tingkat Pengembalian Tingkat Pengembalian (ROR) adalah keuntungan atau kerugian dari suatu investasi selama suatu periode waktu yang dibandingkan dengan biaya awal investasi yang dinyatakan dalam persentase. Panduan ini mengajarkan formula yang paling umum
• Biaya LayananBiaya LayananBiaya layanan, juga disebut biaya layanan, mengacu pada biaya yang dikumpulkan untuk membayar layanan yang berhubungan dengan produk atau layanan yang dibeli.
• Mekanisme PerdaganganMekanisme PerdaganganMekanisme perdagangan mengacu pada berbagai metode yang digunakan untuk memperdagangkan aset. Dua jenis mekanisme perdagangan utama adalah mekanisme perdagangan yang digerakkan oleh kutipan dan pesanan