Apa itu K-Rasio?

K-Ratio adalah alat statistik yang membantu kami mengukur dua hal – pertumbuhan pengembalian dan konsistensi pertumbuhan itu selama periode tertentu. Ini sering digunakan untuk menentukan risiko vs. imbalan dari investasi dalam aset tertentu, serta konsistensi pengembalian atas risiko tersebut. Perhitungan untuk K-Ratio dilakukan dengan membuat tren linier untuk kumpulan data dan memperkirakan kemiringan/variabilitasVariabilitasVariabilitas adalah istilah yang digunakan untuk menggambarkan seberapa banyak titik data dalam setiap distribusi statistik berbeda satu sama lain dan dari nilai rata-rata data .

K-Ratio yang lebih tinggi menunjukkan kinerja yang lebih baik daripada K-Ratio yang rendah. Rasio dapat menjadi alat yang berguna bagi setiap pedagang atau investor untuk membandingkan berbagai ekuitas yang mungkin mereka teliti untuk menentukan apakah itu merupakan investasi yang bijaksana atau harus dihindari secara keseluruhan. K-Ratio sering digunakan dalam statistik untuk menentukan garis tren keseluruhan dari suatu variabel.

Sejarah Rasio-K

Lars Kestner menciptakan K-Ratio pada tahun 1996 untuk mengukur profitabilitas keseluruhan dari suatu strategi. Rasio ini dirancang agar investor atau manajer keuangan dapat melihat kumpulan data dan mencoba mendapatkan garis lurus dengan sedikit penyimpangan. Ini akan membantu menandakan bahwa mereka melihat aset atau produk investasi dengan pengembalian yang menguntungkan.

Rasio-K, menurut Kestner, diperkenalkan sebagai rasio pelengkap untuk Rasio Sharpe Rasio SharpeRasio Sharpe adalah ukuran pengembalian yang disesuaikan dengan risiko, yang membandingkan kelebihan pengembalian investasi dengan standar deviasi pengembaliannya. Rasio Sharpe biasanya digunakan untuk mengukur kinerja suatu investasi dengan menyesuaikan risikonya. Selama bertahun-tahun, Kestner membuat sedikit penyesuaian pada rasio, termasuk faktor penyesuaian untuk berbagai jenis pengamatan kembali dan periode ulang yang berbeda.

Cara Menghitung Rasio-K

Perhitungan K-Ratio dilakukan dengan membuat data time series yang berkaitan dengan suatu event atau strategi. Pengembalian dijumlahkan secara majemuk, dan kemudian dijumlahkan secara geometris. Dalam sebuah makalah yang ditulis oleh Lars Ketner, pencipta K-Ratio, ia mengutip perhitungannya sebagai berikut:

Profesional Keuangan dan Rasio-K

Di bidang keuangan, K-Rasio dapat digunakan untuk mengukur kinerja dan kelangsungan hidup jangka panjang dari ekuitas dan sekuritas lainnya. K-Ratio adalah alat yang berguna; Namun, ini sering digunakan bersama dengan rasio akuntansi dan keuangan utama lainnyaRasio KeuanganRasio keuangan dibuat dengan menggunakan nilai numerik yang diambil dari laporan keuangan untuk mendapatkan informasi yang berarti tentang perusahaan untuk memastikan data kuantitatif tentang kelayakan investasi.

Memahami tren hanyalah sebagian dari gambarannya, dan mengecilkan bagaimana faktor kualitatif dapat memengaruhi tren juga penting dalam memahami potensi penurunan dalam metrik kinerja seperti K-Ratio. Sebagai profesional keuangan dan mahasiswa, kita harus selalu memahami bahwa tidak ada satu alat pun yang sempurna untuk menjadi prediktor kinerja masa depan, dan sering, mengetahui bagaimana mengontekstualisasikan dan menafsirkan metrik kinerja dalam gambaran yang lebih luas dapat menjadikan kita seorang profesional atau siswa yang efektif.

Ringkasan

• K-Ratio membantu kami mengukur dua hal – pertumbuhan pengembalian dan konsistensi pertumbuhan itu selama periode tertentu. K-Ratio yang lebih tinggi menunjukkan kinerja yang lebih baik daripada K-Ratio yang rendah.
• Di bidang keuangan, K-Ratios dapat digunakan untuk mengukur kinerja dan kelangsungan hidup jangka panjang dari ekuitas dan sekuritas lainnya.
• Perhitungan rasio dilakukan dengan membuat suatu time series data yang berkaitan dengan suatu peristiwa atau strategi. Ini dirancang agar investor atau manajer keuangan dapat melihat kumpulan data dan mencoba mendapatkan garis lurus dengan sedikit penyimpangan.

Bacaan Terkait

CFI adalah penyedia resmi Halaman Program Commercial Banking &Credit Analyst (CBCA)™ global - CBCADapatkan sertifikasi CBCA™ CFI dan menjadi Commercial Banking &Credit Analyst. Daftarkan dan tingkatkan karir Anda dengan program dan kursus sertifikasi kami. program sertifikasi, dirancang untuk membantu siapa saja menjadi analis keuangan kelas dunia. Untuk terus memajukan karir Anda, sumber daya tambahan di bawah ini akan berguna:

• Konsep Dasar Statistik dalam KeuanganKonsep Statistik Dasar untuk KeuanganPemahaman yang kuat tentang statistik sangat penting dalam membantu kita lebih memahami keuangan. Lebih-lebih lagi, konsep statistik dapat membantu investor memantau
• Tingkat Pengembalian Tingkat Pengembalian Tingkat Pengembalian (ROR) adalah keuntungan atau kerugian dari suatu investasi selama suatu periode waktu yang dibandingkan dengan biaya awal investasi yang dinyatakan dalam persentase. Panduan ini mengajarkan formula yang paling umum
• Analisis Data Deret WaktuAnalisis Data Deret WaktuAnalisis data deret waktu adalah analisis kumpulan data yang berubah selama periode waktu tertentu. Kumpulan data deret waktu merekam pengamatan variabel yang sama selama berbagai titik waktu.
• Mekanisme PerdaganganMekanisme PerdaganganMekanisme perdagangan mengacu pada berbagai metode yang digunakan untuk memperdagangkan aset. Dua jenis mekanisme perdagangan utama adalah mekanisme perdagangan yang digerakkan oleh kutipan dan pesanan